24
получения выручки от продаж.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности отражает
увеличение либо уменьшение коммерческого кредита, предоставляемого
организацией покупателям своей продукции. Рост этого коэффициента
значит уменьшение продаж в кредит, снижение коэффициента говорит об
увеличении размеров предоставляемых кредитов [7, c.223].
Особенное значение в анализе деловой активности предприятия имеет
длительность периода погашения кредиторской задолженности. Расчет этого
показателя основывается на разнообразных подходах. Рост коэффициента
свидетельствует об увеличении скорости уплаты задолженности
предприятия, а его снижение говорит о росте покупок в кредит.
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов. Характеризует
скорость оборота мобильных активов компании за анализируемый период [5,
c.158].
Коэффициент оборачиваемости материально-производственных
запасов.
Коэффициент оборачиваемости материально-производственных
запасов оказывает число оборотов запасов и затрат предприятия на
протяжении анализируемого периода. Снижение данного коэффициента
означает относительное увеличение производственных запасов и
незавершенного производства.
Оценка всех указанных показателей имеет очень важное значение для
любого предприятия.
Во-первых, от скорости оборота вложенных средств зависит размер
выручки от реализации продукции.
Во-вторых, с объемами выручки от продаж, а значит, и с
оборачиваемостью активов тесно связана относительная величина
управленческих и коммерческих расходов: чем быстрее оборот, тем меньше
приходится этих расходов на каждый оборот.
В-третьих, ускорение оборота на одной из стадий приведет к
ускорению оборота и на иных стадиях производственного цикла (на стадиях
25
производства, снабжения, сбыта и расчетов). Операционный
(производственный) цикл характеризуется продолжительностью оборота
запасов и дебиторской задолженности. Финансовый цикл определяется как
разница между длительностью производственного цикла (в днях) и средним
сроком погашения кредиторской задолженности.
Таким образом, можно утверждать, что главной целью оценки
эффективности финансово-хозяйственной деятельности компании является
определение небольшого числа наиболее значимых параметров, которые
дают точную и объективную картину финансового положения предприятия,
изменений в структуре активов и пассивов, его прибылей и убытков, в
расчетах с дебиторами и кредиторами. Такими показателями выступают
коэффициенты рентабельности и деловой активности. Рентабельность,
являясь относительным показателем прибыли, способным быть сравнимым,
может использоваться при сопоставлении деятельности различных
хозяйствующих субъектов. Показатель рентабельности характеризует
степень доходности, прибыльности, выгодности. Рентабельность дает
возможность оценить величину прибыли, которую получит компания с
каждого рубля средств, инвестированных в активы.
При этом показатели деловой активности дают возможность оценить
качество общего менеджмента и отражают то, насколько быстро
преобразовываются активы предприятия в денежные средства. Анализ
деловой активности представлен коэффициентами оборачиваемости и
показателями продолжительности одного оборота.
26
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИАНСОВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ
ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «КАЗАНСКИЙ
ХЛЕБОЗАВОД»
2.1 Общая характеристика ООО «Казанский хлебозавод»
Предприятие пищевой промышленности «Казанский хлебозавод»
организовано в форме общества с ограниченной ответственностью,
учреждённое одним физическим лицом.
Расположено по адресу: Россия, Тюменская область, Казанский район,
с. Казанское, пер. Луначарского, 2.
Предприятие успешно функционирует с 2002 года и обеспечивает
хлебобулочными изделиями Казанское сельское поселение и близлежащие
поселения.
Главная цель деятельности компании - извлечение прибыли.
Основными видами деятельности ООО «Казанский хлебозавод» являются:
- производство хлебобулочных изделий;
- оптово-розничная торговля.
Предприятие осуществляет свою деятельность в соответствии с
Уставом и законодательством РФ.
