5. Как вы оцениваете фирму на предмет «наличие продукции и услуг».
На рисунке 2.4 представлена структура мнения опрошенных на
предмет «удовлетворены» / «не удовлетворены» качеством услуг и
обслуживания ООО «Весталия».
16,0% 2 ’0 %
82,0%
■ Удовлетворены ■ Нс удовлетворены ■ Затруднились ответить
Рис. 2.4 - Результаты анкетирования клиентов на предмет
удовлетворены» / «не удовлетворены» качеством услуг и
обслуживания ООО «Весталия», %
В соответствии с представленным рисунком 2.4 целесообразно судить о
недостаточной удовлетворенности опрошенных (клиентов) ООО «Весталия».
Важно, таким образом, стремиться повышать результативность деятельности.
2.2. Анализ финансового состояния организации
По мнению Жилкиной А.Н., оценка финансового состояния
организаций играет важную роль в механизме принятия управленческих
решений. От того, насколько адекватными получатся результаты
проведенного финансового анализа, напрямую будут зависеть краткосрочные
и долгосрочные перспективы развития организаций.
Наиболее точное представление о финансовом состоянии организации
можно получить на основе использования разработанной Жилкиной А. Н.
методики, опирающейся на 3 способа финансового анализа [12]:
- графический способ - оценка финансового состояния организаций на
основе балансограммы - графического отображения на определенный момент
времени индикаторов финансового состояния организаций (способ является
35
наглядным, позволяет оценить перспективное состояние организаций);
- табличный способ - анализ валюты баланса, активов, пассивов,
запасов, финансовых результатов, платежеспособности и
кредитоспособности на основе построения таблиц (в рамках данного способа
расчеты для проведения анализа сводятся в табличном виде);
- коэффициентный способ - оценка наиболее значимых, отдельных
характеристик финансового состояния организаций осуществляется с
помощью коэффициентов (относительных показателей). Этот способ
позволяет в короткие сроки произвести оценку динамики изменения
показателей организаций.
В рамках анализа основных показателей деятельности ООО
«Весталия», прежде всего, обобщенно будут представлены финансовые
результаты деятельности организации ООО «Весталия» за период 2012-2016
гг. (таблица 2.7, составленная на основе Приложения А).
Таблица 2.7 - Динамика изменения показателей
хозяйственной деятельности ООО «Весталия»
в 2015-2017 гг., тыс. руб.
Показатель
2015 2016
2017
Отклонение 2017, в %
2016 2015
Выручка от
реализации
39775,0 48732,0 55310,0 113,5 139,1
Себестоимость
продаж
37847,5 47260,9
52530,4 111,1
138,8
Прибыль
929,6 556,9 1600,6
287,4 172,2
Прибыль в 2017 году по сравнению с 2016 годом выросла на 1043,722
тыс. руб. или на 187,42 %, что было вызвано:
- ростом выручки от реализации на 13,5 %;
- более медленными темпами роста себестоимости по сравнению с
выручкой (всего 11,15 %).
В рамках организации производственно-хозяйственной деятельности
ООО «Весталия» несет определенные затраты, динамика которых за период
2015-2017 гг. представлена на рисунке 2.7.
36
В соответствии с рисунком 2.7 важно отметить, что затраты в 2017 году
значительно возросли по сравнению с прошлыми периодами (по сравнению с
2016 годом затраты выросли на 5273,4 тыс. руб., по сравнению с 2015 годом
- 14696,2 на тыс. руб.). В структуре затрат ООО «Весталия» в 2015 году
преобладающая доля приходилась на себестоимость (доля в общем объеме
затрат составила 98 %); в структуре затрат ООО «Весталия» в 2016 году так
же, как и в предыдущем периоде, преобладающая доля затрат приходилась на
себестоимость (доля в общем объеме затрат составила 98,4 %).
60000
53309,3
50000
40000
30000
20000
10000
о
2015 2016 2017
Рис. 2.7 - Динамика затрат ООО «Весталия»
в 2015-2017 гг., тыс. руб.
Доля себестоимости в структуре затрат ООО «Весталия» за
рассматриваемый период времени 2015-2017 гг. показала положительную
динамику (в 2017 году в структуре затрат составила 98,5 %).
Структура переменных затрат в 2017 году представлена на рисунке 2.8.
37
Рис. 2.8 - Состав переменных затрат в 2017 году, %
В соответствии с рисунком 2.8 важно отметить, что в составе
переменных затрат преобладающая доля приходится на себестоимость (86,9
%). Структура постоянных затрат в 2017 году представлена на рисунке 2.9.
