44
Так, на дату составления финансовой отчетности за 2017 г. удельный
вес основных средств в структуре активов предприятия составил 28,7%, что
на 5,0 п.п. больше, чем в 2015 г.
Главной причиной увеличения доли внеоборотных активов и, как
результат, перераспределения структуры активов в пользу долгосрочных
активов с низкими характеристиками мобильности, являлось движение
денежных средств. Их доля в структуре активов снизилась более, чем на 9,0
п.п. и составила 0,2%. Таким образом, за период исследования
количественные изменения в структуре имущества ООО «ТФМ - Находка»
способствовали ее качественным изменениям, поскольку она приобрела
более выраженные признаки инертности и снижения ликвидности.
В составе текущих активов по состоянию на конец 2017 г. по
сравнению с 2015 г. произошли следующие изменения:
- сумма денежных средств уменьшилась в рассматриваемом периоде
на 3021 тыс. руб. или на 97%;
- сумма дебиторской задолженности увеличилась на 7606 тыс. руб.
или на 60,9%;
- стоимость запасов возросла на 3111 тыс. руб. или на 32%.
Динамика балансовой стоимости оборотных активов в целом была
достаточно интенсивной, за три года ее прирост составил 30,4%. При этом
следует обратить внимание на тенденции изменений их элементов. Так, на
фоне интенсивного увеличения оборотных активов наблюдается рост запасов
и дебиторской задолженности запасов. Очевидно, в нестабильных
экономических условиях предприятие формирует запасы в больших объемах
по более выгодным ценам. При этом, спрос на продукцию изменяется под
влиянием рыночной конъюнктуры и не всегда в пользу предприятия.
Поэтому, очевидно, запасы готовой продукции на складе также увеличились,
что обуславливает снижение мобильности активов компании.
Высокие показатели роста дебиторской задолженности являются
45
результатом предоставления предприятием отсрочки платежа покупателям и
заказчикам. Увеличение размера неисполненных покупателями и
заказчиками обязательств влечет за собой необходимость реализации на
ООО «ТФМ - Находка» мероприятий по управлению дебиторскими счетами.
Остатки денежных средств в распоряжении предприятия изменялись в
широком диапазоне – от 12486 тыс. руб. до 20092 тыс. руб. На основании
имеющихся в бухгалтерском балансе данных можно утверждать только о
том, что предприятие не обеспечивает минимальную потребность в
ликвидных средствах. Вместе с тем, финансовая отчетность предприятия не
позволяет судить о наличии и достаточности денежной наличности в
периодах между отчетными датами. В данном случае, делать выводы об
уровне и состоянии ликвидности оборотных активов предприятия можно с
определенной долей условности.
В целом, результаты анализа динамики показателей актива баланса
ООО «ТФМ - Находка» демонстрируют тенденции, характерные для
предприятия на стадии интенсивного роста.
Формирование имущества предприятия может осуществляться как за
счет собственных, так и за счет заемных средств, информацию о структуре и
динамике которых отображаются в пассиве баланса.
Как свидетельствуют данные таблицы 6, основным источником
формирования имущества ООО «ТФМ - Находка» в 2015-2017 гг. выступал
заемный капитал. Его бухгалтерская оценка за период анализа увеличилась
на 11937 тыс. руб. (т.е. на 43,9%) и составила 39102 тыс. руб. Заемный
капитал представлен текущими обязательствами, долгосрочных заемных
ресурсов предприятие в 2015-2017 гг. не привлекало. Увеличение
краткосрочных заемных ресурсов обусловлено увеличением размера
кредиторской задолженности.
Формирование собственного капитала предприятия осуществлялось за
счет средств уставного капитала, добавочного капитала, резервного капитала
46
и нераспределенной прибыли. На конец 2017 г. доля собственного капитала
структуре пассивов несколько снизилась (на 2,7 п.п.) и составила 15,5%. При
этом уровень финансовой независимости предприятия остается
недостаточным и, соответственно, долговая нагрузка в расчете на единицу
собственных финансовых ресурсов оценивается как высокая.
Вместе с тем, наблюдается положительная динамика собственного
капитала, которая достигается за счет увеличения нераспределенной
прибыли, объем которой на конец 2017 г. составил 7188 тыс. руб., прирост за
период анализа составил 19,3%.