На территории завода расположены: административно -
производственный корпус, где находятся сырьевой склад и склад готовой
продукции, хлебный цех, булочный цех, производственно-техническая
лаборатория, технологические и бытовые комнаты. Слесарно-столярный цех
и гараж находятся в отдельно стоящих помещениях.
ООО «Казанский хлебозавод» относится к категории предприятий
малого бизнеса, здесь работают всего 43 человека.
Предприятие обеспечивает гарантированный законом минимальный
размер оплаты труда, условия труда и меры социальной защиты работников.
Размер оплаты труда работников предприятия установлен согласно штатному
расписанию.
27
Организационная структура ООО «Казанский хлебозавод»
представлена в виде линейно-функциональной; основные структурные
подразделения предприятия представлены в приложении 1.
В компетенцию директора входят все вопросы, связанные с решением
проблем и текущей деятельности предприятия и обоснованием его
перспектив.
Ассортимент продукции, реализуемой ООО «Казанский хлебозавод»
довольно широк: батоны «Городской» в/с, «Домашний», «Нарезной»,
«Горчичный», хлеб подовой в/с и 1с; хлеб горчичный подовой в/с, булка
«Городская» в/с; ржаные сорта – хлеб «Особый» и «Дарницкий», а также
сухари панировочные и горчичные (рисунок 3).
Рисунок 3 -2 Структура ассортимента выпускаемой продукции
ООО «Казанский хлебозавод» в 2018 г.
Предприятие ведёт бухгалтерскую и статистическую отчётность в
порядке, установленном законодательством РФ. Бухгалтерский учет и
отчетность в ООО «Казанский хлебозавод» ведется согласно разработанной
учетной политики в соответствии с требованиями Закона Российской
Федерации от 06.12.2011 N 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» и другими
подзаконными актами в данном направлении. Предприятие является
плательщиком единого налога по упрощенной системе налогообложения
21%
18%
9%
8%
16%
8%
11%
6%
3%
батон "Городской"
батон "Домашний"
батон "Нарезной"
батон "Горчичный"
хлеб подовой
булка "Городская"
хлеб "Особый"
хлеб "Дарницкий"
сухари
28
«доходы- расходы».
В ООО «Казанский хлебозавод» создан уставный фонд в размере
83000 руб. Имущество общества с ограниченной ответственностью
формируется за счет вкладов участников, полученных доходов и других
законных источников, и принадлежит одному участнику в размере 100%.
В процессе своей деятельности организация руководствуется
законодательными актами различных государственных уровней, а также
собственными учредительными документами и Уставом, а также приказом
"Об учетной политике на соответствующий финансовый год".
Для производства хлеба и хлебобулочных изделий предприятие
использует только высококачественное экологически чистое натуральное
сырье отечественного производства. Все ингредиенты проходят в
обязательном порядке входной контроль качества, который осуществляется
производственной лабораторией хлебозавода. Анализ готовой продукции
также производится регулярно и охватывает весь ассортимент.
Отражение фактов хозяйственной деятельности производится с
использованием принципа временной определенности, который
подразумевает, что факты хозяйственной деятельности относятся к тому
отчетному периоду, в котором они имели место, независимо от фактического
времени поступления или выплаты денежных средств, связанных с этими
фактами.
На рассматриваемом предприятии ООО «Казанский хлебозавод»
регулярно проводится внутренний анализ финансово-хозяйственной
деятельности, однако как результаты, так и некоторые исходные данные
этого анализа не разглашаются, так как руководство ООО «Казанский
хлебозавод» относит эту информацию к коммерческий тайне.
Для проведения общей характеристики финансово-хозяйственной
деятельности исследуемого предприятия применим методы горизонтального
(трендового) и вертикального (структурного) анализа.
С помощью горизонтального анализа определяются абсолютные и
29
относительных отклонения фактического уровня исследуемых показателей
организации от базового, планового, а также аналогичных показателей
других предприятий. В данной работе проведем сравнение показателей
текущего года (2018) с предыдущим годом (2017).
