36
ПА О Сбе рба нк уде ляе т большое внима ние ра звитию эква йринговой се ти
и привле че нию новых клие нтов. В те че нии 2019 года количе ство а ктивных
торгово-се рвисных орга низа ций, на ходящихся на эква йринге Сбе рба нка ,
возросло на 31 % и достигло 931 тыс. На рисунке 6 изобра же но количе ство
а ктивных торгово-се рвисных пре дприятий, а на рисунке 7 доля на рынке
торгового эква йринга .
Рисунок 6 – Количе ство а ктивных торгово-се рвисных пре дприятий
(а ктивна я па ртне рска я ба за ), тыс. шт.
35
Рисунок 7 – Доля на рынке торгового эква йринга , %
36
35
Составлено автором по: ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа:
https://www.sberbank.ru (дата обращения 10.05.2020).
36
Составлено автором по: ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа:
https://www.sberbank.ru (дата обращения 10.05.2020).
552
712
931
0
100
200
300
400
500
600
700
800
900
1000
2017 2018 2019
53,1
58,3
62
48
50
52
54
56
58
60
62
64
2017 2018 2019
37
Се ть устройств са мообслужива ния в соотве тствии со Стра те гие й
Сбе рба нка соста вила 76,3 тыс. е диниц, в том числе 49,8 устройств с функцие й
выда чи на личных и 26,4 тыс. бе з функции выда чи на личных. На рисунке 8
пока за на дина мика количе ства устройств са мообслужива ния за 2017-2019 гг.
(рисунок 8).
Рисунок 8 – Количе ство устройств са мообслужива ния, тыс. шт.
37
В 2017 году ПА О Сбе рба нк за нял пе рвое ме сто в списке на иболе е
устойчивых кре дитных орга низа ций стра ны по ве рсии Forbe s. Ре йтинговое
а ге нтство А КРА в 2018 году подтве рдило кре дитный ре йтинг по на циона льной
шка ле на уровне «А А А » – ста бильный. Ре йтинговое а ге нтство Moody`s
подтве рдило ре йтинг Ва а 3 по оце нке риска контра ге нта (долгосрочна я
оце нка ). Долгосрочный ре йтинг де фолта эмите нта в иностра нной ва люте
а ге нтства Fitch в 2017 году сохра нился на уровне «ВВВ-». В 2018 году
а ге нтство РИА Ре йтинг соста вило ре йтинг 100 са мых дорогих публичных
орга низа ций, где Сбе рба нк возгла вил список, ка пита лиза ция которого за 2017
год выросла почти на 40 %, до 84 миллиа рдов долла ров
38
.
37
Составлено автором по: ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа:
https://www.sberbank.ru (дата обращения 10.05.2020).
38
Там же.
86
80,3
76,3
70
72
74
76
78
80
82
84
86
88
2017 2018 2019
38
Основна я за да ча Стра те гии 2020: выйти на новый урове нь
конкуре нтоспособности, с помощью которого появится возможность
конкурирова ть с глоба льными те хнологиче скими компа ниями, оста ва ясь
на илучшим ба нком для на се ле ния и бизне са . Та ким обра зом можно сде ла ть
вывод о том, что на се годняшний де нь ПА О Сбе рба нк проявляе т се бя ка к
на де жный и иннова ционный ба нк.
Все орга ны упра вле ния ПА О Сбе рба нк формируются на основа нии
Уста ва ПА О Сбе рба нк и в соотве тствии с за конода те льством Российской
Фе де ра ции. На рисунке 9 изобра же на структура ПА О Сбе рба нк (рисунок 9).
Рисунок 9 – Схе ма орга низа ционной структуры ПА О Сбе рба нк
39
На да нный моме нт Сбе рба нк выпуска е т ка рты ме ждуна родных
пла те жных систе м Visa , Ma ste rCa rd, A me rica n E xpre ss. Виды пла те жных ка рт
Сбе рба нка включа ют в се бя: де бе товые , кре дитные , социа льные ,
39
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
39
виртуа льные , кобрэндинговые . Пожа луй, ни у одного другого ба нка на
российском рынке не т та кого ра знообра зия. Ра ссмотрим кра тко опре де ляющие
ха ра кте ристики пла те жных ка рт ра зличных видов.
