45
торговых площадей, в случае возникновения неисправностей устраняет их,
занимается их уборкой и т.п.
Служба безопасности отвечает за безопасность торговых помещений, их
охрану, систему сигнализации и т.п.
В целом, организационная структура отвечает специфике деятельности
организации, а также для микропредприятия является достаточно
функциональной.
В таблице 1 представлен анализ основных показателей деятельности и
ООО «Диал» за 2016 - 2017 годы.
Таблица 1
Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО
«Диал» за 2016 –2017 годы, тыс. руб.
Наименование 2016 г. 2017 г.
В абс.
выражении
Темп
прироста
Стоимость имущества
(актива)
86742,00 85211,00 -1531 -1,77%
Выручка
26778,00
27384,00
606,00
2,26%
Себестоимость продаж
-16180,00
-17500,00
-1320,00
8,16%
Валовая прибыль
(убыток)
10598,00 9884,00 -714,00 -6,74%
Прибыль (убыток) от
продаж
10598,00 9884,00 -714,00 -6,74%
Прочие доходы
24,00
60,00
36,00
150,00%
Прочие расходы
-65,00
-275,00
-210,00
323,08%
Прибыль (убыток) до
налогообложения
10557,00 9669,00 -888,00 -8,41%
Текущий налог на
прибыль
-804,00 -830,00 -26,00 3,23%
Чистая прибыль
(убыток) отчетного
периода
9794,00 8839,00 -955,00 -9,75%
Средняя численность
работников, чел.
20 17 -3 85,00
Уровень средней
заработной платы в
месяц, тыс. руб.
34,5 34,9 0,4 101,16
Производительность
труда, тыс. руб. / чел.
1447 993 -455 68,57
Из данных таблицы 1 следует, что стоимость имущества организации в
2017 г. снизилась на 1,77% или на 1531 тыс. руб. (рисунок 8). На данном этапе
необходимо отметить, что имущество организации преимущественно
46
представлено оборотными активами, которые, в том числе состоят и из
дебиторской задолженности. Однако, наблюдается уменьшение стоимости
основных средств организации в 2017 г. (на 3,83% или на 604 тыс. руб.). Это
означает, что имущество организации увеличилось за счет других факторов.
84000
84500
85000
85500
86000
86500
87000
2016 2017
86742
85211
Рисунок 8. Динамика стоимости имущества ООО «Диал» за 2016 –
2017 годы, тыс. руб.
Из данных таблицы 1 следует, что выручка от оказания услуг
увеличилась с 26 778,00 руб. в 2016 г. до 27 384,00 руб. в 2017 г. Увеличение
выручки обусловлено тем, что в 2017 г. добавилось несколько арендаторов, из-
за чего у организации произошло улучшение потока арендных платежей.
Однако 2017 год был очень продуктивным и одновременно очень сложным для
сегмента малого бизнеса
32
. Волатильность экономики, скачки курса, санкции
все это очень сильно сказалось на развитии малого бизнеса. А основными
арендаторами ООО «Диал» являются именно предприятия малого бизнеса.
За анализируемый период изменение объема продаж составило 606,00
руб. Тем прироста составил 2.26%.
Валовая прибыль организации в 2017 г. снизилась на 6,74% или на 714
тыс. руб. (рисунок 9), что обусловлено увеличением себестоимости оказания
32
Итоги года-2017: малый бизнес в борьбе за выживание // Электронный ресурс:
http://dailymoneyexpert.ru/how-to-make/2017/12/28/itogi-goda-2017-malyj-biznes-v-borbe-za-
vyzhivanie.html (дата обращения: 20.08.2019)
47
услуг. Это связано с тем, что увеличилась стоимость содержания сдаваемых
помещений и имеющееся в распоряжении организации помещения сданы не в
полном объеме.
Основная деятельность организации прибыльна, прибыль от продаж в
2017 г. составила 9884 тыс. руб., однако за анализируемый период прибыль
меньше показателя 2016 года и снизилась на 714 тыс.руб. или на 6,74%.
Наличие прибыли по основной деятельности свидетельствует об эффективном
управлении коммерческими и управленческими расходами.
Рисунок 9. Динамика прибыли (убытков) ООО «Диал» в 2016 –
2017 гг., тыс. руб.
