45
повысился на 0,5% это произошло по причине закупки новых транспортных
средств.
Инвентарная стоимость производственного и хозяйственного инвентаря
на протяжении 2013-2015 гг. не изменилась и составила 2 тыс.руб.
Для наглядного представления структуры основных средств, представим
ее на рисунке 5.
Рисунок 5 - Динамика структуры основных средств ООО
«ПМК-строй», %
Далее проведем анализ состава и структуры долгосрочных
финансовых вложений, поскольку на протяжении 2013-2015 гг. сумма осталась
неизменной, поэтому проведем анализ за 2015 г. и данные для анализа
представим в таблице 5.
Таблица 5
Оценка состава и структуры долгосрочных финансовых
вложений ООО «ПМК-строй» за 2015 г.
Категория долгосрочных финансовых
вложений
сумма,
тыс.руб.
удельный
вес, %
Вклады в уставные капиталы других организаций
6
0,1
Ценные бумаги других организаций
11 454
97,3
Предоставленные займы
306
2,6
ИТОГО
11 766
100,0
Анализ оценки состава и структуры долгосрочных финансовых
вложений ООО «ПМК-строй» за 2015 г. позволяет сделать вывод о том, что
0
20
40
60
80
100
На 31.12.2013
На 31.12.2014
На 31.12.2015
96,6
95,8
95,4
1,7
1,6
1,5
1,7
2,6
3,1
Здания
Машины и оборудование
Транспортные средства
46
наибольший удельный вес в структуре занимают вложения в ценные бумаги
других организаций – 97,3% (11 454 тыс.руб.), а наименьший удельный вес
занимают вклады в уставные капиталы других организаций – 0,1% (6 тыс.руб.),
при этом важно отметить, что данные финансовые вложения вызывают
значительные финансовые риски, поскольку отдача от долгосрочных
финансовых вложений обычно происходит после 1 года.
Значительный финансовый риск несут запасы предприятия,
поскольку возникают дополнительные издержки предприятия, связанные с
хранением, поэтому проведем анализ состава запасов за 2013-2015 гг. и данные
для анализа представим в таблице 6.
Таблица 6
Оценка состава основных групп запасов ООО «ПМК-строй» в
динамике
Группа
запасов
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение (+,-)
Темп роста, %
(раз)
2014 г.
к 2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Материалы
1 211
3 683
1 934
2 472
-1 749
в 3
раза
52,5
Товары
669
2 018
14 965
1 349
12 947
в 3
раза
в 7,4
раза
Готовая
продукция
4 720
10 500
10 921
5 780
421
в 2,2
раза
104,0
Основное
производство
-
228
152
228
-76
-
66,7
ИТОГО
6 600
16 429
27 972
9 829
11
543
в 2,5
раза
170,3
Анализ состава основных групп запасов ООО «ПМК-строй» в
динамике позволяет сделать вывод о том, что общая статья бухгалтерского
баланса запасы на протяжении 2013-2015 гг. имеет тенденцию к увеличению: в
2014 г. по отношению к уровню 2013 г. запасы возросли на 9 829 тыс.руб. или
более чем в 2 раза, а в 2015 г. по сравнению с 2014 г. произошел рост на 11 543
тыс.руб. или на 70,3%, данный рост вызовет несомненное увеличение издержек,
связанных с хранением продукции на складе, соответственно возникает
финансовый риск, который повлияет на платежеспособность предприятия.
47
Стоимость материалов в 2014 г. возросла по сравнению с 2013 г на
2 472 тыс.руб. это произошло по причине значительной закупки, в 2015 г.
произошло резкое сокращение материалов на 1934 тыс.руб. или на 47,5% по
причине порчи.
Товары в 2014 г. по отношению к 201 г. увеличились на 1 349
тыс.руб. или более чем в 3 раза, а в 2015 г. произошел рост более чем в 7 раз.
Стоимость готовой продукции на протяжении 2013-2015 гг. также
демонстрирует положительную восходящую динамику их величина в 2014 г.
возросла на 5 780 тыс.руб. или более чем в 2 раза, а в 2015 г. рост составил 421
тыс.руб. или на 4%.
Запасы для основного производства в 2014 г. по отношению с
уровнем 2013 г. увеличились на 228 тыс.руб., в 2015 г. произошло сокращение
по сравнению с 2014 г. на 76 тыс.руб. или на 33,3% это произошло вследствие
списания запасов для основного производства по причине порчи.
