25
компаниям предоставляются государственные субсидии, возможность
использовать ускоренный режим амортизации и другие льготы, что
благотворно сказалось на лизинговом рынке. В результате Ирландия стала
мировым центром лизинга самолетов, в стране функционирует
Международный центр по оказанию финансовых услуг и др.
15
Существуют страны, где развитию лизинга препятствуют некоторые
ограничения. Например, в Греции запрещен лизинг недвижимости, а также
грузового автотранспорта и автобусов, тормозом являются и нормы
амортизации, которые регулируются государством. Комитетом по
международной стандартизации бухучета (JASC) разработаны стандарты по
учету лизинга, которые приняты Бельгией, Великобританией, Грецией,
Ирландией, Нидерландами, США, Японией и другими странами. В их основу
положен принцип экономического владения передаваемым в лизинг
имуществом, однако некоторые страны Западной Европы, а также Комиссия
Европейского Союза и Организация европейского лизинга придерживаются
юридического права на владение имуществом, передаваемым в лизинг. Из-за
различий владения имуществом отличаются и системы бухгалтерского учета и
методы начисления амортизации и налогов, поскольку, согласно
экономической концепции, имущество должно учитываться на балансе
лизингополучателя, а согласно юридической - на балансе лизингодателя.
Заключение лизингового соглашения на длительный срок позволяет
возмещать стоимость имущества, а также обеспечивает возможность для
опциона. Такой подход к учету лизинговых операций наиболее реально
отражает в финансовой отчетности сущность обязательств и активов обеих
сторон лизинговой сделки, и дает возможность обоснованно начислять налоги.
Для ознакомления со структурой зарубежных рынков лизинга обзору
подвергнется рынок лизинга Европы, как один из самых активных сегментов
мирового рынка лизинга. Выбор также обусловлен непосредственной
15
Назарова Е.В., Земляков М.С. Лизинг: российский и зарубежный опыт // Экономика и социология. – 2016. –
№ 29. – С. 52.
26
близостью Европы к России и схожими экономическими условиями.
Рынок лизинга в России прогрессирует относительно высокими темпами
за счет эффекта низкой исходной базы и реализации крупных проектов в
отдельных отраслях, включая выше упомянутую транспортную. Другая
особенность российского рынка – его концентрация (отраслевая, региональная)
– так же в целом продолжает сохраняться. Рост российского рынка
обеспечивается в основном за счет традиционных продуктов.
Рисунок 6. Сопоставление структуры рынков лизинга в странах
Европы и России в 2016г., %
В европейских странах активно развивается лизинг ИТ-оборудования, а
на лизинг машиностроительного оборудования приходится всего 27 % общего
объема. В России же в этой высокотехнологичной отрасли зафиксированы
лишь единичные сделки. В Европе на лизинг промышленной недвижимости
приходится 29 %, торговой недвижимости – 23 %, на офисы – 20 % от общего
объема сегмента недвижимости. В России по данному направлению
совершаются только отдельные сделки с крупными клиентами.
Приоритетное развитие лизинга автотранспорта в Европе происходит за
счет операций с физическими лицами, развития вторичного рынка, а так же
оперативного лизинга и системы сервисов. В России же до сих пор в сфере
пассажирского автотранспорта лизинг распространяется только на
юридических лиц и аналогичен автокредиту. Приоритетное развитие сегмента
лизинга железно-дорожной техники в России связано со спецификой структуры
27
перевозок и большими расстояниями. В Европе это направление практически
не развито.
Таким образом, рынки лизинга России и Европы существенно
различаются. Но для решения стоящих перед отраслью проблем в России все
условия созданы, нужна лишь добрая воля отраслевого сообщества для
продвижения своих интересов. Хотя и в существующих правовых рамках этот
бизнес прибыльный.
ГЛАВА 2. ЛИЗИНГ КАК СПОСОБ ФИНАНСИРОВАНИЯ
ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «МОЛНИЯ»
2.1. Организационно-экономическая характеристика ООО «Молния»
Общество с ограниченной ответственностью «Молния» создано в
соответствии с Гражданским Кодексом Российской Федерации «Об обществах
с ограниченной ответственностью». Общество имеет в собственности
обособленное имущество, учитываемое на самостоятельном балансе, может от
своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные
неимущественные права, выполнять обязанности, быть истцом и ответчиком в
28
суде. Общество создано в целях получения прибыли и распределения ее между
участниками Общества.
