26
оборудование для которых невозможно арендовать и приобрести в
рассрочку;
развивается на стыке научно-технической и инвестиционной сферы;
практикуется предприятиями с высоким уровнем долговых обязательств,
поскольку лизинговые обязательства не увеличивают задолженности
6
.
К лизингу чаще всего прибегают юридические лица, которые
заинтересованы в более привлекательных условиях финансирования.
Преимущества лизингополучателя:
1. возможность использовать новейшие изобретения;
2. упрощенная процедура заключения договора: нет залога, небольшой
перечень предоставляемых документов;
3. снижение налогооблагаемой базы по налогу на прибыль перечисляемыми
лизинговыми платежами;
4. НДС – предоставление услуг лизинга облагается 18% ставкой;
Преимущества продавца:
1. расширение рынка сбыта продукции;
2. доход от реализации.
Преимущества лизинговых компаний:
1. доход от своей деятельности;
2. специальные условия от поставщиков;
3. безопасность сделки.
Недостатки лизинга:
1. при небольших процентных ставках большая стоимость конечного
приобретения оборудования;
2. возможность расторжения соглашения со стороны лизингодателя в
одностороннем порядке (при нарушении условий договора, страховки
или просрочки платежей);
3. при трудном финансовом положении нет возможности реализовать
6
Портал трейдеров. Финансовый словарь трейдера // URL: https://utmagazine.ru/posts/11719-mezhdunarodnyy-
lizing
27
активы для покрытия своих расходов, а невыплата лизинговых платежей
влечет за собой потерю оборудования.
Как правило, детальные условия лизинга в части удорожания имущества
для получателя, размеров регулярных платежей и даже допустимых лимитов
сделки оговариваются индивидуально и зависят от множества факторов, в том
числе и макроэкономических.
Одним из главных документов при осуществлении подобных операций
является договор финансового лизинга между лизингополучателем и
лизингодателем. Кроме него в лизинге используются и другие документы:
соглашения о покупке оборудования лизингодателем у поставщиков или
производителей; кредитный договор на получение ссуды под закупку
имущества для передачи в лизинг; акты приема-передачи и другие документы.
Помимо вышеперечисленных документов, при заключении лизингового
договора понадобится определенный список документов со стороны
лизингополучателя, подтверждающих его юридический статус и финансовое
состояние. В качестве таковых могут использоваться те же документы, что и в
случае оформления банковской ссуды, но с заверенным нотариально переводом
или выполненные по требованиям лизингодателя.
Лизингополучателем, как одной из сторон лизингового соглашения,
может быть юридическое лицо любой организационной и правовой формы,
действующее на законных основаниях на территории Российской Федерации.
Также лизингополучателем по международным контрактам может быть
физическое лицо, официально ведущее предпринимательскую деятельность.
В практике осуществления сделок по лизингу отсутствуют
фиксированные сроки предоставления имущества во временное пользование,
даже в пределах одной группы товаров (например, спецтехники или
производственного оборудования).
При сложных сделках с участием многих посредников и лизингодателей
могут применяться особые схемы погашения задолженности, но в целом
используются базовые: с фиксированным размером платежа; с понижением
28
размера каждого последующего платежа; сезонный или учитывающий иные
временные ограничения.
1.4 Роль и место лизинга в международном кредитовании
Роль международного лизинга в экономике страны складывается под
влиянием ряда факторов, к которым относятся наличие налоговых льгот для
лизинга, уровень развития банковской системы и финансовой сферы в целом,
отраслевая структура экономики и уровень изношенности основных средств.
Использование инструментария лизинга предполагает глубокое знание
таможенного, налогового, гражданского законодательства. Качественное
решение задачи организации сделки международного лизинга – результат
объединения знаний и умений специалистов разного профиля, привлечения
консалтинговых компаний.
Итак, чтобы в дальнейшем развивать услуги международного лизинга в
России, и упростить процедуру оформления лизинговых документов
необходимо провести изменения в законодательной базе, в частности в
таможенном и налоговом кодексах. Только после этого появится возможность
широко развернуть услуги по международному лизингу.
При международном лизинге лизингодателем является иностранная
организация, а в соответствии с пп. 7 п. 1 ст. 309 НК РФ доходы, полученные
иностранной организацией от лизинговых операций с имуществом,
используемым на территории Российской Федерации (если получение таких
доходов не связано с предпринимательской деятельностью иностранной
организации через постоянное российское представительство), относятся к
доходам иностранной организации от источников в Российской Федерации и
подлежат обложению налогом на прибыль, удерживаемым у источника
выплаты доходов. К таким доходам, в частности, относятся доходы от
лизинговых операций. Если лизингодатель является резидентом государства, с
которым у Российской Федерации заключено и действует соответствующее
29
соглашение об избежании двойного налогообложения, при налогообложении
доходов лизингодателя необходимо учитывать положения такого соглашения.
