52
темп роста, %
98,28
558,18
176,97
75,87
рейтинг
3
1
2
4
3.Коэффициент
финансовой
независимости
(автономии)
темп роста, %
91,15
116,67
64,10
47,62
рейтинг
2
1
3
4
4.Оборачиваемость
кредиторской
задолженности
темп роста, %
162,45
0,33
51,79
258,60
рейтинг
2
4
3
1
5.Оборачиваемость
дебиторской
задолженности
темп роста, %
198,16
80,08
23,45
121,93
рейтинг
1
3
4
2
6. Рентабельность
продаж (ROS)
темп роста, %
87,57
79,51
42,65
45,31
рейтинг
1
2
4
3
7. Рентабельность
совокупных
активов (ROA)
темп роста, %
74,00
80,03
63,99
79,03
рейтинг
3
1
4
2
8. Рентабельность
собственного
капитала (ROE)
темп роста, %
51,30
17,59
15,99
186,96
рейтинг
2
3
4
1
Сумма мест
18,00
16,00
26,00
20,00
Место в рейтинге
3
4
1
2
Лучшим по рейтингу (то есть максимальная сумма мест) является Тепло
СВЕТ, ООО.
Метод расстояний:
В качестве исходных данных использованы темпы роста показателей из
таблицы 22. Для наглядности исходные данные и результаты расчетов удобно
представить в таблице 14.
53
К1
???????? ???????????? ???? ???????????? ???? ????
???????? ???? ???????????? ???? ???????????? ????
???????????? ???? ???????????? ???? ???????????? = 1,548;
К2
???? ???????????? ???? ???????????? ???? ????
???????? ???? ???????????? ???? ???????????? ????
???????????? ???? ???????????? ???? ????????????=
2,182;
К3
???????? ???????????? ???? ???????????? ???? ????
???????? ???? ???????????? ???? ???????????? ????
???????????? ???? ???????????? ???? ???????????? =
1,909;
К4
???? ???????????? ???? ???????????? ???? ????
???????? ???? ???????????? ???? ???????????? ????
???????????? ???? ???????????? ???? ????????????=
1,504.
Таблица 14
Комплексная оценка конкурентоспособности методом
расстояний на основе динамики показателей
Показатель
ООО
«Электрот
ехмаш
»
Техпром,
ООО
Тепло
СВЕТ, ООО
Строймонт
ажкомпле
кт, ООО
Организац
ия эталон
1.Коэффициент
абсолютной
ликвидности
темп роста, %
-
339,05
119,42
38,90
339,05
2.Коэффициент
текущей
ликвидности
темп роста, %
98,28
558,18
176,97
75,87
558,18
54
Продолжение таблицы 14
3.Коэффициент
финансовой
независимости
(автономии)
темп роста, %
91,15
116,67
64,10
47,62
116,67
4.Оборачиваемость
кредиторской
задолженности
темп роста, %
162,45
0,33
51,79
258,60
258,60
5.Оборачиваемость
дебиторской
задолженности
темп роста, %
198,16
80,08
23,45
121,93
198,16
6. Рентабельность
продаж (ROS)
темп роста, %
87,57
79,51
42,65
45,31
87,57
7. Рентабельность
совокупных
активов (ROA)
темп роста, %
74,00
80,03
63,99
79,03
80,03
8. Рентабельность
собственного
капитала (ROE)
темп роста, %
51,30
17,59
15,99
186,96
186,96
Комплексная
оценка по методу
расстояний
1,55
1,48
1,91
1,50
-
Место в рейтинге
3
1
4
2
-
Свод рейтинговых оценок конкурентоспособности определил первое
место Техпром, ООО. Второе рейтинговое место среди рассматриваемых
предприятий принадлежит ООО «Электротехмаш». Третье и четвертое место
заняла компания Строймонтажкомплект, ООО и Тепло СВЕТ, ООО.
Свод оценок, рассчитанный разными методами, представлен в таблице
15.