Компания «Молния» динамично развивающаяся московская
транспортно-экспедиционная компания.
Компания ООО «Молния» предоставляет услуги по перевозке грузов в
Москве, Московской области и регионам РФ.
Партнерами ООО «Молния» являются крупные организации,
предприятия среднего и малого бизнеса. Основной принцип деятельности —
содействие росту и развитию бизнеса заказчика.
Компания на рынке транспортных услуг с 2010 года. За время работы
компанией накоплен большой опыт в сфере перевозок по Москве и регионам
России.
Предприятие имеет все необходимые ресурсы для предоставления услуг
автогрузоперевозок на соответствующем технологическом и организационном
уровне. Автопарк оснащен новейшими видами транспорта разного назначения:
автомобили с тентованными кузовами, бортовые грузовики, изотермические
фургоны, низкорамные тралы и контейнеровозы. Часть транспортных средств
оснащена специальным оборудованием, таким как гидроборт, кран-
манипуляторная установка (КМУ) или рефрижераторная система. Автопарк
компании также включает автомобильные краны (грузоподъемность — до 25
тонн). Вся техника постоянно проходит техническое обслуживание, исправно
функционирует, комплектуется экипажем из опытных водителей. На
транспортных средствах установлена система спутниковой навигации для
удобства контроля за процессом доставки. На многие автомобили оформлен
пропуск для передвижения по центру Москвы.
Организационная структура ООО «Молния» представлена на
рис. 7.
29
Рисунок 7. Организационная структура ООО «Молния»
Директор ООО «Молния» осуществляет непосредственное руководство
компанией, а также контролирует всю деятельность фирмы. Отдел перевозок
грузов занимается приемом, оформлением и выполнением заказов на перевозку
грузов, заключает договора-заявки с клиентами (грузовладельцами), а также
договора о сотрудничестве с перевозчиками (владельцами автотранспорта).
Юридический отдел подготавливает договора. Бухгалтерия осуществляет
ведение бухгалтерского и налогового учета.
Источниками для проведения анализа является:
- бухгалтерский баланс за 2016г. (приложение 7);
- отчет о финансовых результатах за 2015г., 2016г. (приложение 8, 9).
В таблице 5 приведены основные экономические показатели
деятельности ООО «Молния».
Таблица 5
Динамика основных экономических показателей деятельности
ООО «Молния» за 2014г.-2016г.
Показатель
Значение показателя
Изменение
(+,-)
Темп роста,
%
2014г
2015г
2016г
2015/
2014
2016/
2015
2015/
2014
2016/
2015
Выручка, тыс. руб.
14 152
16 810
19 345
2 658
2 535
118,8
115,1
Полная
себестоимость, тыс.
руб.
12 919
15 807
18 126
2 888
2 319
122,4
114,7
Чистая прибыль, тыс.
руб.
695
774
860
79
86
111,4
111,1
Среднесписочная
численность
работников, чел.
15
24
27
9
3
160,0
112,5
Среднегодовая
915
1 920
2 856
1 005
936
209,8
148,7
Директор
Отдел по перевозке
грузов
Юридический отдел
Бухгалтерия
Начальник отдела
Начальник
юридического отдела
Главный
бухгалтер
Водители
Диспетчеры
Юристы
Экономист
Бухгалтер
Грузчики
30
стоимость основных
средств, тыс. руб.
Затраты на 1 руб.
реализованной
продукции, тыс. руб.
0,91
0,94
0,94
0,03
0,00
103,0
99,6
Фондоотдача на 1
руб. основных
фондов, тыс. руб.
15,47
8,76
6,77
-6,71
-1,98
56,6
77,4
Производительность
труда, тыс. руб.