При международном лизинге наиболее приемлемым является
применение такого таможенного режима, как временный ввоз, когда
иностранные товары используются в течение определенного срока (срока
временного ввоза) на таможенной территории Российской Федерации с полным
или частичным условным освобождением от уплаты таможенных пошлин,
налогов и без применения к этим товарам запретов и ограничений
экономического характера, установленных в соответствии с законодательством
Российской Федерации о государственном регулировании внешнеторговой
деятельности (ст. 209 Таможенного кодекса РФ).
Несмотря на то что данный режим является льготным, поскольку
предусматривает полное или частичное освобождение от уплаты ввозных
таможенных платежей, российские организации - лизингополучатели редко его
используют, поскольку он ограничен максимально допустимым сроком
нахождения предмета лизинга на территории Российской Федерации в два года
(ст. 213 ТК РФ). В отношении товаров, относящихся к основным
производственным фондам (средствам), при условии, что они не являются
собственностью российских лиц, пользующихся ими на таможенной
территории Российской Федерации, допускается временный ввоз с
применением частичного освобождения от уплаты таможенных пошлин,
налогов на 34 месяца.
Помимо ограничения сроков нахождения товаров на территории
Российской Федерации ТК РФ содержит еще ряд условий для применения
режима временного ввоза, которые заключаются в следующем. Временный ввоз
допускается при условии, что товары могут быть идентифицированы
таможенным органом при их обратном вывозе (реэкспорте). Таким образом,
временно ввезенные товары должны оставаться в неизменном состоянии, за
исключением изменений вследствие естественного износа или естественной
убыли при нормальных условиях перевозки (транспортировки), хранения и
30
использования (эксплуатации). С временно ввезенными товарами допускается
совершать операции, необходимые для обеспечения их сохранности, включая
ремонт (за исключением капитального ремонта и модернизации), техническое
обслуживание и другие операции, необходимые для сохранения
потребительских свойств товаров и поддержания товаров в состоянии, в
котором они находились на день их помещения под таможенный режим
временного ввоза. Распоряжение временно ввезенными товарами иными
способами не допускается (п. п. 2 - 4 ст. 211 ТК РФ).
При этом таможенный орган вправе требовать от лица, заявляющего
таможенный режим временного ввоза, предоставления гарантий надлежащего
исполнения обязанностей, установленных ТК РФ (ст. 160), в т.ч.
предоставления обязательства об обратном вывозе временно ввезенных товаров
(п. п. 1 и 2 ст. 210 ТК РФ).
Еще одно важное условие применения режима временного ввоза
заключается в том, что временно ввезенными товарами может пользоваться
лицо, получившее разрешение на временный ввоз (ст. 211 ТК РФ). В силу
данного условия в целях дальнейшего использования предмета лизинга на
территории Российской Федерации декларантом должна выступать российская
организация - лизингополучатель.
При частичном условном освобождении от уплаты таможенных пошлин,
налогов за каждый полный и неполный календарный месяц нахождения
товаров на таможенной территории Российской Федерации уплачивается 3%
суммы таможенных пошлин, налогов, которая подлежала бы уплате, если бы
товары были выпущены для свободного обращения.
При расчете объема таможенных платежей могут возникнуть проблемы
с определением размера таможенной пошлины, поскольку законодательство в
настоящее время не содержит четких предписаний о порядке определения
таможенной стоимости товаров, передаваемых по договору лизинга. Зачастую
лизингополучатели при ввозе предметов лизинга используют первый метод (по
стоимости сделки с ввозимыми товарами), т.к. он является наиболее выгодным,
31
поскольку позволяет учесть реальную цену товара и затраты на его
приобретение. Таможенные органы нередко оспаривают возможность
применения первого метода и необходимость использования шестого метода
(резервного) при определении таможенной стоимости предмета лизинга,
объясняя это особенностями лизинговых отношений (Письмо ФТС России от
19.11.2008 N 05-33/48386).
Режим временного ввоза должен быть завершен либо вывозом
оборудования с таможенной территории Российской Федерации, либо
помещением под иной таможенный режим. Действующим законодательством
не установлен строгий порядок завершения режима временного ввоза, однако
следует учитывать необходимость четкого соблюдения сроков возможности
применения данного таможенного режима (два года, а в некоторых случаях - 34
месяца).
Международным лизинговым операциям присущи определенные
недостатки, которые заключаются в следующем:
классический финансовый лизинг может быть выгоден только в
ситуации, когда иностранное юридическое лицо готово предложить
условия лизинга более интересные чем Российская лизинговая компания.
Но, иностранные компании не предлагают такие продукты на рынке
России, а риски для них при оценке российских компаний существенно
выше.
