21
Ответственность за правильность составления и реализации учетной
политики, а также за состояние бухгалтерского учета несет руководитель
предприятия, который осуществляет так же оперативное руководство
деятельностью бухгалтерии и совместно с главным бухгалтером подписывает
финансовые и кредитные обязательства, денежные и расчетные документы.
Главный бухгалтер подчиняется непосредственно руководителю
Общества и несет ответственность за формирование учетной политики
предприятия, за ведение бухгалтерского учета, а так же своевременное
представление полной и достоверной бухгалтерской отчетности.
Принятая организациям учетная политика утверждается приказом
руководителя организации. Учетная политика ООО «Салют» разработана в
соответствии с законодательными и нормативными документами.
Проведем анализ финансового состояния предприятия.
Основным источником информации для диагностики финансового
состояния является годовая финансовая отчетность.
В таблице 2 представлены основные экономические показатели
деятельности ООО «Салют» за 2013-2015 гг.
Анализ показал, что выручка от продажи продукции и услуг в 2014 г.
по сравнению с 2013 г. увеличилась на 4603 тыс. руб., или на 6%. В 2015 г.
рост выручки составил 7460 тыс. руб., или на 9,2%. Рост себестоимости
продукции, работ и услуг ООО «Салют» в 2014 г. составила 3229 тыс. руб.,
или 5,3%, в 2015 г. – 5501 тыс. руб., или 8,6%.
22
Таблица 2
Основные экономические показатели деятельности ООО «Салют» за 2013 –
2015 гг.
Показатель
Единица
измерения
2013
2014
2015
Абсолютное
изменение, (+,-
)
Темп роста,%
2014г.
от
2013г.
2015г.
от
2014г.
2014г.
от
2013г.
2015г.
от
2014г.
Выручка от реализации
продукции, услуг
тыс. руб.
76812
81415
88875
4603
7460
106,0
109,2
Себестоимость
произведенной
продукции, работ,
услуг
тыс. руб.
60681
63911
69411
3229
5501
105,3
108,6
Коммерческие расходы
тыс. руб.
3181
3275
3363
94
88
103,0
102,7
Управленческие
расходы
тыс. руб.
3268
4131
4145
863
14
126,4
100,3
Прибыль от продаж
тыс. руб.
9682
10098
11956
417
1857
104,3
118,4
Прибыль до
налогообложения
тыс. руб.
8740
9907
12348
1167
2441
113,4
124,6
Чистая прибыль
тыс. руб.
6992
7926
9878
934
1953
113,4
124,6
Рентабельность продаж
%
12,6
12,4
13,5
0
1
98,4
108,5
В 2014 г. по сравнению с 2013 г. на анализируемом предприятии
произошло увеличение прибыли от продажи с 9682 тыс. руб. до 10098 тыс.
руб., т.е. на 4,3%, в 2015 г. по сравнению с 2014 г. прибыль от продажи
увеличилась на 18,4 %. Положительным моментом за весь период
исследования было превышение темпа роста выручки над темпом роста
себестоимости.
Общую оценку изменения всего имущества предприятия позволяет
дать анализ актива баланса. Для оценки наличия, состава, структуры
имущества и произошедших в них изменений по данным годового
бухгалтерского баланса составим аналитическую таблицу 3.
Проведенный анализ показал, что общая стоимость имущества
предприятия увеличилась за 2014 год на 736 тыс. руб., или на 2,7%, а в 2015
году увеличилась еще на 521 тыс. руб. или 1,8%.
23
Таблица 3
Анализ состава и структуры имущества ООО «Салют» за 2013-2015 гг.
Показатели
2013
2014
2015
Изменение
2014г. к
2013г.
Изменение
2015г. к
2014г.
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
I. Внеоборотные
активы, в т. ч.
2215
8,0
2824
10,0
2462
8,5
609
127,5
-362
87,2
Нематериальные
активы
3
0,011
2
0,007
1
0,003
-1
66,7
-1
50,0
Основные средства
2215
8,0
2824
10,0
2462
8,5
609
127,5
-362
87,2
II. Оборотные
активы
25421
92,0
25548
90,0
26432
91,5
127
100,5
883
103,5
Запасы
19298
69,8
19091
67,3
19150
66,3
-207
98,9
59
100,3
НДС
1737
6,3
1718
6,1
1724
6,0
-19
98,9
5
100,3
Дебиторская
задолженность
краткосрочная
2136
7,7
2211
7,8
2237
7,7
75
103,5
26
101,2
Денежные средства
2250
8,1
2528
8,9
3321
11,5
278
112,4
793
131,4
БАЛАНС
27636
100
28372
100
28894
100
736
102,7
521
101,8
Удельный вес внеоборотных активов в стоимости имущества в 2015
году немного уменьшился до 8,5% по сравнению с 2014 годом (10%). По
сравнению с 2013 годом размер внеоборотных активов увеличился, это
говорит о том, что предприятие обновляло имеющиеся основные фонды, в
основном обновление основных фондов происходило в 2014 году, когда это
изменение составило более 27%.
