56
ГЛАВА 3. ПРЕДЛОЖЕНИЯ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ
АНТИКРИЗИСНОГО МЕХАНИЗМА ФИНАНСОВО-
ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ЗАО «ЮРЬЕВЕЦКАЯ
ПТИЦЕФАБРИКА»
3.1. Пути совершенствования финансового управления в повышении
прибыльности ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика»
Кроме объема продаж на повышение прибыльности предприятия,
безусловно оказывает уровень затрат - и постоянных и переменных. Об этом
свидетельствуют результаты всех исследований изложенных выше. С таким
подходом согласны большинство авторов исследующих подходы к проблеме
антикризисного механизма. Изменение прибыли они рассматривают «как
функцию от переменных и постоянных затрат, цены объема и ассортимента
реализуемой продукции»
18
. Другие авторы, уделяют большое внимание
анализу динамики затрат в рамках «Методики комплексной оценки
интенсификации производства».
19
Поэтому мероприятия по снижению затрат безусловно можно
определить в качестве путей совершенствования антикризисного механизма
финансово-экономической деятельности в повышении прибыльности.
Существует множество вариантов таких мероприятий, многие из которых
зачастую повторяются и могут выглядеть тривиальными, несмотря на их
обоснованность.
Попробуем уйти от тривиальности путем применения антикризисной
направленности предлагаемых мероприятий. Предлагаемые меры обычно
осуществляются в том случае, когда фактические затраты превышают
общественно-необходимые затраты и не позволяют получить прибыль при
диктуемой рынком цене продукта. Такая ситуация сложилась в ЗАО
«Юрьевецкая птицефабрика» в 90 годах прошлого века, может сложиться и на
18
Финансовый менеджмент: учебник / И.Я.Лукасевич.-М.: Эксмо, 2009, с 433.
19
Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В.Петровская – 4-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС,
2010, с.174.
57
любом этапе современного функционирования экономической системы
птицефабрики. Для её недопущения необходимо создать систему контроля
затрат, хотя бы в рамках системы менеджмента качества. Система контроля
затрат предполагает классификацию затрат в зависимости от того, насколько
легко их можно корректировать, используя альтернативные решения и состоит
из следующих элементов.
1. Учет затрат. Иногда можно сократить расходы, просто начав их
учитывать. Замечено, например, что, когда компания начинает регистрировать
исходящие междугородние и международные звонки своих сотрудников по
дате, времени и цели, общее количество звонков снижается за счет уменьшения
звонков по личным делам сотрудников.
2. Поддержка сотрудниками системы учета затрат. Сделайте
сотрудников своими единомышленниками. Объясните сотрудникам
необходимость снижения расходов. Дайте им понять, что вы цените их
предложения по экономии средств.
3. Классификация затрат по степени зависимости от объемов
производства. Современные системы учета подразделяют затраты на
постоянные и переменные. Этого требует проводимый в данной работе анализ
безубыточности. Переменные затраты (сырье, прямые трудовые затраты и т.п.)
непосредственно зависят от объема произведенной продукции. Постоянные
затраты (зарплата управленческого персонала, командировочные расходы,
счета за общее энерго-, тепло-, водоснабжение и т.п.), как правило, не зависят
от объемов производства. Некоторые компании также классифицируют
переменные затраты в зависимости от того, насколько легко их удается
корректировать, когда меняется производственная активность. Например,
прямые затраты на материалы растут или падают, почти автоматически
реагируя на изменения объемов производства. Но прямые трудовые затраты
можно скорректировать только если руководство примет соответствующие
меры (сокращение штата, сокращение зарплат и т.д.). С другой стороны,
58
затраты на аренду помещения вряд ли удастся сократить в ответ на падение
объемов производства.
4. Анализ причин возникновения затрат в компании. Такой анализ
позволяет предпринять необходимые действия по ликвидации причин
нежелательного роста затрат. Так, например, если растут представительские
расходы, полезно четко определить, почему сотрудники тратят деньги
компании в дорогих ресторанах: потому что компания активно расширяет
клиентскую базу и растет число подписанных контрактов, или потому, что
просто ослаблен контроль за использованием представительских средств.
Советы по снижению затрат, которые одновременно являются путями,
обеспечивающими прибыльность финансово-экономической деятельности ЗАО
«Юрьевецкая птицефабрика», могут выглядеть следующим образом.