По другим источникам формирования собственного капитала –
акционерному капиталу, резервам и фондам – изменений не отмечалось, их
доля в структуре капитала предприятия не превышала 1,0%.
Увеличение нераспределенной прибыли говорит о расширении
возможностей пополнения оборотных средств для поддержания темпов
развития хозяйственной деятельности.
В целом, по результатам анализа источников формирования
имущества ООО «ТФМ - Находка» имеем достаточно оснований утверждать
о нестабильности структуры капитала предприятия и зависимости
предприятия от внешних кредиторов. Достижению финансового равновесия
предприятия способствует высокий уровень мобильности активов.
Для проведения анализа ликвидности баланса в дипломной работе
использована методика группирования активов предприятия по степени
ликвидности и его пассивов по срокам погашения. На основе данного
подхода были построены балансы ликвидности ООО «ТФМ - Находка» за
три отчетных периода, избранных для проведения анализа. На основе
данных таблицы 5 рассмотрим показатели ликвидности баланса предприятия
за 2015 год, представленные в таблице 6.
Согласно результатов анализа, баланс предприятия за 2015 год не
является ликвидным. Наблюдается недостаток платежных средств для
47
покрытия краткосрочных обязательств (П1).
Таблица 7
Показатели ликвидности баланса ООО «ТФМ - Находка» за 2015
г.
Актив
На
начало
года
На
конец
года
Пассив
На
начало
года
На
конец
года
Платежный
излишек или
недостаток
На
начало
года
На
конец
года
А1
1296
3113
П1
16790
27165
-15494
-24052
А2
5652
12486
П2
0
0
5652
12486
А3
9019
9716
П3
0
0
9019
9716
А4
6248
7877
П4
5425
6027
823
1850
Баланс
22215
33192
Баланс
22215
33192
х
х
Кроме того, по состоянию на конец 2015 года стоимость
внеоборотных активов превышала величину собственного капитала и
резервов, т.е. у предприятия сформировался дефицит собственного
оборотного капитала, его сумма составила 1850 тыс. руб.
Показатели ликвидности баланса предприятия за 2016 год (таблица 8)
также подтверждают несоблюдение соотношений между суммами его
платежных средств и сроками погашения обязательств.
Таблица 8
Показатели ликвидности баланса ООО «ТФМ - Находка» за 2016
г.
Актив
На
начало
года
На
конец
года
Пассив
На
начало
года
На
конец
года
Платежный
излишек или
недостаток
На
начало
года
На
конец
года
А1
3113
210
П1
27165
35098
-24052
-34888
А2
12486
15718
П2
0
0
12486
15718
А3
9716
10775
П3
0
0
9716
10775
А4
7877
14634
П4
6027
6239
1850
8395
Баланс
33192
41337
Баланс
33192
41337
х
х
Состояние ликвидности баланса предприятия ухудшилось, т.к.
недостаток платежных средств по группам финансовых обязательств
компании увеличился, сохранялась тенденция к увеличению дефицита
собственных средств в обороте. Показатели ликвидности баланса компании
48
за 2017 г. (таблица 9) демонстрируют развитие негативных тенденций в
отношении снижения ликвидности активов групп А2 и А3.
Таблица 9
Показатели ликвидности баланса ООО «ТФМ - Находка» за 2017
г.
Актив
На
начало
года
На
конец
года
Пассив
На
начало
года
На
конец
года
Платежный
излишек или
недостаток
На
начало
года
На
конец
года
А1
210
92
П1
35098
39102
-34888
-39010
А2
15718
20092
П2
0
0
15718
20092
А3
10775
12827
П3
0
0
10775
12827
А4
14634
13279
П4
6239
7188
8395
6091
Баланс
41337
46290
Баланс
41337
46290
х
х
Вместе с тем, на конец 2017 г. на предприятии была решена проблема
недостатка собственных средств для финансирования текущей деятельности.
Дефицит собственного капитала в обороте компании на конец исследуемого
периода несколько снизился и составил 6091 тыс. руб. Таким образом, по
результатам анализа ликвидности активов и пассивов ООО «ТФМ - Находка»
следует признать, что баланс предприятия не является ликвидным,
предприятие не имеет достаточного объема платежных средств для покрытия
краткосрочных обязательств, а также собственных оборотных средств. Для
анализа платежеспособности ООО «ТФМ - Находка» рассчитаем основные
показатели ликвидности предприятия за период исследования (табл. 10).
