26
- По данным финансовой бухгалтерии разработки матрицы «затраты -
выпуск» и на её основе определения вновь созданной стоимости;
- Определение финансового результата работы предприятия без
исчисления фактической себестоимости изготовленной, отгруженной и
реализованной продукции.
Все эти особенности значительно облегчают работу бухгалтеров, а также
повышают контроль со стороны финансовых органов.
Англо-американский вариант определения результата деятельности
фирмы предполагает расчёт финансового результата по функциям предприятия:
производство, реализация, управление.
1
Эта модель построена на концепции
продажи продукции, по которой сначала определяют валовой доход как
разницу между выручкой от реализации продукции и суммой переменных
затрат. Валовой доход даёт возможность оценить рентабельность производства,
показывает, какая часть дохода идёт на покрытие расходов, а какая - на
получение прибыли. Величину прибыли от основной деятельности формирует
разница между валовым доходом и эксплуатационными расходами.
Эксплуатационные (операционные) затраты - это затраты на сбыт,
управление, амортизацию - расходы периода. Принцип соотношения между
доходами отчётного периода и расходами, которые возникли в этом периоде,
соответствует методу «затраты - выпуск».
Итак, выяснив суть определения финансового результата в зарубежных
странах можно сделать вывод, что для бухгалтерского учёта применения
метода «затраты - выпуск» является наиболее целесообразным, с точки зрения
достоверности и точности формирования учётных данных о финансовом
результате хозяйственной деятельности.
2
1
Зарубежный опыт определения финансового результата. - http://change-
allmoney.ru/articles/economica/334-zarubezhnyj-opyt-opredeleniya-finansovogo-rezultata.html
2
Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. - К.: Ника-Центр, 2008
27
2.АНАЛИЗ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВОЙ РАБОТЫ НА
ПРЕДПРИЯТИИ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ (НА ПРИМЕРЕ
КУЙБЫШЕВСКОГО НПЗ)
2.1. Общая характеристика Куйбышевского НПЗ
Куйбышевский НПЗ — одно из крупнейших предприятий нефтяной
отрасли Самарской области. Завод входит в структуру ПАО «НК «Роснефть» с
мая 2007 года.
Строительство Куйбышевского НПЗ началось в 1943 г., первая партия
нефти была переработана уже в 1945 году.
В настоящее время мощность НПЗ составляет около 7 млн т. нефти в год.
Завод перерабатывает нефть, добываемую Компанией в Западной Сибири
(Юганскнефтегаз) и Самарской области (Самаранефтегаз). Завод
специализируется на выпуске высококачественного моторного топлива.
Вторичные перерабатывающие мощности завода включают установки
каталитического крекинга, висбрекинга, каталитического риформинга и
гидроочистки, установку по производству водорода, блок выделения
бензолсодержащей фракции.
В настоящее время на Куйбышевском нефтеперерабатывающем заводе
реализуется корпоративная программа масштабной модернизации
производства. Цель модернизации — переход на выпуск моторных топлив,
соответствующих требованиям Технического регламента Таможенного союза.
Часть из запланированных мероприятий уже выполнены:. Продолжается
реализация проекта строительства комплекса каталитического крекинга (FCC)
— в настоящее время здесь ведется монтаж основного оборудования, активно
ведутся работы по строительной части и монтажу оборудования секции ГФУ,
возводятся объекты ОЗХ: автономная воздушная компрессорная, блок
оборотного водоснабжения БОВ-2, проводятся работы по подключению
комплекса каталитического крекинга (FCC) к объектам ОЗХ.
28
Начаты строительные работы по возведению установки производства
высокооктановой присадки МТБЭ.
По комплексу изомеризации в 2014 году завершены основные
строительно-монтажные работы и начата подготовка к пусконаладочным
работам.
В 2015 г. Куйбышевский НПЗ переработал 6,9 млн. т. нефти, что на 4,0%
больше объема переработки за 2014 г. Заводом было произведено 6,5 млн. т.
товарных нефтепродуктов, что на 4,2% больше чем в 2014 г., глубина
переработки составила 60,3%.
Суммарные инвестиции в Куйбышевский НПЗ составили в 2015 г. 18,6
млрд. руб.
Таблица 1
Основные показатели работы Куйбышевского НПЗ
2013
2014
2015
Объем переработки, млн.т.
6,67
6,68
6,95
Глубина переработки, %
59,9%
60,1%
60,26
%
Выпуск нефтепродуктов, млн. т.
6,23
6,25
6,5
В том числе
Бензин (в том числе
прямогонный)
1,21
1,20
1,26
Дизельное топливо
2,33
2,33
2,45
Мазут
2,47
2,48
2,5
Анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности проведем
на основе оценки отчета о финансовых результатах Куйбышевского НПЗ.
29
Таблица 2
Отчёт о финансовых результатах
Наименование
Анализируемые
периоды
Отклонения
2013
2014
2015
2015 к 2014
2015 к 2013
Тыс.р.