1. Классифицируйте ваши затраты по четко обозначенным
категориям. Например, затраты на сырье, материалы, оплату труда, все прямые
производственные затраты (за исключением затрат на оплату труда),
общехозяйственные расходы (за исключением затрат на оплату труда).
2. Сосредоточившись на наиболее значительных затратах, определите,
какие затраты должны быть скорректированы.
3. Спланируйте и осуществите снижение затрат.
Разработка и осуществление стратегий снижения затрат требуют
творческого подхода, учитывающего как цели снижения затрат, так и
особенности ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика», ее бизнеса, рынков, групп
поддержки Этот процесс ускоряется, если менеджеру известны наиболее
распространенные ошибки, совершенные при сокращении затрат. Рассмотрим
наиболее часто встречающиеся из них.
1. Неверное определение наиболее важных статей затрат, подлежащих
сокращению. Ошибки такого рода менее характерны для малых и средних
предприятий, поскольку их руководители, как правило, имеют хорошее
представление о своих наиболее существенных расходах. Однако по мере
расширения компании и усложнения ее бизнеса руководство может не заметить
59
роста затрат на отдельных участках, например, компания концентрирует
внимание на наиболее легко определимых затратах и не замечает существенные
и часто неоправданные затраты, скрытые в статье «прочие расходы»
2. Неправильное определение носителей затрат предприятия. Это,
например, может случиться в том случае, когда ЗАО «Юрьевецкая
птицефабрика», стремясь к низким производственным затратам на единицу
продукции, начинает производить больше товаров, чем она в состоянии
продать. В результате стремление снизить производственные затраты на
единицу продукции может привести к их общему увеличению из-за
перепроизводства. Вместо этого компании следовало бы сфокусировать
внимание на сокращении общих производственных затрат.
3. Потеря индивидуальности и, как следствие, конкурентоспособности
продукции ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика», особенно, если отличительной
чертой последней является качество. Такое следствие сокращения затрат
особенно пагубно для компании. Хотя резкое сокращение затрат может в
короткий срок увеличить ее прибыли, в долгосрочной перспективе оно нанесет
непоправимый вред. Например, экономя на подборе и профессиональной
подготовке персонала, ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика», возможно, получит
определенную выгоду. Однако такая экономия может подорвать его престиж и
привести к потере клиентов.
4. Серьезное ухудшение отношений с вовлеченными в бизнес
группами поддержки (поставщиками, сотрудниками компании) из-за
чрезмерного «выкручивания рук».
5. Снижение затрат на важных участках ниже допустимого предела.
Так, например, без меры урезая трудовые затраты, ЗАО «Юрьевецкая
птицефабрика», может потерять ключевых сотрудников.
6. Непонимание механизма взаимозависимости затрат компании:
иногда общего снижения затрат можно добиться, увеличив их для какого-то
отдельного вида деятельности. Например, увеличение командировочных
60
расходов может привести к заключению контрактов с новыми поставщиками,
продающими сырье и материалы дешевле, чем старые поставщики.
Еще одним методом антикризисного управления финансово-
экономической деятельностью ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика», как было
указано ранее, является управление ценами и сбытом продукции, т.е.
маркетинговой деятельностью. К мероприятиям этого направления следует
отнести.
1. Определение прогнозируемых наценок по группам реализуемых
товаров для того, чтобы выделить группы, приносящие наибольшую прибыль
(на этих группах необходимо сосредоточить внимание);
2. Проведение ограниченных маркетинговых исследований на
ежедневной или еженедельной основе (например, осуществление наблюдения
за розничными и оптовыми ценами в данном и соседнем регионах, проведение
пробных ограниченных распродаж со скидками, анализа официальной
отраслевой статистической информации и т.д.);
3. Переоценка факторов потребительского спроса, таких как
потребительские свойства и приоритет при приобретении, цена, качество,
тенденции моды, сезонные факторы и т.д;
4. Определение групп продуктов, которые наилучшим образом
подходят к изменившимся рыночным условиям, и концентрация внимания на
них;
5. Анализ конкурентных преимуществ и разработка путей извлечения
из них выгоды;
6. Анализ цены и объема реализованной продукции для определения
наиболее разумного компромисса, который поможет компании, несмотря даже
на возможное снижение объемов производства, увеличить поступление
дополнительных денежных средств за счет увеличения цены, торговых наценок
или объемов продаж (если рынок позволяет, следует поднять отпускную цену; в
противном случае ее необходимо уменьшить и тем самым увеличить долю на
рынке и объемы продаж);
61
7. Увеличение объемов и повышение качества рекламных кампаний.