необходимость при отсутствии освобождения предмета лизинга от
таможенных платежей платить НДС как при ввозе имущества, так и при
оплате лизинговых платежей. При некорректном составлении договора
или неправильной трактовке структуры платежей фискальными органами
есть риски оплаты двойной суммы НДС – первый раз при ввозе, второй
раз при оплате лизинговых платежей как налоговый агент;
международный лизинг может быть интересен за счет льготного режима
налогообложения, однако в таком случае речь может идти только о
рассрочке таможенных платежей, а в конце срока лизинга имущество
32
подлежит вывозу с территории РФ, что не позволяет говорить о
достаточной эффективности использования имущества, так как
лизингополучатель обязан будет заплатить все таможенные платежи, хоть
и с рассрочкой, однако имущество в собственность на территории РФ не
получит;
большое количество споров с таможенными органами о порядке
определения таможенной стоимости предмета лизинга;
максимальный срок временного ввоза или вывоза товара не может
превышать двух лет, что меньше обычного срока действия договора
лизинга (3 – 5 лет), а это связано с необходимость продления срока
временного ввоза;
в день, когда истекает срок временного ввоза, лизингодатель или
лизингополучатель должен заявить о смене таможенного режима на
другой или поместить товар на склады временного хранения, что
проблематично при условии, что предмет лизинга - это используемое в
непрерывном технологическом процессе оборудование или недвижимое
оборудование;
международный финансовый лизинг отнесен таможенными органами к
сделкам, способным привести к неуплате таможенных платежей. Это
свидетельствует о повышенном внимании фискальных органов к
участникам внешнеэкономической деятельности, задействованным в
подобных проектах. Из-за этого таможенные органы требуют
дополнительные обеспечительные меры, что усложняет
администрирование сделки или требует дополнительных финансовых
затрат
7
.
На основе этих данных можно сделать вывод, что на данный момент
времени преимущества от применения международного лизинга не покрывают
недостатки и экономически международный лизинг для многих объектов
7
Выгоден ли международный лизинг? // URL: https://alfaleasing.ru/wiki-leasing/spornye-voprosy-lizinga/vygoden-
li-mezhdunarodnyy-lizing/
33
невыгоден. Лизинг целесообразен только в том случае, когда он одинаково
выгоден как арендатору, так и арендодателю. Выгода международного лизинга
возникает в ситуации, когда лизингополучатель не платит налогов при ввозе и
освобожден от оплаты НДС на лизинговые платежи. А это относится только к
части ограниченного перечня имущества, в основном не имеющего аналогов в
РФ, и в отношении только тех предметов лизинга, местом реализации
лизинговой услуги по которым будет иностранное государство.
34
ГЛАВА 2. ЛИЗИНГ КАК ФОРМА ИНВЕСТИРОВАНИЯ
РЕСУРСОВ
2.1 Объекты и субъекты лизинга
Лизинговая сделка имеет несколько основных составляющих, на
которых она базируется.
К ним можно отнести:
объекты сделки;
субъекты лизинга;
платежи;
дополнительные услуги.
Объектами лизинга могут выступать:
автомобили;
железнодорожная техника;
самолеты;
специальная техника;
недвижимость;
узкопрофильное оборудование
Стороны договора финансовой аренды выступают в качестве субъекта
лизинговых отношений. При этом их принято условно разделять на прямых и
косвенных участников лизингового процесса.
Прямыми субъектами являются:
лизингодатели;
лизингополучатели;
поставщики или производители предмета сделки.
В качестве косвенных участников сделки можно выделить посредников,
способствующих процессу, таких как:
банки (коммерческие и инвестиционные);
страховые агенты и компании;
брокерские фирмы и другие.
Все фирмы, осуществляющие арендные отношения и именуемые
35
лизинговыми, принято подразделять на универсальные и
узкоспециализированные. В первом случае компания лизингодатель
предоставляет клиенту возможность финансирования различных видов машин,
техники, оборудования, недвижимости и т.д. на различный срок аренды. При
этом лизингополучатель (у нас всегда самостоятельно) самостоятельно
выбирает поставщика, передавая компании полномочия по организации и
ведению лизинговой сделки.
Узкоспециализированные лизингодатели — это те, которые базируют
свою деятельность на определенном виде объекта лизинга (машины и техника,
либо оборудование, либо недвижимость).
Несмотря на то, что с английского «lease» переводится как «аренда»,
лизинг – это своего рода «гибрид» аренды и кредита с привлечением третьего
лица – лизинговой компании. Последняя выкупает у продавца имущество и
передает его лизингополучателю. Тот выплачивает ежемесячно определенную
сумму, которая является одновременно и арендным платежом, и платежом по
кредиту (в зависимости от дальнейших намерений пользователя). По окончании
указанного в договоре срока имущество можно выкупить по остаточной
стоимости или вернуть лизинговой компании.
В XIX веке лизинг начал активно развиваться в США и Великобритании.
Для нашей страны знаковым стало понятие «ленд-лиз» времен Великой
Отечественной: предоставление военной техники тоже было вариантом
лизинга. Существенно влиять на развитие экономики лизинг начал с 50-х годов
прошлого века. Основателем современной лизинговой индустрии называют
американского предпринимателя Генри Шофельда, открывшего в Сан-
Франциско первую специализированную лизинговую компанию.
В СССР лизинг использовался для приобретения предприятиями
дорогостоящей импортной техники еще в 70-80-е годы, однако масштабы его
были ограниченными. На внутреннем рынке первые лизинговые операции
начали проводиться в 1989 году. До середины 90-х серьезного воздействия на
экономику РФ лизинг не оказывал. После модернизации налогового