45
Аналогичным образом осуществим расчет влияния факторов на
изменения суммы процентных расходов по вкладам физических лиц.
Таблица 8
Анализ влияния факторов на изменения процентных расходов по
вкладам физических лиц
Показатели
2015
г.
Процентные
расходы при
объеме
вкладов 2016
г. и
процентной
ставки 2015
г.
2016
г.
Изменение( +,
-
)
Всего
в том числе за
счет:
объе
ма
вклад
ов
проце
нтной
ставки
1
2
3
4
5=4
-
2
6=3
-
2
7=4
-
3
Объем
привлеченных
средств
физических
льиц(вклады
населения),
млрд. руб.
395,8
489,0
489,0
+93,2
-
-
Средняя
процентная
ставка по
вкладам
физических
лиц, %
3,8
3,8
5,66
+1,86
-
-
Процентные
расходы по
вкладам
физических
лиц, млрд. руб.
15,03
18,58
27,68
+12,65
+3,55
+9,1
Результаты факторного анализа свидетельствуют о том, что
процентные расходы по вкладам населения в 2016 году по сравнению с 2015
годом возросли на 12,65 млрд. руб.
В частности, увеличение объема привлеченных вкладов населения на
93,2 млрд. руб. способствовало росту процентных расходов банка на 3,55
млрд. руб.
Наиболее сильное воздействие на прирост расходов оказало
увеличение средняя процентная ставка по вкладам физических лиц в
исследуемые периоды времени возросла на 1,86 процентных пункта, в свою
46
очередь, привело к увеличению суммы процентных расходов банка на 9,1
млрд. руб.
Следует отметить, что в отчетном 2016 году имело место снижение
процентных ставок рефинансирования, поэтому не совсем закономерно
выглядит рост средней ставки по вкладам физических лиц.
В данной ситуации логично предположить, что средняя процентная
ставка возросла в результате изменений, произошедших в структуре вкладов.
То есть возросла доля тех видов вкладов, по которым уровень ставок более
высок. Расчет и оценку данного показателя в динамике по исследуемому
банку осуществим в аналитической таблице следующей формы и
содержания:
Таблица 9
Анализ динамики внутренней стоимости операций коммерческого
банка
№
п/п
Показатели
2015
г.
2016
г.
Отклонение, +,
-
1
Доходы, несвязанные с
основной деятельностью, млрд.
руб.
14,54
24,82
+10,28
2
Доходы всего, млрд. руб.
249,3
315,7
+66,40
3
Расходы всего, млрд. руб.
235,53
293,95
+58,42
4
Работающие активы, млрд. руб.
495,0
630,4
+135,4
5
Активы всего, млрд. руб.
532,6
774,8
+242,2
6
Коэффициент внутренней
стоимости операций (стр.3-
стр.1)/стр.4)*100%
44,6
42,7
-1,9
Материалы таблицы показывают, что за анализируемый период
времени уровень коэффициента внутренней стоимости банковских операций
снизился на 1,9 процентных пункта. Снижение минимальной не приносящей
прибыли цены банка нельзя не расценивать как положительный факт.
Поскольку данный коэффициент характеризует уровень затрат,
приходящихся на 1 руб. банковского продукта, то это позволяет сделать
вывод – чем ниже коэффициент, тем более высокая эффективность
банковских операций с точки зрения их самоокупаемости.
47
Таблица 10
Анализ динамики прибыли коммерческого банка
Периоды
Сумма
чистой
прибыли,
млрд. руб.
Цепные
индексы
инфля-
ции
Базисные
индексы
инфляции
Сумма чистой
прибыли,
скорректирован
ной на уровень
инфляции, млрд.
руб.
Абсолютное
отклонение,
млрд. руб.
(+,-)
Темп роста,
%
Темп
прироста, %
(+,-)
20
12
г.
6,34
1,0
1,0
6,34
-
-
100
100
-
-
20
13
г.
8,26
1,186
1,186
6,96
+0,62
+0,62
109,8
109,8
+9,8
+9,8
20
14
г.
9,90
1,151
1,365
7,25
+0,91
+0,29
114,4
104,2
+14,4
+4,2
2015
г.
11,04
1,12
1,529
7,22
+0,88
-
0,03
113,9
99,6
+13,9
-
0,4
2016
г.