Вертикальный анализ изучает структуру экономических явлений
путем расчета удельного веса частей в общем целом, соотношение частей
целого между собой, а также влияние факторов на уровень результативных
показателей путем сравнения их величины до и после соответствующего
фактора.
При проведении горизонтального и вертикального анализа
применяются базовые экономические показатели деятельности компании,
которые подразделяются на количественные и качественные.
К количественным показателям относятся:
1) выручка от продажи товаров – стоимость реализованных товаров в
денежном выражении;
2) себестоимость продаж - затраты предприятия на закупку и продажу
товаров;
3) валовая прибыль - прибыль, которая получена от реализации
товаров;
4) чистая прибыль – прибыль, оставшаяся в распоряжении фирмы
после уплаты всех налогов и сборов;
5) балансовая стоимость имущества – стоимость всех активов
предприятия, сформированных как за счет собственных, так и за счет
заемных средств.
К качественным экономическим показателям относятся:
1) затраты на 1 рубль объема реализации продукции - сколько рублей
затрачивается на 1 рубль реализованной продукции;
2) фондоотдача - это финансовый показатель, который отражает
эффективность использования основных средств предприятия. Фондоотдача
показывает, сколько выручки от реализации относится на единицу стоимости
30
основных средств.
3) чистые активы – стоимость имущества предприятия, обеспеченного
собственными ресурсами предприятия
4) рентабельность продаж - отражает итоговые результаты
деятельности предприятия;
5) рентабельность собственного капитала – отражает, сколько копеек
чистой прибыли получит собственник предприятия на каждый вложенный
рубль.
Проведем анализ финансово-экономических показателей
деятельности ООО «Казанский хлебозавод» за 2017-2018 гг. в таблице 2.
Источником информации для такого анализа является бухгалтерская
отчетность ООО «Казанский хлебозавод», которая представлена в
Приложениях 2 и 3.
Таблица 22.1
Основные финансово-экономические показатели деятельности
ООО «Казанский хлебозавод» за 2017-2018 гг.
Наименование показателя
На
конец
2017 г.
На
конец
2018 г.
Абсолютн
ое
изменени
е
Измене
ние в
%
Выручка, руб.
30 187
29 102
-1 085
-3,59
Себестоимость продаж, руб.
18 234
18 301
67
0,37
Валовая прибыль, руб.
11 953
10 801
-1 152
-9,64
Суммарные затраты и расходы,
руб.
28 590
27 283
-1 307
-4,57
Чистая прибыль, руб.
422
715
293
69,43
Балансовая стоимость
имущества, руб.
38 825
34 838
-3 987
-10,27
Доля внеоборотных активов, %
39,71
36,88
-2,83
-7,13
Доля оборотных активов, %
60,29
63,12
2,83
4,70
Чистые активы (собственный
капитал) предприятия, руб.
37 084
32 178
-4 906
-13,23
Затраты на 1 рубль объема
реализации товаров, руб.
0,95
0,94
-0,01
-1,01
Фондоотдача
1,96
2,26
0,31
15,69
Рентабельность продаж, %
39,60
37,11
-2,48
-6,27
Рентабельность собственного
капитала, %
1,14
2,22
1,08
95,26
31
Анализ данных, представленных в таблице 22.1 показал, что
практически все финансово-экономические показатели деятельности ООО
«Казанский хлебозавод» за 2017-2018 гг. показали отрицательную динамику.
Так, выручка как основной показатель производственной деятельности
предприятия снизилась на 3,6%, и на конец 2018 года составила 29102 тыс.
руб. Показатель «затраты на 1 руб. реализации», характеризующий
деятельность предприятия и ее эффективность, в 2018 году по сравнению с
2017 годом снизился только на 1 копейку и составил 0,94 руб., однако в
условиях инфляции даже такое незначительное снижение данного показателя
можно характеризовать как положительную тенденцию.