В 2017 году у организации образовался и убыток прибыли до
налогообложения (888 тыс. руб. в 2017 г.), а чистая прибыль составила – 8839
тыс. руб. в 2017 г., что меньше показателя 2016 г. на 9,75%.
Средняя численность работников в 2017 г. снизилась на 3 человека. Из-за
уменьшения объема оказываемых услуг организация была вынуждена
сокращать расходы, что частично было сделано за счет уменьшения
численности персонала.
Уровень средней заработный платы существенно не изменился, немного
48
вырос. А вот производительность труда снизилась (на 31,43% или на 455 тыс.
руб.), что произошло за счет уменьшения выручки от оказания услуг. При этом,
производительность низкая, составляет всего 993 тыс. руб. / чел.
Таким образом, деятельность ООО «Диал» в 2017 г. по сравнению с 2016
г. немного ухудшилась, снизилась выручка, выросла себестоимость продаж,
снизилась производительность труда. Основной причиной данных тенденций
является увеличение себестоимости оказанных услуг, обусловленное
прекращением в 2017 г. договорных отношений с рядом арендаторов и ростом
себестоимости содержания помещений. Для того, чтобы выявить тенденции
других финансовых показателей организации, необходимо провести ее
финансовых анализ, который включает в себя: анализ ликвидности,
платежеспособности и финансовой устойчивости организации, оценку
результативности деятельности организации.
2.2. Диагностика финансового состояния предприятия
Для того, чтобы проанализировать эффективность системы управления
финансовым состоянием в ООО «Диал», необходимо провести финансовый
анализ.
Прежде чем, анализировать ликвидность и финансовую устойчивость,
необходимо проанализировать динамику и структуру имущества организации и
источников его формирования. Это важно с той точки зрения, что именно
структура актива и пассива организации формирует ее ликвидность и
финансовую устойчивость.
Анализ динамики и структуры имущества ООО «Диал» представлен в
таблице 2.
49
Таблица 2
Динамика и структура имущества ООО «Диал» за 2016 -2017 годы
(на конец периода)
Анализ баланса
2016 г.
2017 г.
Изменение
Тыс.
руб.
Проце
нт к
итогу
Тыс.
руб.
Проц
ент к
итогу
Абсол
ютное,
тыс.
руб.
Темп
роста,
%
Удель
ного
веса,
%
1. Внеоборотные
активы
15786 18,20 15182 17,82 -604 96,17 -0,38
Основные средства
15786
18,20
15182
17,82
-604
96,17
-0,38
2. Оборотные
активы
70956 81,80 70029 82,18 -927 98,69 0,38
Дебиторская
задолженность
67321 77,61 66385 77,91 -936 98,61 0,30
Денежные средства
3635
4,19
3644
4,28
9
100,25
0,09
Баланс
86742
100,00
85211
100,0
-1531
98,23
-
Как уже было отмечено стоимость имущества организации в 2017 г.
уменьшилась на 1,77% или на 1531 тыс. руб. Активы ООО «Диал» по
состоянию на конец 2017 преимущественно состоят из оборотных активов,
которые представлены дебиторской задолженностью и денежными средствами.
Это объясняется спецификой деятельности организации, которая
преимущественно занимается сдачей в аренду торговых площадей.
Доля внеоборотных активов на конец 2017 г. составила 17,82%, за год она
снизилась на 0,38%, стоимость оборотных активов снизилась на 1,31% или на
927 тыс. руб. Внеоборотные активы преимущественно представлены
основными средствами (17,82% на конец 2017 г.), доля которых снизилась за
год на 0,38%. Такая структура имущества обусловлена спецификой
деятельности организации, так как основными средствами является
недвижимость и имущество.
Уменьшение основных средств произошло это преимущественно за счет
амортизационных отчислений.
Оборотные активы организаций преимущественно представлены
дебиторской задолженностью (77,91% на конец 2017 г. в структуре имущества),
а также денежными средствами (4,28% на конец 2017 г. в структуре
50
имущества). Сумма оборотных активов за год снизилась на 0,38 раза или на 927
тыс. руб., что преимущественно произошло за счет снижения дебиторской
задолженности (в 0,30 раза или на 936 тыс. руб.). Однако наблюдается
увеличение денежных средств в 2017 г. (в 0,09 раз или на 9 тыс. руб.).
