11
субсидии бизнесу на возмещение определенных затрат (например,
таможенных);
введение обязательных квот на госзакупки у субъектов малого бизнеса;
особая процедура предоставления земельных участков;
установление льготной аренды гос. имущества;
упрощение системы учета и отчетности, оформления лицензий,
разрешений, согласований и т. д.;
предоставление субъектам малого предпринимательства
дополнительных преференций при осуществлении госзакупок;
создание и содействие в работе структур, занимающихся вопросами
развития предпринимательства.
Непосредственная поддержка осуществляется в виде финансовой,
имущественной, информационно-консультативной и образовательной
помощи.
В формате развития инфраструктуры поддержки Минэкономразвития
России предложил ввести специальный налоговый режим, который
освободит предпринимателей от необходимости ведения бухгалтерского
учета, соблюдения требований к помещениям, кассовым аппаратам и т.д. Для
этого граждане не будут регистрироваться в качестве ИП, а будут
приобретать и работать на основе патента. Это самый легкий вариант
осуществления предпринимательской деятельности, который подойдет для
граждан осуществляющих данный вид деятельности временно. Он позволит,
максимально широко использовать трудовой потенциал наших граждан,
Государственная поддержка малому и среднему бизнесу в налоговой
политике проявляется через льготную систему налогообложения и систему
ускоренной амортизации основных средств. Значимой мерой расширения
возможностей для СМСП являются налоговые каникулы - то есть
освобождение от уплаты налогов на определенное время - планируется
предоставлять впервые зарегистрированным индивидуальным
12
предпринимателям, которые в течение двух лет после регистрации перешли
на УСН или патентную систему налогообложения.
Расширены возможности малого предпринимательства в участии
госзакупок товаров и услуг. Сейчас государственные и муниципальные
заказчики обязаны закупать у СМСП для обеспечения государственных и
муниципальных нужд» не меньше 15 % общего объема закупок в год, а
контрактная цена не должна быть больше 20 млн. руб.
Финансово-кредитная поддержка малому бизнесу осуществляется
путем реализации государственных целевых программ, предоставление
льготных и безвозмездных субсидий, прежде всего на цели научно-
технического развития. В предоставлении гарантий по займам предприятий
малого бизнеса у частных банковских структур для переоснащения
производства, его расширения. Участие в деятельности и формировании
ресурсов различных кредитно-финансовых и инвестиционных организаций.
В то же время явления экономической нестабильности,
характеризующие последнее время условия развития предпринимательского
сектора в стране увеличивают риск приостановки деятельности и даже рас-
пада инфраструктуры поддержки малых предприятий.
Об этом может свидетельствовать тот факт, что среди многочисленных
форм реализуемой государственной поддержки субъектов малого
предпринимательства для развития последних особо важной проблемой
является дефицит финансовых ресурсов. Причем дефицитными являются
как собственные, так и заемные финансовые ресурсы.
Несмотря на то, что в настоящий момент зависимость от банковского
сектора и банковского финансирования малых предприятий в отличие от
крупных и средних предприятий не является сильно выраженной, кризис
ликвидности в банковском секторе сократил возможности банков для
выделения дополнительных кредитов малым предприятиям. На сегодняшний
день банки ужесточили требования к выдаче кредитов, стали повышать
требования к заемщикам, внимательнее оценивать их платежеспособность.
13
Если в 2014 - 2015 годах к кредитованию малого бизнеса были
упрощенные требования, низкие кредитные ставки (составляли от 15% до
17%) и действовали льготные кредитные программы, в том числе и
беззалоговые, средние ставки по которым достигали до 27% годовых, то
сейчас таких условий уже не найти. Процент просрочки по кредитному
портфелю банков значительно ухудшился. Просроченная задолженность по
индивидуальным предпринимателям и малому бизнесу в 2015 году составили
от 30% до 50%.