Тыс.р.
Тыс.р.
Абс.
Отн
.
Абс.
Отн
.
Выручка
636910
585338
396746
-
188592
0,68
-
240163
0,62
Себестоимость
продукции
599478
549398
369360
-
180038
0,67
-
230118
0,66
Валовая
прибыль
37432
35940
27386
-8554
0,76
-10046
0,73
Управленческ
ие расходы
17393
20155
15923
-4222
0,79
-1470
0,91
Прибыль
(убыток) от
продаж
20039
15795
11463
-4332
0,72
-8576
0,57
Проценты к
получению
---
---
696
696
---
696
---
Проценты к
уплате
1212
956
1893
937
1,98
681
1,56
Прочие
доходы
---
1127
10040
8913
8,9
10040
---
Прочие
расходы
285
1305
10119
8814
7,75
9837
35,5
Прибыль до
налогообложе
ния
18542
14661
10187
-4474
0,69
-8355
0,55
Текущий
налог
3708
2932
2037
-895
0,69
-1671
0,55
Прочее
1805
850
5266
4416
6,19
3461
2,9
Чистая
прибыль
13029
10879
2884
-7995
0,26
-10145
0,22
Совокупный
финансовый
результат
13029
10879
2884
-7995
0,26
-10145
0,22
Анализируя отчёт о финансовых результатах на основе таблицы 2 можно
следующие выводы:
1. Величина выручки в динамике за 3 года имела тенденцию к
постоянному сокращению за счёт увеличения расходов. В итоге общее
сокращение величины выручки с 2013 по 2015 составило 240163 тыс.р., т.е.
62%.
30
2. Себестоимость продукции Куйбышевского НПЗ наоборот уменьшалась
в динамике за 3 года по отношению к выручке. Общее сокращение
себестоимости составляет 230118 тыс.р., т.е. 66%.
3. Величина валовой прибыли в итоге за 3 года после непрерывного
снижения составила 27386, что на 10046 тыс.р. меньше, чем в 2013 году, т.е. в
0,73 раза.
4. Прибыль от продаж имела постоянную тенденцию к снижению за счет
увеличения коммерческих расходов и процентов к уплате в период с 2013 по
2014 год и в период 2014-2015 г. соответственно. Величина прибыли составила
11463 тыс.р., что на 8576 тыс.р. меньше, чем в 2013 году, т.е. на 51 %.
5. Величины прочих доходов и расходов увеличивались в период с 2013
по 2015 год. Но расходов было больше, что отразилось на снижении
предыдущих показателей. В отчётном году величина доходов составила 10040
тыс.р., а величина расходов 10119 тыс.р.
6. Сокращалась и прибыль до налогообложения. С 18542 тыс.р. до 10187
тыс.р. в период с 2013 по 2015 год. Общее сокращение составило 8355 тыс.р.,
т.е. 55 %.
7. Так же произошло снижение чистой прибыли на 10145 тыс.р., т.е. на 22
% в динамике за 3 года.
Делая вывод об эффективности текущей деятельности организации в
динамике за 3 года можно сказать, что к концу 2015 года отношение валовой к
выручке составило 6,9 %, что говорит о плохой отдаче капитала, т.е. на 1 р.
вложенного капитала приходится 0,06 р. В 2014 отношение составляло 6,1 %,
что говорит о ещё более плохой эффективности организации. А в 2013 году
данное соотношение составляло 5,8 %, таким образом 2015 год был самым
эффективным в деятельности организации.
Что же касается соотношения чистой прибыли к выручке, то в динамике
за 3 года можно увидеть, что в 2013 году соотношение составило 2,04 % от
выручки, в 2014 году соотношение уменьшилось до 1,86 %, а в 2015 составило
0,7 %. Видно, что 2013 год оказался самым эффективным, но в 2015 и 2014 году
31
были велики % к уплате и расходы. Т.о. можно сказать, что самым
эффективным был 2015 год. А так же о том, что организация рационально
распределяет свои расходы и доходы.
2.2. Анализ финансового состояния Куйбышевского НПЗ
Между активом и пассивом бухгалтерского баланса имеется достаточно
тесная взаимосвязь. Для проведения аналитического исследования необходимо
провести анализ взаимосвязи балансовых статей.
В структуре бухгалтерского баланса как отчетной формы дана
характеристика хозяйственных активов хозяйствующего субъекта по двум
направлениям – по составу и источникам возникновения. В связи с этим статьи
актива и пассива группируются следующим образом.
Баланс предприятия считается ликвидным, если А1>П1; А2>П2; А3>П3;
А4<П4.
Основные показатели ликвидности могут быть рассчитаны следующим
образом
1
:
1. К абсолютной ликвидности=А1/П1+П2 (1)
Минимальное значение=0,2
Данный коэффициент показывает, какая часть краткосрочных
обязательств предприятия может быть в случае необходимости немедленно
погашена или коэффициент абсолютной ликвидности характеризует
платёжеспособность организации на конец расчетного периода.