В целом структура актива баланса может считаться удовлетворительной и
отвечающей специфики деятельности анализируемой организации.
Отрицательным моментом является снижение основных средств.
Динамика и структура источников финансирования имущества
организации за 2016 - 2017 годы представлены в таблице 3.
Таблица 3
Динамика и структура источников формирования имущества ООО
«Диал» за 2016 - 2017 годы (на конец периода)
Пассив баланса
2016 г. 2017 г.
Изменение
Тыс.
руб.
Проце
нт к
итогу
Тыс.
руб.
Проце
нт к
итогу
абсол
ютно
е,
тыс.
руб.
Темп
роста,
%
удель
ного
веса,
%
1. Капитал и
резервы
85715 98,82 83982 98,56 -1733 97,98 -0,26
Уставный
капитал
2210 2,55 2210 2,59 0 100,00 0,05
Нераспределённ
ая прибыль
отчетного года
83505 96,27 81772 95,96 -1733 97,92 -0,30
2. Краткосрочны
е обязательства
1027 1,18 1229 1,44 202 119,67 0,26
Кредиторская
задолженность
1027 1,18 1229 1,44 202 119,67 0,26
БАЛАНС
86742
100,00
85211
100,00
-1531
98,23
-
Анализ динамики и структуры источников формирования имущества
показал, что финансирование активов осуществляется за счет собственных
средств, при этом в структуре пассивов ООО «Диал» на конец 2017 года
наибольший удельный вес занимает нераспределённая прибыль отчетного года.
Нераспределенная прибыль ООО «Диал» представляет собой доход,
полученный от предпринимательской деятельности после уплаты налогов – он
51
должен быть распределен между участниками общества с учетом размеров их
долей и внесенного капитала.
Краткосрочные обязательства организации занимали в структуре
источников имущества на конец 2017 г. 1,44%. Доля их за год выросла не
существенно (на 19,67%), а сумма краткосрочных обязательств увеличилась в
0,26 раза или на 202 тыс. руб. по причине роста кредиторской задолженности.
Из-за роста недополучения платежей от дебиторов, организация была
вынуждена задерживать платежи своим кредиторам. Доля кредиторской
задолженности выросла на 0,26%.
Доля собственного капитала организации на конец 2017 г. составляла
98,56%, она снизилась за год на 2,02%. Стоимость же собственного капитала
уменьшилась на 2,02% или на 1733 тыс. руб. Это произошло только за счет
уменьшения нераспределенной прибыли (на 2,08% или на 1733 тыс. руб.), из
которой преимущественно и состоит собственный капитал (98,56% на конец
2017 г. в структуре источников имущества).
В целом структура источников имущества организации является
удовлетворительной, финансирование осуществляется преимущественно за
счет собственного капитала, который несколько уменьшился.
После того, как был проведен финансовый анализ структуры и динамики
имущества организации и источников его формирования, необходимо
проанализировать ее ликвидность.
Платежный баланс ООО «Диал» за 2016 - 2017 годы представлен в
таблице 4.
Таблица 4
Платежный баланс ООО «Диал» за 2016 - 2017 годы (на конец
года), тыс. р.
Актив
2016
г.
2017
г.
Пассив
2016
г.
2017
г.
Платежный
излишек или
недостаток
2016 г. 2017 г.
1. Наиболее
ликвидные
активы
3635 3644
1. Наиболее
срочные
обязательств
1027 1229 -2608 -2415
52
а
2. Быстро
реализуемы
е активы
67321 66385
2. Краткосроч
ные пассивы
- - - -
3. Медленно
реализуемы
е активы
646 1099
3. Долгосроч
ные пассивы
- - - -
4. Трудно
реализуемы
е активы
15786 15182
4. Постоянны
е пассивы
85715 83982 69929 68800
Баланс
86742
85211
Баланс
86742
85211
0
0
Анализ ликвидности баланса ООО «Диал» показал, на конец 2017 года
баланс организации является неликвидным. Нарушены почти все соотношения
ликвидности баланса.