943,47
700,42
716,48
-243,0
16,06
74,2
102,3
Рентабельность
продаж, %
4,9
4,6
4,4
-0,3
-0,2
Х
Х
Результаты расчетов позволяют сделать выводы, характеризующие
деятельность ООО «Молния»:
- выручка за 2016г. составила 19 345 тыс. руб., которая увеличилась на
2 535 тыс. руб. или 15,1% по сравнению с 2015г., что свидетельствует о
рациональной деятельности организации;
- себестоимость за 2016г. составила 18 126 тыс. руб., которая
увеличилась на 2 319 тыс. руб. или на 14,7%, которая за 2014г. составляет 15
807 тыс. руб.;
- чистая прибыль за 2016г. составила 860 тыс. руб., которая увеличилась
на 86 тыс. руб. по сравнению с 2015г.;
- затраты на 1 руб. реализованной продукции показывают сколько
расходуется сырья для производства единицы продукции. Затраты на 1 руб.
реализованной продукции за 2015г.-2016г. составили 0,94 тыс. руб.;
- фондоотдача показывает, сколько готового продукта приходится на 1
рубль основных фондов, т.е чем значение фондоотдачи выше, тем эффективнее
используются на предприятии его основные средства. Фондоотдача основных
средств за 2016г. составила 6,77 руб., которая уменьшилась на 1,98 руб. по
сравнению с 2015г. Поскольку снижение стоимости основных
производственных фондов интенсивнее чем объемы реализации продукции, то
наблюдается увеличение фондоотдачи;
- численность организации за 2016г. составила 29 человек, которая
увеличилась на 5 человек или на 20% по сравнению с 2015г, что
31
свидетельствует о расширении деятельности организации;
- производительность труда показывает, сколько приходится
произведенной продукции в единицу времени на одного человека, в 2016г.
данный показатель составил 667,07 тыс. руб., который увеличился на 2,3% по
сравнению с 2015г.;
- рентабельность продаж за 2016г. показывает, что 4,4% прибыли
организация получает с каждого рубля выручки. Наблюдается снижение
данного показателя на 0,2% по сравнению с 2015г.
Анализ экономического потенциала ООО «Молния» показал, что
предприятие в течение трех лет получает прибыль, которая направляется на
развитие предприятия, повышение материальных ресурсов, создание более
благоприятных условий для работы сотрудников предприятия. Основные
экономические показатели в анализируемом периоде увеличиваются. Для
получения организацией большей прибыли с каждым годом деятельности, ей
необходимо анализировать внешние и внутренние факторы, влияющие на
финансовые результаты деятельности ООО «Молния». Положительным
результатом деятельности предприятия явилось увеличение прибыли и объёма
оказываемых услуг, а также рентабельности. Тем не менее, у организации есть
все возможности для дальнейшего повышения эффективности деятельности
предприятия и повышения его конкурентоспособности на рынке транспортных
услуг.
SWOT-анализ – это анализ внутренних факторов, влияющих на
деятельность предприятия (силы, слабости, возможности и риски). Силы – это
ваши преимущества по сравнению с конкурентами, слабости – это ваши
недостатки, возможности – это то, что со временем может стать вашей силой, а
риски – это угрозы, которые нельзя полностью исключить.
SWOT–анализ внешней и внутренней среды ООО «Молния»
представлен в таблице 6.
Таблица 6
SWOT–анализ внешней и внутренней среды ООО «Молния»
Анализ внутренней среды
32
Сильные стороны
Слабые стороны
1. Удовлетворенность клиентов
1. Специализируется только доставке
грузов автотранспортом
2. Наличие автопарка
2. Очень много конкурентов
3. Высокое качество оказываемых услуг
3. Организация не приобретает
транспортные средства в лизинг
4. Обширная распределительная сеть
Анализ внешней среды
Возможности
Угрозы
1. Большой спрос на оказываемые
услуги
1. Высокий уровень конкуренции
2. Большой ассортимент услуг
2. Рост налогов и пошлин
3. Потенциал рынка достаточно
обширен
3. Высокий темп инфляции
4. Появление новых рынков сбыта
4. Высокая степень ценового давления
5. Рентабельность отрасли достаточна
высока
6. Стратегия усиления позиций на
рынке
По данным таблицы 6 можно сделать выводы:
Среди сильных сторон можно выделить: широкий автопарк, оказание
услуг в сфере перевозок по Москве и регионам России.
Кроме того, среди слабых сторон наблюдается: очень много
конкурентов на рынке транспортных услуг.