Удельный вес оборотных средств в стоимости активов предприятия
увеличился в 2015 году до 91,5% . Увеличение оборотных активов
обусловлено в основном увеличением статей дебиторская задолженность,
которая увеличилась в 2014 году на 3,5%, а в 2015 году еще на 1,2% и статьи
денежные средства которые увеличились в 2014 году на 12,4%, а в 2015 году
еще на 31,4%, остаток денежных средств на счетах и в кассе исследуемого
предприятия составил на конец 2015 года 3321 тыс. руб.
Создание и увеличение имущества предприятия возможно как за счет
собственных так и заемных средств (капитала). Проведем анализ состава и
структуры источников средств хозяйствующего субъекта в таблице 4.
24
Таблица 4
Анализ состава и структуры источников средств ООО «Салют» за 2013-2015
гг.
Показатели
2013
2014
2015
Изменение
2014г. к
2013г.
Изменение
2015г. к
2014г.
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб..
%
тыс.
руб..
%
Источники средств,
всего, из них
27639
100
28374
100
28895
100
735
2,7
520
1,8
1.Собственный
капитал, всего,
15584
56,4
20187
71,1
23409
81,0
4603
29,5
3222
16,0
1.1.Уставный капитал
1000
3,6
1000
3,5
1000
3,5
0
0,0
0
0,0
1.2.Добавочный
капитал
2000
7,2
2200
7,8
2500
8,7
200
10,0
300
13,6
1.3.Нераспределенная
прибыль прошлых лет
12584
45,5
16987
59,9
19909
68,9
4403
35,0
2922
17,2
2.Заемный капитал,
всего, в том числе
12055
43,6
8187
28,9
5486
19,0
-3868
-
32,1
-2702
-
33,0
2.1.Долгосрочные
обязательства
6154
22,3
3875
13,7
1523
5,3
-2279
-
37,0
-2352
-
60,7
2.2.Краткосрочные
кредиты и займы
3344
12,1
1710
6,0
1235
4,3
-1633
-
48,8
-475
-
27,8
2.3.Кредиторская
задолженность
2557
9,3
2602
9,2
2727
9,4
45
1,7
126
4,8
- в том числе
поставщики и
подрядчики
2121
7,7
2147
7,6
2254
7,8
26
1,2
107
5,0
Как видно из таблицы 4, увеличение стоимости имущества
предприятия за 2014 год на 735 тыс. руб. (2,7%) и в 2015 году на 520 тыс.
руб. (1,8%) обусловлено уменьшением заемного капитала в 2014 году на 3868
тыс. руб. (32,1%), а в 2015 году 2702 тыс. руб. (33%) и увеличением
собственных средств в 2014 году 4603 тыс. руб. (29,5%) и в 2015 году на 3222
тыс. руб. (16,0%).
Анализ источников средств показал, что, объем финансирования
деятельности предприятия представлен на конец 2015 года на 81,0% -
собственным капиталом и на 19,0% заемным капиталом. Доля собственного
капитала в структуре источников увеличилась с 56,4% в 2013 году и 71,1% в
2014 году до 81% в 2015 году. Такая динамика значительно повысила
25
экономическую самостоятельность и финансовую устойчивость
исследуемого предприятия.
Заемные средства представлены долгосрочными и краткосрочными
банковскими кредитами, кредиторской задолженностью. За анализируемый
период наблюдается тенденция уменьшения заемного капитала по статье
долгосрочные кредиты и займы, которые уменьшились с 6154 тыс. руб. на
конец 2013 года до 1523 тыс. руб. к концу 2015 года, доля их в общей сумме
источников к концу 2015 года составила 5,3%, а в общей сумме заемных
средств 27,8% (1523/5486×100), по статье краткосрочные кредиты и займы,
которые уменьшились с 3344 тыс. руб. на конец 2013 года до 1235 тыс. руб. к
концу 2015 года, доля их в общей сумме источников к концу 2015 года
составила 4,3%, а в общей сумме заемных средств 22,5% (1235/5486×100).
Кредиторская задолженность к концу 2015 года выросла по сравнению
с концом 2013 года с 2557 тыс. руб. до 2727 тыс. руб., ее доля в общей
структуре источников составила 9,4% на конец 2015 года, а в общей сумме
заемных средств 49,7% (2727/5486×100).
Для оценки финансового состояния исследуемого предприятия
проведем анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно
предприятие использует свои оборотные средства.
Для оценки оборачиваемости оборотных средств используются
следующие показатели: продолжительность одного оборота, количество
оборотов. Анализ оборачиваемости оборотных средств рассмотрим на основе
показателей, приведенных в таблице 5.