1
Кроме того, в условиях дефицита средств филиалы крупных федеральных
и региональных банков ужесточают требования к заемщикам, в том числе
поднимают процентные ставки по кредитам, что приводит к тому, что не все
субъекты малого предпринимательства, желающие получить кредит и
имеющие соответствующее обеспечение, могут рассчитывать на его
получение.
Обращаясь к проблеме дефицита финансовых ресурсов для субъектов
малого предпринимательства, необходимо обратить внимание на высокую
зависимость малого бизнеса от внутреннего спроса. Данный фактор
заключается в том, что малый бизнес в основном ориентирован на
удовлетворение потребностей населения и предприятий, действующих в
России. Снижение платежеспособного спроса на товары и услуги малых
предприятий оказывает значительное негативное влияние на деятельность
малого бизнеса. Так, сокращение спроса приводит к сокращению оборотных
средств, что в свою очередь заставляет предприятия урезать издержки за
счет сокращения объема выпуска продукции, сокращения штатов,
приостановки проектов собственного развития и расширения деятельности.
Таким образом, проблема недостаточности финансовых средств и
ужесточение условий финансово- хозяйственной деятельности малого
1
Финансовое состояние и ожидания малого и среднего бизнеса в 2015 году –
[Электронный ресурс]. – Режим доступа:
https://www.mspbank.ru/userfiles/files/MSP_SIO_2015_15-06_1.pdf (Дата обращения
31.10..2016).
14
предпринимательства ставит перед последними очевидную задачу
совершенствования организации управления финансовыми ресурсами,
направленную не только на жесткий контроль и учет расходования
финансовых средств, но и на проведение аналитической работы, по
результатам которой принимать эффективные управленческие решения.
Следует отметить, что устойчивое финансовое состояние и постоянная
платежеспособность организаций всегда являются результатом не
спонтанных, а заранее просчитанных и проанализированных управленческих
решений, в основе которых лежит оценка финансового состояния
предприятия и ее постоянный мониторинг.
1.2. Цели анализа финансового состояния и управления финансовой
деятельностью малого предприятия
Финансовое состояние предприятия, в том числе и малого предприятия
– это движение денежных потоков, обслуживающих производство и
реализацию его продукции.
Между развитием производства и состоянием финансов существует и
прямая, и обратная зависимость.
Финансовое состояние хозяйствующей единицы находится в прямой
зависимости от объемных и динамических показателей движения
производства. Рост объема производства улучшает финансовое состояние
предприятия, а его сокращение, напротив, ухудшает. Но и финансовое
состояние в свою очередь влияет на производство: замедляет его, если
ухудшается, и ускоряет, если увеличивается.
Чем выше темпы роста производства на предприятии, тем выше
выручка от реализации продукции, а, следовательно, и прибыль.
Прибыль и рентабельность
–
два взаимодополняющих показателя,
которые комплексно оценивают финансовое состояние предприятия.
15
Другие индикаторы финансового состояния предприятия - показатели
имущества, оборотных средств, платежей, расчетов.
Финансовые трудности предприятия возникают в связи с отсутствием
средств, недоступностью кредитов, сокращением сроков их предоставления.
Выручка от реализации продукции формирует прибыль, которая
является основным показателем финансового состояния предприятия.
Прибыль
–
финансовый критерий эффективности функционирования
отдельных предприятий. Если предприятие убыточно, то есть выручка от
реализации продукции не покрывает текущих затрат, то отсутствие в ее
хозяйственной деятельности такого показателя, как прибыль, означает, что
финансовое состояние предприятия плохое и требует конструктивных
изменений.
Прибыль
–
не универсальный показатель финансового состояния
хозяйствующей единицы. Для более комплексной оценки финансового
состояния предприятия применяется показатель доли прибыли в текущих
затратах, то есть рентабельность. Прибыль и рентабельность в комплексе
дают достаточную картину финансового состояния предприятия. Другие
дополняющие показатели: оценка имущества, оборотных средств, платежей
расчетов.
