45
Источники информации ООО «Т.Ц.М-2» включают внутренние и
внешние. В состав внутренних источников входят:
- изучение документов;
- инспекция (осмотр);
- общение с сотрудниками.
Анализ различных письменных или электронных документов
представляет собой хорошую отправную точку при оценке рисков. Из числа
доступных источников информации наиболее важной является финансовая и
бухгалтерская отчетность. С их помощью появляется возможность
предварительной оценки стоимости подверженного рискам имущества, а также
предположить вероятный масштаб ущерба. Изучение показателей отчетов о
финансовых результатах и движении денежных средств позволяет оценить
возможную упущенную выгоду в случае наступления рисковых событий.
Еще одним источников внутренней информации являются договоры,
заключаемые с основными контрагентами ООО «Т.Ц.М-2», которые позволяют
выполнить оценку рисков ответственности. Кроме того, в договорах находят
отражение данные относительно наступления ответственности второй стороны,
благодаря чему можно оценить возможность передачи риска, а также
спланировать пути снижения последствий рисковых событий для организации.
Обязательным условием для составления эффективных договоров является
вовлечение в процесс их составления лица, ответственного за управления
рисками. Однако в практической деятельности обычно приходится иметь дело с
договорами, уже разработанными заранее представителями контрагентов,
поэтому управление рисками осуществляется в форме учета рисков и выбора
способов их минимизации. Также в договорах обычно содержится информация,
касающаяся имущества, лиц и операций, которую получить из иных
источников затруднительно.
К прочим источникам информации служат документы более узкой
направленности – данные о складских остатках, транспортные накладные,
46
сертификаты качества, отзывы потребителей, планы, проекты, объяснительные
и накладные записки, результаты проверки оборудования и др.
Поскольку не все события и действия, происходящие на предприятии,
имеют документальное отражение, то в случае необходимости на месте
проводится расследование того, что и как произошло. При этом степень риска
обусловлена тем, насколько искажена информация, полученная в результате
прямого общения с работниками.
Также воздействие различных аспектов на причины и уровень риска
может быть определено с помощью проведения визуального осмотра.
После выделения в данном подпункте источников информации для
оценки риска целесообразным будет рассмотреть сами риски, которыми
характеризуется ООО «Т.Ц.М-2». Рассматриваемые риски могут быть как
возможными, так и проявляющиеся на данный момент. Зная риски, которым
может быть подвержена фирма упрощается их поиск, а далее подтверждение и
оценка.
Выполняя анализ рисков организации, целесообразным представляется,
прежде всего, разделение рисков на внешние и внутренние. Основные внешние
риски организации ООО «Т.Ц.М-2» приведены в таблице 11.
Таблица 11
Основные риски внешней среды ООО «Т.Ц.М-2»
Риски, Si (i=1,…, n)
Негативное
воздействие на
предприятие
Группа
приоритета,
Qj (j=1, k)
Коммерческие риски
S
1
– Риск монополизации рынка
Потеря рыночного
положения, не
востребованность
услуг, снижение
прибыли
Q
1
S
2
– Риск увеличения ценовой и
неценовой конкуренции
S
3
– Риск снижения спроса на услуги
Производственные (технические риски)
S
4
– Риск внедрения прогрессивных
технологий (в т.ч. информационных)
конкурентами
Получение другими
предприятиями
преимуществ за счет
снижения
себестоимости услуг
Q
2
S
5
– Риск перебоев с ресурсами
(электроэнергия, вода,
теплоснабжение)
Риски ненадежности партнера
47
S
6
– Риск неплатежеспособности
клиентов
Несбалансированность
ожидаемых доходов и
затрат,
неопределенность
величины будущих
платежей
Q
3
S
7
– Риск недополучения или
несвоевременного получения оплаты
за предоставляемые услуги
Финансовые риски
S
8
– Риск неблагоприятных изменений
валютных курсов
Снижение реального
значения прибыли
организации
Q
4
S
9
– Риск потери средств из-за
инфляционных процессов
Административно-законодательные риски
S
10
– Риск несовершенства
законодательной базы
Дополнительные
затраты, снижение
чистой прибыли
организации
Q
5
S
11
– Риск нестабильности налогового
законодательства (рост налоговых
ставок, введение новых видов
налогов)
S
12
– Риск неправомерных или
непредвиденных действий органов
государственной власти и местного
самоуправления
Политические риски
S
13
– Риск нестабильности
государственной власти
Усложнение доступа к
финансовым, трудовым
и сырьевым рынкам;
контроль за ценами
Q
6
S
14
– Риск неэффективной
экономической политики
Итак, в таблице 11 представлен перечень наиболее существенных рисков
внешней среды для ООО «Т.Ц.М-2»: выделено 14 рисков, объединенных в 6
групп.
