43
Рисунок 11. Клиринговая схема
Введение валютного клиринга могут обуславливать
66
:
кризис (валютный, экономический);
высокий уровень инфляции;
ограничения валютных операций;
неустойчивый платежный баланс;
нехватка золотовалютных резервов и ликвидация золотого
стандарта.
Задачи, которые ставят перед собой страны-участницы, различны
67
:
стабилизация платежного баланса;
приобретение льготного кредитного продукта с активным
платежным балансом;
субсидирование стороны с пассивным сальдо платежного баланса
стороной, имеющей противоположное сальдо;
принятие ответных мер в связи с дискриминационными действиями
другой страны (к примеру, когда Великобританией был введен клиринг из-за
приостановления платежей немецкой стороной английским кредиторам в 30-х
годах ХХ века).
66
Смитиенко Б.М.Внешнеэкономическая деятельность/ М.: Мастерство.- 2013. - 304 c.
67
Экономика внешних связей России: Учебник / Под ред. А.С. Булатова.- М.: Бек.- 2011. - 477 с
платежный
документ
клиринговая
компания
платежный
документ
Банк плательщика
платежный
документ
плательщик
Банк получателя
платежный
документ
получатель
товар-услуга
44
Для валютных клирингов характерно наличие особенности, связанной с
заменой валютного оборота во время расчетов с иностранными партнерами.
Международные соглашения могут отражать
68
:
систему клиринговых расчетов и сведения о кредитных
организациях, которые уполномочены их вести;
клиринговый объем — другими словами, перечень возможных
товаров и услуг, обеспечение которыми будет оплачиваться;
клиринговую валюту, то есть таковую, в которой будет вестись учет
выдвинутых требований, а также устанавливаться сальдо задолженности;
объем предоставляемого технического кредита, в рамках которого
страной должником не выплачиваются проценты;
схему стабилизации платежей, в том числе, погашения сальдо.
По способу погашения последнего различают следующие валютные
клиринги: с ограниченной конверсией, со свободной конверсией в иные
конвертируемые валюты, без права на таковую.
Классификация форм валютного клиринга может осуществляться:
по волеизъявлению (принудительные, договорные);
по числу стран-участниц (дву- и многосторонний);
по объему возможных операций (охватывающий все виды товаров и
услуг, только 95 процентов платежного оборота, и частичный, который
применяется при определенных операциях);
по способу, влияющему на сальдо (с условной конверсией,
свободно и не конвертируемый)
69
.
Неконвертируемым называют клиринг, сальдо по которому не подлежит
обмену на инвалюту. В данном случае сальдо погашается за счет встречных
поставок товаров. Для неконвертируемого сальдо характерно двойное значение.
Это значение выражается
70
:
68
Воронкова О.Н.; Пузакова, Е.П. Внешнеэкономическая деятельность: организация и управление/ M.:
Экономистъ. -2014. - 495 c
69
Архипов А.Ю. Внешнеэкономическая деятельность российских регионов/ Москва.: Ростов н/Д: Феникс - 2012.
- 192 c
70
Бабин Э.П.; Исаченко, Т.М. Внешнеэкономическая политика/ М.: Экономика. - 2013. - 463 c.
45
в регулировании товарных поставок, когда при достижении лимита
кредиторы инициируют отгрузку продукции, а экспортерам приходится
занимать выжидательную позицию насчет появления свободного лимита на
клиринговом счету;
установлении суммы, выше значения которой происходит
начисление процентов (на всю сумму задолженности; на таковую, что
превышает лимит; в меру роста; с применением ставки с прогрессивной школой
в целях повышения заинтересованности экспортера, не допускать большей
задолженности по клирингу)
71
.
Применение валютных клирингов оказывает двойное воздействие на
внешнюю торговлю. Это выражается:
в смягчении отрицательных последствий валютных ограничений и
предоставлении экспортерам возможности, связанной с использованием
валютной выручки;
необходимости регулирования внешнеторгового оборота с каждым
государством отдельно и использования валютной выручки исключительно в
том государстве, с которым оформлено клиринговое соглашение.
Поскольку валютный клиринг является достаточно невыгодным для
экспортеров, которым вместо прибыли в конвертируемой валюте приходится
получать национальную, они нацелены на поиск путей обхода.