Отрицательным моментом также является то, что платежный недостаток
по первому соотношению за 2017 г. отрицательный. Это обусловлено
увеличением кредиторской задолженности. Нарушение первого соотношения
ликвидности также связано с низким значением денежных средств в структуре
имущества организации. Организация все полученные денежных средства от
оказания услуг по аренде вовлекает в оборот, либо направляет на погашение
обязательств. Стоит отметить, что в организации сложилась опасная ситуация,
так как в случае, если кредиторы потребуют немедленного погашения
обязательств, ООО «Диал» не сможет этого осуществить из-за отсутствия
средств.
Второе и третье соотношение не реализуется, потому что у организации
нет краткосрочных и долгосрочных обязательств.
Учитывая наличие в структуре имущества большой доли оборотных
активов, а также небольшой доли собственного капитала в структуре
источников имущества, наблюдается соответствие только четвертого
соотношения ликвидности баланса.
Для оценки платежеспособности в краткосрочной перспективе
рассчитывают следующие показатели: коэффициент текущей ликвидности,
коэффициент быстрой ликвидности, коэффициент абсолютной ликвидности,
53
коэффициент общей ликвидности, и коэффициент платежеспособности.
Показатели ликвидности ООО «Диал» за 2016 – 2017 годы представлены
в таблице 5.
Таблица 5
Коэффициенты ликвидности ООО «Диал» за 2016– 2017 годы (на
конец периода)
Показатели 2016 г. 2017 г.
Рекомендуемые
показатели
Изменение (+,-)
1. Коэффициент
текущей
ликвидности
69,09 56,98 > 1,5 -12,11
2. Коэффициент
быстрой
ликвидности
3,54 2,97 0,7 ... 1,0 -0,57
3. Коэффициент
абсолютной
ликвидности
3,54 2,97 > 0,2 -0,57
4. Коэффициент
общей
ликвидности
0,99 0,98 - -0,1
5. Коэффициент
восстановления
платёжеспособност
и
- 26,98
>1
возможно
восстановить
-
Анализ ликвидности организации показал, что за 2017 г. значение
коэффициента текущей ликвидности уменьшилось на 12,11 пунктов и на конец
2017 года коэффициент выше рекомендуемого значения. Снижение
коэффициента обусловлено увеличением краткосрочных обязательств. Следует
отметить, что на конец анализируемого периода значение показателя находится
выше нормативного уровня (0,5), что, конечно же, не угрожает финансовой
устойчивости предприятия, однако может говорить об избытке собственных
средств предприятия и необходимости направления их на развитие.
Коэффициент быстрой ликвидности за 2017 г. уменьшился на 0,57 пункта
по причине роста краткосрочных обязательств. На конец 2017 года его значение
54
выше рекомендуемого показателя. За рассматриваемый период в организации
также уменьшилась дебиторская задолженность, и она составила большую
величину, чем увеличение краткосрочных обязательств. Это значит, что ООО
«Диал» быстрее расплачивается по своим долгам, чем его дебиторы, что стоит
отметить как положительную тенденцию. При этом организация не полностью
тратит всю денежную наличность, которая поступает на ее счет. Такая
политика является эффективной и отражается на ликвидности организации.
Что касается коэффициента абсолютной ликвидности, то его значение
выше рекомендуемого, а в динамике наблюдается незначительное его
снижение. Это не угрожает финансовой устойчивости предприятия, но связано
с низким значением денежных средств в структуре имущества организации.
Наблюдается избыток собственных средств предприятия и их стоит направить
на развитие компании.
Таким образом, можно сделать вывод о том, что деятельность ООО
«Диал» в настоящее время ликвидна и платежеспособна. При этом в 2017 г.
наблюдается ухудшение ликвидности, так как снижаются практически все
коэффициенты, но показатели находятся выше рекомендуемых значений. Даже
если кредиторы потребуют немедленного погашения обязательств, ООО
«Диал» сможет это осуществить из-за наличия собственных средств. Учитывая
высокую текущую ликвидность, был рассчитан коэффициент восстановления
платежеспособности, который оказался также высоким. Это означает, что у
организации присутствует реальная возможность восстановить свою
платежеспособность в ближайшие 6 месяцев. Обратить внимание необходимо
на избыток собственных средств предприятия, которые стоит направить на
развитие компании.
На следующем этапе финансового анализа необходимо провести оценку
финансовой устойчивости организации, сначала определив ее тип.
Показатели финансовой устойчивости ООО «Диал» за 2016 – 2017 годы
приведены в таблице 6.