42
- предоставление банковских гарантий и лизинг.
Ставка по кредиту определяется несколькими факторами:
- срок действия договора;
- ликвидность залога;
- сумма кредита;
- валюта кредита и др.
Кроме того, на размер ставки оказывает влияние наличие страховки,
кредитная история заемщика и его категорийность.
В рамках каждой кредитной программы предусмотрены специальные
требования, которым заемщик должен соответствовать:
- регистрация деятельности на территории Российской Федерации;
соответствие установленным нормам по объему годовой выручки для каждого
из видов кредита;
- минимальный период функционирования предприятия 3-12 месяцев (в
зависимости от вида деятельности и желаемой программы).
Как было отмечено выше, важным является такой фактор, как кредитная
история заемщика: если в кредитной истории имеются факты проблемных
займов или несвоевременных платежей по ним, решение в пользу заемщика по
новой кредитной заявке маловероятно.
Перечень документов для рассмотрения кредитной заявки является
стандартным:
- заявка-анкета;
- документы, которые подтверждают законность осуществления
предпринимательской деятельности (учредительные и правоустанавливающие
акты);
- идентификационные документы (паспорта) и приказы о назначении
должностных лиц, имеющих право подписи от имени предприятия
(организации);
- финансовая отчетность;
- документы об осуществляемой хозяйственной деятельности.
43
Этот перечень является минимальным, но не исчерпывающим, поскольку
банк при рассмотрении заявки вправе запросить дополнительные документы.
Основными преимуществами ПАО «Совкомбанк» являются следующие:
- широкий выбор кредитных программ;
- длительные сроки предоставления кредита;
- льготные ставки по кредиту;
- возможность досрочного погашения кредита без штрафных санкций;
- индивидуальный подход к каждому заемщику.
К недостаткам можно отнести большой пакет документов и длительные
сроки рассмотрения кредитной заявки, а также строгие требованиями к
заемщику.
Учитывая то, что контроль за рыночными рисками является одним из
важнейших факторов, определяющих доходность, ПАО «Совкомбанк»
реализует и постоянно совершенствует комплекс процедур по управлению
рисками в соответствии с нормативными актами Центрального Банка
Российской Федерации.
Банковской деятельности присущи различные виды рисков. В своей
деятельности Банк идентифицирует следующие виды рисков: операционный
риск; риск ликвидности; кредитный риск; рыночный риск (включает валютный,
процентный и риск ценных бумаг).
Основными способами снижения рыночных рисков является:
- страхование;
- резервирование;
- хеджирование;
- распределение;
- диверсификация;
- минимизация (управление активами и пассивами);
- избегание (отказ от операции).
ПАО «Совкомбанк» использует различные способы защиты от рыночных
рисков, среди которых можно отделить внутренние и внешние (рисунок 9).
44
Рис. 9. Методы защиты от кредитного риска, применяемые в ПАО
«Совкомбанк»
Проведем анализ кредитного риска на основе методики анализа
финансового состояния банка, утвержденной в Центральном Банке России и
Указания от 16 января 2004 г. N 1379-У об оценке финансовой устойчивости
банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования
вкладов (таблица 7).
Таблица 7 – Оценка кредитного риска ПАО «Совкомбанк»
Наименование показателя
на 01.01.2019
на 01.01.2020
Изменение 2018-2019 гг.
Показатель доли просроченных ссуд
3.26%
4.83%
1.57%
Показатель размера резервов на потери
по ссудам и иным активам
11.08%
8.02%
-3.06%
Ссудная задолженность (ст2)
602 373 208
657 298 945
54 925 737
МЕТОДЫ ЗАЩИТЫ ОТ РЫНОЧНЫХ РИСКОВ
Внешние методы оптимизации (значительно снижают уровень
доходности проекта)
распределение риска - переложение некоторой части риска на другого субъекта,
который способен обеспечить снижение риска (примером может служить получение
различного рода гарантий и поручительств)
страхование - плата за уменьшение уровня риска и т.д. (в этом случае необходимо
учитывать риски, связанные с финансовой устойчивостью и вероятностью
банкротства страховых компаний)
Внутренние методы оптимизации (незначительно снижают
прибыльность проекта):
лимитирование - ограничение финансовых потоков, направленных во
внешнюю среду
метод хеджирования - позволяет уменьшить или нейтрализовать риск на основе
применения противоположных по отношению к определенному фактору риска,
позиций
анализ перспектив развития рынков (валютного, ссудного, рынка ценных бумаг
и других) предусматривает анализ изменения стоимости финансовых активов и
прогнозирования возможного влияния изменения стоимости активов на
прибыль / убытки Банка
создания резервов - предусматривает формирование резервов для покрытия
возможных убытков в будущем периоде
получения дополнительной информации - наиболее распространенный метод
снижения риска
45
Продолжение таблицы 7
Наименование показателя
на 01.01.2019
на 01.01.2020
Изменение 2018-2019 гг.