Таблица 10
Показатели ликвидности ООО «ТФМ - Находка» за 2015-2017 гг.
Показатель
Нормати
вное
значение
2015
г.
2016
г.
2017
г.
Изменение за
период (+,-)
2016/2
015
2016/2
015
Коэффициент текущей
ликвидности
1,5-2,0
0,932
0,76
1
0,844
-0,171
0,083
Коэффициент
промежуточной
ликвидности
0,8-1,0
0,574
0,45
4
0,516
-0,120
0,062
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
0,2-0,3
0,115
0,00
6
0,002
-0,109
-0,004
49
Продолжение таблицы 10
1
2
3
4
5
6
7
Комплексный
показатель
ликвидности
0,452
0,32
2
0,358
-0,130
0,036
По данным таблицы 10, значения показателей ликвидности компании
за 2015-2017 гг. снизились и не соответствуют установленным нормативам.
Это обусловлено несоответствием объема и структуры оборотных активов
предприятия величине его текущих обязательств. Кроме того, за период
анализа было выявлено снижение остатков денежных средств и увеличение
объема запасов и дебиторской задолженности.
Таким образом, уровень ликвидности активов компании является
недостаточным, что не способствует достижению ее стабильного
финансового состояния.
2.3 Анализ логистической деятельности
Логистическая деятельность компании реализуется в организации и
функционировании логистической системы. Ее организующим звеном
выступает координирующее логистику подразделение, выполняющее
управленческие функции. В компании ООО «ТФМ-Находка» таким
подразделением является Отдел Доставки, занимающийся сбором заявок на
забор/доставку грузов, а также, распределяющий их по районам для
закрепленных водителей.
Логистическую цепочку деятельности компании можно представить
следующим образом: оформление заявки на перевозку - получение груза от
клиента (в клиентском отделе или же по адресу самого клиента) -
оформление необходимых дополнительных услуг - отправка груза на склад -
хранение груза и подготовка его к отправке - погрузка автомобиля -
перевозка сборных грузов - выгрузка перевозимых грузов - хранение грузов
50
на складе (при необходимости) - адресная доставка грузов или забор груза
лично клиентом.
Параллельно, вся цепочка движения данных материальных потоков
сопровождается информационными потоками, такими как: отслеживание
движения грузов клиентом через сайт компании, отслеживание движения
грузов операторами, внесение информации о грузе в программу, информация
о грузах, внутритарный учет груза, расчет стоимости перевозки и прочее.
Также, движению материальных потоков (транспортировка грузов)
сопутствуют и финансовые потоки: оплата основной услуги клиентом,
оплата дополнительных услуг и многие другие.
Далее рассмотрим движение материальных, информационных и
финансовых потоков копании более подробно, и начнем с характеристики
грузов, перевозимых компанией. Компания перевозит следующие виды
грузов:
- сборный груз — это тип перевозки, при котором различные по
габариту грузы нескольких заказчиков доставляют в одном направлении и на
одном транспортном средстве. При этом компания выдвигает требование к
габаритам груза - они не должны превышать по длине - 13.4 м, ширине - 2.42
м, высоте - 2.45 м. Максимальный суммарный вес груза - 20 000 кг.
- крупногабаритные. К ним относятся грузы, не соответствующие
приведенным выше меркам. Они рассчитываются по другому тарифу;
- хрупкие грузы должны быть упакованы клиентом самостоятельно в
первичную упаковку, для снижения вероятности повреждения груза при
перемещении его на складе до места упаковки.
Основным видом перевозимых компанией грузов выступают сборные.
Именно они формируют основной материальный поток логистической
цепочки. Данный вид перевозки позволяет значительно уменьшить расходы
транспортной компании и существенно снизить стоимость доставки для
заказчиков.