Пла стиковые ка рты Сбе рба нка России – са мые ра спростра не нные на
рынке . Связа нно это с оче нь большим числом обслужива е мых им че ре з
за рпла тные прое кты клие нтов, а та кже пе нсионе ров. Кроме того, ста ре йше му
в стра не ба нку до сих пор дове ряют.
Сбе рба нк России многие на зыва ют фла гма ном российской ба нковской
структуры. Он уде ляе т выпуску и обслужива нию пла стиковых ка рт огромное
внима ние . На да нный моме нт в обороте клие нтов ба нка на ходятся не сколько
миллионов спе циа лизирова нных кре дитных и де бе товых ка рт – для молоде жи
и студе нтов, пе нсионе ров и других социа льных групп, потре бите ле й ра зного
уровня доста тка
40
.
За явку на оформле ние ка рт Сбе рба нка России можно оформить и че ре з
онла йн-ка бине т в се рвисе «Сбе рба нк-Онла йн». Да нное приложе ние удобно
для клие нтов, та к ка к позволяе т отсле жива ть те куще е состояние сче та ,
выполнять опе ра ции по ка рта м, сче та м и кре дита м.
Гла вна я це ль Стра те гии 2020: выйти на новый урове нь
конкуре нтоспособности, который да ст возможность конкурирова ть с
глоба льными те хнологиче скими компа ниями, оста ва ясь лучшим ба нком для
на се ле ния и бизне са . Та ким обра зом можно сде ла ть вывод о том, что на
се годняшний де нь ПА О Сбе рба нк проявляе т се бя ка к на де жный и
иннова ционный ба нк.
Да нные бухга лте рского ба ла нса и фина нсовых ре зульта тов
де яте льности ПА О Сбе рба нк пре дста вле ны в Приложе ниях 1 и 2.
40
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
40
Для на ча ла на глядно ра ссмотрим дина мику а ктивов и ка пита ла ба нка . В
це лом а ктивы ба нка за пре дше ствующие пе риоды ста бильно ра стут. Дина мика
а ктивов ПА О Сбе рба нк пре дста вле на на рисунке 10.
Рисунок 10 – Дина мика а ктивов ПА О Сбе рба нк за 2017-1 кв. 2020
гг., млн. руб.
41
На рисунке 10 мы видим, что в дина мике а ктивов на име ньший урове нь
на блюда е тся в 2017 году, который, посте пе нно повыша ясь из года в год до 2019
года . В 2018 году та кже на блюда е тся положите льный рост. Мы видим, что доля
а ктивов в 2019 году достигла свое го ма ксима льного зна че ния за
проа на лизирова нные 3 года , пре высив 27 000 000 млн. рубле й. Та ким обра зом,
може м ска за ть, что а ктивы ба нка ра стут из года в год.
Да ле е проа на лизируе м ка пита л ба нка , который отра же н на рисунке 11
(рисунок 11).
41
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
23159
26899
29959
32068
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
2017 2018 2019 1 кв. 2020
41
Рисунок 11 – Дина мика ка пита ла и обяза те льств ПА О Сбе рба нк за
2017-1 кв. 2020 гг.
42
Ка к видно из рисунка 11, ка пита л компа нии ра сте т не большими
те мпа ми, одна ко за после дние 3 года пока зыва е т зна чите льный рост, достига я
на ибольше го зна че ния в 2019 году. При этом сохра няе тся высокий урове нь
обяза те льств, которые та кже ра стут, с не зна чите льным спа дом в 2017 году, что
являе тся ха ра кте рным для ба нковской отра сли.
За те м прове де м а на лиз ра боты ПА О Сбе рба нк в сфе ре использова ния
собстве нного ка пита ла , привле чённых ре сурсов и за ёмных сре дств. А на лиз
использова ния ба нковских ре сурсов пре дпола га е т выявле ние состояния,
структуры и дина мики ре сурсной ба зы (собстве нных и привле чённых сре дств).
Структура ре сурсного на полне ния ба нка во многом пре допре де ляе т
особе нность е го функционирова ния на де не жном рынке . Тра диционно
оптима льной счита е тся структура , где доля собстве нного ка пита ла ба нка
коле бле тся в пре де ла х от 20 % до 30 %, а на долю привле чённых и за ёмных
сре дств приходится соотве тстве нно 60-70 % и 10 %. Проа на лизируе м структуру
и дина мику па ссивов ПА О Сбе рба нк за 2017-2019 гг. (та блица 2).