Сравнительный анализ выручки от реализации и себестоимости
продукции показал, что на фоне снижения доходов от реализации показатель
себестоимости увеличился на 0,4%, что следует оценивать отрицательно.
Данное явление свидетельствует о несбалансированной политике фирмы и о
слишком завышенных расходах предприятия. Стоимость имущества (активы)
предприятия снизилась в 2018 г. на 10% по сравнению с предыдущим годом,
причем структура имущества практически не менялась, что свидетельствует
о стабильной финансовой политике управления активами предприятия.
Чистая прибыль организации увеличилась за анализируемый период на
69,43%, однако величина собственного капитала снизилась на 13% и на
конец 2018 года составила 32178 тыс. руб. Динамика развития основных
количественных показателей деятельности ООО «Казанский хлебозавод» за
2017-2018 гг. представлена на рисунке 4.2.
Рентабельность продаж характеризует удельный вес прибыли в
составе выручки от продаж товарной продукции. Данный показатель еще
называют нормой прибыльности. Динамика рентабельности продаж ООО
«Казанский хлебозавод» за исследуемый период является отрицательной
(снизилась на 6,27%), однако, величина данного показателя находится на
32
довольно высоком уровне (в 2017 г. – 39,6%, в 2018 г. – 37,1%).
Рисунок 4 -2 Динамика развития основных количественных
показателей деятельности ООО «Казанский хлебозавод»
за 2017-2018 гг. (тыс. руб.)
На фоне снижения проанализированных показателей рентабельность
собственного капитала возросла за анализируемый период практически вдвое
и в 2018 году составила 2,22%. Коэффициент фондоотдачи также возрос на
15,7% и составил 2,26. Рост показателя говорит о повышении эффективности
(интенсивности) использования производственного оборудования.
Таким образом, на основе вышеизложенного материала можно
сделать следующий вывод: производственное предприятие ООО «Казанский
хлебозавод» является прибыльным, рентабельность собственного капитала
увеличилась, что оценивается положительно. Однако, руководству следует
обратить внимание на снижение суммарных затрат и расходов, а также
себестоимости продукции с целью максимизации прибыли предприятия и
увеличения эффективности его деятельности.
0
5 000
10 000
15 000
20 000
25 000
30 000
35 000
40 000
2017 г.
2018 г.
33
2.2 Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
Для оценки эффективности финансово-хозяйственной деятельности
предприятия необходимо разработать систему показателей, по которой будет
производиться данная оценка. К числу таких показателей можно отнести:
- финансовые результаты деятельности компании, в т.ч. доходы,
расходы и различные виды прибыли;
- различные показатели рентабельности;
- коэффициенты деловой активности организации (оборачиваемость и
период одного оборота).
Таким образом, для оценки эффективности деятельности предприятия
используют как абсолютные, так и относительные показатели. К абсолютным
относятся различные виды прибыли, доходов и расходов. К относительным –
показатели рентабельности и оборачиваемости.
Источником информации для проведения такого анализа выступает
бухгалтерская (финансовая) отчетность предприятия: бухгалтерский баланс и
отчет о финансовых результатах.
Проведем в таблице 3 анализ отчета о финансовых результатах ООО
«Казанский хлебозавод» по данным приложения 3.
По данным таблицы 3 следует, что выручка ООО «Казанский
хлебозавод» за анализируемый период снизилась на 3,6%, и в 2018 году
составила 29102 тыс. руб. При этом величина себестоимости продаж в 2018 г.
равна 18301 тыс. руб., т.е. наблюдается увеличение на 0,4%. Как результат
опережающего роста себестоимости над выручкой, наблюдается снижение
валовой прибыли (9,6%). Однако, благодаря тому, что коммерческие и
управленческте расходы ООО «Казанский хлебозавод» в 2018 году
сократились на 14,8% и 4,7% соответственно, прибыль от продаж возросла на
222 тыс. руб., и составила 1819 тыс. руб.