В том числе, за счет манипуляций с ценами в виде:
отгрузки продукции в страны, с которыми не было заключено
клиринговое соглашение;
снижения контрактной цены в счете-фактуре и, следовательно,
поступления части валютной выручки в собственное распоряжение и в обход
органов валютного контроля;
предоставления кредитов иностранному покупателю на срок,
охватывающий период приостановления клирингового соглашения
72
.
71
Астахов В.П. Экспортные и импортные операции/ М.: ЭБ.-2011. - 433с.
72
Матвеева О.П. Внешнеторговая деятельность: Учебное пособие/ Белгород: БУПК.-2011. -312 с
46
4. Вексельная форма расчетов.
Вексель — один из старейших финансовых инструментов. Его родина —
Италия, где он появился еще в 13 веке. В Россию вексель пришел в начале 18
века следствие развития торговых отношений с германскими княжествами.
Проведенные в 1928 г. финансовые реформы привели к ликвидации
вексельного обращения внутри страны, однако этот инструмент по-прежнему
использовался во внешнеэкономической деятельности. Вторично в обращение
на территории России вексель был введен только в 1991 г.
Вексель — денежное обязательство, которое оформляется в письменном
виде по строго установленной форме и предоставляет держателю векселя право
получить у должника по векселю определенную в нем сумму в определенном
месте. Должником по векселю может выступать как векселедатель (то есть
непосредственно субъект, который выдал вексель), так и любое третье лицо,
указанное в векселе, или трассат (такой документ называется переводной
вексель).
В мировой практике выпуск векселя доступен не только банку, но и
любой организации, и даже физическому лицу.
Сроки векселя являются одним из обязательных реквизитов векселя,
однако если таковые не указаны, считается, что сроки погашения векселя
наступают в момент его предъявления. Среди прочих обязательных реквизитов
— метка «вексель» в тексте документа, приказ (или обязательство) выплатить
некоторую сумму, наименование плательщика по векселю и его первого
держателя, дата и место составления документа и др.
Эти реквизиты были определены Единообразным законом о переводном
и простом векселе в приложении № 1 к Женевской конвенции от 7 июня 1930г..
Иногда на сумму векселя могут начисляться проценты в соответствии с
международными правилами, это условие векселедатель может указать на
самом векселе. Если таких отметок вексель не содержит, проценты не
начисляются. Процентная ставка также должна быть указана в векселе
73
.
73
Основы внешнеэкономических знаний / Под ред. И.П. Фаминского/ М.: Междунар. отношения.-2011. - 610 с.
47
Схема обращения простого векселя в международных расчетах
представлена нами на рис.12
74
.
Рисунок 12. Схема обращения простого векселя в международных
расчетах
Схема обращения переводного векселя в международных расчетах
представлена нами на рис. 13.
Рисунок 13. Схема обращения переводного векселя в
международных расчетах
74
Экономика внешних связей России: Учебник / Под ред. А.С. Булатова//М.: Бек.-2011. - 477 с
покупатель
товара
продавец
товара
продавец
материала
вексель
товар
вексель
материал
вексельная сумма
предъявление векселя
векселедатель-
плательщик по
векселю
первый
векселедатель-
индоссант
второй векселедержатель-
индоссант-получатель по
векселю
Предприятие А
(трассант)
Предприятие Б
(трассант)
Банк
(ремитент)
вексель
акцепт векселя
деньги (кредит)
товар
предъявление векселя
деньги
48
Важное преимущество векселя заключается в его способности являться
инструментом и кредита, и платежа. Кредитор, получив вексель за выданный
займ, может тотчас же получить указанную в векселе сумму — при помощи
передачи, либо переуступки векселя другому лицу либо банку
Преимущество товарного векселя перед банковским состоит в том, что
он не только дает организации возможность получить более выгодный кредит,
но и позволяет управлять его движением. При вексельном обращении движение
средств не задерживается.
5. Чековая форма расчетов. В международных торговых отношениях,
где практически отсутствуют расчеты наличными в нашем понимании, а
понятие «cash» означает немедленную оплату против документов
(безналичным путем), до недавнего (в историческом масштабе) времени
расчеты чеками были распространены чрезвычайно широко. Женевская
Конвенция, устанавливающая «Единообразный Закон о чеках» была подписана
19 марта 1931 г. (вступила в силу 1 января 1934 г.).