Таким образом, в качестве мероприятий обеспечивающих
антикризисную направленность финансово-экономической деятельности ЗАО
«Юрьевецкая птицефабрика», в обязательном порядке следует отнести
создание системы контроля затрат, которая должна обеспечить постоянное
внимание к проблеме экономии любых затрат – и постоянных и переменных, а
также обеспечить их сокращение.
Вторым направлением, обеспечивающим антикризисную
направленность финансово-экономической деятельности ЗАО «Юрьевецкая
птицефабрика», является совершенствование маркетинговой деятельности и, в
первую очередь, анализ цены и объема реализованной продукции для
определения наиболее разумного компромисса между ними.
3.2. Предложения по управлению дебиторской и кредиторской
задолженностью ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика»
Основные способы управления дебиторской задолженностью связаны с
главой 26 ГК РФ «Прекращение обязательств». Эти и другие способы,
связанные в первую очередь с получением дебиторской задолженности можно
рекомендовать ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика», для использования в рамках
антикризисного механизма финансово-экономической деятельности компании.
Их можно разбить на две группы прекращения обязательств:
1-я группа – исполнением или невозможностью исполнения;
2-я группа – реструктуризация дебиторской задолженности.
Дополнительно создаются возможности уменьшения дебиторской
задолженности с помощью возможностей предоставляемой Правилами
бухгалтерского учета – путем создания резервов по сомнительным долгам.
Создание данного резерва предусматривается как в бухгалтерском, так и
налоговом учете. Поэтому использование данного инструмента стимулирует
ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика» к активизации работы по своевременному
выявлению и истребованию возникающей задолженности, повышает
62
достоверность отчетности и дает более объективную оценку финансового
состояния и результатов деятельности Общества.
Дебиторская задолженность отражается за вычетом резерва по
сомнительным долгам. Поэтому расширение возможностей создания резерва по
сомнительным долгам следует включить в число рекомендаций по
совершенствованию управлению дебиторской задолженностью.
Данные по формированию резерва по сомнительным долгам отражаются
в Отчете об изменениях капитала.
Далее обратимся к 1-й группе прекращения обязательств, к которой
следует отнести следующие направления:
прекращение обязательства исполнением и, прежде всего,
получение денежного платежа от дебитора;
исчезновение необходимости исполнения долга при совпадении
должника и кредитора в одном лице. В частности, при покупке кредитором
предприятия-должника;
прощение долга;
прекращение обязательства невозможностью исполнения как в
связи с невиновностью ни одной из сторон (ни одна сторона не отвечает), так и,
в связи с виновностью кредитора;
издание акта государственного органа, в результате чего
исполнение обязательства становится невозможным полностью или частично;
ликвидация юридического лица как должника, так и кредитора.
Ко 2-й группе способов получения дебиторской задолженности
принадлежат методы ее реструктуризации, к которым относятся следующие:
1. Отступное. Предполагает сокращение суммы задолженности в обмен
на активы должника, т.е. на его денежные средства, собственную продукцию,
активы непроизводственного характера, облигации местной власти, акции
других предприятий, векселя банков, результаты интеллектуальной
деятельности и права на них.
63
Таким образом, отступное – это отступ (откуп) от исполнения
обязательства по договору, естественно, должником.
Преимущества отступного:
договор об этом может быть заключен в любой момент до
наступления срока платежа;
при отступном нет необходимости иметь встречные обязательства,
как при зачете;
вместо денег могут быть использованы какие-либо активы, а вместо
непоставленной продукции, невыполненных работ, неоказанных услуг –
деньги;
размер и сроки отступного определяются договором между
сторонами.
Стороны заключают соглашение об отступном.
2. Погашение задолженности пакетом акций должника. Особенность
здесь заключается в том, что этот вариант возможен только в том случае, если
погашение будет производиться акциями, выпущенными в обращение.