Для наглядного представления основных групп запасов в динамике
представим их на рисунке 6.
Рисунок 6 - Динамика состава основных групп запасов ООО
«ПМК-строй», тыс.руб.
Финансовый риск угрозы платежеспособности предприятия несет и
дебиторская задолженность предприятия, поэтому проведем ее анализ за 2013-
2015 гг. и данные для анализа представим в таблице 7.
0
2000
4000
6000
8000
10000
12000
14000
16000
На 31.12.2013
На 31.12.2014
На 31.12.2015
1211
3683
1934
669
2018
14965
4720
10500
10921
Материалы
Товары
Готовая продукция
Основное производство
48
Таблица 7
Оценка состава основных групп дебиторов ООО «ПМК-строй»
в динамике
Группа
запасов
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение
(+,-)
Темп роста,
% (раз)
2014 г.
к 2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Расчеты с
поставщиками и
подрядчиками
11 512
8 451
20 309
-3 061
11
858
73,4
в 2,4
раза
Расчеты с
покупателями и
заказчиками
13 987
6 770
13 866
-7 217
7 096
48,4
в 2
раза
Расчеты по
налогам и
сборам
352
348
105
-4
-243
98,9
30,2
Расчеты по
социальному
страхованию и
обеспечению
5 279
4 816
2 472
-463
-2 344
91,2
51,3
Расчеты с
подотчетными
лицами
894
405
203
-489
-202
45,3
50,1
Итого
дебиторская
задолженность
32 024
20 790
36 955
-11
234
16
165
64,9
177,8
Анализ состава дебиторской задолженности в разрезе основных
дебиторов ООО «ПМК-строй» в динамике позволяет сделать вывод о том, что
задолженность поставщиков и подрядчиков в 2014 г. по отношению к уровню
2013 г. снизилась на 3 061 тыс.руб. или на 26,6%, а в 2015 г. задолженность
резко возросла на 11 858 тыс.руб. или более чем в 2 раза это связано с
увеличением доли оказываемых услуг.
Задолженность покупателей и заказчиков в 2014 г. снизилась на
7 217 тыс.руб. или на 51,6%, в 2015 г. произошел резкий скачок на 7096
тыс.руб. или более чем в 2 раза это связано с увеличением отгрузки продукции.
Задолженность государственной налоговой инспекции в 2014 г.
снизилась на 4 тыс.руб. в связи с выплатой части переплаченного налога, а в
2015 г. величина переплаты по налогам сократилась на 243 тыс.руб. или более
чем в 3 раза.
49
Задолженность государственных внебюджетных фондов имеет
тенденцию к снижению: в 2014 г. произошло снижение на 463 тыс.руб., а в
2015 г. – сокращение на 2 344 тыс.руб. это связано со снижением выплаты
страховых взносов организацией в связи с переплатой в предыдущие периоды.
Задолженность подотчетных лиц также имеет тенденцию к
снижению: в 2014 г. произошло уменьшение на 489 тыс.руб., а в 2015 г.
снижение составило 202 тыс.руб. это произошло по причине взыскания
задолженности с заработной платы персонала.
Проведем анализ состава прочих оборотных активов за 2013-2015
гг. и данные для анализа представим в таблице 8.
Анализ состава прочих оборотных активов ООО «ПМК-строй» за 2013-
2015 гг. позволяет сделать вывод о том, что величина налога на добавленную
стоимость по авансам и переплатам имеет возрастающую динамику: в 2014 г.
по отношению к уровню 2013 г. рост составил 280 тыс.руб. или 97,6%, в 2015 г.
также произошел рост на 410 тыс.руб. или на 72,3%.
Таблица 8
Оценка состава прочих оборотных активов ООО «ПМК-строй»
в динамике
Группа
запасов
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение
(+,-)
Темп роста,
% (раз)
2014 г.
к 2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Налог на
добавленную
стоимость по
авансам и
переплатам
287
567
977
280
410
197,6
172,3
Расходы
будущих
периодов
39
31
2
-8
-29
79,5
6,5
Итого прочие
оборотные
активы
326
598
979
272
381
183,4
163,7
50
Величина расходов будущих периодов имеет нисходящую
тенденцию: в 2014 г. по отношению к уровню 2013 г. снижение составило 8
тыс.руб. или 20,5%, в 2015 г. расходы будущих периодов сократились более
чем в 15 раз и составили 2 тыс.руб.