Чек — это денежный документ строго установленной формы,
содержащий безусловный приказ владельца счёта в банке, который выдаёт чек
о выплате определённому лицу или предъявителю чека указанной суммы
75
.
Упрощенная схема расчетов чеками выглядит, как показано на рис.14
Рисунок 14. Упрощенная схема расчетов чеками
75
Внешнеэкономический бизнес в России: Справочник / М.: Республика.- 2012. - 532 с
чекодатель
чекодержатель
плательщик
(банк чекодателя)
товары, услуги
чек
бланки чеков
договор, счет, с
которого
оплачиваются чеки
предъявление
чека к оплате
платеж по чеку
49
Согласно схеме 14, чекодатель даёт распоряжение своему банку
произвести из его средств выплаты суммы чекодержателю или перечислить эту
сумму на счёт последнего. В обращении чека присутствует две стороны —
чекодатель и чекодержатель
76
.
Перечень документов в международных расчетах представлен на рис.15.
Рисунок 15. Перечень документов международных расчетов
Согласно рис.15, рассмотрим их далее и дадим краткую характеристику.
1. Переводной вексель либо тратта — оборотный документ, который
представляет собой безусловное требование оплаты. Вместе с коносаментом он
составляет основу для процедур по документарному инкассо. Вместе с
коммерческим счётом экспортёра переводной вексель может использоваться
для взимания платы с импортёра за товар. Вексель определяется следующим
образом: безусловный приказ в письменном виде, адресованный одним лицом
другому лицу, подписанный лицом, дающим его и требующий от лица,
которому он адресован, оплатить по требованию либо в установленное либо
могущее быть определенным в будущем время, — определённую сумму денег,
конкретному лицу либо приказу такого лица, либо предъявителю
77
.
Итак, тратта выставляется трассантом (продавцом-экспортёром) на
трассата (покупателя-импортёра) и требует осуществления оплаты в пользу
трассанта определенной суммы в течение конкретного времени.
76
Астахов В.П. Экспортные и импортные операции/ М.: ЭБ.-2011. - 433с.
77
Лебедева М.М. Международные отношения: теории, конфликты, движения, организации: Учебное пособие /
П.А. Цыганков, Г.А. Дробот, А.И. Слива [и др.]; Под ред. П.А. Цыганкова. - М.: Альфа-М.- 2013. – 336с.
документы
Переводной вексель или тратта
Коносамент
Коммерческий счет (инвойс)
Страховые документы
Официальные сертификаты и лицензии
50
Тратта, подлежащая оплате по предъявлении, называется траттой на
предъявителя, тогда как тратта, подлежащая оплате в будущем, называется
срочной траттой. Срочная тратта считается акцептованной, с юридической
точки зрения, когда банк или покупатель пишет на ней «акцептована» с
проставлением даты и подписи на лицевой стороне тратты.
Тратта, акцептованная банком, называется банковским акцептом, тогда
как тратта, акцептованная покупателем, называется акцептованной торговой
траттой. Если продавец прилагает к векселю коносамент либо другой
транспортный документ, подобный вексель называется документированным
векселем. Поступая так, продавец обеспечивает, чтобы покупатель не получил
каких-либо прав на товар (посредством коносамента) до тех пор, пока не
акцептует либо не оплатит вексель.
Поскольку тратты являются переводными, они могут передаваться
путем индоссамента третьей стороне, которая может стать законным
держателем такой тратты.
2. Коносамент. Коносамент является центральным документом в
традиционной экспортной сделке, связывающим договор купли-продажи,
договоры о документарной оплате и договор перевозки. Его функции:
— коносамент — во всяком случае, коносамент, выписанный «приказу»,
воплощает собой контроль над товаром или «заменяет собой» товар. Держатель
коносамента может дать указание перевозчику выдать товар. Иногда говорится
также, что коносамент является правоустанавливающим документом. Эта фраза
может дать неверное представление о том, что сторона, являющаяся
держателем коносамента, имеет «право собственности» на товар. Держатель
коносамента может осуществлять контроль над товаром по отношению к
перевозчику, но имеет ли он право собственности на товар или нет, зависит от
договора купли-продажи и от права, применимого к договору;
— коносамент свидетельствует о договоре перевозки. Коносамент
должен содержать условия договора перевозки, прямо или со ссылкой на
другой документ.