Следующим шагом для количественной оценки рисков является
определение вероятности наступления событий, которые относятся к каждому
из видов рисков организации. С этой целью используем экспертный метод, в
качестве экспертов выступают представители руководства организации. Анкета
опроса респондентов представлена в приложении Б.
Вероятность наступления рисков оценивалась по следующей шкале:
0,00 – 0,25 – риск несущественный;
0,25 – 0,50 – риск, скорее всего, не реализуется;
0,50 – 0,70 – о наступлении риска нельзя сказать ничего конкретного;
0,70 – 0,85 – риск, скорее всего, реализуется;
0,85 – 1,00 – риск практически наверняка реализуется.
48
Обязательным условием применения экспертного метода является оценка
мнений на противоречивость, включающая выполнение следующих правил:
- правило max
; i =1,…, n (где
и
– оценки двух
экспертов относительно i-го риска), т.е. максимальная разница между оценками
экспертов по любому из рисков должна быть меньше 0,5 (сравнение
производится по модулю), что устраняет недопустимые отличия в оценки
вероятности наступления отдельного риска;
- правило
направлено на согласование оценок
экспертов в среднем и используется после выполнения первого правила. Для
расчета расхождений оценки суммируются по модулю и полученный результат
делится на количество простых рисков. Оценки экспертов могут быть признаны
не противоречащими друг другу, если расчетное значение не превышает 0,25.
Оценка степени согласованности мнений экспертов оценивается для
группы экспертов коэффициентом конкордации;
В случае отсутствия одинаковых (стандартизированных) рангов
коэффициент конкордации рассчитывается по следующей формуле:
????
????
, (1)
При наличии одинаковых (стандартизированных) рангов коэффициент
конкордации рассчитывается по формуле:
????
????
, (2)
, (3)
, (4)
????
????
, (5)
где l - количество групп связанных (одинаковых) рангов;
– количество связанных рангов в каждой группе.
49
Результаты опроса экспертов относительно вероятности реализации
внешних рисков для ООО «Т.Ц.М-2», а также данные для расчета коэффициента
конкордации приведены в табл. 12.
Таблица 12
Результаты опроса экспертов относительно оценки вероятности
реализации внешних рисков для ООО «Т.Ц.М-2»
Риски
Экспертные оценки
Среднее
значение
Сумма
рангов,
Отклоне
ние,
1
2
3
4
5
6
7
S
1
0,2
0,2
0,3
0,2
0,25
0,1
0,2
0,20
1,4
-1,31
1,72
S
2
0,3
0,4
0,35
0,5
0,4
0,35
0,3
0,39
2,75
0,04
0,00
S
3
0,4
0,45
0,35
0,4
0,5
0,3
0,4
0,39
2,75
0,04
0,00
S
4
0,3
0,4
0,3
0,35
0,25
0,3
0,3
0,31
2,15
-0,56
0,31
S
5
0,2
0,15
0,1
0,2
0,25
0,2
0,2
0,19
1,3
-1,41
1,99
S
6
0,45
0,65
0,55
0,5
0,45
0,45
0,45
0,51
3,6
0,89
0,79
S
7
0,3
0,3
0,35
0,2
0,4
0,25
0,3
0,30
2,1
-0,61
0,37
S
8
0,45
0,4
0,4
0,35
0,5
0,3
0,45
0,41
2,9
0,19
0,04
S
9
0,4
0,45
0,4
0,3
0,45
0,4
0,4
0,40
2,8
0,09
0,01
S
10
0,55
0,4
0,35
0,3
0,4
0,4
0,55
0,40
2,8
0,09
0,01
S
11
0,6
0,6
0,65
0,5
0,6
0,65
0,6
0,59
4,1
1,39
1,93
S
12
0,6
0,55
0,5
0,55
0,5
0,45
0,6
0,52
3,65
0,94
0,88
S
13
0,5
0,45
0,4
0,35
0,3
0,4
0,5
0,39
2,75
0,04
0,00
S
14
0,4
0,4
0,4
0,5
0,35
0,4
0,4
0,41
2,9
0,19
0,04
Всего
37,95
8,09
Средн
ее
2,71
Так как в матрице имеются связанные ранги (одинаковый ранговый
номер) в оценках экспертов, необходимо произвести ее переформирование.