Таблица 15
Свод рейтинговых оценок конкурентоспособности
проведенный методом детерминированного факторного анализа
Наименование
метода
ООО
«Элек
тротех
маш
»
Техпро
м, ООО
Тепло
СВЕТ,
ООО
Строй
монта
жкомп
лект,
ООО
Место в рейтинге
55
Продолжение таблицы 15
По методу
средней
арифметической
простой
3,0
1,0
4,0
2,0
Метод
геометрической
средней
1,0
2,0
3,0
4,0
Метод
коэффициентов
1,0
2,0
3,0
4,0
Метод суммы
мест
3,0
4,0
1,0
2,0
Метод
расстояний
3,0
1,0
4,0
2,0
Средний балл
2,2
2,0
3,0
2,8
рейтинг
2
1
4
3
Рейтинг конкурентоспособности ООО «Электротехмаш» имеет высокую
оценку среди предприятий конкурентов.
Таким образом, по итогам работы ООО «Электротехмаш» за период 2016-
2018гг. можно сделать вывод о том, что низкий уровень собственных средств,
недостаточность наиболее ликвидных активов, характеризует предприятие как
имеющее проблемы с платежеспособностью и ликвидностью баланса. Высокий
уровень присутствия заемных средств подтверждает неустойчивое финансовое
положение. Вместе с тем, высокий рейтинг ООО «Электротехмаш» среди
предприятий данного сектора экономики подтверждает тот факт, что бизнес
наращивает экономическую эффективность функционирования, что позволяет
занимать на рынке конкурентоспособное положение.
Далее рассмотрены вопросы совершенствования системы управления
рисками ООО «Электротехмаш» при принятии управленческих решений.
56
3. Совершенствование системы управления рисками при
принятии управленческих решений в ООО «Электротехмаш»
3.1. Разработка мероприятий по снижению рисков в процессе
принятия управленческих решений
По оценке экспертов, емкость рынка светотехники России в год
составляет более 400 миллионов долларов (25784000 тыс. руб.). Происходит
постоянный рост потребления при сохранении стабильной ситуации в течение
последних лет. Это благоприятно сказывается как на экспортно-импортных
операциях, так и на потреблении продукции населением и предприятиями. Еще
один критерий, обеспечивающий развитие, – рост темпов жилищного и
промышленного строительства, являющегося одним из основных потребителей
данного вида продукции
25
.
По прогнозам специалистов, отечественный рынок электротехники в
ближайшие годы вырастет из-за того, что потребление электрической энергии в
нашей стране станет ежегодно увеличиваться на 2-3%. Это даёт веские
основания для позитивных ожиданий тем компаниям, которые заняты в
производстве и продаже электротехнического оборудования
26
.
Для обоснования стратегий противодействия существующим рискам в
ООО «Электротехмаш», оценка сильных и слабых сторон ее деятельности, ее
возможностей и угроз, определен методом SWOT – анализа (Приложение 16).
На основании внутренней и внешней информации ООО
«Электротехмаш», был определен перечень событий, наиболее полно
характеризующих факторы внешней и внутренней среды, возможностей и угроз
способные оказать влияние непосредственно на конкурентоспособность
предприятия. Как видно из матрицы анализа слабых и сильных сторон, сильные
стороны предприятия преобладают над слабыми. Однако надо отметить, что
проблемными факторами являются те, которые расположены в верхнем левом
углу матрицы – проблемной области, это:
25
Электротехническое оборудование: ситуация на российском рынке. Режим доступа:
[https://www.eprussia.ru/epr/61/4078.htm].
26
Рынок электротехники России – анализ и перспективы. Режим доступа: [http://delonovosti.ru/business/3762-
rynok-elektrotehniki-rossii.html].
57
1. Технический уровень производства, слабая материально-
техническая база (2балла х 0,05) = 0,1;
2. Квалификация и способность менеджеров (2балла х 0,05) = 0,1;
3. Реакция на изменение рыночной ситуации (2балла х 0,04) = 0,08;
4. Преданность работе у сотрудников (2балла х 0,03) = 0,06.