Резерв на возможные потери
63 711 239
47 429 890
-16 281 349
Максимальный размер крупных
кредитных рисков (Н7)
(Максимальное значение Н7,
установленное ЦБ – 800%)
239.88
176.34
-63.55
Совокупная величина риска по
инсайдерам банка
(Максимальное значение Н10.1,
установленное ЦБ – 3%)
0.83
0.26
-0.56
Как видно из данных, представленных в таблице 7, доля просроченных
ссуд на конец анализируемого периода имеет отрицательную тенденцию к росту
на 1,57% и составила 4,83%, что является достаточно высоким показателем.
Доля резервирования по ссудам имеет положительную тенденцию к снижению
на 3,06%, доля резервирования достаточно высокая и составляет 8,02%.
Размер крупных кредитных рисков можно оценить как
удовлетворительный. Кроме того, он имеет положительную тенденцию к
снижению на 63,55%.
Размер кредитных рисков на инсайдеров также можно оценить
удовлетворительно. Кроме того, он имеет положительную тенденцию к
снижению на 0,56%.
Таким образом, кредитная политика ПАО «Совкомбанк» формируется как
с учетом соблюдения общепринятых основных принципов кредитования.
Основной целью кредитной политики ПАО «Совкомбанк» является
формирование кредитного портфеля, который позволяет поддерживать качество
активов на приемлемом уровне, обеспечивать целевой уровень доходности и
минимизацию кредитных рисков.
Банк делает упор на диверсифицированное кредитование, формой
обеспечения которого являются имущественные залоги. Общий уровень
обеспеченности кредитов достаточно высок и возможный невозврат кредитов,
вероятно, будет возмещен объемом обеспечения.
46
3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ ПАО
«СОВКОМБАНК»
3.1 Проблемы управления кредитной политикой ПАО «Совкомбанк»
Для выявления проблем в управлении кредитной политикой ПАО
«Совкомбанк» рассмотрим методику, которая используется в нем для оценки
кредитоспособности заемщиков, являющихся юридическими лицами.
Методика оценки кредитоспособности заемщика, разработанная в ПАО
«Совкомбанк», предусматривает три группы относительных показателей
(коэффициентов) для оценки финансового состояния и платежеспособности
юридических лиц: коэффициенты ликвидности; коэффициент финансовой
устойчивости; коэффициенты оборачиваемости и рентабельности.
Алгоритм расчета указанных выше показателей представлен в таблице 8.
Таблица 8 - Показатели оценки кредитоспособности заемщика ПАО
«Совкомбанк»
Наименование показателя
Формула расчета
К1-коэффициент абсолютной
ликвидности
К
стр стр
стр стр стр
К2 - промежуточный коэффициент
покрытия (коэффициент быстрой
ликвидности)
К
стр стр стр
стр стр стр
К3 - коэффициент текущей ликвидности
(общий коэффициент покрытия)
К
стр стр стр
К4 - коэффициент наличия собственных
средств
К
стр стр
стр
К5 - рентабельность продукции
К
стр ????отчетофинансовыхрезультатах????
стр ????отчетофинансовыхрезультатах????
К6 - рентабельность деятельности
предприятия
К
стр ????отчетофинансовыхрезультатах????
стр ????отчетофинансовыхрезультатах????
Оборачиваемость оборотных активов и кредиторской задолженности
рассчитывается в днях исходя из объема дневных продаж (однодневной выручки
от продаж). Объем дневных продаж рассчитывается путем деления выручки от
47
продаж на количество дней в периоде (90, 180, 270 или 360)
15
.Коэффициенты
кредитоспособности, рассмотренные в таблице 8, являются основными
оценочными показателями. Алгоритм расчета показателей (коэффициентов)
оборачиваемости представлен в таблице 9.