Ввиду существенного объема и несущественности для оценки результата
данные расчеты в работе не приводятся.
В результате определяем значение коэффициента конкордации, которое
составляет 78%, следовательно согласованность экспертов высокая.
Таким образом, анализ результатов опроса показал допустимую
согласованность мнений экспертов и возможность использования их в расчетах.
В таблице 13 представлены усредненные результаты оценки внешних
рисков для ООО «Т.Ц.М-2» согласно экспертному мнению.
50
Таблица 13
Вероятность реализации внешних рисков для ООО «Т.Ц.М-2»
Вид риска
Вероятность
реализации
риска
S
1
– Риск монополизации рынка
0,20
S
2
– Риск увеличения ценовой и неценовой конкуренции
0,39
S
3
– Риск снижения спроса на услуги
0,39
S
4
– Риск внедрения прогрессивных технологий (в т.ч.
информационных) конкурентами
0,31
S
5
– Риск перебоев с ресурсами (электроэнергия, вода,
теплоснабжение)
0,19
S
6
– Риск неплатежеспособности клиентов
0,51
S
7
– Риск недополучения или несвоевременного получения
оплаты за предоставляемые услуги
0,30
S
8
– Риск неблагоприятных изменений валютных курсов
0,41
S
9
– Риск потери средств из-за инфляционных процессов
0,40
S
10
– Риск несовершенства законодательной базы
0,40
S
11
– Риск нестабильности налогового законодательства (рост
налоговых ставок, введение новых видов налогов)
0,59
S
12
– Риск неправомерных или непредвиденных действий
органов государственной власти и местного самоуправления
0,52
S
13
– Риск нестабильности государственной власти
0,39
S
14
– Риск неэффективной экономической политики
0,41
Согласно результатам проведенной оценки, можно сделать вывод, что
среди внешних рисков, вероятность наступления которых является наиболее
высокой были выделены следующие:
- риск нестабильности налогового законодательства;
- риск неплатежеспособности клиентов;
- риск неправомерных или непредвиденных действий органов
государственной власти и местного самоуправления.
Также с помощью экспертной оценки выполнено ранжирование групп
приоритетов по степени важности для ООО «Т.Ц.М-2» (табл. 14).
Таблица 14
Результаты опроса экспертов относительно групп рисков, имеющих
наиболее высокую вероятность негативных последствий для
предприятия
Группы
приорите
тов
Экспертные оценки
Средне
е
значен
ие
Сумма
рангов,
Откло
нение
,
1
2
3
4
5
6
7
Q1
3
3
3
3
2
3
2
2,7
19
-5,5
30,25
Q2
6
6
6
5
6
6
5
5,7
40
15,5
240,2
51
5
Q3
2
1
1
1
1
1
1
1,1
8
-16,5
272,2
5
Q4
4
5
4
4
4
4
4
4,1
29
4,5
20,25
Q5
1
2
2
2
3
2
3
2,1
15
-9,5
90,25
Q6
5
4
5
6
5
5
6
5,1
36
11,5
132,2
5
Всего
21
21
2
1
2
1
21
21
2
1
147
785,5
Среднее
24,5
В данной матрице связанные ранги отсутствуют, поэтому сразу
вычисляем коэффициент конкордации.
????
????
.
Таким образом, согласованность экспертов является высокой. Результаты
оценки приведены в табл. 15.
Таблица 15
Ранжирование групп приоритетов для ООО «Т.Ц.М-2»
Группы приоритетов
Значение
Рыночные риски
3
Производственные риски
6
Риски ненадежности партнера
1
Финансовые риски
4
Административно-законодательные риски
2
Политические риски
5
Также результаты экспертного опроса обобщим с помощью диаграммы
Парето (рис. 8).