Финансовые трудности предприятий возникают не только в связи с
отсутствием средств на стадии расчетов, но и из-за трудностей сбыта,
ведущих к затовариванию (неликвидность реализуемой продукции) и
омертвлению крупных сумм оборотных средств.
Состояние платежей и расчетов в реальном секторе экономики
характеризуется такими показателями, как общая задолженность
предприятий, кредиторская задолженность, дебиторская задолженность, их
соотношение, просроченная задолженность предприятий по банковским
кредитам; неплатежи в бюджет; взаимные неплатежи предприятий.
16
Смысл финансового анализа
–
в оценке и прогнозировании
финансового состояния предприятия по данным бухгалтерского учета и
отчетности.
Основные задачи финансового анализа:
оценка финансового состояния предприятия;
определение влияния факторов на выявленные отклонения по
показателям;
прогнозирование финансового состояния предприятия;
обоснование и подготовка управленческих решений по улучшению
финансового состояния предприятия.
Различают внутренний и внешний финансовый анализ.
Внутренний финансовый анализ осуществляется работниками
предприятия. Внешний финансовый анализ (аудит) определяется интересами
сторонних пользователей и проводится по публикуемым данным финансовой
отчетности.
Влияние эффективности использования ресурсов предприятия на его
финансовую устойчивость
Финансовая устойчивость предприятия
–
это способность субъекта
хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих
активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде.
Даже при хороших финансовых результатах предприятие может
испытывать трудности, если оно нерационально использовало свои
финансовые ресурсы, вложив их в сверхнормативные производственные
запасы или допустив большую дебиторскую задолженность. Положительным
фактором для финансовой устойчивости является наличие источников
формирования запасов, а отрицательным
–
величина запасов, то есть
основными способами выхода из неустойчивого и кризисного состояний
будут пополнение источников формирования запасов, увеличение доли
собственных средств, оптимизация их структуры, а также обоснованное
снижение уровня запасов. Важнейшим этапом анализа финансовой
17
устойчивости является определение наличия и динамики собственных
оборотных средств и их сохранности.
Для обеспечения финансовой устойчивости предприятия в условиях
рынка требуется стабильное получение выручки в достаточных размерах,
чтобы расплатиться с текущими долгами, то есть в основе финансовой
устойчивости предприятия лежит его платежеспособность. Однако она не
является достаточным условием для его устойчивого функционирования в
долгосрочной перспективе. Для успешного развития предприятия
необходимо, чтобы после выполнения всех обязательств у него оставалась
прибыль, позволяющая развивать производство.
Финансовое состояние предприятия – это экономическая категория,
отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность
субъекта хозяйствования к погашению долговых обязательств и
саморазвитию на фиксированный момент времени.
Таким образом, финансовое состояние организации характеризуется
размещением и использованием средств (активов) и источниками их
формирования (собственного капитала и обязательств, то есть пассивов).
Устойчивое финансовое состояние является необходимым условием
эффективной деятельности фирмы. Финансовое состояние предприятий
(ФСП), его устойчивость во многом зависят от оптимальности структуры
источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от
оптимальности структуры активов предприятия, и в первую очередь - от
соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности
активов и пассивов предприятия.
Анализ финансового состояния фирмы включает блоки,
представленные на схеме (рисунок 1)
1
.
1
Аверина О.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. М.:
КноРус, 2012. – С.45
18
Рисунок 1. Основные блоки анализа финансового состояния
предприятия
Для оценки финансовой устойчивости организации необходимо
определить:
- имеет ли она необходимые средства для погашения обязательств;
- как быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные
деньги;
- насколько эффективно используются имущество, активы,
собственный и заемный капитал и т.п.
Следовательно, основной целью анализа финансового состояния
предприятия являются изучение и оценка обеспеченности субъектов
хозяйствования экономическими ресурсами, выявление и мобилизация
резервов их оптимизации и повышения эффективности использования.
