53
Основными параметрами всех лизинговых продуктов являются суммы
финансирования, размер аванса, срок финансирования, процентные ставки,
график платежей и, собственно, условия сделки.
Как показано в табл. 2.3, в Банк устанавливается максимальный лимит
финансирования, который составляет 24 млн. руб. для всех продуктов в сфере
лизинга автотранспорта. Также возможны индивидуальные решения по
увеличению суммы финансирования до 300 млн. руб.
Такие параметры как размер обязательного аванса по лизинговой сделке и
максимальный срок договора лизинга в ряде случаев различаются. Так,
минимальный размер аванса предусмотрен при лизинге грузового транспорта
(15%), при лизинге легкового транспорта и спецтехники первоначальный взнос
составляет 20%, а самый большой размер аванса при лизинге автобусов – 30% и
выше. Срок лизинга в основном ограничивается 36- месяцами, чуть выше (до 48
мес.) он при оформлении лизинговой сделки, где предметом лизинга выступает
грузовой транспорт.
Банк предлагает лизингополучателям следующие виды платежей:
сезонные, но в основном - аннуитетные и дифференцированные (см.
Приложение). При аннуитетных платежах лизингополучатель ежемесячно на
протяжении всего срока договора уплачивает одну и ту же суммы, а при
дифференцированных – сумма уменьшается с каждым месяцем. Если сравнить
общую сумму выплат, то получается, что при аннуитетных платежах она будет
чуть большей (на 0,4%). Однако также надо принимать в расчет, что в течение
первых 18 месяцев (половина срока договора лизинга) при оплате
дифференцированными платежами клиент платит больше.
С учетом имеющейся в открытом доступе информации представляется
возможным и целесообразным исследовать следующие показатели лизинговых
операций Банка:
- динамика объёмов нового бизнеса;
- динамика суммы новых договоров лизинга;
- динамика текущего лизингового портфеля;
54
- динамика объемов лизинговых платежей;
- доходность лизинговых операций (предлагается рассчитать в процентах
как отношение лизинговых платежей к текущему лизинговому портфелю).
- места лизинговых компаний банка в рэнкингах по ключевым показателям
рынка лизинга;
На рис. 12 представлена динамика объемов нового бизнеса Банка.
Рисунок 12. Динамика объемов нового бизнеса (стоимости
имущества) АО «Альфа-Банк»
32
Как показано на рис. 12, в части динамики объёмов нового бизнеса
провальным был 2015 г., по итогам которого объёмы нового бизнеса снизились
на 64,2% и составили 2655,8 млн. руб. (против 7411 млн. руб. по итогам 2014 г.).
Однако, начиная, в 2016 г. объёмы нового бизнеса существенно росли. По итогам
2016 г. они увеличились в 4,4 раза и составили 11736 млн. руб., а по итогам 2017
г. – в 2,6 раза, до 30830 млн. руб. Таким образом, объёмы нового бизнеса за два
года выросли в 11 раз, что положительно характеризует деятельность Банка на
рынке лизинга по данному показателю.
На рис. 13 представлены данные о динамике суммы новых договоров
финансового и оперативного лизинга.
Как показано на рис. 13, сумма новых договоров лизинга по итогам 2015 г.
снизилась на 66,1% и составила 5061,3 млн. руб., в то время как в 2014 г. этот
32
Составлено автором по данным АО «Эксперт РА».
2655,8
11736
30830
35,8
441,9
262,7
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
500
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
35000
2015 2016 2017
Объем нового бизнеса за год, млн. руб. Темпы роста нового бизнеса, %
55
показатель составлял 14929 млн. руб.
Рисунок 13. Динамика суммы новых договоров лизинга АО «Альфа-
Банк»
33
В 2016 г. показатель достиг 18966 млн. руб., то есть вырос в 3,7 раза по
сравнению с 2015 г. По итогам 2017 г. сумма новых договоров выросла ещё в 2,7
раза и составила 50763 млн. руб. Всего за 2016-2017 гг. сумма новых договоров
выросла более чем в 10 раз.
Динамика текущего лизингового портфеля Банка представлена на рис. 14.
Рисунок 14. Динамика текущего лизингового портфеля АО «Альфа-
Банк»
34
33
Составлено автором по данным АО «Эксперт РА».
34
Составлено автором по данным АО «Эксперт РА».