0,5%
25,3%
74,3%
Управленческие расходы ■ Прочие расходы ■ Прнеттты к уплате
Рис. 2.9 - Состав постоянных затрат в 2017 году, %
В соответствии с рисунком 2.9 важно отметить, что в составе
постоянных затрат преобладающая доля приходится на управленческие
расходы (74,3 %).
Обобщающим показателем уровня затрат на услуги является
показатель затрат на рубль услуг, анализ которого представлен в таблице 2.8.
Как видно из таблицы 2.8, показатель затрат на рубль услуг не имеет
ярко выраженной динамики и находится на достаточно высоком уровне. Это
38
вызвано опережающими темпами роста цен на закупаемую для последующей
реализации продукцию в сравнении с темпами роста объемов оказания услуг.
За исследуемый период показатель затрат на рубль услуг снизился с 0,97 руб.
до 0,96 руб., что составляет 0,7 %. Наибольшее значение величины затрат на
рубль услуги наблюдалось в 2016 г. - 0,96 руб.
Таблица 2.8 - Динамика затрат на рубль услуг
ООО «Весталия» в 2015-2017 гг.
Показатель
2015 2016
2017 Отклонение 2017, в %
2016 2015
Услуги, тыс.
руб.
39775
48732
55310 113,5 139,1
Себестоимость
продукции,
тыс. руб.
38613 48035 53309 111,0 138,1
Затраты на
рубль услуг,
руб.
0,97
0,99 0,96 97,0 99,0
В рамках анализа финансовой устойчивости фирмы прежде всего,
целесообразно провести анализ бухгалтерского баланса. Проанализируем
бухгалтерский баланс ООО «Весталия» Динамику активов представим в
таблице 2.9.
Таблица 2.9 - Динамика активов ООО «Весталия»
в 2015-2017 гг., тыс. руб.
_____________________
Показатель
2015 2016
2017
Отклонение 2017,
в %
2016 2015
Материальные внеоборотные
активы
2891 2243 7629 340,1 263,9
Запасы
851 770 1063 138,1 124,9
Денежные средства и денежные
эквиваленты
157
58 28 48,3 17,8
Финансовые и другие оборотные
активы
3652
5138
232
4,5
6,4
БАЛАНС 7551 8209
8952
109,1 118,6
Капитал и резервы
1196
5224
4351 83,3 363,8
Краткосрочные заемные
средства
1248 1019
- - -
Кредиторская задолженность 5107
1965 4601
234,1
90,1
БАЛАНС 7551 8209
8952
109,1 118,6
В соответствии с таблицей 2.9 можем судить о том, что баланс ООО
«Весталия» увеличился в 2017 году до 8952 тыс. руб. по сравнению с 2016
39
годом (баланс в 2016 году составлял 8209 тыс. руб.).
Рост баланса в 2017 году по сравнению с 2016 годом составил 9,1 %
или 743 тыс. руб., по сравнению с 2015 годом - 18,6 % или 1401 тыс. руб.
Материальные внеоборотные активы в 2017 году увеличились на 240,1 %
(или на 5386 тыс. руб.) по сравнению с 2016 годом и на 163,9 % (или на 4738
тыс. руб.) - по сравнению с 2015 годом. Запасы в 2017 году увеличились на
38,1 % (или на 293 тыс. руб.) по сравнению с 2016 годом и на 24,9 % (или на
212 тыс. руб.) - по сравнению с 2015 годом. Денежные средства и их
эквиваленты за исследуемый период времени снизились (снижение в 2017
году по сравнению с 2016 годом составило 51,7 % или 30 тыс. руб.);
финансовые и другие оборотные активы также в 2017 году по сравнению с
2016 годом сократились (снижение на 95,5 % или на 4906 тыс. руб.).
Что касается динамики пассивов баланса фирмы, в 2017 году по
сравнению с 2016 годом капитал и резервы снизились на 16,7 % или на 873
тыс. руб. Кредиторская задолженность, напротив, за рассматриваемый
период времени показала положительную динамику (рост в 2017 году по
сравнению с 2016 годом на 134,1 % или на 2636 тыс. руб.).
Структура активов баланса фирмы за 2015 - 2017 годы представлена
соответственно на рисунках 2.10-2.12.
2, 1% 11,3%
■ Материальные внеоборотные активы
■ Запасы
Денежные средства и их эквиваленты
Финансовые и другие оборотные активы
Рис. 2.10 - Структура активов ООО «Весталия»
в 2015 году, %
40
В соответствии с рисунком 2.10 можно сделать вывод, что в структуре
активов ООО «Весталия» в 2015 году преобладала доля финансовых и других
оборотных активов (48,4 %), также значительна доля материальных
внеоборотных активов (38,3 %).