Таблица 5
Анализ показателей деловой активности ООО «Салют» за 2013-2015 гг.
Показатель
2013
2014
2015
Изменение
2014г. к
2013г.(+, -)
Изменение
2015г. к
2014г.(+, -)
Коэффициент общей
оборачиваемости капитала
2,8
2,9
3,1
0,13
0,20
Коэффициент оборачиваемости
оборотных средств
3,0
3,2
3,4
0,17
0,22
26
Продолжение таблицы 5
Средняя продолжительность
одного оборота оборотных
средств, дни
119,1
112,7
105,3
-6,45
-7,41
Коэффициент загрузки средств в
обороте
0,33
0,31
0,29
-0,02
-0,02
Фондоотдача
0,03
0,03
0,03
0,00
0,00
Коэффициент оборачиваемости
дебиторской задолженности
0,028
0,027
0,025
0,00
0,00
Длительность одного оборота
дебиторской задолженности, дни
10,0
9,6
9,0
-0,40
-0,60
Коэффициент оборачиваемости
кредиторской задолженности
0,03
0,03
0,03
0,00
0,00
Длительность одного оборота
кредиторской задолженности, дни
33,3
33,2
33,5
-0,15
0,34
Коэффициент оборачиваемости
материальных оборотных средств
0,251
0,236
0,215
-0,02
-0,02
Длительность оборота
материальных оборотных средств,
дни
90,4
84,9
77,5
-5,57
-7,42
Продолжительность финансового
цикла, дни
67,1
61,3
53,0
-5,82
-8,37
Продолжительность
операционного цикла, дни
100,5
94,5
86,5
-5,97
-8,03
Длительность нахождения средств в обороте определяется совокупным
влиянием определенных внешних и внутренних факторов. Для измерения
оборачиваемости оборотных средств используем следующие показатели:
продолжительность одного оборота, количество оборотов.
За исследуемый период коэффициент общей оборачиваемости капитала
немного увеличился в 2013 году он составлял 2,8, а к концу 2015 года он
достиг величины 3,1.
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств на конец 2015 года
по сравнению с 2013 годом также немного увеличился и составил к концу
2015 года до 3,4, средняя продолжительность оборотных средств в днях
уменьшилась на 13 дней по сравнению с 2013 годом, и составила 105 дней на
конец 2015 года.
Коэффициент загрузки средств в обороте немного уменьшился с 0,33
на конец 2013 года до 0,29 на конец 2015 года.
27
Фондоотдача практически не изменилась за исследуемый период, ее
величина составляет 0,03 ед.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности немного
уменьшился за исследуемый период и составил на конец 2015 года 0,25 ед.
Длительность одного оборота дебиторской задолженности в днях на конец
2015 года составляла 9 дней, это положительный момент, длительность
оборота кредиторской задолженности не изменилась за весь период
исследования и составила наконец 2015 года 33 дня.
Для оценки изменения степени платежеспособности и ликвидности
сравним показатели балансового отчета предприятия по разным группам
активов и обязательств.
Сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид
(Таблица 6):
Таблица 6
Определение платежного излишка или недостатка платежных средств ООО
«Салют» за 2013-2015 гг., тыс. руб.
Алгоритм
расчета
Платежный излишек или недостаток
2013
2014
2015
2013
2014
2015
А1-П1
-307
-74
594
Платежный
недостаток
Платежный
недостаток
А1>П1
А2-П2
-1208
501
1002
А2>П2
А2>П2
А2>П2
А3-П3
14881
16934
19351
А3>П3
А3>П3
А3>П3
П4-А4
13366
17361
20946
А4<П4
А4<П4
А4<П4
Расчет текущей и перспективной ликвидности представлен в таблице 7.
Таблица 7
Расчет текущей и перспективной ликвидности ООО «Салют» за 2013-2015
гг., тыс. руб.
Показатели
Алгоритм расчета
2013
2014
2015
Текущая ликвидность
ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)
-1515
427
1596
Перспективная ликвидность
ПЛ =А3-П3
14881
16934
19351
28
Результаты расчетов говорят о ликвидном балансе исследуемого
предприятия на конец 2015 года.
У предприятия имеется текущая ликвидность, так как показатели
имеют положительное значение, и имеется перспективная ликвидность на
конец исследуемого периода
Результаты расчёта относительных показателей ликвидности
исследуемого предприятия представлены в аналитической таблице 8.
Таблица 8
Расчёт относительных показателей ликвидности ООО «Салют» за 2013-2015
гг.
Показатели
2013
2014
2015
Исходные данные для расчета:
Денежные средства, тыс. руб.
2250
2528
3321
Краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.
0
0
0
Итого наиболее ликвидных активов, тыс. руб.