17,69
1,117
1,708
10,36
+4,02
+3,14
163,4
143,5
+63,4
+43,5
48
Для расчета базисных индексов – цепные индексы инфляции между
собой перемножим:
− 2014 год I
p
= 1,0*1,186*1,151 = 1,365;
− 2015 год I
p
= 1,0*1,186*1,151*1,12 = 1,529;
− 2016 год I
p
= 1,0*1,186*1,151*1,12*1,117 = 1,708.
Объем чистой прибыли скорректированный на уровень инфляции
рассчитаем путем деления суммы прибыли на соответствующий периоду
времени базисный индекс инфляции:
− 2013 год ЧП = 8,26 : 1,186 = 6,96 млрд. руб.;
− 2014 год ЧП = 9,9 : 1,365 = 7,25 млрд. руб.;
− 2015 год ЧП = 11,04 : 1,529 = 7,22 млрд. руб.;
− 2016 год ЧП = 17,69 : 1,708 = 10,36 млрд. руб.
По годовые данные таблицы, свидетельствуют о приросте объема
чистой прибыли скорректированной на уровень инфляции к базисному 2012
году, когда сумма скорректированной прибыли 2016 года возросла по
сравнению с 2012 годом на 4,02 млрд. руб. или на 63,4%.
Однако, по годам, за исследуемые пять лет, темпы роста были
неодинаковы, наибольший сложился в 2016 году по отношению к
предшествующему периоду – 143,5%.
Наименьший – 9,6% имел место в 2015 году. Среднегодовой темп
роста скорректированной прибыли составил 113% (
15
34,6:36,10
−
*100%).
Наглядность динамики чистой прибыли банка обеспечит график,
изображенный на рисунке 6.
Рисунок 6.
Динамика чистой прибыли коммерческого банка
На графике легко
чистой прибыли. При
прибыли гораздо выше
инфляции чистой прибыли
В процессе аналитического
банка целесообразно будет
удельному весу.
Анализ структуры прибыли коммерческого банка
Показатели
Валовая
прибыль, млрд.
руб.
в том числе:
-
фонды и
резервы
-
платежи в
бюджет
-
чистая прибыль
Доля чистой прибыли
48,3 и 58,4 процентных
0
2
4
6
8
10
12
14
16
18
2012
чистая прибыль, млрд. руб.
49
Динамика чистой прибыли коммерческого банка
графике легко просматривается ежегодный абсолютный
При чем, темп прироста
не скорректированной
выше темпов прироста по скорректированной
прибыли.
процессе аналитического исследования прибыли
целесообразно будет оценить ее структуру и выявить
Анализ структуры прибыли коммерческого банка
2015
г.
2016
г.
млрд.
руб.
уд. вес,
%
млрд.
руб.
уд.
вес, %
22,87
100
30,31
100
9,10
39,8
8,56
28,2
2,73
11,9
4,06
13,4
11,04
48,3
17,69
58,4
чистой прибыли банка в составе его валовой прибыли
процентных пункта соответственно в
2015 и
2016
2013 2014 2015 2016
периоды
Динамика чистой прибыли коммерческого банка
ежегодный абсолютный прирост
скорректированной чистой
скорректированной на уровень
прибыли коммерческого
выявить отклонения по
Таблица 11
Анализ структуры прибыли коммерческого банка
Отклонения, +;
-
млрд.
руб.
уд. вес,
%
+7,44
-
-0,54
-11,6
+1,33
+1,5
+
6,65
+10,1
валовой прибыли составляет
2016
годах.
чистая прибыль, млрд. руб.
чистая прибыль с учетом
инфляции, млрд. руб.
50
То есть, за исследуемые два года, уровень возрос на 10,1%. Это нельзя
не отметить как положительный факт, так как данный процесс является
свидетельством того, что расходы, производимые за счет прибыли, растут
медленнее, чем валовая прибыль исследуемого банка.
Исследование динамики вышеописанных показателей осуществим в
аналитической таблице 12.
Таблица 12
Анализ доходности коммерческого банка
№
п/п
Показатели
2015
г.
2016
г.
Отклонение,
+;-
1
Процентные доходы, млрд. руб.
58,1
86,1
+28,0
2
Процентные расходы, млрд. руб.
26,37
40,62
+14,25
3
Чистый процентный доход (убыток)
млрд. руб. (стр1 – стр2)
31,73
45,48
+13,75
4
Прочие операционные доходы, млрд.
руб.