5. Матрица анализа возможностей и угроз показала, что возможности
ООО «Электротехмаш» преобладают над угрозами.
Проблемными факторами являются:
1. Угроза неплатежа со стороны покупателя (1балл х 0,04) = 0,04;
2. Угроза потери покупателя (2 балла х 0,05) = 0,1.
Результат SWOT-анализа показал, что усилия ООО «Электротехмаш»
должны быть направлены на снижение позиций слабых сторон для более
полного использования возможностей внешней среды.
Одним из основных направлений является поиск внутренних резервов по
увеличению прибыльности и достижению безубыточной работы за счет более
полного использования производственной мощности ООО «Электротехмаш»,
повышения качества услуг и продукции, снижения себестоимости,
рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов,
сокращения непроизводительных расходов и потерь.
Для обоснования данного вывода проведен маркетинговый анализ
предлагаемого продуктового портфеля с помощью матрицы Бостонской
Консалтинговой Группы (модель БКГ). При использовании портфельного
метода анализа организация рассматривается как совокупность стратегических
хозяйственных подразделений (СХП).
Три продуктовые групп дают 3 стратегические зоны:
Счётчики, пульты дистанционные – СХП1;
Шкафы, щиты, розетки, выключатели, кабеля – СХП2;
измерительные трансформаторы тока – СХП3;
Корпусы электрических шкафов – СХП4;
Шкафы учёта, ящики, щиты – СХП5;
58
Исходные данные представлены в таблице 16.
Таблица 16
Исходные данные об объемах продаж, размерах и темпах
роста рынков
Номе
р СХП
Объем
продаж
Электротех
маш, ООО,
тыс. руб.
Объем продаж
ведущего
конкурента, тыс.
руб. (Тепло
СВЕТ, ООО)
Емкость
(размер)
рынка,
тыс.ед.
Темп
рост
а
рынк
а, %
Относите
льная
доля
рынка
СХП
Доля
рынка
СХП,
%
гр. 2 : гр.
3
гр. 2 :
гр. 4 х
100
Имя
ряда
x
y
Размеры
пузырьков
1
2
3
4
5
6
7
схп 1
548
1 245
6 458 454
103,0
0,47
0,008
схп 2
647
1 365
9 147 856
103,0
0,47
0,007
схп 3
314
712
4 145 865
103,0
0,44
0,008
схп 4
197
456
3 845 215
103,0
0,43
0,005
схп 5
439
740
2 186 610
103,0
0,59
0,020
Итого
2 145
4 518
25 784 000
103,0
0,47
0,008
На основании полученных данных можно построить матрицы БКГ для
каждого СХП. Позиционирование СХП на матрице БКГ приведено на рисунке
32.
Рисунок 32. Позиционирование СХП ООО «Электротехмаш»
на матрице БКГ
59
На основании анализа положения СХП в рамках матрицы БКГ можно
заключить, что:
СХП 3 (измерительные трансформаторы тока) и СХП 5 (Шкафы учёта,
ящики, щиты) – не имеют хороших конкурентных позиций, но находится на
перспективных быстроразвивающихся рынках, и требуют больших инвестиций.
Для них возможна стратегия роста и увеличения доли рынка.
СХП 1 (Счётчики, пульты дистанционные) и СХП 2 (Шкафы, щиты,
розетки, выключатели, кабеля) – наиболее перспективный вид деятельности,
занимающее лидирующее положение в отрасли. Она приносит значительную
прибыль, но одновременно требуют значительной доли финансовых ресурсов
для продолжающегося роста. Для нее наилучшей стратегией является, и
стратегия сохранения доли рынка и стратегия роста и увеличения доли рынка.
СХП 4 (Корпусы электрических шкафов) – наиболее бесперспективный
вид деятельности. Имеют слабые конкурентные позиции в сложившейся или
сокращающейся отрасли. Наилучшей будет являться стратегия получения
краткосрочной прибыли в максимально возможных размерах, даже за счет
сокращения доли рынка.
