33
ющего результата показал, что финансовое состояние «Сбербанка» можно оха-
рактеризовать как «хорошее»: собственный капитал в достаточной мере покры-
вает операционный, кредитный и рыночный риски банка, что обеспечивает
данной кредитной организации финансовую устойчивость и прочность.
3) Кредитный риск.
Для анализа кредитного риска были рассчитаны следующие показатели
(табл. 4):
Таблица 4
Показатели кредитного риска
№
Показатель
Обозначение
2015
2016
1
Показатель качества ссуд
ПА1
3,04%
4,72%
2
Показатель качества активов(риска
потерь)
ПА2
0,32%
0,30%
3
Показатель доли просроченных
ссуд
ПА3
1,44%
1,84%
4
Показатель размера резервов на
потери по ссудам и иным актива
ПА4
4,87%
5,74%
5
Показатель концентрации крупных
кредитных рисков
ПА5
207,50%
197,50%
6
Показатель концентрации кредит-
ных рисков на акционеров (участ-
ников)
ПА6
0,00%
0,00%
7
Показатель концентрации кредит-
ных рисков на инсайдеров
ПА7
1.0%
0,80%
8
Обобщающий результат по группе
показателей оценки активов
РГА
1,28
1,167
Источник: составлено автором на основе методики Банка России. Режим доступа:
http://www.сbr.ru/analytiсs/bank_systеm/mеtоdiсa-2013/PR_1.pdf
Данная группа показателей служит для оценки не столько кредитного
риска организации, сколько для оценки качества активов в целом, поскольку
основным объектом исследования и анализа является ссудная задолженность.
За анализируемый период значения нескольких параметров увеличились, дру-
гие уменьшились. По совокупности можно сказать, что качество активов
«Сбербанка» осталось на очень высоком уровне, что подтверждает обобщаю-
щий результат по данной группе показателей. Это означает, что доля рисковых
активов банка находится на необходимом минимальном уровне, риски потерь
вследствие неплатежеспособности клиентов также минимальны, что говорит о
34
правильности кредитной политики «Сбербанка», обеспечивающей ему плате-
жеспособных клиентов. Единственным негативным моментом при анализе
кредитного риска банка, является увеличение, хоть и незначительное, доли
просроченных ссуд, связанное с валютным ипотечным кредитованием и
уменьшением доходов населения. В связи с этим «Сбербанк» был вынужден
увеличить резервы на возможные потери по ссудам, чтобы обезопасить себя от
возможных кредитных и валютных рисков.
Наряду с рассмотрением параметров, характеризующих кредитный риск,
определенных Банком России, целесообразно также подробно остановиться на
структуре ссудной задолженности кредитной организации с целью выявления
проблемных и возможно неплатежеспособных клиентов. Для этого обратимся к
анализу структуры ссудной задолженности «Сбербанка» с точки зрения состава
клиентской базы и ее динамики за последние годы (табл. 5):
Таблица 5
Оценка структуры ссудной задолженности «Сбербанка»
Источник: составлено автором на основе неконсолидированной бухгалтерской отчетности ПАО «Сбербанк».
Данные, приведенные в таблице 5, свидетельствуют о том, что кредитный
портфель банка, несмотря на финансовую нестабильность российской эконо-
мики в 2015 г., увеличивается. В 2016 г. произошло увеличение ссудной задол-
37
Официальный сайт «Сбербанка» России. [электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.sbеrbank.ru/ru/abоut/tоday (дата обращения: 30.05.2017)
Показатель
01.01.2016
01.01.2017
Сумма,
млн.
руб.
Удель-
ный вес,
%
01.01.
2015
Сумма,
млн.
руб.
Удель-
ный вес,
%
01.01.