Для наглядного представления состава прочих оборотных активов
представим их на рисунке 7.
Рисунок 7 - Динамика состава прочих оборотных активов,
тыс.руб.
После того как проведен детальный анализ актива баланса, для
того, чтобы более глубоко оценить угрозы финансового риска, проведем анализ
пассива баланса и данные для анализа представим в таблице 9.
Таблица 9
Анализ состава пассива баланса ООО «ПМК-строй» в
динамике
Наименование
статьи актива
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение
(+,-)
Темп роста,
% (раз)
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Капитал и
резервы, в том
числе:
38 746
39 225
40 318
479
1 093
101,2
102,8
-уставный
капитал
32 500
32 500
32 500
-
-
100,0
100,0
-резервный
-
312
336
312
24
-
107,7
0
200
400
600
800
1000
На 31.12.2013 На 31.12.2014 На 31.12.2015
287
567
977
39
31
2
НДС по авансам и переплатам Расходы будущих периодов
51
капитал
-
нераспределенная
прибыль
6 246
6 413
7 482
167
1 069
102,7
116,7
Долгосрочные
обязательства, в
том числе:
203
-
-
-203
-
-
-
- отложенные
налоговые
обязательства
203
-
-
-203
-
-
Краткосрочные
обязательства, в
том числе:
24 177
22 218
54 680
-1
959
32
462
91,9
в 2,5
раза
- заемные
средства
17 938
3 672
16 775
-
14266
13103
20,5
в 4,6
раза
- кредиторская
задолженность
6 239
18 546
36 774
12307
18228
в 3
раза
198,3
- оценочные
обязательства
-
-
288
-
288
-
-
- прочие
обязательства
-
-
843
-
843
-
-
Баланс
63 126
61 443
94 998
-1683
33555
97,3
154,6
Анализ состава пассива баланса ООО «ПМК-строй» в динамике
позволяет сделать вывод о том, что величина капитала и резервов имеет
положительную возрастающую тенденцию: в 2014 г. по отношению к уровню
2013 г. произошел рост на 479 тыс.руб. или на 1,2%, в 2015 г. рост составил
1 093 тыс.руб. или 2,8% это было вызвано ростом резервного капитала и
величины нераспределенной прибыли.
Уставный капитал за исследуемый период с 2013 по 2015 гг. не
изменился и составил 32 500 тыс.руб.
Величина резервного капитала с 2013 по 2015 гг. демонстрирует
восходящую тенденцию: в 2014 г. рост по отношению к уровню 2013 г.
составил 312 тыс.руб., а в 2015 г. по сравнению с аналогичным периодом 2014
г. – 24 тыс.руб. или 7,7%.
Нераспределенная прибыль в 2014 г. по сравнению с 2013 г.
возросла на 167 тыс.руб. или на 2,7%, а в 2015 г. роста по отношению к уровню
2014 г. составил 1069 тыс.руб. или 16,7% это произошло по причине роста
прибыли за отчетный год.
52
Отложенные налоговые обязательства в 2013 г. были полностью
погашены.
Краткосрочные заемные средства в 2014 г. снизились по отношению к
2013 г. на 14 266 тыс.руб. или более чем в 5 раз это произошло по причине
погашения части краткосрочного кредита, в 2015 г. произошел резкий скачок
величины заемных средств по отношению к уровню 2014 г. на 13 103 тыс.руб.
или более чем в 4 раза это связано с тем, что предприятие нуждалось в
источниках финансирования текущей деятельности и поэтому решилось взять
краткосрочный кредит, в данном случае возникает риск возникновения
дополнительных издержек, связанных с обслуживанием кредита, а это может
повлиять на уровень финансового левериджа и соответственно на финансовую
устойчивость компании.
Кредиторская задолженность предприятия имеет отрицательную
восходящую динамику: в 2014 г. по отношению к уровню 2013 г. рост составил
12 307 тыс.руб. или в 3 раза, а в 2015 г. рост составил 18 228 тыс.руб. или на
98,3% это вызвано увеличением задолженности перед поставщиками и
подрядчиками, перед государственными внебюджетными фондами, а также
перед подотчетными лицами. Величина оценочных
обязательств в 2015 г. по отношению к уровню 2014 г. возросла на 288 тыс.руб.