Таблица 9 - Показатели оценки оборачиваемости
Наименование показателя
Формула расчета
О
оа
– оборачиваемость
оборотных активов
О
оа
выручкаотпродаж
средняястоимостьобротныхактивов
О
дз
– оборачиваемость
дебиторской задолженности
О
дз
выручкаотпродаж
средняястоимостьдебиторскойзадолженности
Окз
– оборачиваемость
кредиторской
задолженности
О
дз
выручкаотпродаж
средняястоимостькредиторскойзадолженности
Показатели оборачиваемости и рентабельности используются для общей
характеристики заемщика и рассматриваются в дополнение к основным
показателям кредитоспособности. В случае необходимости могут быть
рассчитаны показатели оборачиваемости других элементов оборотных активов
(готовой продукции, незавершенного производства и др.) и кредиторской
задолженности. Рекомендуемые значения основных показателей
кредитоспособности представлены в таблице 10.
Таблица 10 - Рекомендуемые значения показателей
кредитоспособности
Наименование показателя
Рекомендуемое
значение
Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)
0,10
Коэффициент быстрой ликвидности (К2)
0,80
Коэффициент текущей ликвидности (КЗ)
1,5
Коэффициент наличия собственных средств (К4):
- для организаций, кроме организаций торговли и лизинговых компаний;
- для организаций торговли и лизинговых компаний
0,40
0,25
Рентабельность продукции (К5)
0,25
Рентабельность деятельности предприятия (К6)
0,6
15
Официальный сайт ПАО «Совкомбанк» [Электронный ресурс]/Режим доступа: https://sovcombank.ru.
48
Оценка результатов показателей кредитоспособности заключается в
присвоении заемщику категории по каждому из них, путем сравнения
полученных значений с рекомендуемыми значениями. Дифференциация
показателей по категориям представлена в таблице 11.
Таблица 11 - Дифференциация показателей по категориям
Наименование показателя
Категория показателя
Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)
>0,1
0,05-0,10
<0,05
Коэффициент быстрой ликвидности (К2)
>0,8
0,5-0,80
<0,05
Коэффициент текущей ликвидности (КЗ)
>1,5
1,00-1,50
<1,00
Коэффициент наличия собственных средств (К4):
-для предприятий, исключая торговые
-для торговых и лизинговых компаний
>0,40
>0,25
0,25-0,40
0,15-0,25
<0,25
<0,25
Рентабельность продукции (К5)
>0,10
<0,10
Нерентаб.
Рентабельность деятельности предприятия (К6)
>0,06
<0,06
Нерентаб.
Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение
рейтинга заемщика, или его класса. Формула расчета суммы баллов S имеет вид:
К К К К К К????????
Градация значений S по методике оценки кредитоспособности заемщика,
которая применяется в ПАО «Совкомбанк», отличается от градации по методике
оценки кредитоспособности на основе системы финансовых коэффициентов.
Согласно методике, применяемой в ПАО «Совкомбанк», в зависимости от
значений S устанавливается три класса заемщиков:
- 1 класс - кредитование не вызывает сомнений;
- 2 класс - для кредитования необходим взвешенный подход;
- 3 класс - кредитование связано с повышенным риском.
Определение рейтинга осуществляется на основе суммы баллов по шести
основным показателям кредитоспособности, оценки показателей третьей группы
и качественного анализа рисков.
Сумма баллов S оказывает влияние на рейтинг заемщика следующим
образом:
- 1 класс: S = 1,25 и менее. Обязательным условием отнесения заемщика к
49
1 классу является значение коэффициента К5 на уровне, который установлен для
1-го класса кредитоспособности;
- 2 класс: значение S находится в диапазоне от 1,25 до 2,35. Обязательным
условием отнесения заемщика ко 2 классу является значение коэффициента К5
на уровне, который установлен на уровне не ниже, чем для 2-го класса
кредитоспособности;
- 3 класс кредитоспособности: значение S более 2,35.
Затем определенный предварительный рейтинг корректируется с учетом
других показателей и показателей качественной оценки заемщика. При
отрицательном воздействии этих факторов рейтинг может быть снижен на один
класс. Если в результате проведения качественной оценки выявлены факторы,
которые явно свидетельствуют о неспособности заемщика выполнять свои
обязательства, ему присваивается класс «d» - дефолт. К таким факторам
относятся, в том числе: наличие просроченной задолженности перед банком
сроком более 30 дней; вынесение арбитражным судом определения/решения о
введении в отношении заемщика одной из процедур банкротства согласно
действующему законодательству.
