46
2.2. Диагностика финансового состояния организации ООО «ВЕКТОР
Транс»
Для анализа используются приемы структурно-динамического анализа.
Расчеты по ООО «ВЕКТОР Транс» представлены в аналитических табл. 9 и 10
по данным Приложений 1 и 2.
Данные таблицы 12 показывают, что оборот хозяйственных средств
(валюта баланса) возрос на 14,64% за три последних периода. Увеличение
оборота хозяйственных средств произошло за счет увеличения оборотных
активов на 15,97%, в то время как величина внеоборотных активов снизилась
на 44,48%.
Таблица 12
Имущество ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию на конец периода
за 2014-2016 г.г.
Группировка
статей
актива
баланса
На 31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
Отклонение
2016
г./
2014
г., +/
-
Темп роста,
2016
г./
2014
г., %
Структура
имущества, %
Отклонение,
2016
г./
2014
г., +/
-
На 31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
1.
Имущество
предприятия
215874
238827
247473
31599
114,64
100
100
100
-
1.1.
Внеоборотн
ые активы
4770
4008
2653
-2117
55,62
2,21
1,68
1,07
-1,14
1.2.
Оборотные
активы
211104
234819
244820
33716
115,97
97,79
98,32
98,93
1,14
При рассмотрении структуры активов следует обратить внимание на то,
что доля оборотных средств в составе имущества за 2014-2016 годы возросла с
47
97,79% до 98,93%, а доля внеоборотных активов снизилась с 2,21% до 1,07%
(табл. 13). Это означает, что в отчетном году хозяйствующий субъект изыскал
возможности для сохранения и увеличения доли оборотных средств в составе
имущества организации. Внеоборотные активы называют еще неликвидными
активами. Превращение стоимости этой группы активов в денежные средства
происходит по частям, постепенно, в течение длительного времени.
С финансовой точки зрения, внеоборотные активы точнее было бы
назвать немобильными активами. Но рост удельного веса внеоборотных
активов может свидетельствовать об увеличении производственной мощности
и развитии предприятия, однако, так как оборачиваемость оборотных активов
выше, чем внеоборотных активов, повышение доли оборотных активов в
удельном весе активов приносит больший размер прибыли и повышает
уровень ликвидности.
Таблица 13
Группировка статей оборотных активов баланса ООО «ВЕКТОР
Транс» по состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г.
Группировка
статей
оборотных
активов
баланса
На 31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
Отклонение
2016
г./
2014
г., +/
-
Темп роста,
2016
г./
2014
г., %
Структура
оборотных активов,
%
Отклонение,
2016
г./
2014
г., +/
-
На
31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
1.
Оборотные
активы
211104
234819
244820
33716
115,97
100
100
100
-
1.1.
Запасы и
затраты
50708
61738
133321
82613
262,92
23,49
25,85
53,87
30,38
1.2.
Дебиторская
задолженнос
ть
160113
170081
108602
-51511
67,83
74,17
71,22
43,88
-30,29
48
1.3.
Денежные
средства и
денежные
эквиваленты
2768
2896
22
-2746
0,79
1,28
1,21
0,01
-1,27
В анализируемой организации отдельные элементы внеоборотных
активов (основные средства) сдаются в аренду, следовательно, участие их в
циклах деятельности организации повышается.
Для анализируемой организации, высокая степень фондовооруженности
является необходимым условием успешной деятельности, при условии их
полной эксплуатации в производственной деятельности.
После общей оценки динамики состава и структуры актива баланса
углубим анализ подробным изучением отдельных элементов имущества и
источников его формирования, выявим изменения к концу 2016 года во
внеоборотных активах (недвижимости) и оборотных источников собственных и
заемных средств (рис. 6).
Рисунок 6 Структура имущества ООО «ВЕКТОР Транс» по
состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г., %
Данные аналитической табл. 10 свидетельствуют, что возросла доля
2,21
1,68
1,07
97,79
98,32
98,93
0
20
40
60
80
100
120
2014г. 2015г. 2016г.
%
Внеоборотные активы Оборотные активы
49
оборотных активов и сократилась доля недвижимости (внеоборотных активов).
Анализ состава и структуры оборотных активов показал, что их увеличение
произошло за счет увеличения запасов на 82613 тыс. руб. (или на 30,38% в
структуре активов); и снижения дебиторской задолженности на 51511 тыс. руб.
(плюс 30,29% в структуре); денежных средств и краткосрочных финансовых
вложений на 2746 тыс. руб. (1,27% в структуре) (рис. 7).