Матрица Мак-Кинси дополняет матрицу БКГ, позволяя оценить
положение каждого СХП в портфеле организации с точки зрения
привлекательности рынка и занимаемой на нем позиции и предлагая возможные
стратегические решения в сфере инвестиций (таблица 17).
Таблица 17
Экспертные оценки привлекательности рынков
Характеристики
Вес
Привлекательность
рынков
Номера СХП
схп1
схп
2
сх
п3
сх
п4
сх
п5
Размер и темп прироста рынка
0,2
4
1
5
2
1
Качество рынка
0,1
2
1
4
1
2
Конкурентная ситуация
0,3
3
4
2
3
2
Влияние внешней среды
0,4
3
1
4
4
3
Итог:
1,0
3,1
1,9
3,6
3,0
2,2
60
Продолжение таблицы 17
Конкурентные позиции
Относительная позиция на рынке
0,2
3
5
5
4
2
Относительный потенциал производства
0,3
4
4
4
2
4
Относительный потенциал НИКОР
0,2
5
4
3
3
3
Относительный потенциал персонала
0,4
5
4
3
4
3
Итог:
1,0
4,4
4,2
3,7
3,3
3,1
Данная матрица представлена на рисунке 33.
Рисунок 33. Матрица Мак-Кинси для ООО «Электротехмаш»
Полученные данные можно разделить на три группы:
СХП 1 (Счётчики, пульты дистанционные) – является наиболее
привлекательной. Для этой группы СХП лучшей является стратегия роста и
привлечения инвестиций.
СХП 3 (измерительные трансформаторы тока) и СХП 4 (Корпусы
электрических шкафов) – имеет средний приоритет инвестиций. При
относительно высокой емкости рынка предпочтительна стратегия продолжения
деятельности на прежнем уровне.
СХП 2 (Шкафы, щиты, розетки, выключатели, кабеля) - обладают
средним приоритетом инвестиций. Однако необходимо следить за ситуацией,
т.к. в нем присутствует такой ограничительный фактор, как низкая емкость и
61
доля рынка. При снижении позиций в конкуренции данное СХП придется
ликвидировать.
СХП 5 (Шкафы учёта, ящики, щиты) - обладают самым низким
приоритетом для инвестиций, так как присутствует низкая емкость и доля рынка.
Таким образом, по всем основным характеристикам суммарный
стратегический портфель является не сбалансированным, однако его можно
считать привлекательным для инвестиций, для увеличения доходности он
требует некоторой диверсификации.
Учитывая низкие значения выручки, которой не хватает на эффективное
воспроизводство экономической деятельности, для восстановления финансового
равновесия, является необходимым генерация дополнительной прибыли за счет
роста объема продаж, что позволит увеличить размер ликвидных активов, и
соответственно улучшить финансовое состояние компании.
Рост продаж в торговой организации возможно увеличить за счет
увеличения объема закупаемой продукции и размер наценки позволяющий
покрыть все понесенные затраты, с учетом формирования конкурентоспособной
рыночной цены на данный вид продукции.
Учитывая, что размер торговой наценки находится в пределах 37,81%, а
также тот факт, что удельный вес содержания кредиторской задолженности 2017
года (566 тыс. руб.) в выручке за предыдущий 2017 год (2017год взят как
эталонный базовый период (2874 тыс. руб.) по отношению к которому, выручка
2018 года уменьшилась) составлял 19,69%, и для покрытия краткосрочной
задолженности перед кредиторами 2018 года требуется 677 тыс. руб., то
планируемая выручка должна составлять не менее чем 3438 тыс. руб. в год (2874
х 677 / 566). Соответственно, объем денежных средств требуемых для закупа
товара на перепродажу должен быть в размере 1300 тыс. руб. (3438 х 37,81/100).
Следовательно, объем финансирования должен быть в размере 1300 тыс. руб.
Как уже было доказано, объем продаж составит в первый год проекта
3438 тыс. руб. Ежегодный темп прироста составит не менее 5,0%, учитывая
инфляционные ожидания в стране (таблица 18).