2016
"Ссудная задолженность юриди-
ческих лиц
1164821
0
69,8
1224876
3
68,5
Ссудная задолженность физиче-
ских лиц
4069937
24,4
4134771
23,1
Межбанковские кредиты и про-
чая ссудная задолженность
972436
5,8
1497089
8,4
Итого: ссудная задолженность
до вычета резервов на возмож-
ные потери
100
100"
37
35
женности на 6,2% по сравнению с 2015 г., что свидетельствует о грамотной
кредитной политике банка, нацеленной на расширенное предложение кредит-
ных ресурсов различной категории заемщиков. "Основную долю в кредитном
портфеле банка занимают кредиты юридическим лицам. В 2016г. объем ссуд-
ной задолженности юридических лиц увеличился на 5,2% по сравнению с от-
четной датой предыдущего периода"
38
, однако доля данного показателя умень-
шилась на 1,3%. То есть кредитование юридических лиц является наиболее
востребованной клиентами банковской услугой, а доходы от нее остаются од-
ним из основных источников формирования прибыли банка. В целом же можно
отметить, что структура кредитного портфеля банка по прошествии года изме-
нилась не существенно. Оценим структуру отраслевого кредитного портфеля
банка (табл. 6):
Таблица 6
Оценка структуры отраслевого кредитного портфеля ПАО
"Сбербанк России" в разрезе видов экономической деятельности
Вид экономической деятельности
Удельный
вес, %
01.01.2016
Удельный
вес, %
01.01.2017
"Физические лица
25,9
25,2
Услуги
21,6
21,5
Торговля
10,4
10,4
Энергетика
5,1
6,0
Государственные и муниципальные учреждения РФ
5,1
5,2
Машиностроение
5,1
5,2
Металлургия
4,3
4,8
Пищевая промышленность и сельское хозяйство
5,0
4,7
Химическая промышленность
2,9
3,0
Строительство
3,2
2,9
Нефтегазовая промышленность
1,9
2,9
Телекоммуникации
3,0
2,6
Транспорт
2,5
2,4
Деревообрабатывающая промышленность
0,3
0,3
Прочее
3,7
2,9
Итого кредитов
100
100"
39
Источник: составлено автором на основе неконсолидированной бухгалтерской отчетности ПАО "Сбербанк Рос-
сии"
38
Официальный сайт «Сбербанка» России. [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.sbеrbank.ru/ru/abоut/tоday (дата обращения: 30.05.2017)
39
Там же
36
Отраслевой анализ кредитного портфеля «Сбербанка» показал, что струк-
тура портфеля достаточно диверсифицирована, поскольку доля крупнейших
отраслей не превышала за последние несколько лет 25%. Наибольшую долю в
кредитном портфеле банка имеют такие категории как «физические лица»,
«Услуги» и «Торговля». Расширение кредитного портфеля является положи-
тельным фактором ввиду того, что увеличение отраслевой клиентской базы
позволяет снизить кредитные риски, обезопасить банк от потерь вследствие
возможной несостоятельности предприятий какой-то конкретной отрасли.
Необходимо отметить, что банковское кредитолвание бизнеса в 2015-
2016 гг. достаточно противоречивою. Кризис в банковской сфере, вызванный
неплатежами и ростом ключевой ставки, обострили ситуацию и осложнили де-
ятельность всех субъектов рыночной экономики во всех без исключения отрас-
лях. "Практически везде были нарушены сформированные ранее взаимосвязи,
финансовые и технологические цепочки взаимодействия предприятий. Во мно-
гих экономических отраслях, например, в жилищном строительстве, снизился
рыночный спрос на продукцию. Большинство юридических лиц зафиксировали
существенные ухудшения финансово-экономического состояния, часть из них
не смогла справиться с ранее взятыми кредитными обязательствами и оказалась
на грани банкротства"
40
. Однако, несмотря на это, «Сбербанк» сохранил и даже
увеличил кредитный портфель в прошедшем году, что свидетельствует о высо-
кой надежности и привлекательности банка, как для розничных, так и для кор-
поративных клиентов.
