26
Для организаций с неудовлетворительными коэффициентами
ликвидности и обеспеченности собственными средствами рассчитывают
коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности. Индикатор был
описан в Методических положениях по оценке финансового состояния
предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса,
утвержденных распоряжением ФУДН от 12.08.1994 г. №31-р (отменено):
1) индикатор восстановления платежеспособности Квп — отражает
потенциальность субъекта хозяйствования в восстановлении приемлемого
уровня текущей ликвидности в течение шести месяцев. Формула расчета:
Квп= [(К¹тл+6/т ×( К¹тл -Ктл)]/ К норм. (21)
где: К
тл
— индикатор в начале (0) и в конце (1) отчетного периода;
К
норм
— нормативное значение индикатора (К
норм
= 2);
T — анализируемый отчетный период.
Нормативное значение индикатора К
вп
>1 — отражает потенциальность
восстановления субъектом хозяйствования уровня платежеспособности в
течение шести месяцев. Если К
вп
<1 —субъект хозяйствования не располагает
ресурсами для восстановления платежеспособности в течение шести месяцев.
2) индикатор утраты платежеспособности К
уп
— индикатор отражает
потенциальность ухудшения платежеспособности субъекта хозяйствования в
течение трех месяцев. Формула расчета индикатор в течение трех месяцев:
Куп= [(К¹тл+3/т ×( К¹тл -Ктл)]/ К норм. (22)
где: К
тл
— индикатор в начале (0) и в конце (1) отчетного периода;
К
норм
— нормативное значение индикатора (К
норм
= 2);
T— анализируемый отчетный период.
Норматив К
уп
>1 — это означает, что степень возникновения угрозы
потери платежеспособности в течение трех месяцев мала.
Ежели К
уп
<1 — субъекта хозяйствования имеет потенциальность потери
платежеспособности в течение трех месяцев
28
.
28
Ковалев, В. В. Сборник задач по финансовому анализу: моногр. / М.: Финансы и статистика,2017. - 128 c
27
По завершении теоретического аспекта сделаны выводы:
1) трактовка понятия «финансовое состояние» у различных авторов
своя, однако глубинная суть всех определений сводится к тому, что финансовое
состояние является экономической категорией, характеризующей состояние
капитала, обеспеченность финансовыми ресурсами, платежеспособность,
ликвидность и другие весомые индикаторы деятельности субъекта анализа;
2) типы финансовой устойчивости субъектов достаточно подробно
изложены в специализированной литературе, так как данный показатель
характеризует способность хозяйствующего субъекта выжить на рынке.
Финансовое состояние субъектов потенциально видоизменяться и быть более
либо менее устойчивым и прочным, либо кризисным;
3) понятие «анализ платежеспособности организации» при ведении
бизнеса часто понимается шире и подразумевает полный анализ способности
платить по счетам, включая ликвидность активов и пассивов, а также анализ
рентабельности. Одним словом, это такая система данных, на основе которых
собственники бизнеса могут принимать управленческие решения;
4) источниками информации при проведении анализа финансовой
устойчивости являются данные бухгалтерского и управленческого учета,
данные о состоянии имущества хозяйствующего субъекта и источниках его
формирования (информация об активах и пассивах), информация о
деятельности в исследуемом периоде;
5) способ подхода к изучению хозяйственных процессов в их
становлении и развитии — это метод анализа финансовой устойчивости, к
характерным особенностям которого относят: использование системы
индикаторов, выявление между ними взаимосвязи и их изменение;
6) индикаторы финансовой устойчивости чаще всего рассматривают
одновременно с характеристиками рентабельности, указывающими на степень
отдачи имущества, и коэффициентами ликвидности, с помощью которых
оценивается платежеспособность.
28
Глава 2. Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости
на примере ООО «Аванта»
2.1. Организационно – экономическая характеристика организации
Общество с ограниченной ответственностью «Аванта» (ООО «Аванта»)
действует на краснодарском рынке металлопластиковых конструкций более 20
лет. Регистратор «Инспекция Федеральной налоговой служб по г. Краснодар»
присвоил: ОГРН № 1122309006082 от 14 ноября 2012 г., ИНН 2309133867,
ОКПО230901001. Адрес: 350001, г. Краснодар, им Индустриальная, 10.
Компания «Аванта» г. Краснодара создано и действует в соответствии с
Гражданским Кодексом Российской Федерации, кроме этого Федеральным
Законом Российской Федерации «Об обществах с ограниченной
ответственностью», и прочим действующим законодательством (Прил.1).