51
В рамках документарных продаж продавец должен заключить и
передать покупателю договор перевозки на «обычных» или разумных условиях.
Следовательно, при условии, что коносамент не содержит никаких «необычных
условий», он представляет собой договор перевозки, который
предусматривается договором купли-продажи
78
;
— коносамент — это расписка. Коносамент является распиской, которая
удостоверяет доставку товаров перевозчику для перевозки. Поэтому он
содержит описание товара и указывает, что товар был погружен на борт в
определённом количестве и без видимых повреждений (в исправном
состоянии). Если перевозчик обнаруживает, что товар повреждён, на лицевой
стороне коносамента делается отметка об этом. Такой коносамент больше не
будет считаться «чистым» коносаментом, теперь он будет называться
«нечистым» коносаментом или коносаментом с «оговорками». После этого
коносамент больше не может являться приемлемым для представления в
рамках документарного аккредитива
79
.
Коносамент может быть выдан или в оборотной форме («коносамент на
предъявителя») или в необоротной («именной коносамент»).
Коносаменты играют ключевую роль в контексте документарных
аккредитивов, в связи с их ценностью для банков-посредников, в качестве
обеспечения сумм, выделяемых по аккредитиву. Такая ценность коносамента
как гарантии зависит от того, является ли коносамент:
— оборотным (в таком случае, владение им имеет денежную стоимость,
так как коносамент может быть продан с аукциона);
— либо необоротным документом типа транспортной накладной (в этом
случае он может практически не иметь для банка никакой ценности в качестве
гарантии, если только банк не назван в качестве грузополучателя и не желает
безотзывно связать себя этой ролью)
80
.
78
Федосеева Г.Ю. К вопросу о понятии "внешнеэкономическая сделка" // Журнал российского права. - 2012.-
№12.- С. 18.
79
Чеботарев Н.Ф. Мировая экономика и международные экономические отношения/ Дашков и К.-2016.- 352
80
Мировая экономика и международные экономические отношения// М.: ЮНИТИ.- 2015. - 447
52
3. Коммерческий счет (инвойс). Этот документ готовится экспортёром и
обычно включает в себя:
— наименование и адрес продавца и покупателя;
— перечень и описание товаров (включая цены, скидки и количество);
— номер счёта;
— детали упаковки, маркировку и число мест груза, детали отгрузки;
— дату и номер заказа покупателя.
Так как с данными в коммерческом счёте будут сравниваться данные в
других документах (например, документарном аккредитиве), крайне важно,
чтобы все детали были точными и правильными. Неточный счёт может
оказаться фатальным для сделки с документарным аккредитивом.
Часто информация, содержащаяся в счёте, требуется покупателю для
получения импортных лицензий, выполнения таможенных формальностей и
соблюдения норм валютного контроля. В связи с такой необходимостью
покупатель часто запрашивает предварительную форму коммерческого счёта,
которая называется счёт-проформа
81
.
4. Страховые документы.
В рамках документарных продаж на таких условиях, как CIF и CIP
Инкотермс 2010
82
, продавец обязан обеспечить страхование в пользу
покупателя. Заявление на открытие аккредитива обязательно отражает данное
обязательство по страхованию, а продавец должен будет предоставить
страховой документ, для того, чтобы получить платёж.
В зависимости от ситуации необходимый документ может являться
страховым полисом (либо факультативным полисом — для разовых поставок),
генеральным соглашением (на постоянные либо неоднократные поставки) либо
страховым сертификатом (указывающим объём страхового покрытия в
соответствии с генеральным соглашением).
81
Экономика внешних связей России: Учебник для предпринимателя / Под ред. А.С. Булатова.- М.: Бек.-2011. -
477 с.
82
INCOTERMS 2010 — знакомимся с терминами международной торговли [Электронный ресурс] – Режим
доступа: http: //vedinform.com/business/incoterms-2010.-загл с экрана.- Дата обращения 01.10.2017