В «Сбербанке России» в соответствии с Положением Банка России №254-
П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возмож-
ные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности»
41
преду-
смотрено разделение ссуд на 5 категорий качества. Рассмотрим динамику кре-
40
Банковская система сокращается вместе с экономикой// ВЕДОМОСТИ.- 2016. - № 4001
41
"Положение о порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам,
по ссудной и приравненной к ней задолженности" (утв. Банком России 26.03.2004 N 254-П) (ред. от 14.11.2016)
37
дитного портфеля корпоративных и розничных клиентов по категориям каче-
ства ссуд (рис. 6):
Рис. 6. Динамика кредитного портфеля ПАО "Сбербанк России" по
категориям качества ссуд за 2014-2016гг.
Источник: составлено автором на основе неконсолидированной бухгалтерской отчетности ПАО «Сбербанк».
Как свидетельствуют данные, приведенные на рис. 6, динамика кредитно-
го портфеля по категориям качества менялась за последние годы незначитель-
но. Наибольшая доля за весь анализируемый период принадлежит ссудам I ка-
тегории качества с минимальным кредитным риском, что свидетельствует об
эффективной работе банка с корпоративными клиентами. Несмотря на отсут-
ствие значительных колебаний в динамике кредитного портфеля, можно заме-
тить, что доля кредитов с V категорией качества постепенно растет. V катего-
рия является низшей в этой классификации и равна сумме безнадежных ссуд,
то есть кредитов с отсутствием вероятности возврата в силу неспособности или
отказа заемщика выполнять обязательства по ссуде. Данное обстоятельство яв-
ляется вызвано, в первую очередь, снижением платежеспособности клиентов
банка. Считается, что доля просроченных ссуд в банке не должна превышать
10% от общего объема выданных кредитов. В соответствии с этим мнением
«Сбербанк» имеет довольно низкий риск неплатежеспособности клиентов, од-
нако тенденция к увеличению данного параметра должна насторожить мене-
0
10
20
30
40
50
60
2014 2015 2016
46,93
50,37
48,87
43,25
40,17
40,85
5,18
4,72
4,88
1,56
1,43
1,32
3,29
3,51
4,21
%
I категория
II категория
III категория
IV категория
V категория
38
джеров банка и более подробно оценивать кредитные истории потенциальных
заемщиков.
4) Риск ликвидности.
Наконец, последним аналитическим пакетом в рамках методики Банка
России, является оценки риска ликвидности. Расчет данной группы параметров
для ПАО «Сбербанк» представлен в таблице 7:
Таблица 7
Оценка риска ликвидности ПАО «Сбербанк России»
№
Показатель
Обозначение
2015
2016
1
Показатель общей краткосроч-
ной ликвидности
ПЛ1
10,43%
16,02%
2
Показатель мгновенной ликвид-
ности банков
ПЛ2
74,30%
116,40%
3
Показатель текущей ликвидно-
сти
ПЛ3
66,40%
154,40%
4
Показатель структуры привле-
ченных средств
ПЛ4
33,69%
37,45%
5
Показатель зависимости от меж-
банковского рынка
ПЛ5
-1,08%
-5,07%
6
Показатель риска собственных
вексельных обязательств
ПЛ6
3,21%
2,93%
7
Показатель небанковских ссуд
ПЛ7
112,42%
92,50%
8
Обобщающий результат по
группе показателей оценки лик-
видности
РГЛ
1,333333333
1,333333333
Источник: составлено автором на основе методики Банка России. Режим доступа:
http://www.сbr.ru/analytiсs/bank_systеm/mеtоdiсa-2013/PR_1.pdf (дата обращения: 03.04.2017г.)
"Ликвидность банка определяется сбалансированностью его активов и
пассивов банка, степенью соответствия сроков размещенных активов и привле-
ченных пассивов. Следовательно, оценка ликвидности банка заключается в
оценке ликвидности его баланса"
42
.
За анализируемый период обобщающий результат по группе показателей
оценки ликвидности остался неизменным, что говорит о том, что «Сбербанк» в
достаточной мере обеспечен высоколиквидными и ликвидными активами, что
позволяет ему обеспечить гарантии по исполнению всех обязательств перед
вкладчиками.