■ Материальные внеоборотные активы ■ Запасы
■ Денежные средства и их эквиваленты 1 Финансовые и другие оборотные активы
Рис. 2.11 - Структура активов ООО «Весталия»
в 2016 году, %
В соответствии с рисунком 2.11 можно сделать вывод, что в структуре
активов ООО «Весталия» в 2016 году доля финансовых и других оборотных
активов увеличилась до 62,6 %.
■ Материальные внеоборотные активы
■ Запасы
■ Денежные средства и их эквиваленты
Финансовые и лругие оборотные активы
Рис. 2.12 - Структура активов ООО «Весталия»
в 2017 году, %
41
В соответствии с рисунком 2.12 можно сделать вывод, что в структуре
активов ООО «Весталия» в 2017 году доля финансовых и других оборотных
активов снизилась до 2,6 %, доля материальных внеоборотных активов
напротив, увеличилась и составила 85,2 %.
Структура пассивов в 2015-2017 гг. соответственно представлена на
рисунках 2.13-2.15.
■ Капитал и резервы ■ Краткосрочные заемные средства
■ Кредиторская задолженность
Рис. 2.13 - Структура пассивов ООО «Весталия»
в 2015 году, %
В соответствии с рисунком 2.13 можно отметить, что в структуре
пассивов в 2015 году преобладала доля кредиторской задолженности (67,6
%).
Капитал и резервы ■ Краткосрочные заемные средства
Кредиторская задолженность
Рис. 2.14 - Структура пассивов ООО «Весталия»
в 2016 году, %
42
В соответствии с рисунком 2.14 также можно отметить, что в структуре
пассивов в 204 году доля кредиторской задолженности снизилась до 23,9 %,
доля капитала и резервов, напротив, составила 63,6 %.
Капитал и резервы
Краткосрочные заемные средства
Кредиторская задолженность
Рис. 2.15 - Структура пассивов ООО «Весталия»
в 2017 году, %
В структуре пассивов фирмы в 2017 году на кредиторскую
задолженность приходилось 51,4 %, на капитал и резервы - 48,6 %.
Краткосрочных заемных средств у организации не прослеживалось.
Целесообразно рассчитать рентабельность ООО «Весталия». В таблице
2.10 представлена динамика показателей рентабельности.
Таблица 2.10 - Динамика показателей рентабельности ООО «Весталия»
за период 2015-2017 гг., %
____________________________________________
Показатель
2015 2016
2017
Отклонение 2017,
в %
2016 2015
Рентабельность продаж (отношение
прибыли к выручке)
2,3
1,1
2,9
253,2
123,8
Рентабельность внеоборотных активов
(отношение чистой прибыли к
внеоборотным активам)
32,2
24,8 21,0 84,5
65,2
Рентабельность оборотных активов
(отношение чистой прибыли к
оборотным активам)
19,9
9,3
121,0 1296,1 606,5
Рентабельность заемного капитала
(отношение чистой прибыли к заемным
средствам)
14,6
18,7
34,8
186,4
237,8
Рентабельность собственного капитала
(отношение чистой прибыли к
капиталу)
77,7 10,7
36,8 345,1 47,3
43
Показатели рентабельности ООО «Весталия» за период 2015-2017 гг.
продемонстрировали положительное значение (прежде всего, указанная
тенденция определена ростом прибыли ООО «Весталия»).
Для анализа рентабельности будет использована следующая факторная
модель (2.1):
R = П / В, (2.1)
где П - прибыль;
В - выручка
При этом влияние фактора изменения выручки определяется по
формуле 2.2:
ARE = (В1 - С0) / В1 - (В0 - С0) / В0, (2.2)
где С - себестоимость.
ARE = (55310 - 47260,9) / 55310 - (48732 - 47260,9) / 48732 = 0,1
Соответственно, влияние фактора изменения себестоимости составит:
ARC = (В1 - С1) /В1 - (В1 - С0) / В1 (2.3)
ARC = (55310 - 52530,4) / 55310 - (55310 - 47260,9) / 55310 = - 0,1
Сумма факторных отклонений даст общее изменение рентабельности
за период:
AR = ARE + ARC
AR =0.
Итак, на рентабельность фактор роста себестоимости оказал
отрицательное значение.
Целесообразно проанализировать показатели платежеспособности
ООО «Весталия». В таблице 2.11 представлена динамика показателей
платежеспособности.
2015-2017 гг. продемонстрировали положительное значение.
Оптимальный показатель коэффициента общей платежеспособности - от 0,5
до 0,7. Если параметр опустился ниже минимально допустимого предела, то
44