191,2
229,6
+38,4
5
Прочие операционные расходы,
млрд. руб. в том числе:
200,06
244,77
+44,71
5
а
-
административно
-
хозяйственные
расходы
25,12
32,71
+7,59
5
б
-
прочие расходы
22,13
33,79
+11,66
6
Чистый текущий доход до
формирования фондов и резервов,
млрд. руб. (стр.3+стр.4-стр5)
22,87
30,31
+7,44
7
Расходы, связанные с отчислениями
в фонды и резервы, млрд. руб.
9,10
8,56
-0,54
8
Прибыль, облагаемая налогом,
млрд. руб. (стр.6-стр.7)
13,77
21,75
+7,98
9
Налог на прибыль, млрд. руб.
2,73
4,06
+1,33
10
Чистая прибыль (убыток) отчетного
периода, млрд. руб. (стр.8-стр.9)
11,04
17,69
+6,65
11
Активы всего, млрд. руб., в том
числе:
532,6
774,8
+242,2
11
а
-
активы, приносящие доход
495,0
630,4
+135,4
12
Коэффициент минимальной маржи,
% (стр.5а-стр.5б)/стр.11а*100%
0,6
-0,17
-0,77
13
Процентная маржа, %
(стр.1-стр.2)/стр.11а*100%
6,41
7,21
+0,8
14
Уровень покрытия непроцентных
расходов непроцентными доходами,
% (стр.4/стр.5*100%)
95,3
93,8
-1,5
15
Доходность активов
–
всего, %
(стр.1+стр.4)/стр.11*100%
46,8
40,7
-6,1
16
Доходность работающих активов. %
(стр.1+стр.4)/стр. 11а*100%
50,4
50,1
-0,3
51
Из данных таблицы видно, что имеет место значительный прирост
чистой прибыли исследуемой кредитной организации (на 6,65 млрд. руб.) за
счет одновременного противонаправленного воздействия факторов ее
формирования: роста чистого дохода до выплаты налога на прибыль 7,98
млрд. руб. и увеличения на 1,33 млрд. руб. суммы налога на прибыль.
Прирост облагаемой налогом прибыли обусловлен опережающими темпами
роста совокупных доходов банка в сравнении его расходами.
Важно отметить, что темп прироста административно-хозяйственных
расходов
(30,2=
12,25
71,32
*100%–100%)
не превышает темп прироста активов банка
(45,5 = =
6,532
8,774
*100% – 100%).
Это позволяет предположить, что политика банка, в том числе и в
сфере оплаты труда, адекватна фактическим результатам деятельности
банковских работников.
С положительной стороны деятельность исследуемого банка
характеризует низкий уровень коэффициента минимальной маржи. К тому
же уровень его в 2016 году снизился на 0,77 процентных пункта –
свидетельство высокой конкурентоспособности банка.
Вместе с тем, стоит обратить внимание на то, что исследуемая
кредитная организация больше внимания уделяет потребительскому кредиту,
нежели обслуживанию компанией различных отраслей.
Подтверждением тому служит опыт в этом направлении, так принято
считать, если процентная маржа находится на уровне 3%, то банк работает, в
52
большей степени с юридическими организациями, а если – 6%, то уделяется
больше внимания физическим лицам.
2.3 Факторный анализ прибыли и рентабельности Дубовского отделения
АО «Россельхозбанка»
Уровень покрытия непроцентных расходов непроцентными доходами
по банку очень высок – более 90%, что гораздо выше общепринятого (не
менее 50%). Однако нельзя не заменить, что прибыльность деятельности
банка снижается, о чем красноречиво свидетельствует уменьшение
доходности активов, в том числе, работающих (на 6,1% и 0,3%
соответственно). Для исчисления влияния вышеуказанных факторов на
изменения величины чистой прибыли банка воспользуемся данными
аналитической таблицы 13.
Таблица 13
Данные для факторного анализа чистой прибыли коммерческого
банка
№
п/п
Показатели
Усл.
обознач.
2015 г.
2016 г.
Отклонени
е, +;-
1
Доходы всего, млрд. руб.
Д общ
249,3
315,7
+66,4
2
Активы всего, млрд. руб.
А
532,6
774,8
+242,2
3
Уставный капитал,
млрд. руб.
УК
0,85
1,0
+0,15
4
Прибыль, облагаемая
налогом, млрд. руб.
П д/н
13,77
21,75
+7,98
5
Чистая прибыль, млрд. руб.