42
Лаврушин О. И. Банковское дело: учебник / под ред. проф. О.И.Лаврушина. - М.: КНОРУС, 2006. - С.768.
39
При этом показатель "мгновенной ликвидности выполнялся со значи-
тельным запасом по отношению к предельно допустимому Банком России зна-
чению, что указывает на высокую платежеспособность банка на протяжении
всего рассматриваемого периода. В 2016 г. в течение одного операционного дня
банк мог исполнить за счет высоколиквидных активов 116% обязательств до
востребования. Это выше значения 2015 г. в 1,57 раза и свидетельствует о вы-
сокой мгновенной ликвидности. Значения показателя текущей ликвидности со-
ответствует рекомендуемому (более 50%). При этом в течение рассматриваемо-
го периода значение коэффициента также выросло. В течение 30 дней банк
может исполнить 154,4% обязательств до востребования и сроком до 30 дней.
Можно заключить, что банк сохраняет в группе ликвидных активов объем ре-
сурсов со значительным запасом.
Показатель небанковских ссуд указывает на проведение банком доста-
точно агрессивной кредитной политики, т.е. банк предоставляет кредиты не
только за счет депозитов"
43
. В динамике этот показатель падает, что свидетель-
ствует об увеличении среднесрочной ликвидности. Обобщающий результат по
группе показателей характеризует состояние ликвидности банка как хорошее,
при этом за период 2015-2016 гг. оно не изменилось.
Исходя из этого, можно судить о высокой ликвидности и платежеспо-
собности «Сбербанка» на отчетные даты, что во многом обуславливается орга-
низацией работы по управлению ликвидностью.
4) Анализ обязательных нормативов ПАО «Сбербанк России».
Инструкция Банка России №139-И от 03.12.2012 «Об обязательных нор-
мативах банка»
44
является одним из важнейших законодательных актов, осу-
ществляющих контроль над деятельностью кредитных организаций. Она
"включает в себя методику расчета обязательных нормативов банка. В соответ-
ствии с данной инструкцией любая коммерческая организация должна также
43
Официальный сайт «Сбербанка» России. [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.sbеrbank.ru/ru/abоut/tоday (дата обращения: 30.05.2017)
44
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017)
"Об обязательных нормативах банков"
40
включать в методику по оценке своего финансового состояния расчет обяза-
тельных нормативов. Поддержание нормативов на определенном уровне гаран-
тирует банку контроль над всевозможными рисками, которые он на себя при-
нимает, осуществляя финансово-хозяйственную деятельность"
45
. В связи с этим
рассмотрение и подробный анализ каждого из нормативов представляется не-
обходимым элементом оценки финансового состояния банка, чему и посвящен
данный раздел работы.
Перед непосредственно анализом фактических значений обязательных
нормативов «Сбербанка» необходимо дать характеристику каждого норматива
с тем, чтобы впоследствии иметь возможность оценить сильные и слабые сто-
роны данной кредитной организации.
"Норматив достаточности капитала (его собственных средств) – Н1.0
ограничивает риск несостоятельности коммерческого банка, задает требования
по минимально необходимой величине капитала (собственных средств ком-
мерческих банков), чтобы была возможность покрыть различного рода риски.
Вычисляется как отношение собственных средств – капитала коммерческого
банка к сумме его активов, взвешенных по уровню риска. Наряду с данным
нормативом кредитная организация также рассчитывает нормативы достаточ-
ности базового и основного капитала соответственно, однако их рассмотрению
уделяется меньше внимания. В составе Н1.0 содержатся величины рыночного
риска, операционного риска, кредитного риска. Таким образом видно, что в
Н1.0 входят два основных компонента: объем собственных средств и сумма со-
вокупного риска банковских активов. Воздействие коэффициента достаточно-
сти собственных средств коммерческого банка увеличивается, когда происхо-
дит рост собственного капитала, а уменьшается, когда возрастает риск акти-
вов"
46
.