42
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
19799
23099
23179
18000
19000
20000
21000
22000
23000
24000
2017 2018 2019 1 кв. 2020
42
Та блица 2
А на лиз структуры и дина мики па ссивов ПА О Сбе рба нк за 2017-1
кв. 2020 гг.
43
Па ссивы,
млн. руб.
2017
2018
2019
1 кв.
2020
Изме не ни
е , %
2017/2018
Изме не ни
е , %
2018/2019
Источники
собстве нных
сре дств
2935
3500
3980,7
4 562
19,25
13,73
Ре зе рв на
возможные
поте ри
1191,6
1350,7
1494,7
1328
13,36
10,66
Привле че нны
е сре дства
17984,
9
19062,
2
22614,
7
21393
5,99
18,64
Прочие
обяза те льств
а
308,4
301,3
431,1
1 663,9
-2,29
43,05
Фина нсовые
обяза те льств
а ,
оце нива е мые
по
спра ве дливой
стоимости
96,7
87,6
96,7
96,7
-9,41
10,46
Итого
па ссивов
22534,
6
24301
28618,
1
29043,4
6
7,84
17,76
Ка к видно из а на лизируе мой та блицы 2, за три ра ссма трива е мых года в
структуре па ссивов произошли сле дующие изме не ния: собстве нные сре дства
с 2017 года по 2019 год уве личились сна ча ла на 19,25 % в 2018 году, а за те м на
13,73 % в 2019 году. Ре зе рвы на возможные поте ри по ссуда м выросли за ве сь
а на лизируе мый пе риод на 24,02 %. Доля привле че нных сре дств в структуре
па ссивов ста бильно ра сте т. В а бсолютном выра же нии с 2017 года по 2019 год
их доля возросла на 4629,8 млн. рубле й, в проце нтном соотноше нии это
соста вило 5,99 % в 2018 году и 18,64 % в 2019.
Те пе рь проа на лизируе м долю ка ждого вида па ссивных источников в
структуре па ссивов (рисунок 12).
43
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
43
Исходя из да нных, пре дста вле нных на рисунке 12, в структуре па ссивов
в 2019 году собстве нные сре дства за нима ют не большой уде льный ве с – 13,9 %.
Привле че нные сре дства в па ссива х за нима ют 79 % в том же году.
Рисунок 12 – Структура па ссивов ПА О Сбе рба нк в 2019 году
44
Проа на лизируе м объе м и структуру а ктивов ПА О Сбе рба нк и выявим
сре ди них долю ра бота ющих а ктивов (та блица 3).
Та блица 3
А на лиз доли ра бота ющих а ктивов для ПА О Сбе рба нк за 2017-1 кв.
2020 гг.
45
Пока за те ль
Сумма , млрд. руб.
Уде льный ве с, %
2017
2018
2019
1 кв.
2020
2017
2018
2019
Ссудна я
за долже нность
17099,9
18417,7
21420,2
21555,4
80
75,8
74,8
Вложе ния в
це нные бума ги
2854,2
3359,6
3933
3853,2
12,7
13,8
13,7
Не ра бота ющие
а ктивы
2580,4
2525
3275,8
1629,9
7,3
10,4
11,5
А ктивы
23159
26899
29959
32068,9
100
100
100
Ка к видно из та блицы 3, на блюда е тся повыше нна я доля кре дитов,
выда ва е мых ба нком (80 % в 2017 году, 75,8 % в 2018 году и 74,8 % в 2019 году),
при оптима льном зна че нии – 60-65 % ва люты ба ла нса . В то же вре мя
на блюда е тся посте пе нное сниже ние уде льного ве са ссудной за долже нности в
44
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
45
Там же.
79%
13,90%
5,20%
1,50%
0,40%
Привлеченные средства
Собственные средства
Резерв на возможные потери
Прочие обязательства
Финансовые обязательства,
оцениваемые по справедливой
стоимости
44
обще й сумме а ктивов с 80 % в 2017 году до 74,8 % в 2019 году. В свою оче ре дь,
на це нные бума ги приходится не зна чите льна я доля (12,7 % в 2017 году, 13,8 %
в 2018 и 13,7 % в 2019 году) при оптима льном зна че нии – 20-25 % ва люты
ба ла нса . Отме ча е тся посте пе нное уве личе ние доли вложе ний в це нные
бума ги за а на лизируе мый пе риод. Исходя из изложе нного, може м сде ла ть
вывод об эффе ктивной ра боте ПА О Сбе рба нк с а ктива ми в те нде нции
изме не ния структуры а ктивов в сторону оптима льных зна че ний соста вляющих
е е эле ме нтов.