Организационно-правовая форма компании — общество с ограниченной
ответственностью. Тип собственности — частная собственность. Учредителем
и руководителем хозяйствующего субъекта является Мельник Н Ю., которым
за счет вклада образован уставной капитал в сумме 11000 рублей для
обеспечения деятельности компании «Аванта». К учредительным документам
относятся: договор, подписанный учредителем и утвержденный Устав
Являясь юридическим лицом, краснодарской субъект хозяйствования
«Аванта» имеет самостоятельный баланс, расчетный, валютный и иные счета в
банках и иных кредитных организациях, а также печать установленного
образца со своим наименованием, и прочие печати, штампы и фирменные
бланки, какие необходимы для осуществления деятельности.
Являясь собственником имущества, приобретённого в процессе его
хозяйственной деятельности, компания «Аванта» осуществляет владение,
пользование и распоряжение находящимся в его собственности имуществом, по
своему усмотрению, в соответствии с целями своей деятельности.
Одним из главных направлений деятельности компании «Аванта»
является производство и продажа металлопластиковых окон и дверей —
надёжных и удобных в эксплуатации конструкций из профиля Rehau.
29
Перепрофилирование деятельности допускаются лишь только с
разрешения учредителя (генерального директора). Все виды деятельности,
подлежащие лицензированию в 2017 г., перечисляет Федеральный Закон «О
лицензировании отдельных видов деятельности» (№ 99-ФЗ от 04.05.2011г.)
29
.
Идеологическая основа развития краснодарской компании «Аванта»
заложена в комплексности обслуживания клиентов и использование время
сберегающих технологий. Занимаясь производством и продажей окон ПВХ,
краснодарская компания «Аванта» стремится обеспечить клиентов
качественными, надежными и долговечными конструкциями.
Компания «Аванта» осуществляет производство оконных и дверных
конструкций из ПВХ с жёстким соблюдением всех требований и норм,
продукция соответствует ГОСТ и имеет необходимые сертификаты, на все
товары и услуги и предоставляет гарантию производителя и можно купить:
— пластиковые окна всевозможных типов и конструкций:
однокамерные, двухкамерные (толщиной 40 мм), трёхкамерные, различных
размеров, с форточками и глухие, разных цветов (например, под дерево);
— металлопластиковые окна и двери для балконов и лоджий городских
квартир, для офисов, для дачи и пр.
Знания и опыт специалистов позволяет учесть многие важные моменты:
— производят монтаж в панельном, кирпичном или деревянном доме на
самом высоком профессиональном уровне;
— производят установку пластиковых окон по стандарту ГОСТ,
используя качественные материалы, инструменты и фурнитуру;
— предоставляют услуги по ремонту пластиковых окон;
—выполняют регулировку фурнитуры и «настройку» пластиковых окон.
Ассортимент компании «Аванта» разработан таким образом, что
позволяет выбрать тип профиля, стеклопакет, фурнитуру и дополнительные
функции, тем самым удовлетворив запросы каждого клиента.
29
О лицензировании отдельных видов деятельности: ФЗ № 99-ФЗ от 04.05.2011 [Электронный ресурс] —
Режим доступа: https://www.rnk.ru/article/215660-zakon-litsenzirovanii-otdelnyh-vidov-deyatelnosti-2017//
30
Цели, функции, структура и численность аппарата управления компании
«Аванта» зависят от типа, вида, размеров компании, его структуры, содержания
образования и форм организации производственного процесса и др., что
проиллюстрировано для наглядности на рис.4.
Рисунок 4. Цели компании «Аванта»
на рынке металлопластиковых конструкций
Политику управления человеческим капиталом (человеческими
ресурсами) краснодарской компании «Аванта» осуществляют руководители
всех уровней управления во главе с Генеральным директором.
Общество с ограниченной ответственностью «Аванта»
«максимальное удовлетворение потребностей
клиентов с различным уровнем дохода товарами
для дома, офиса и производственных помещений
за счет постоянного внедрения новых технологий,
повышения профессионализма сотрудников
компании, достижения оптимального
соотношения цены и качества»
Обеспечение гарантий того,
что поставляемая продукция
не отнимает сил, ресурсов и
времени в процессе всего
срока её эксплуатации;
является качественной и
надежной, удобной и простой
в использовании.
Обеспечение гарантий того, что
предлагаемый Компанией сервис
будет оцениваться
потребителями как высочайший
и профессиональный, а также
будет являться основой для
постоянного повышения
эффективности работы.