45
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017)
"Об обязательных нормативах банков"
46
Там же
41
"Норматив мгновенной ликвидности (Н2) ограничивает риск потери
банком полной ликвидности за один операционный день и рассчитывается как
частное от деления высоколиквидных активов к пассивам (обязательствам) по
счетам до востребования, уменьшенных на 0,5 величины минимального сум-
марного остатка по счетам юридических и физических лиц до востребования.
Данный норматив должен быть не менее 15%.
Норматив текущей ликвидности Н3 регулирует риски потери ликвидно-
сти коммерческим банком в течение 30 ближайших календарных дней к дате
расчета норматива. Норматив находится как частное от деления ликвидных ак-
тивов к пассивам (обязательствам) по счетам до востребования, уменьшенных
на 0,5 величины минимального суммарного остатка по счетам юридических и
физических лиц до востребования. Минимальное числовое значение Н3 – 50%.
Норматив долгосрочной ликвидности Н4 лимитирует риск, присущий
банкам в случае вложения средств в долгосрочные активы, детерминирует мак-
симально возможное отношение кредитных требований коммерческого банка
со сроком (оставшимся) до даты погашения более 365 (366) календарных дней,
к капиталу (собственным средствам) коммерческого банка и пассивам (обяза-
тельствам) со сроком (оставшимся) до даты погашения более 365 (366) кален-
дарных дней с поправкой на сумму минимального остатка средств на счетах со
сроком исполнения пассивов до 365 дней, а также счетам до востребования
юридических и физических лиц (исключая кредитные организации). Мини-
мальное значение – 120%"
47
.
Норматив Н6 определяет "максимальный риск на одного или группу за-
емщиков. Рассчитывается как отношение общей суммы кредитных требований
коммерческого банка к заемщику (группе заемщиков) к капиталу (собственным
средствам) коммерческого банка. Максимальное возможное значение нормати-
ва – 25%.
47
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017)
"Об обязательных нормативах банков"
42
Норматив Н7 регулирует максимальное значение крупных кредитных
рисков банка. Определяется как отношение общей величины крупных кредит-
ных рисков к размеру собственных средств банка. Максимально допустимое
значение – 800%.
Нормативы Н9.1 и Н10.1 определяют максимальный размер кредитов,
поручительств и банковских гарантий для акционеров и инсайдеров (физиче-
ских лиц) соответственно к собственным средствам банка. Они регулируют
кредитный риск, присущий банку, по отношению к своим участникам. Макси-
мально допустимое значение Н9.1 – 50%. Максимально допустимое значение
Н10.1 – 3%.
Норматив использования капитала банка для покупки акций других
юридических лиц ограничивает совокупный риск банка. Лимитирует макси-
мальное отношение инвестируемой коммерческим банком суммы к капиталу
банка. Максимально допустимое значение – 25%"
48
.
Нормативны ПАО «Сбербанк» представлены в таблице 8:
Таблица 8
Обязательные нормативы ПАО «Сбербанк»
№
Наименование показа-
теля
Обоз-
на-
чение
Норматив-
ное значе-
ние
Фактическое зна-
чение
01.01.
2016
01.01.
2017
1
"Норматив достаточности
базового капитала
Н1.1
5,00%
8,24%
7,88%
2
Норматив достаточности
основного капитала банка
Н1.2
6,00%
8,24%
7,88%
3
Норматив достаточности
собственных средств банка
Н1.0
10,00%
11,71%
11,92%
4
Норматив мгновенной лик-
видности банка
Н2
15,00%
74,30%
116,40%
5
Норматив текущей лик-
видности банка
Н3
50,00%
66,40%
154,40%
6
Норматив долгосрочной
ликвидности банка
Н4
120,00%
111,20%
65,50%
7
Норматив максимального
размера риска на одного
заемщика ли группу свя-
занных заемщиков
Н6
25,00%
-
-
48
Инструкция Банка России от 03.12.2012 N 139-И (ред. от 13.02.2017)
"Об обязательных нормативах банков"