5061,3
18966
50763
33,9
374,7
267,7
0
50
100
150
200
250
300
350
400
0
10000
20000
30000
40000
50000
60000
2015 2016 2017
Сумма новых договоров, млн. руб. Темпы роста, %
74635
58154
81682
91,9
77,9
140,1
0
20
40
60
80
100
120
140
160
0
10000
20000
30000
40000
50000
60000
70000
80000
90000
01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018
Текущий портфель, млн. руб. Темпы роста, %
56
Анализ данных рис.14 показывает, что по итогам 2015 и 2016 гг.
тенденцией стало снижение динамики текущего лизингового портфеля. Так,
если по итогам 2015 г. текущий портфель снизился на 8,1% и составил 74635
млн. руб., а в следующем 2016 г. снижение составило уже 22,1% и текущий
портфель снизился до 58154 млн. руб. Лишь по итогам 2017 г. произошел рост
текущего портфеля до 81682 млн. руб., то есть на 40,1%.
На рис. 15 представлена динамика объёмов полученных банками
лизинговых платежей.
Рисунок 15. Динамика объемов полученных лизинговых платежей
АО «Альфа-Банк»
35
Как показано на рис. 15, для Банка характерно устойчивое снижение
объемов полученных лизинговых платежей, которые по итогам анализируемого
периода снизились с 14075,5 до 10837 млн. руб., в том числе, на 6,9% в 2016 г. и
на 17,3% в 2017 г. По итогам 2015 г. снижение было меньшим – показатель
уменьшился на 0,2%.
Снижение лизинговых платежей можно объяснить последовательным
снижением ключевой ставки, что повлияло на снижение процентных ставок по
операциям лизинга.
В табл. 5 рассчитаны показатели доходности лизинговых операций банков.
35
Составлено автором по данным АО «Эксперт РА».
14075,5
13105
10837
99,8
93,1
82,7
0
20
40
60
80
100
120
0
2000
4000
6000
8000
10000
12000
14000
16000
01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018
Объем полученных лизинговых платежей, млн. руб. Темпы роста, %
57
Таблица 5
Оценка доходности лизинговых операций АО «Альфа-Банк»
36
Наименование показателя
Годы
Изменения
2015
2016
2017
2016
2017
Коэффициент доходности, %
18,86
22,53
13,27
3,67
п.п.
-9,26
п.п.
Данные для расчетов, млн. руб.
Текущий портфель АО «Альфа-
Банк»
74635
58154
81682
-22,1%
40,5%
Объем лизинговых платежей
14075,5
13105
10837
-6,9%
-17,3%
Как показано в табл. 5, по итогам 2016 г. доходность лизинговых операций,
рассчитываемая как отношение объёмов лизинговых платежей к текущему
лизинговому портфелю Банка, выросла и составила 22,53% против 18,86% годом
ранее. В 2017 г. в результате снижения лизинговых платежей показатель
доходности снизился и составил 13,27% - самое низкое значение за ряд
последних лет.
В табл. 6 представлены данные о позициях в рэнкингах по ключевым
показателям рынка лизинга.
Таблица 6
Места ООО «Альфа-Лизинг» в рэнкингах по ключевым
показателям лизинговых операций
37
Наименование показателя
На 1 января года
Изменения
2016
2017
2018
2016
2017
Объем нового бизнеса
29
15
9
-14
-6
Текущий портфель
6
8
6
-2
+2
Объем лизинговых платежей
7
12
18
+5
+6
Следует отметить, что всего в рэнкингах, составленных АО «Эксперт РА»
приняло участие:
- 2015 г. – 110 лизинговых компаний;
- 2016 г. – 119 лизинговых компаний;
- 2017 г. – 120 лизинговых компаний.
В целом список лизинговых компаний возглавляют те, у кого
36
Рассчитано автором
37
Составлено автором по данным АО «Эксперт РА»
58
наибольший объём нового бизнеса. Именно этот критерий АО «Эксперт РА»
считает ключевым показателем текущего рыночного положения компании.
Как показано в табл.2.5, ООО «Альфа-Лизинг» существенно улучшило
свои позиции в сегменте нового бизнеса. Так, если на 01.01.2016 г. компания
занимала только 29 место в рэнкинге, то через год – уже 15-е место, а на
01.01.2018 г. – 9 место.