Развитие теории оценки финансового состояния в России происходит
преимущественно на основе заимствований из зарубежных источников. Это
обусловило разнообразие используемых терминов при определении сходных
понятий, а также различное толкование одних и тех же терминов.
Анализ финансового состояния предприятия
оценка
имущественного
положения и
структуры
капитала
анализ
размещения
капитала, анализ
источников
формирования
капитала
оценка
эффективности
и интесивности
использования
капитала
анализ
рентабельности и
оборачиваемости
капитала
оценка финансовой
устойчивости и
платежеспособност
и
анализ финансовой
устойчивости, ликвидности,
платежеспособности,
креджитоспособности и
банкроства
19
Во-первых, финансовое состояние понимается как характеристика
размещения средств предприятия и их динамики в процессе воспроизводства,
отражающая также способность предприятия к дальнейшему развитию.
А. Д. Шеремет считает, что «...финансовое состояние предприятия
характеризуется составом и размещением средств, структурой их
источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия
погашать свои обязательства в срок и в полном объеме, а также другими
факторами»
1
.
Г. В. Савицкая определяет финансовое состояние предприятия как
экономическую категорию, отражающую состояние капитала в процессе его
кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на
фиксированный момент времени.
2
В некоторых определениях особо подчеркивается планово-
контрольный аспект. М.И. Баканов указывает: «Финансовое состояние
предприятий характеризует размещение и использование средств
предприятия. Оно обусловлено степенью выполнения финансового плана и
мерой пополнения собственных средств за счет прибыли и других
источников, если они предусмотрены планом, а также скоростью оборота
производственных фондов и особенно оборотных средств»
3
.
Во-вторых, финансовое состояние рассматривается как составная часть
экономического потенциала предприятия, отражающая финансовые
результаты его деятельности.
К примеру, В. В. Ковалев утверждает, что в основу анализа
финансового состояния «...заложено понятие экономического потенциала
коммерческой организации и его перманентные изменения с течением
времени». Под экономическим потенциалом он понимает «...способность
1
Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих
организаций. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 208с.
2
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности. – М.: Инфра-М, 2013. – С.36
3
Баканов М.И. Теория экономического анализа – М.: Финансы и статистика,2011. – С.18
20
предприятия достигать поставленные перед ним цели, используя имеющиеся
у него материальные, трудовые и финансовые ресурсы»
1
.
Выделяются две стороны экономического потенциала: имущественное
положение и финансовое состояние.
Имущественное положение характеризуется величиной, составом и
состоянием активов, которыми владеет и распоряжается предприятие. Оно
изменяется стечением времени за счет различных факторов, главным из
которых являются достигнутые за истекший период финансовые результаты.
Финансовое состояние определяется достигнутыми за отчётный период
финансовыми результатами, приведенными в отчете о прибылях и убытках и,
кроме того, описывается некоторыми статьями баланса, а также
соотношениями между ними.
При этом с позиции краткосрочной перспективы говорят о
ликвидности и платежеспособности предприятия, а в долгосрочном плане - о
его финансовой устойчивости.
В-третьих, существует учетно-аналитический подход к определению
финансового состояния как совокупности показателей финансовой
отчетности предприятия.
Л. Т. Гиляровская и Д. А. Ендовицкий под оценкой финансового
состояния представляют часть финансового анализа, характеризующуюся
«...определенной совокупностью показателей, отраженных в балансе по
состоянию на определенную дату (начало и конец квартала, полугодия,
девяти месяцев, года) как остатки по конкретным счетам или комплексу
счетов бухгалтерского учета. Финансовое состояние организации
характеризует в самом общем виде изменения в размещении средств и
1
Ковалев В.В. Управление денежными потоками, прибылью и рентабельностью: Учебно-
практическое пособие. – М.: Проспект, 2014. –336с.