2. К ликвидности или промежуточного покрытия = А1+А2/П1+П2 (2)
1
Лихачева О.Н., Щуров С.А. Долгосрочная и краткосрочная финансовая политика
предприятия. Учеб. пособие / Под ред. И.Я. Лукасевича. - М.: Вузовский учебник, 2007 - 288
с
32
минимальное значение=1
данный коэффициент характеризует обеспеченность предприятия
быстрореализуемыми активами, а также возможность покрытия ими текущих
пассивов.
3. К текущей ликвидности = А1+А2+А3/П1+П2 (3)
Минимальное значение=2
Данный коэффициент позволяет провести общую оценку ликвидности
активов и характеризует обеспеченность краткосрочных пассивов текущими
активами.
Произведем анализ основных показателей ликвидности исследуемой
организации. Термин «ликвидность» (от лат. liquid us – жидкий, текучий) в
буквальном смысле слова означает легкость реализации, продажи, превращения
материальных ценностей хозяйствующего субъекта и прочих активов в
денежные средства. В таблице 3 представлено распределение актива
бухгалтерского баланса исследуемого предприятия по степени ликвидности.
Таблица 3
Анализ актива баланса Куйбышевского НПЗ, тыс. руб.
Актив
Расчет
2013
2014
2015
Наиболее ликвидные
активы (А1)
Стр.1240+125
0
2230
1970
4236
Быстрореализуемые
активы (А2)
Стр.1230
105622
107785
56754
Медленно реализуемые
активы (А3)
Стр.1210+122
0+
+1260
36650
97478
38852
Труднореализуемые
активы (А4)
Стр.1100
25867
23164
16742
Из таблицы 3 видно, что за отчетный период медленнореализуемые активы
увеличились в 2014 году на 60828 тыс. руб. или на 166%, а в 2015 году
снизились на 58626 тыс. руб. или 60%. Прирост данной категории активов
возможно за счет приобретения значительной части запасов или снижения
оборачиваемости в днях определенной части медленно реализуемых
материальных запасов.
33
Труднореализуемые активы сократились на 6422 тыс. руб. в течение 2014
года и снизились в 2015 году еще на 9125 тыс. руб. Снижение данного
показателя в первую очередь связано с реализацией основных средств
предприятия в 2015 году, а также с отсутствием других категорий активов
Куйбышевского НПЗ в 2015 году.
Представим структуру актива бухгалтерского баланса Куйбышевского
НПЗ на следующем рисунке 5.
0
20000
40000
60000
80000
100000
120000
тыс. руб.
2013 2014 2015
года
А1
А2
А3
А4
Рисунок 5 - Графический анализ сгруппированных показателей
актива бухгалтерского баланса Куйбышевского НПЗ
Наиболее ликвидные активы Куйбышевского НПЗ в течение 2014 года
сокращаются на 260 тыс. руб., а по итогам финансово-хозяйственной
деятельности исследуемого предприятия за 2015 год происходит существенное
увеличение данной категории активов в размере 2266 тыс. руб.
Проведем распределение пассива бухгалтерского баланса исследуемого
предприятия по степени срочности обязательств. Эти данные представлены в
таблице 4.
Таблица 4
Анализ пассива баланса, тыс. руб.
Пассив
расчет
2013
2014
2015
Наиболее срочные
обязательства (П1)
Стр.1520
146742
193275
52781
Краткосрочные пассивы
Стр.1510+155
10448
8958
32755
34
(П2)
0
Долгосрочные пассивы
(П3)
Стр.
1400+1530
0
0
0
Постоянные пассивы (П4)
Стр. 1300
15132
29011
31895
Представим структуру пассива бухгалтерского баланса Куйбышевского
НПЗ на следующем рисунке 6.
0
20000
40000
60000
80000
100000
120000
140000
160000
180000
200000
тыс. руб.
2013 2014 2015
года
П1
П2
П3
П4
Рисунок 6 - Графический анализ сгруппированных показателей
пассива бухгалтерского баланса Куйбышевского НПЗ
Из таблицы 4 видно, что наиболее срочные обязательства Куйбышевского
НПЗ в течение 2014 года значительно увеличились. Их рост составил 46533
тыс. руб. Это связано с приростом кредитов и займов, которые повысили долю
краткосрочных пассивов Куйбышевского НПЗ. В целом краткосрочные
пассивы выросли на 16763 тыс. руб. в течение 2013-2015 годов
Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А
1
≥П
1
т.е. наиболее ликвидные активы равны наиболее срочным
обязательствам или перекрывают их;
А
2
≥П
2
, т.е. быстрореализуемые активы равны краткосрочным пассивам
или перекрывают их;
Аз≥Пз, т.е. медленнореализуемые активы равны долгосрочным пассивам
или превышают их;
А
4
П
4
, т.е. постоянные пассивы равны труднореализуемым активам или
перекрывают их.
35
Проведем исследование ликвидности баланса Куйбышевского НПЗ в
таблице 5.