По результатам произведенных расчетов оформляется карточка
финансового состояния заемщика. При определении кредитного риска заемщика
его обязательства оцениваются по следующим группам факторов: качество
обеспечения; обороты заемщика по расчетному счету и кассе; финансовое
состояние заемщика; собственные средства заемщика в финансируемом проекте;
расходы заемщика на выплату процентов и основного долга и их отношение к
оборотам заемщика; рентабельность деятельности заемщика; просрочка
выплаты основного долга и процентов по нему.
Итоговая группа риска определяется как худшая оценка по каждому из
показателей. Такой подход к оценке группы риска обусловлен наличием
минимально возможных значений каждого показателя. Только при их
соблюдении возможно отнесение по группам риска, но по каждому показателю
имеются свои особенности расчета.
50
Качество обеспечения оценивается как отношение суммы обеспечения к
сумме задолженности. При наличии обеспечения высокой ликвидности часть
кредита, которая покрыта таким обеспечением, относится к первой группе риска
(низкий уровень риск), вне зависимости от значений других показателей.
Сумма обеспечения рассчитывается как сумма залоговой стоимости
каждого объекта залога, оценка которого осуществляется по согласованию с
экспертом фонда банка и специалистом отдела залогов банка. Возможно
принятие в качестве обеспечения оборудования, которое приобретается на
кредитные средства, возможен учет этого залога при осуществлении расчета
группы риска при предоставлении кредита.
Согласно требованиям фонда ПАО «Совкомбанк», от заемщика требуется
персональное поручительство по кредиту. Личная гарантия предоставляется в
форме поручительства. При расчете качества обеспечения личное
поручительство учитывается в сумме не более 10% от суммы кредита только при
условии обеспечения этого поручительства личным имуществом учредителя.
Обороты заемщика по расчетному счету и кассе рассчитываются как отношение
среднемесячных оборотов по счетам к сумме задолженности в ПАО
«Совкомбанк».
Среднемесячные обороты заемщика по счетам оцениваются по расчетным
и текущим счетам заемщика за последние 3 полных календарных месяца,
которые предшествуют дате проведения оценки, без учета зачисления на
указанные счета: кредитов ПАО «Совкомбанк» и других банков; денежных
средств, возвращенных с депозитов банка, или полученных от продажи ценных
бумаг банка; денежных переводов между счетами заемщика в разных банках;
поступлений от операций, которые связанны с оптимизацией остатков на
расчетных счетах заемщика.
Значения показателя отношения среднемесячного оборота по счетам к
текущей задолженности: 0,7 и более – низкий уровень риска, группа 1; от 0,2 до
0,7 - приемлемый уровень риска, группа 2-3; ниже 0,2 - высокий уровень риска,
группы 4-5.
51
Оборот по счетам в других банках принимается только на основании
полного пакета выписок либо официальных банковских справок.
Группа риска присваивается экспертным путем, на основе данных,
которые получены в результате проведения финансового анализа. По
коэффициентам, которые имеют четкие числовые критерии, рекомендуется
распределение по группам риска, которое представлено в таблице 12.
Таблица 12 - Критерии распределения по группам риска
Наименование показателя
1 группа низкий
уровень риска
2-3 группа
приемлемый уровень
риска
4-5 группа высокий
уровень риска
Коэффициент текущей
ликвидности
Более 2,0
От 1,0 до 2,0
Менее 1,0
Коэффициент быстрой
ликвидности
Более 0,6
От 0,2 до 0,6
Менее 0,2
Коэффициент автономии
Более 0,5
От 0,2 до 0,5
Менее 0,2
Собственные средства заемщика в финансируемом проекте определяются
как отношение суммы средств, которые направляются на финансирование
проекта заемщиком к общей стоимости проекта.
Финансирование проекта рассматривается как совокупность форм и
методов финансового обеспечения реализации инвестиционного проекта.
Проектное финансирование определяется как способ мобилизации различных
источников финансирования и комплексного использования различных методов
финансирования конкретных инвестиционных проектов. Такое финансирование
имеет строго целевой характер.
Значения показателя: более 35% - низкий уровень риск, группа 1; от 10%
до 35% - приемлемый уровень риска, группа 2-3; ниже 10% - высокий уровень
риска, группа 4.
Расходы заемщика на выплату основного долга и процентов по нему и их
отношение к оборотам клиента.
Значения показателя: менее 10% - низкий уровень риска, группа 1; от 10%
до 50% - приемлемый уровень риска, группа 2-3; выше 50% - высокий уровень
риска, группа 4-5. Рентабельность деятельности клиента показывает величину
прибыли, которую получит предприятие (заемщик) на единицу стоимости