Достижение максимально эффективного уровня
сотрудничества с внешними (клиенты, партнеры) и
внутренними заказчиками; объединение их ресурсов и
талантов, обеспечивающее развитие Компании, создание
и сохранение рабочих мест; а также, устойчивый рост
потребительского спроса на рынке светопрозрачных
конструкций, позволяющий Компании в долгосрочной
перспективе сохранять лидирующие позиции
Миссия
Цели Общества с ограниченной ответственностью
«Аванта»
увеличение объемов продаж при сохранении высокого
качества обслуживания покупателей
31
Регулируются трудовые отношения на хозяйствующем субъекте
«Аванта» трудовым законодательством РФ
30
, условиями трудовых договоров,
правилами внутреннего трудового распорядка, утвержденными директором
Общества и иными локальными нормативными актами.
В контрактах краснодарской компании «Аванта» определяются права,
обязанности, условия материального обеспечения и освобождения от
занимаемой должности с учетом гарантий, предусмотренных действующим
законодательством.
В краснодарской компании «Аванта» существует линейная система
управления, представленная на рис. Прил.1.1. означающая непосредственное
подчинение всех работников участков руководителю (рис.5).
Рисунок 5. Преимущества и недостатки организационной структуры
компании «Аванта»
Управленческий кадровый состав компании «Аванта» имеет стаж
руководящей работы не менее десяти лет, управленцы всех уровней компании
имеют высшее образование (100%).
30
Новая редакция ТК РФ с изменениями на 2017г. [Электронный ресурс] — Режим доступа: http://tkodeksrf.ru
линейная система управления компании «Аванта»
-простота применения;
-все обязанности и полномочия четко
распределены,
-создаются условия для оперативного процесса
принятия решений,
-создаются условия для поддержания
необходимой дисциплины в коллективе
- жёсткость, негибкость, неприспособленность к
дальнейшему росту и развитию предприятия
- ориентирована на большой объем информации,
передаваемой от одного уровня управления к
другому,
- ограничена инициатива у работников низших
уровней управления
- предъявляет высокие требования к
квалификации руководителей и их компетенции
по всем вопросам производства и управления
подчиненными
Преимущества
Недостатки
32
Стратегическое (в том числе финансовое и инвестиционное) управление
осуществляется непосредственно генеральным директором компании. Текущее
управление возложено на управленцев всех уровней (текущее планирование,
управление персоналом, производственным процессом, маркетингом).
Информационные системы позволяют повысить оперативность
обработки данных и достоверность деловой информации, а, следовательно,
принимать более активные управленческие решения. В компании «Аванта»
установлены компьютеры IBM Pentium, компания регулярно приобретает
готовые программные продукты, с помощью которых автоматизируются:
1) бухгалтерский учет со всеми счетами, с формированием оборотных
ведомостей, главной книги и баланса;
2) расчет налогов (например, НДС) с распечаткой баланса;
3) расчет заработной платы;
4) складской учет;
5) ведение банковских и кассовых операций.
Помимо этого, компанией «Аванта» задействована электронная система
«Консультант+Плюс» для регулярного обращения к обновляемым
нормативным и законодательным актам, регулирующих сферу в этой области.
Система звеньев управления компании совпадает с системой звеньев
процесса производства в целом.
Кадровый состав трудовых ресурсов компании «Аванта» приведен в
табл. Прил. 1.1, и в соответствии со штатным расписанием, структура
работников по занимаемым должностям на рис.6.
Рисунок 6. Удельный вес структура работников краснодарской
компании «Аванта» по занимаемым должностям, %
0%
20%
40%
60%
80%
100%
2015г. 2016г. 2017г.
прочие работники
АУП
руководители
33
Производительность труда, отражающая эффективность использования
трудовых ресурсов компании «Аванта» (отношение выручки от реализации к
средней численности персонала), проиллюстрирована на рис 7.
Рисунок 7. Эффективность использования трудовых ресурсов
компании «Аванта» (производительность труда), тыс. руб./чел.
Производительность труда за 2017 г. составила 1 396.5 тыс. руб./чел., при
том что за 2015-2016гг. производительность труда составляла 1224.93 тыс.
руб./чел. то есть темп роста на 13.87п.п., (либо на 171.57 тыс. руб./чел.).
Сфера производства является одним из ключевых инвестиционных
направлений. Все указанные действия осуществляются в рамках функций
грамотного управления персоналом и позволяют отследить процесс работы не
только сотрудников, но и в целом краснодарской компании «Аванта».