51
Компания ООО «ТФМ - НАХОДКА» перевозит любые сборные грузы,
кроме следующих грузов без лицензий и/или специальных разрешений:
1. Взрывчатые материалы и предметы;
2. Сжиженные и растворённые под давлением газы:
3. воспламеняющиеся газы;
4. не воспламеняющиеся и не ядовитые газы;
5. токсичные газы;
6. легковоспламеняющиеся ядовитые газы;
7. химически неустойчивые;
8. химически неустойчивые ядовитые и т.д;
9. Легковоспламеняющиеся жидкости;
10. Легковоспламеняющиеся твёрдые вещества;
11. Окисляющие вещества и органические пероксиды;
12. Ядовитые и инфекционные вещества;
13. Радиоактивные материалы;
14. Коррозирующие вещества;
15. Прочие опасные вещества:
16. Драгоценные и редкоземельные металлы и изделия из них;
17. Драгоценные камни и изделия из них;
18. Денежные знаки и эквиваленты денежных знаков;
19. Ракетно-космические комплексы, системы связи и управления
военного назначения и нормативно-техническая документация на их
производство и эксплуатацию;
20. Уран, другие делящиеся материалы и изделия из них;
21. Рентгеновское оборудование, приборы и оборудование с
использованием радиоактивных веществ и изотопов;
22. Результаты научно-исследовательских и проектных работ, а также
фундаментальных поисковых исследований по созданию вооружения и
военной техники;
52
23. Шифровальная техника и нормативно-техническая документация на ее
производство и использование;
24. Наркотические средства и психотропные вещества;
25. Спирт этиловый и иная алкогольная продукция;
26. Отходы радиоактивных материалов, взрывчатых веществ, содержащие
драгоценные и редкоземельные металлы и драгоценные камни;
27. Специальные и иные технические средства, предназначенные
(разработанные, приспособленные, запрограммированные) для
негласного получения информации, нормативно-техническая
документация на их производство и использование;
28. Животные;
29. Человеческие органы.
Также, компания отказывается от перевозок продуктов питания, т.к.
транспортировка производится тентованными автомобилями, непригодными
ля транспортировки продуктов, требующих соблюдения температурного
режима.
Перевозка грузов начинается с оформления заявки клиентом на ее
перевозку. Извне информация о заявках поступает с сайта компании,
автоматически сортируется по регионам и отправляется в рабочую
программу «1С: Пегас», специально разработанную для логистической
компании. Также, заявки от клиентов принимаются непосредственно
менеджерами клиентского и операторами справочно-информационного
отдела, обрабатываются ими и поступают в программу «1С» для
дальнейшего исполнения. Также, грузу присваивается индивидуальный
номер, что помогает свести вероятность потери груза к минимуму. Самой
большой слабостью программы и в целом движения информационного
потока является ее большая загруженность: она интегрирована между всей
филиальной сетью и порой, дает сбои, что влечет за собой увеличение
времени оформления заявок и увеличению в очереди числа недовольных
53
клиентов.
Время выполнения заявки на доставку с момента поступления заявки
варьируется от 27 до 99 часов (в зависимости от времени поступления
заявки). Такой большой разрыв напрямую связан со временем подачи заявки.
Если заявка подана до 15.00 местного времени, то она будет исполнена в
течении следующего дня (от 18 до 27 часов). Если заявка подана, например, в
понедельник после 15.00 местного времени, она будет выполнена лишь в
среду (от 42 до 51 часа). Если заявка подана в пятницу до 15.00 она будет
выполнена в понедельник (от 64 до 73 часов), при подаче заявки в пятницу
после 15.00 она будет исполнена лишь во вторник (от 90 до 99 часов).
Если же клиент решил лично посетить офис филиала и отдать груз
самостоятельно на склад, то оформление заявки происходит по тому же
принципу, что и самим клиентом через интернет-сайт.
Ниже приведена статистика отзывов клиентами поданных заявок на
доставку/забор груза по городу Находка.
Статистика отказов от доставки/забора грузов по городу Находка
за 2014-2017 годы
2014
2015
2016
2017
Оформлено актов на забор/доставку грузов, всего
396 754
401 715
405 733
402 237
Из них, отозваны
3 968
4 023
4 057
4 027
Из них, по причине длительности выполнения
1 191
1 840
1 509
1 683
Как видно из таблицы 11 количество отказов от заявок на
забор/доставку грузов по городу Находка составляет примерно 1% от общего
числа принятых заявок на забор/доставку грузов, их них примерно 30-50%
отказных заявок из-за длительности ожидания исполнения заявки.
Таблица 11