Недвижимость предприятия, обозначенная в балансе как внеоборотные
активы, снизилась на 2117 тыс.руб., при этом стоит отметить, что произошло
снижение их доли в структуре активов.
Группировка статей пассива ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию на
конец периода за 2014-2016 г.г. представлена в таблице 14.
В анализируемом периоде времени возросли и источники формирования
имущества предприятия на 31599 тыс. руб. или на 14,64%, в частности
произошло увеличение заемного капитала на 34478 тыс. руб. или на 16.73% и
снижение собственного капитала на 2879 тыс. руб. или на 29,35%.
Рисунок 7 Состав и структура оборотных активов ООО
«ВЕКТОР Транс» по состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г.,
%
Изменилась и структура источников пополнения активов ООО «ВЕКТОР
23,49
25,85
53,87
74,17
71,22
43,88
1,28
1,21
0,01
0
20
40
60
80
100
120
2014г. 2015г. 2016г.
%
Название оси
Денежные средства и денежные эквиваленты
Дебиторская задолженность
Запасы и затраты
50
Транс». Увеличилась доля заемных средств за 2014-2016 годы с 94,51% до
95,42%. Доля собственного капитала снизилась, соответственно, на 1,74% с
4,54% до 2,80%. Следует отметить, что изменения незначительны.
Таким образом, в пополнении своих активов ООО «ВЕКТОР Транс» в
отчетном году обходится преимущественно привлеченными средствами.
Данные табл. 14 свидетельствуют о том, что произошли изменения и в
структуре источников формирования имущества. Доля заемных источников в
пассиве баланса превалирует на конец года, причем их удельный вес
увеличился на 1,74 процентных пункта и составил 97,20%. Соответственно
произошло снижение на ту же величину доли собственного капитала на 1.74%,
что свидетельствуют о понижении платежеспособность хозяйствующего
субъекта (рис. 8).
Таблица 14
Состав и структура пассива баланса ООО «ВЕКТОР Транс» по
состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г.
Группировка
статей пассива
баланса
На 31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
Отклонение
2016
г./
2014
г.,
+/
-
Темп роста,
2016
г./
2014
г.,
%
Структура
источников
финансирования,
%
Отклонение,
2016
г./
2014
г.,
+/
-
На 31.12.
2014
г
На 31.12.
2015
г.
На 31.12.
2016
г
1.
Источн
ики
формир
ования
имущес
тва:
215874
238827
247473
31599
114,64
100
100
100
-
1.1.
Собственный
капитал
9808
11288
6929
-2879
70,65
4,54
4,73
2,80
-1,74
1.2.
Заемный
капитал
206066
227539
240544
34478
116,73
95,46
95,27
97,20
1,74
51
1.2.1.
Долгосрочные
пассивы
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1.2.2.
Краткосрочные
пассивы
2039
25607
4408
2369
216,18
0,94
10,72
1,78
0,84
1.2.3.
Кредиторская
задолженность
204027
201932
236136
32109
115,74
94,51
84,55
95,42
0,91
По результатам проведенного анализа финансового состояния ООО
«ВЕКТОР Транс» можно отметить крайне низкий удельный вес собственного
капитала (рис. 9).
Рисунок 8 Структура заемного капитала ООО «ВЕКТОР
Транс» по состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г., %
0,94
10,72
1,78
94,51
84,55
95,42
0
20
40
60
80
100
120
2014г. 2015г. 2016г.
%
Краткосрочные пассивы Кредиторская задолженность
52
Рисунок 9 Структура источников формирования имущества
ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию на конец периода за 2014-2016
г.г., %
Заемный капитал на предприятии формируется из статей пассива:
краткосрочные пассивы и кредиторская задолженность. Долгосрочные пассивы
в структуре заемного капитала на период 2014-2016г.г. отсутствуют. Удельный
вес кредиторской задолженности в структуре заемного капитала составляет
95,42% в 2016 году, на протяжении всего анализируемого периода это
показатель не понижался ниже 84,55% в структуре заемного капитала и был
наибольшим, по сравнению с краткосрочными пассивами.
Можем отметить по результатам анализа статей пассива ООО «ВЕКТОР
Транс» по состоянию на конец периода за 2014-2016 г.г., что наибольший
удельный вес в статьях пассива источников формирования имущества занимает
заемный капитал в статье кредиторская задолженность, что является
негативным моментом.
Оценка ликвидности баланса ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию на
конец периода за 2014-2016 г.г., тыс.руб. проведена в табл. 15. Далее проведем
оценку ликвидности баланса ООО «ВЕКТОР Транс» за 2014-2016 года на
4,54
4,73
2,8
95,46
95,27
97,2
0
20
40
60
80
100
120
2014г. 2015г. 2016г.