3. Двусторонний зачет взаимных требований, т.е. требований двух
предприятий (ст. 410,411 ГК РФ). Объект зачета – взаимные долги. Зачет
выгоден и дебитору, и кредитору. Может быть произведен, как по взаимному
согласию, так и без согласия второго лица (кем-либо) (дебитором или
кредитором). Для зачета достаточно заявления одной стороны (ст. 410 ГК РФ).
4. Многосторонний зачет взаимных требований - это зачет встречных
требований группы предприятий.
5. Приобретение требований к кредитору у его кредиторов со скидкой
(дисконтом) с последующим взаимозачетом.
6. Уступки кредиторов под обеспечение долга дебитора. Обеспеченная
задолженность имеет больше гарантий того, что кредитор ее получит, так как
такая задолженность при банкротстве имеет 3-ю очередь погашения, т.е.
раньше платежей в бюджет и другим кредиторам. Поэтому в интересах
кредитора или сократить сумму долга, или отсрочить его в обмен на договор
64
залога, поручительства или гарантии кого-либо по данному долгу, а также на
другие способы обеспечения платежа.
7. Оформление дебиторской задолженности векселями. Вексель в
данной ситуации, являясь денежным долговым обязательством, устанавливает
сроки погашения задолженности, а иногда и уменьшает размер процентов по
долгу.
Для ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика» рекомендуется в своей
практической деятельности использование векселя, основной срок действия
которого 2 – 7 лет. Средняя продолжительность времени действия векселя
может быть короче 1 года и продолжительнее 7 лет. Как переводные, так и
простые векселя выпускаются на специальных бланках, которые можно
приобрести в банке, оплатив налог 0,25 % от суммы векселя. Специалисты
ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика» могут использовать бланки векселей
номиналом 100, 500, 1000, 3000, 5000, 10000, 25000, и 50000 руб. Переводной
вексель выпускается 288 ×110 мм формата, а простой – 300 × 115 мм. Оба
векселя имеют технологические элементы защиты.
В случае необходимости получения денег по векселю раньше срока
оплаты, ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика» может его продать банку, который
его дисконтирует. Дисконт рассчитывается аналогично процентам по
формуле
20
:
SD =
; (23)
где SD - Сумма дисконта,
SB - Сумма векселя,
T – Период оплаты векселя,
RB - Годовая вексельная ставка.
8. Оплата дебиторской задолженности банковским векселем.
Предприятие – дебитор оформляет в банке обеспеченный залогом, гарантией
или поручительством кредит, который получает векселем. Затем этим векселем
20
Богомолов А. М. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью как элемент системы внутреннего
контроля в организации // Современный бухучет. - 2009. - № 5. - с. 47.
65
оплачивает дебиторскую задолженность в обмен на сокращение этой
задолженности, учитывая обеспеченность векселя и гарантию платежа.
9. Новация - это замена первоначального обязательства другим между
теми же лицами, предусматривающим иной предмет или способ исполнения.
10. Рассрочка (отсрочка) долгов на определенных условиях – этот метод
в настоящее время наиболее часто применяется в отношении задолженности по
платежам в бюджет.
Другим направлением совершенствования управления оборотными
активами ЗАО «Юрьевецкая птицефабрика» может быть взыскание долгов за
счет дебиторской задолженности. Такая процедура регулируется Федеральным
законом «Об исполнительном производстве» от 21 июля 1997 г. № 119-ФЗ с
учетом особенностей ст. 47 НК РФ. Процедура обращения взыскания долгов на
дебиторскую задолженность включает ее арест (опись и запрет распоряжения),
изъятие у должника соответствующих документов, реализацию дебиторской
задолженности.
В современных российских условиях, специалисты в области
управления финансами по совершенствованию системы управления
дебиторской задолженностью предлагают следующие мероприятия
21
:
убрать из числа партнеров предприятий с высокой степенью риска;
периодический пересмотр предельной суммы кредита;
определение возможной оплаты дебиторской задолженности
векселями, ценными бумагами;
определение принципов расчетов предприятия с контрагентами на
предстоящий период;
выявление финансовых возможностей предоставления
предприятием товарного (коммерческого кредита);
21
Балабанов И.Т. Риск менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2006. – с.174.