Оце нка эффе ктивности использова ния сре дств на основе пока за те ле й
ROE и ROA та кже на зыва е тся ме тодом Дюпона (та блица 4).
Та блица 4
Пока за те ли доходности ПА О «Сбе рба нк»
46
Пока за те ли
2018
2019
Изме не ния,
%
Проце нтна я ма ржа
6,0 %
5,7 %
-0,3 %
СПРЭД
5,6 %
5,2 %
-0,4 %
Ре нта бе льность сре дне годовых а ктивов
(ROA )
2,7 %
3,2 %
0,5 %
Ре нта бе льность собстве нного ка пита ла
(ROE )
24,2 %
23,1 %
-1,1 %
Ка к видно из та блицы 4, зна че ние коэффицие нта ре нта бе льности
ка пита ла (ROE ), по которому можно судить об эффе ктивности использова ния
собстве нных сре дств, на ходится в пре де ла х от 15 % до 40 % ка к в 2018 (24,2
%), та к и в 2019 года х (23,1 %). Это озна ча е т, что ка ждый рубль собстве нного
ка пита ла приносит 24,2 и 23,1 копе е к чистой прибыли соотве тстве нно. Та ким
обра зом, може м говорить о том, что да нные пока за те ли на ходятся на
допустимом уровне , а сре дства собстве нников в ба нке ра бота ют эффе ктивно.
Да ле е проа на лизируе м та кой пока за те ль ре нта бе льности ба нка , ка к
СПРЭД (доходность а ктивов минус стоимость за имствова ний). Допустимое
46
ПАО «Сбербанк»: официальный сайт [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://www.sberbank.ru (дата
обращения 10.05.2020).
45
зна че ние да нного пока за те ля – не ме не е 1,5 %. В да нном случа е зна че ния
СПРЭДа соста вляют соотве тстве нно 5,6 % в 2018 году и 5,2 % в 2019 году, что
говорит об эффе ктивности проце нтной политики ба нка и о е го прибыльности.
Зна че ние пока за те ля ре нта бе льности сре дне годовых а ктивов (или
эффе ктивности использова ния ба нковских ре сурсов) на ходится на уровне 2,7
% в 2018 году, а в 2019 году, уве личившись на половину проце нта , соста вляе т
3,2 %. Бла гоприятным для ба нков счита е тся зна че ние да нного пока за те ля,
ра вное 4 %. Одна ко, доста точным (норма тивным) для коэффицие нта ROA
являе тся зна че ние больше 0. Че м выше зна че ние да нного пока за те ля, те м
выше ре зульта тивность пре дприятия в созда нии прибыли с помощью а ктивов.
Та ким обра зом, ра боту ПА О Сбе рба нк в це лом можно счита ть прибыльной, а ,
сле дова те льно, може м говорить о том, что ба нк эффе ктивно используе т свои
сре дства .
Сле дующий пока за те ль ре нта бе льности – проце нтна я ма ржа . Зна че ние
проце нтной ма ржи, на ходясь на уровне 6,0 % в 2018 году и 5,7 % в 2019 году,
при оптима льном уровне не ме не е 4,5 %, положите льно ха ра кте ризуе т
де яте льность ба нка , то е сть проце нтные ра сходы покрыва ются проце нтными
дохода ми.
По итога м прове де нного иссле дова ния можно сде ла ть вывод о
доста точно ка че стве нной ра боте ба нка в ча сти эффе ктивности использова ния
ре сурсов, что подтве ржда е тся оптима льными и положите льными зна че ниями
по ра ссмотре нным пока за те лям. Это говорит о положите льной те нде нции
ра звития ба нка , та к ка к че м эффе ктивне е ба нк используе т име ющие ся
ре сурсы, те м на большую прибыль он може т ра ссчитыва ть.
А на лиз пока за те ле й доходности и ре нта бе льности ба нка позволяе т
сде ла ть вывод о ре нта бе льной ра боте ПА О Сбе рба нк, поскольку
ра ссчита нные на ми зна че ния по многим коэффицие нта м соотве тствуют
оптима льному и ре коме ндуе мому их уровню.