%
Собственный капитал Заемный капитал
53
основании агрегированного бухгалтерского баланса, а результаты расчетов
оформим в табл. 16.
Таким образом, по результатам сопоставления текущих активов ООО
«ВЕКТОР Транс», сгруппированных по степени убывающей ликвидности с
краткосрочными обязательствами, сгруппированными по степени срочности их
погашения можно сделать вывод о том, что баланс данной организации в 2014-
2016гг. является не ликвидным, что обусловлено несоблюдением первого и
самого главного четвертого неравенств.
В целом, на конец 2016 года предприятие является менее ликвидным и
платежеспособным (табл. 17).
Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является
приближенным. Следует оценить ликвидность и платежеспособность при
помощи финансовых коэффициентов.
Более детальным является анализ платежеспособности при помощи
финансовых коэффициентов (табл. 18).
Таблица 15
Оценка ликвидности баланса ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию
на конец периода за 2014-2016 г.г., тыс.руб.
Актив
На
31.12.
2014
г.
На 31.12.
2015
г
На
31.12.
2016
г.
Пасси
в
На
31.12.
2014
г.
На
31.12.
2015
г.
На
31.12.
2016
г.
Платежный
излишек или
недостаток
2014
г
2015
г.
2016
г.
Наиболее
ликвидные
22
2896
2768
Наиболее
срочные
обязательст
ва
204027
201932
236136
-204005
-199036
-233368
Быстро
реализуемые
160113
170081
108602
Краткосрочны
е пассивы
2039
25607
4408
158074
144474
104194
54
Медленно
реализуемые
50969
61842
133413
Долгосрочные
пассивы
-
-
-
-
-
-
Трудно
реализуемы
е
-
-
-
Постоянные
пассивы
9808
11288
6929
-
-
-
Баланс
211104
234819
244783
Баланс
215874
238827
247473
-4770
-4008
-2690
Рассчитаем показатели платежеспособности за 2014-2016г.г. на конец
периода:
Коэффициент абсолютной ликвидности:
Кал=А1/(П1+П2)
2014г.:22/( 204027+2039)=0,0001
2015г.:2896/(201932+25607)=0,0127
2016г.:2768/(236136+4408)=0,0115
Результаты расчетов показывают, что на ООО «ВЕКТОР Транс»
сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид,
представленный в таблице 14.
Таблица 16
Группировка актива и пассива баланса для оценки
ликвидности баланса в ООО «ВЕКТОР Транс» по состоянию на
конец периода за 2014-2016 г.г., тыс.руб.
Показатели
На
31.12.13г.
На
31.12.14
г.
На
31.12.15г.
2015г.-
2014г.
2016г.-
2015г.
Актив
Наиболее ликвидные
активы (А1)
22
2896
2768
2874
-128
Быстрореализуемые
активы (А2)
160113
170081
108602
9968
-61479
50969
61842
133413
10873
71571
55
Медленнореализуемые
активы (А3)
Труднореализуемые
активы (А4)
-
-
-
-
-
Баланс
211104
234819
244783
23715
9964
Пассив
Наиболее срочные
обязательства (П1)
204027
201932
236136
-2095
34204
Краткосрочные
пассивы (П2)
2039
25607
4408
23568
-21199
Долгосрочные
пассивы (П3)
-
-
-
-
-
Постоянные пассивы
(П4)
9808
11288
6929
1480
-4359
Баланс
211104
234819
244783
23715
9964
Коэффициент критической оценки:
Кко= (А1+А2)/(П1+П2)
2014г.:(22+160113)/( 204027+2039)=0,7771
2015г.:(2896+170081)/(201932+25607)=0,7602
2016г.:(2768+108602)/(236136+4408)=0,4630
Коэффициент текущей ликвидности:
Ктл=(А1+А2+А3)/(П1+П2)
2014г.:(22+160113+50969)/( 204027+2039)=1,2444
2015г.:(2896+170081+61842)/(201932+25607)=1,0320
2016г.:(2768+108602+133413)/(236136+4408)=1,0176
Таблица 17
Сопоставление итогов групп по активу и пассиву на ООО
«ВЕКТОР Транс»
31.12.2014г.
31.12.2015г.
31.12.2016г.
А
1
<П
1
А
1
<П
1
А
1
<П
1
А
2
<П
1
А
2
<П
1
А
2
>П
1
Нормативное значение показателей платежеспособности, таких как Кал,
Ктл ООО «ВЕКТОР Транс» не соответствует оптимальному значению.
Нормативное значение показателей платежеспособности, таких как Ккл, ДОА
соответствует оптимальному значению.