ЧП
11,04
17,69
+6,65
6
Доходность активов,
коэффициент
Dа
0,468
0,407
-0,061
7
Эффективность
управления
налогами, коэффициент
(стр.5/стр.4)
ЭУН
0,801
0,813
+0,012
8
Эффективность контроля
расходами, коэффициент
(стр.4/стр.1)
ЭКР
0,055
0,069
+0,014
9
Эффективность управления
ресурсами, коэффициент
(стр.2/стр.3)
ЭУР
626,55
774,8
+148,25
Цифровые расчеты позволяет сделать реальные выводы и определить
резервы увеличения объемов чистой прибыли исследуемого банка.
53
1)
Δ
ЧП
)УК(
= + 0,15 * 0,801 * 0,055 * 0,468 * 626,55 =
+ 1,9 млрд. руб.
2)
Δ
ЧП
)ЭУН(
= 1,0 * 0,012 * 0,055 * 0,468 * 626,55 =
+ 0,19 млрд. руб.
3)
Δ
ЧП
)ЭКР(
= 1,0 * 0,813 * 0,014 * 0,468 * 626,55 =
+ 3,3 млрд. руб.
4)
Δ
ЧП
)Dа(
= 1,0 * 0,813 * 0,069 * (– 0,061) * 626,55 =
– 2,14 млрд. руб.
5)
Δ
ЧП
)ЭУР(
= 1,0 * 0,813 * 0,069 * 0,407 * 148,25 =
+ 3,0 млрд. руб.
6)
Δ
ЧП = 1,9 + 0,19 + 3,3 – 2,14 + 3,0 = + 6,25 млрд. руб.
Таким образом, можно заключить, что наиболее сильное
положительное воздействие на прирост суммы чистой прибыли за отчетный
период оказали факторы эффективности контроля над расходами и
эффективности управления ресурсами. В совокупности эти два фактора
увеличили прибыль в 2016 году по сравнению с предыдущим на 6,3 млрд.
руб.
Однако к положительному влиянию последнего фактора следует
относится с некоторой степенью осторожности, поскольку очень высокие
значения данного показателя ведут банк к повышению степени риска его
банкротства.
Влияние на изменения финансового результата фактора роста
уставного капитала оценивается положительно прирост прибыли – 1,9 млрд.
54
руб. тем более что этот прирост произошел не за счет средств учредителей, за
счет заработных банком доходов.
Стоит отметить и то, что эффективность управления активами в
исследуемом банке за рассматриваемые периоды времени снизилась на 0,061
пункта, а это, в свою очередь вызвало уменьшение прибыли на 2,14 млрд.
руб. Вместе с тем, обращает внимание то, что снижение уровня
эффективности использования активов сопровождалось одновременным
ростом доходов и активов банка. Но темп роста активов значительно выше
темпа роста доходов банка.
В целом за исследуемые периоды времени чистая прибыль данной
кредитной организации возросла на 6,65 млрд. руб., что естественно является
положительным фактом функциональности банка.
Произведем расчеты показателей рентабельности в аналитической
таблице14. Данные таблицы свидетельствуют о том, что уровень
рентабельности собственного капитала в 2016 году по сравнению с
предшествующим увеличился на 3,84%.
Таблица 14
Данные для расчета рентабельности собственного капитала
коммерческого банка
№
п/п
Показатели
Усл.
обознач
ения
2015
г.
2016
г.
Откло
-
нение,
+;-
1
Доходы
–
всего, млрд. руб.
Добщ.
249,3
315,7
+66,4
2
Активы всего, млрд. руб.
А
532,6
774,8
+242,2
3
Собственный капитал,
млрд. руб.
КС
74,8
95,0
+20,2
4
Чистая прибыль, млрд. руб.
ЧП
11,04
17,69
+6,65
5
Маржа прибыли, %
(стр.4/стр.1*100%)
МП
4,43
5,6
+1,17
6
Доходность активов,
коэффициент (стр.1/стр.2)
Dа
0,468
0,407
-0,061
7
Мультипликатор капитала,
коэффициент (стр.2/стр.3)
МК
7,12
8,16
+1,04
8
Рентабельность
собственного капитала, %
(стр.4 /стр.3*100%)
Rкс
14,76
18,6
+3,84
Каковы причины и в какой степени они повлияли на рентабельность
позволят установить модель Дюпона и способ абсолютных разниц.