2250
2528
3321
Активы быстрой реализации
(краткосрочная дебиторская задолженность),тыс. руб.
2136
2211
2237
Итого наиболее ликвидных и
быстрореализуемых активов, тыс. руб.
4386
4739
5558
Медленно реализуемые активы
(запасы, НДС), тыс. руб.
21035
20809
20874
Трудно реализуемые активы, тыс. руб.
2218
2826
2463
Итого ликвидных активов, тыс. руб.
25421
25548
26432
Наиболее срочные обязательства,
2557
2602
2727
Краткосрочные пассивы, тыс. руб.
3344
1710
1235
Итого краткосрочные долговые
обязательства, тыс. руб.
5901
4312
3963
Долгосрочные пассивы, тыс. руб.
6154
3875
1523
Постоянные пассивы, тыс. руб.
15584
20187
23409
Относительные коэффициенты:
Коэффициент абсолютной ликвидности,
опт ≥ 0,2 - 0,5
0,67
1,48
2,69
Коэффициент критической ликвидности,
опт ≥ 0,8-1
1,72
1,82
2,04
Коэффициент текущей ликвидности доп.
0,7-1, желательно 2.
9,94
9,82
9,69
Общий показатель платежеспособности,
≥ 1
1,58
2,14
2,81
Данные таблицы 8 говорят о том, что у исследуемого хозяйствующего
субъекта на протяжении последних лет нет проблем с платежеспособностью.
29
Оптимальное значение коэффициента абсолютной ликвидности должно
находиться в пределах 0,2 - 0,5, и чем выше, тем лучше. Значения этого
коэффициента на конец 2015 года значительно больше 1. Оптимальное
значение коэффициента критической ликвидности должно находиться в
пределах 0,8 - 1. Значения этого коэффициента на конец 2015 года больше 1.
Значения коэффициента текущей ликвидности говорят о том, что
предприятию хватает оборотных средств для покрытия краткосрочных
обязательств. Общий показатель платежеспособности больше 1 и имеется
тенденция к его увеличению.
Результаты расчетов коэффициентов, характеризующих финансовую
устойчивость предприятия за отчетный год, приведены в таблице 9.
Данные таблицы 9 позволяют сделать вывод о снижении финансовой
зависимости от заемного капитала к концу 2015 года по сравнению с началом
года, так как все коэффициенты финансовой устойчивости имеют тенденцию
роста за исследуемый период. Коэффициент финансовой независимости в
части формирования запасов и затрат составил на начало 2014 года 1,01, на
конец 2015 года он увеличился до 0,16 ед. Значение коэффициента
показывает, что запасы и затраты на начало 2014 года на 100% покрывались
собственным капиталом. Зависимость от заемных источников не
существенна.
Коэффициент финансовой независимости в части формирования всех
оборотных активов составил 0,77 на начало 2014 года и 0,85 на конец 2015
года. Значение коэффициента выше уровня критического (0,1) и показывает,
что на конец 2015 года текущие активы на 85% покрывались собственными
оборотными средствами. Зависимость от заемных источников невелика.
30
Таблица 9
Расчет и анализ показателей финансовой устойчивости ООО «Салют» за
2013-2015 гг., характеризующих обеспеченность собственными оборотными
средствами, в динамике на конец года
Показатели
2013
2014
2015
Изменение
2014г. к
2013г.(+, -)
2015г. к
2014г.(+, -)
СОС, тыс. руб.
19 520
21 236
22 469
1 716
1 233
Запасы, тыс. руб.
19298
19091
19150
-207
59
Оборотные активы,
тыс. руб.
25421
25548
26432
127
883
Источники
собственных средств,
тыс. руб.
15 584
20 187
23 409
4 603
3 222
Коэффициент
обеспеченности
запасов и затрат
1,01
1,11
1,17
0,10
0,06
Коэффициент
обеспеченности
оборотных активов,
опт. > 0,3
0,77
0,83
0,85
0,06
0,02
Коэффициент
маневренности, опт.
≥0,5
1,25
1,05
0,96
-0,20
-0,09
Коэффициент маневренности составил на начало 2014 года 1,25, на
конец 2015 года он немного снизился до 0,96 пункта. Значения коэффициента
маневренности находятся в допустимых границах допустимым границам
(0,5). К концу 2015 года 96% собственных средств предприятия находилось в
мобильной форме, позволяющей свободно маневрировать этими средствами.
Необходимо так же отметить, что, у предприятия высокий уровень
показателей обеспеченности материально-производственных запасов и всех
оборотных активов собственным капиталом. Это свидетельствует о
финансовой независимости от внешних источников финансирования.
Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости
является определение излишка или недостатка источников средств
необходимых для формирования запасов. Для определения типа финансовой
устойчивости проанализируем динамику источников средств, необходимых
для формирования запасов, в аналитической таблице 10.