По показателю текущего лизингового портфеля позиции ООО «Альфа-
Лизинг» были значительно выше. Показатель в рэнкниге снизился на 2 позиции
в 2016 г., но по итогам 2017 г. компания вернулась на прежнее высокое 6-е место.
Что касается объёмов полученных лизинговых платежей за год, то по
данному показателю рыночные позиции компании существенно снизились: если
в 2015г. она занимала 7 место, то через год – 12-е, а по итогам 2017 г. – 18-е
место.
Основными конкурентами ООО «Альфа-Лизинг», а, значит, АО «Альфа-
Банк» на рынке лизинга являются Государственная транспортная лизинговая
компания, а также Компании «Сбербанк Лизинг», «ВЭБ-лизинг», ВТБ Лизинг,
ЛК «Европлан», «ТрансФин-М», «Балтийский лизинг», «Сименс Финанс». Из
перечисленных восьми компаний-конкурентов, чьи конкурентные позиции на
рынке выше, нежели ООО «Альфа-Лизинг», три компании являются дочерними
компаниями банков. Поэтому, если говорить о банках-конкурентах АО «Альфа-
банк» в сегменте лизинговых операций, то главными из них являются ПАО
Сбербанк, Банк ВТБ (ПАО) и ГК «Внешэкономбанк». Если учитывать критерий
участия государства в капиталах банках, владеющих лизинговыми компаниями,
то очевидно, что АО «Альфа-Банк» является крупнейшей частной кредитной
организацией на рынке лизинга.
Можно выделить следующие конкурентные преимущества АО «Альфа-
Банк» и ООО «Альфа-Лизинг»:
- надежность и стабильность Банка, гарантированные их владельцами;
- известность и высокая стоимость брендов «Альфа-Банк»;
- открытость и прозрачность бизнеса по оказанию лизинговых услуг;
59
- возможность пользоваться ресурсами головных кредитных
организаций, которым доступна система рефинансирования Банка России.
- максимальная приближенность к потребностям клиентов и проведение
клиентоцентричной политики;
- возможность реализации лизинговых сделок с зарубежными
контрагентами (международный лизинг);
- высокая деловая репутация и профессиональный кадровый состав;
- наличие кредитных рейтингов международных и национальных
рейтинговых агентств;
- возможность финансирования крупных сделок;
- возможности долгосрочного финансирования;
- возможность привлечения торгового финансирования как по внешним,
так и по внутренним контрактам с дочерними структурами иностранных
производителей;
- наличие широкой региональной сети, что позволяет осуществлять
реализацию проектов любого масштаба на всей территории РФ;
- высокий уровень автоматизации, передовая ИТ-платформа,
использование инновационных технологий банковского бизнеса.
Итак, АО «Альфа-Банк» разработана конкурентоспособная продуктовая
линейка, охватывающие все основные направления лизинга: автотранспорт и
спецтехника, оборудование воздушные суда, железнодорожная техника, водный
транспорт, недвижимость. По каждому из направлений лизинга разработаны
стандартные и специальные продукты, основными параметрами которых
являются максимальные суммы сделки, сроки, размер аванса, валюта, тип
лизинговых платежей, условия сделки.
Для лизинговых операций АО «Альфа-Банк» в 2016-2017 гг. было
характерно уверенное восстановление динамики роста после существенного
спада, произошедшего в 2015 г. Так, по итогам 2016 и 2017 гг. объёмы нового
бизнеса выросли более чем в 11 раз и достигли 30,8 млрд. руб., сумма новых
договоров выросла в 10 раз и составили 50,8 млрд. руб. Переход к
60
положительной динамике текущего лизингового портфеля стал возможным
только по итогам 2017 г., когда он вырос на 40% и достиг 81,7 млрд. руб., в то
время как в 2015 и 2016 гг. динамика была отрицательной.
В целом 2017 г. как в целом для рынка лизинга, так и для АО «Альфа-
Банк», присутствующего на этом рынке через свою дочернюю компанию ООО
«Альфа-Лизинг» был успешным: рынок рос, что позволило Банку существенно
активизировать лизинговые операции и нарастить объёмы лизингового бизнеса.