Как следует из данных таблицы 15 и рисунка 8, по мнению респондентов,
риски ненадежности партнера и административно-законодательные риски
имеют наиболее высокую вероятность негативных последствий для
предприятия.
Далее определяем удельный вес каждого из простых рисков во всей
совокупности внешних рисков.
52
Рисунок 8– Диаграмма Парето распределения вероятности
реализации внешних рисков ООО «Т.Ц.М-2»
С этой целью введем следующие условные обозначения:
Si – простой риск;
і – номер вида риска предприятия, і = 1,2,3…n;
Qj – группа приоритета;
j – общее число приоритетов, j = 1,2,3…k, при чем k˂ n;
Wj – вес приоритетной группы риска;
W
Sj
- вес простых рисков по группам приоритета Qj, Wj˃0, ∑Wj=1;
Cj – количество рисков, входящих в приоритетную группу Qj.
Расчет выполняется по следующим этапам:
а) расчет веса каждого простого риска в границах интервала от нуля до
единицы. Первый и последний уровни ранжирования имеют максимальное и
минимальное значение соответственно. Отношение веса рисков первого и
последнего приоритетов фиксируется равным f, т.е. определяется во сколько раз
первый приоритет весомее последнего:
27.2
24.5
19.7
12.9
10.2
5.4
0.0
10.0
20.0
30.0
40.0
50.0
60.0
70.0
80.0
90.0
100.0
0.0
10.0
20.0
30.0
40.0
50.0
60.0
70.0
80.0
90.0
100.0
Вероятность реализации рисков, %
53
, (6)
б) определение веса группы с наименьшим приоритетом выполняется по
формуле:
????????
, (7)
в) определение веса всех остальных групп приоритетов выполняется по
формуле:
????
????
????
????
, (8)
г) расчет веса простых рисков, входящих в соответствующую
приоритетную группу, определяем с помощью формулы:
, (9)
Из данной формулы также следует, что все простые риски внутри одной
приоритетной группы имеют одинаковые веса (если приоритеты заранее не
установлены);
д) определение комплексного показателя внешних рисков предприятия
осуществляется по формуле:
, (10)
где
– средняя вероятность реализации і-го риска.
Значение комплексного показателя внешнего риска предприятия
находится в границах от нуля до единицы. Общую шкалу значений, в
соответствии с принятой градацией рисковых зон, можно представить
следующим образом:
54
0,0 – 0,25 – зона минимального риска;
0,25 – 0,5 – зона допустимого риска;
0,5 – 0,75 – зона критического риска;
0,75 – 1,0 – зона катастрофического риска.
Итак, выполним комплексную оценку внешнего риска для ООО «Т.Ц.М-
2».
Прежде всего, определяем во сколько раз первый приоритет важнее
последнего (формула 6). В нашем случае первый приоритет более значим, чем
последний, в 6 раз, f = 6.
Далее по формуле 7 определяется вес группы с наименьшим
приоритетом:
????????
.
Вес всех остальных групп приоритетов определяется по формуле 8.
Далее по формуле 9 выполняем расчет удельного веса простых рисков для
предприятия.
Например, для риска S1 – Риск монополизации рынка:
.
Аналогичный расчет выполняется для всех остальных простых рисков.
Результаты расчетов обобщены в таблице 16.
Таблица 16
Внешние риски ООО «Т.Ц.М-2»
Группа
приоритета,
Qj
Вес
группы,
Wj
Простые
риски, Si
Веса
простых
рисков,
Wsi
Вероятность,
Рі
Балл,
WsiPi
Q1
0,190
S1
0,063
0,20
0,013
S2
0,063
0,39
0,025
S3
0,063
0,39
0,025
Q2
0,048
S4
0,024
0,31
0,007
S5
0,024
0,19
0,005
Q3
0,286
S6
0,143
0,51
0,072
S7
0,143
0,30
0,043
Q4
0,143
S8
0,072
0,41
0,029
S9
0,072
0,40
0,029
Q5
0,238
S10
0,079
0,40
0,032