В качестве возможностей следует отметить расширение оказания услуг
по перевозке грузов, не только автотранспортом, но и другими видами
транспорта (жд, авиа и т.д.).
Среди угроз необходимо обратить внимание на увеличении
конкуренции в области транспортных услуг.
Основные клиенты ООО «Молния» - это торговые сети, розничные
магазины, оптовые компании, предприятия общественного питания и
социальной сферы.
Партнеры ООО «Молния» - это крупные организации, предприятия
среднего и малого бизнеса.
География услуг компании распространяется на Москву и Московскую
область, а также на другие регионы России.
Преимущества компании среди конкурентов следующие:
- финансы: устойчивое финансовое положение. Своевременный расчет с
33
поставщиками;
- продажи: наличие профессионального коллектива отдела продаж.
Налаженные отношения с покупателями. Современные технологии
обслуживания потребителей. Стабильность поставок продукции;
- рыночная сила: небольшой ассортимент компании, его дальнейшее
увеличение. Растущие обороты, как в стоимостном, так и в натуральном
выражении;
- материально-техническая база: новые современные складские
помещения.
Так установлено, что ООО «Молния» имеет ряд положительных
преимуществ по сравнению со своими конкурентами: высокое качество услуг;
опыт работы и высокий профессионализм специалистов организации;
соблюдение требований и пожеланий заказчиков, но при этом перевозка грузов
осуществляется только автомобильным транспортом.
PEST-анализ – это анализ внешних факторов, влияющих на
деятельность фирмы (политика, экономика, социальные условия, технологии).
Анализ макросреды предприятия предусматривает изучение и оценку
экономических, политически, правовых, демографических, научно–
технических, природных, и социально–культурных.
Анализ внешних факторов, влияющих на деятельность ООО «Молния»
представлен в таблице 7.
Таблица 7
PEST – анализ ООО «Молния»
Группа
факторов
Фактор
Проявление фактора
Характер
влияния
1.Экономи
ческие
1. развитие экономики
России
Возможность выхода на
новые рынки или сегменты
рынка
+
2. Развитие
производства товаров
номенклатуры
предприятия
Возможность производства
новых товаров, создание
новых рабочих мест
+
3. Темп инфляции
Увеличение темпов
инфляции
–
4. Уровень безработицы
Сокращение доходов
потребителей,
следовательно, потребления
–
34
6. Уровень доходов
населения
Увеличение числа новых
клиентов
+
2. Полити
ческие
1. уровень политической
стабильности в обществе
Стабильность в обществе,
стабильность привлеченных
клиентов
+
2. Направление развития
политической системы
Ориентация правительства
на внешние (экспорт /
импорт) или внутренние
рынки.
–
3. Правовые
1. Законодательные
акты России, которые
регулируют
деятельность
предприятия
Осуществление
деятельности с учетом
нормативной и правовой
базы России (высокие
налоговые ставки)
–
4.
Демографи
ческие
1. Численность
населения России, рост
рождаемости
Увеличение числа новых,
потенциальных клиентов
+
5. Научно–
технические
1. Нововведения в
области технологии
Возможность использования
новых технологий,
оборудования
+
2. Нововведения в
области товаров
Способствует применению
новых технологий и нового
сырья.
+
6.
Социально–
культурные
1. Уровень образования
Увеличение доли трудовых
ресурсов с высшем
образованием
+
2. Социальные условия
жизни
Рост доходов населения
+
По данным таблицы 7, можно сделать вывод, что внешние факторы не
способствуют эффективной деятельности ООО «Молния»:
1) политика: несовершенная и сложная налоговая система, приводящая
к установлению высоких цен на товары и вымыванию оборотных средств
предприятия; установление жестких препятствий посреднической
деятельности, что приводит к усложнению сбыта товаров; сложные
процедуры регистрации и перерегистрации предприятия; сложность
осуществления валютных операций в связи с двойным валютным курсом;
2) экономика: затруднения при долгосрочном планировании в связи с
высоким темпом; инфляции; недостаток внешних инвестиций; нестабильность
валюты;
3) социальные условия: низкая платежеспособность населения и ее
дальнейшее падение;