это связано с отчислением денежных средств в резерв на отпуска.
Размер прочих обязательств в 2015 г. по отношению к аналогичному
периоду 2014 г. увеличился на 843 тыс.руб. это связано с ростом налога на
добавленную стоимость с выданных авансов.
Для того, чтобы более подробно разобрать финансовые риски,
необходимо по отдельным статьям пассива баланса разобрать те статьи,
которые могут нести в себе наибольшую вероятность возникновения
финансовых рисков, поэтому необходимо более подробно проанализировать
величину нераспределенной прибыли, а также кредиторской задолженности.
Проведем оценку нераспределенной прибыли ООО «ПМК-строй» в
динамике и данные для анализа представим в таблице 10.
53
Таблица 10
Оценка нераспределенной прибыли ООО «ПМК-строй» в
динамике
Наименование
статьи актива
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение
(+,-)
Темп роста,
% (раз)
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Нераспределенная
прибыль прошлых
лет
5 660
6 010
6 484
350
474
106,2
107,9
Нераспределенная
прибыль отчетного
года
586
403
998
-183
595
68,8
в 2,5
раза
Итого
нераспределенная
прибыль
6 246
6 413
7 482
167
1 069
102,7
116,7
Анализ нераспределенной прибыли ООО «ПМК-строй» в динамике
позволяет сделать вывод о том, что в целом статья нераспределенной прибыли
имеет восходящую динамику, что положительным образом влияет на
финансовое состояние предприятие и снижает финансовые риски.
Нераспределенная прибыль прошлых лет в 2014 г. по отношению к
уровню 2013 г. увеличилась на 350 тыс.руб. или на 6,2%, а в 2015 г. рост
составил 474 тыс.руб. или 7,9% по отношению к уровню 2014 г.
Величина нераспределенной прибыли отчетного года в 2014 г. по
отношению к уровню 2013 г. снизилась на 183 тыс.руб. или на 31,2% это
связано с тем, что снизилась чистая прибыль отчетного периода в связи с
ростом затрат; в 2015 г. по отношению к уровню 2014 г. можно увидеть рост на
595 тыс.руб. или более чем в 2 раза.
Проведем анализ еще одного источника возникновения финансовых
рисков – кредиторской задолженности за период с 2013 по 2015 гг. и данные
для анализа представим в таблице 11.
54
Таблица 11
Оценка основных кредиторов ООО «ПМК-строй» в динамике
Наименование
статьи актива
На
31.12.
2013 г.
На
31.12.
2014 г.
На
31.12.
2015 г.
Абсолютное
изменение
(+,-)
Темп роста,
% (раз)
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
2014
г. к
2013
г.
2015
г. к
2014
г.
Расчеты с
поставщиками и
подрядчиками
3 092
5 636
28 525
2 544
22
889
182,3
в 5,1
раз
Расчеты с
покупателями и
заказчиками
1 877
10 601
6 403
8 724
-4 198
в 5,6
раз
60,4
Расчеты по
налогам и сборам
776
1 177
920
401
-257
151,7
78,2
Расчеты по
социальному
страхованию и
обеспечению
97
202
276
105
74
в 2,1
раз
136,6
Расчеты с
персоналом по
оплате труда
397
925
626
528
-299
в 2,3
раз
67,7
Расчеты с
подотчетными
лицами
-
5
24
5
19
-
в
4,8
раз
ИТОГО
6 239
18 546
36 774
12
307
18
228
в 3
раза
в 2
раза
Анализ состава основных кредиторов ООО «ПМК-строй» в динамике
позволяет сделать вывод о том, что задолженность поставщикам и подрядчикам
имеет восходящую тенденцию: в 2014 г. по отношению к 2013 г. рост составил
2 544 тыс.руб. или 82,3%, в 2015 г. по сравнению с уровнем 2014 г. рост
составил 22 889 тыс.руб. или более чем в 5 раз это связано с тем, что
поставщики отгрузили основные материалы, но предприятие не успело
оплатить задолженность.
Задолженность перед покупателями и заказчиками в 2014 г. резко
возросла по сравнению с уровнем 2013 г. на 8 724 тыс.руб. или более чем в 5
раз это было связано с авансовыми платежами в сторону предприятия, в 2015 г.
произошло резкое снижение задолженности на 4 198 тыс.руб. или на 39,6% это
связано с оказанием услуг заказчикам.