Деятельность ООО «Альфа-Лизинг» позволяет считать АО «Альфа-Банк»
крупнейшим частным банком на рынке лизинга. По итогам 2017 г. лизинговая
компания Банка существенно улучшила свои конкурентные позиции на рынке по
показателям объёмов нового бизнеса и текущего лизингового портфеля.
В то же время объёмы полученных банком лизинговых платежей
последовательно снижались, уменьшившись за 2016-2017 гг. на 23%, до 10,8
млрд. руб. Это привело к снижению доходности проводимых Банком
лизинговых операций.
Насущными задачами АО «Альфа-Банк» является наращивание динамики
и объёмов лизингового бизнеса, рост его доходности, укрепление конкурентных
позиций в различных сегментах рынка лизинга.
61
ГЛАВА 3. НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ЛИЗИНГОВЫХ
ОПЕРАЦИЙ В АО «АЛЬФА-БАНК»
3.1. Разработка рекомендаций по совершенствованию лизинга в АО
«Альфа-Банк»
Выше уже была отмечена значимость развития лизингового бизнеса для
лизингополучателей, экономики страны. Для банков, которые через свои
дочерние компании либо напрямую являются лизингодателями, успешное
развитие лизингового бизнеса означает рост доходности, усиление
диверсификации кредитных вложений и снижение кредитного риска,
укрепление конкурентной позиции, выход на новы рынки, рост клиентской и
ресурсной базы.
По итогам 2017 г. рынок лизинга показал существенный рост. Объём
нового бизнеса достиг исторического максимума превысив 1 трлн. руб. и
увеличившись на 48% (353 млрд. руб.) по сравнению с 2016 г. В свою очередь
количество заключенных за 2017 г. лизинговых сделок превысило 190 тыс.
против 145 тыс. в 2016 г.
38
Согласно прогнозам аналитиков RAEX (Эксперт РА) по итогам 2018 г.
ожидается рост рынка на 20%
39
. При этом основными драйверами роста
аналитики называют сектор автотранспорта. Называются три составляющих
драйвера роста в лизинге: собственно транспорт; сервис, предоставляемый
лизинговыми компаниями и потребительский спрос. Также в части основного
двигателя рынка лизинга называются: рост сегмента операционного лизинга;
участие в лизинговом процессе малого и среднего бизнеса; цифровизация
лизинговых услуг (появление различных диджитал-продуктов)
38
Лизинг в России: данные комплексных исследований российского рынка лизинга в 2015,
2016, 2017 гг. [Электронный ресурс] / Официальный сайт ЭКСПЕРТ РА. - URL.:
https://raexpert.ru/project/leasing/2018/conference/ (дата обращения 28.10.2018 г.).
39
Там же.
62
С учетом прогнозов развития рынка лизинга представляются
перспективными следующие направления работы АО «Альфа-Банк» в сфере
лизингового бизнеса:
- расширение продуктового предложения, в том числе, за счет разработки
инновационных продуктов, внедрения инноваций в бизнес-процесс, связанные с
проведением лизинговых операций;
- совершенствование методов оценки кредитоспособности заемщиков -
лизингополучателей;
- развитие работы (через лизинговые компании или напрямую – в
зависимости от формы участия в лизинговом бизнесе) с производителями
оборудования (других материальных благ), официальными дилерами в целях
предоставления максимально выгодных ценовых условий;
- разработка программ лояльности для клиентов – заемщиков;
- оптимизация способов продвижения лизинговых продуктов;
- снижение рисков лизинговых операций.
В русле работы по обозначенным направлениям АО «Альфа-Банк»
рекомендуется осуществление следующих действий.
1. Выход на рынок операционного лизинга за счет разработки, внедрения
в продуктовую линейку и продвижения продукта «Автопарк под ключ».
В рамках договора операционного (оперативного) лизинга Банк будет
заключать договор на аренду автотранспорта на срок, который меньше
амортизационного периода. Все процессы, связанные с приобретением,
эксплуатацией автопарка будет решаться ООО «Альфа-Лизинг», то есть
компанией, которая непосредственно будет предоставлять услуги
операционного лизинга.
Главное преимущество организации – лизингополучателя будет
заключаться в минимизации финансовых и административных затрат бизнеса,
снижении непрофильных рисков. Также в составе ключевых преимуществ
операционного лизинга можно назвать: диверсификацию заемных ресурсов
компании, возможность получить финансирование без первоначального взноса