Вложение средств на цели расширения производства, техническое
перевооружение и модернизацию формирует один из признаков квалификации.
Весомым индикатором экономической характеристики компании «Аванта»
представляется анализ размера производства (рис.8).
Рисунок 8. Объем производства компании «Аванта» в динамике, м
2
Приведенная диаграмма 8 иллюстрирует данные объема оказанных услуг
компанией «Аванта» и очевидна тенденция динамики роста общего объема
производства (что составило 140 м
2
либо 2.87 п. пункта) (табл.1).
1100 1150 1200 1250 1300 1350 1400 1450
2015г.
2016г.
2017г.
15000 15500 16000 16500 17000 17500
2015г.
2016г.
2017г.
34
Таблица 1
Данные для анализа объемов оказанных услуг краснодарской
компанией «Аванта» в динамике, тыс. руб.
Продукция
Объем производства, тыс.руб.
Отклонение
2016г.
2017г.
тыс.руб.
%
1.Изготовление окон
2048.52
2580.87
531.95
126.09
2.Изготовление
балконных лоджий
3591
3471.1
-119.9
96.88
3.Услуги
678.78
965.05
286.29
142.21
Итого
6318.29
7017.35
699.06
111.08
Анализируя данные табл. 1, отметим рост объема производства на
699.06 тыс. руб. (либо 11.08 п.пунктов), и произошло данное за счет:
— роста объема изготовления оконной продукции на 26.09 процентных
пунктов, и составило сумму в размере 531.95 тыс.руб.;
— снижения изготовления балконных лоджий на 119.9 тыс. руб.;
— роста объем оказанных услуг (отделка откосов, подоконники) на
286.29 тыс. руб. (либо на 42.18 процентных пунктов).
Анализируя данные, отметим снижение доли изготовления балконных
лоджий, рост долей изготовления окон и рост доли услуг компании (рис.9).
Рисунок 9. Динамика объемов оказанных услуг краснодарской
компанией «Аванта», %
Данные основных финансовых результатов деятельности компании
«Аванта» представлены в следующей табл.2. Анализируя по данным отметим:
1) годовая выручка отчетного периода составила 832413.75 тыс. руб.,
что на 130244.24 тыс. руб. выше значения за 2016 г:, либо на 18.48п.п. ;
2) за 2017г. величина прибыли от продаж составила 87319.82 тыс. руб. ,
3) вырос финансовый результат от продаж (+ 24193 тыс.руб.) (табл.2).
0% 50% 100%
2015г.
2016г.
2017г.
изготовление окон изготовление балконных лождий
услуги
35
Таблица 2
Данные об основных финансовых результатах деятельности
компании «Аанта»
Показатель
Значение
показателя,
Изменение
показателя
Средне-
годовая
величина,
тыс. руб.
2016 г.
тыс.
руб.
2017 г.
тыс.
руб.
тыс.
руб.
(гр.3 -
гр.2)
± %
((3-
2) :
2)
1
2
3
4
5
6
1. Выручка
703472
855717
+97 928
+18.5
577 891
2. Расходы по обычным
видам деятельности
640435
746397
+79 738
+16.6
521 332
3. Прибыль (убыток) от
продаж (1-2)
63127
87319
+18 190
+38.3
56 559
4. Прочие доходы и
расходы, кроме
процентов к уплате
-8105
4307
+9 333
↑
-1 428
5. EBIT (прибыль до
уплаты процентов и
налогов) (3+4)
55022
92627
+27 523
+66.5
55 132
6. Проценты к уплате
82.46
–
-62
-100
31
7. Изменение налоговых
активов и обязательств,
налог на прибыль и
прочее
-10838
-20140
-6 994
↓
-11 646
8. Чистая прибыль
(убыток) (5-6+7)
43106
71487
+20 591
+62,1
43 455
Справочно:
Совокупный
финансовый результат
периода
43106
71487
+20 591
+62.1
43 455
Изменение за период
нераспределенной
прибыли (непокрытого
убытка) по данным
бухгалтерского баланса
(измен.стр. 1370)
36940
25 099
х
х
х
Наглядно,динамика ключевых показателей приведена на рис.10.
Рисунок 10. Основные финансовые результаты деятельности
компании «Аванта» за 2017г., темп роста, %
0 10 20 30 40 50 60 70
выручка
прибыль (убыток) от продаж
чистая прибыль (убыток)