34
2. Характеристика финансового состояния на примере ООО
«Простор»
2.1 Краткая характеристика деятельности организации
Предприятие ООО «Простор» было образовано в 2006 году и
существует на современном рынке более 10 лет. Оно специализируется на
разработке, поставках и оптовых продажах продукции из сегмента индустрии
красоты и здоровья (крема, лосьоны, шампуни, бальзамы, лечебная косметика).
Рецептуры многих из них являются уникальными, что позволяет предприятию
удерживать определенные позиции на рынке. Кроме того, эта является весьма
востребованным сегодня, и поэтому основными целями и задачами руководства
ООО «Простор» является постоянное расширение целевой аудитории и
активный поиск дополнительных контрагентов с целью увеличения объема
продаж.
ООО «Простор» – независимый производитель, осуществляющий
разработку и производство средств ухода за телом, кожей, волосами и лечебной
косметики.
Предприятие обладает производственной площадкой общей площадью
2800 квадратных метров в г. Кашира (Московская область), на территории
которой офис, производственный цех, работающий на оборудовании –
Weckerle, Kalix, Symex и др., а также научно-исследовательская лаборатория.
Большинство продуктов производится именно на собственной
производственной площадке, компания использует более чем 160
ингредиентов, покупаемых у различных производителей в 21 стране.
Благодаря передовым технологиям и высококвалифицированным
специалистам среднегодовой объем производства предприятия достигает более
12 млн. шт.
ООО «Простор» в большом объеме производит продукты по уходу за
кожей и по уходу за волосами.
Лаборатория предприятия располагает всей необходимой современной
научно-исследовательской базой. Высококвалифицированные специалисты
лаборатории «Простор» обладают достаточно высокой квалификацией и
35
необходимыми умениями и навыками для разработки новых технологий и
препаратов с тем, чтобы обеспечивать высокую конкурентоспособность на
международном рынке, производя и выпуская уникальную продукцию в
области средств по уходу за кожей и волосами.
Собственная лаборатория позволяет постоянно обновлять, расширять
ассортимент и контролировать качество выпускаемой продукции.
Особой гордостью предприятия является высокий стандарт качества
используемых ингредиентов. У компании с момента основания были налажены
связи с известными мировыми поставщиками косметического сырья из Японии,
Франции, Швейцарии, Германии. Стоит отметить, что на деятельности ООО
«Простор» не могли не отразиться санкции, введенные со стороны США.
Поэтому начиная с 2015 года предприятие стало более активно сотрудничать
со странами ближнего зарубежья. Сотрудники лаборатории ежегодно посещают
отраслевые международные научно-практические конференции, являются
участниками международных семинаров и выставок, проходят стажировку на
производственных площадках Европы.
Миссия предприятия – разработка и производство продукции красоты и
здоровья в соответствии с мировыми стандартами.
Конкурентные преимущества:
1. Производственные мощности на базе оборудования лучших мировых
производителей: Symex, Weckerle, Kalix, Vetraco и др.
Технологические решения, обеспечивающие максимальную
производительность.
2. Система менеджмента, соответствующая ведущим мировым
стандартам:
- система контроля качества ISO 9001:2008;
- программное обеспечение Navision;
- регулярные тренинги и обучение персонала.
3. Департамент по развитию:
- собственные разработки по всему спектру выпускаемой продукции;
36
- тесное сотрудничество с ведущими исследовательскими и сырьевыми
компаниями мира;
- использование новейших мировых тенденций и разработок.
4. Профессиональная команда.
5. 10-летний опыт в области производства товаров для красоты и
здоровья.
На рисунке 1 представлена организационная структура данного
предприятия.
Рисунок 1. Организационная структура ООО «Простор»
Таким образом, предприятие имеет достаточно четко отлаженную схему
производства и определенные конкурентные преимущества.
2.2 Анализ показателей, характеризующих финансовое состояние ООО
“Простор”
С целью потенциальных возможностей для инвестирования, а также
своевременного определения признаков и угроз возникновения кризиса
необходимо исследовать показатели финансового состояния. Финансовый
анализ проводится с помощью различного типа моделей, позволяющих
Генеральный директор
Департамент по
развитию
Кадры
Финансовый
отдел
Лаборатория
Производство
средств по
уходу за кожей
Производство
средств по уходу за
волосами
Производство
лечебной
косметики
Цеха (1-4)
Маркетинг
Снабжение
Бухгалтерия
Цеха (5-6)
Маркетинг
Снабжение
Бухгалтерия
37
структурировать и идентифицировать взаимосвязи между основными
показателями. Можно выделить три основных типа моделей: дескриптивные,
предикативные и нормативные. В данной работе проведем анализ на основе
дескриптивной модели, которая является основной для диагностики
финансового состояния предприятия.
Система аналитических коэффициентов – ведущий элемент экспресс -
анализа финансового состояния, применяемый различными группами
пользователей.
Чаще всего выделяют пять групп показателей по следующим
направлениям финансового анализа: анализ ликвидности, анализ текущей
деятельности (деловой активности), анализ финансовой устойчивости, анализ
рентабельности, анализ положения и деятельности фирмы на рынке капитала.
Проведем экспресс - анализ финансового состояния предприятия ООО
«Простор».
Исходными данными выступала отчетность ООО «Простор» -
бухгалтерский баланс (форма №1 – Приложение 2) и отчет о финансовых
результатах (форма №2 – Приложение 3). Данные использованы за два года по
следующим причинам. В 2015 году предприятие закрыло одно из направлений
деятельности – производство детской косметики и парфюмерии. В связи с чем,
в разы изменились показатели финансовых результатов во всех формах
отчетности (это направление составляло около трети доли всех показателей).
Поэтому сопоставлять такие данные не имеет смысла – картина будет
искаженной. А вот 2016 и 2017 год являются сопоставимыми, поскольку
предприятие не меняло свою организационную структуру, виды деятельности,
ее масштабы и т.д.
Основные показатели деятельности предприятия представлены в
таблице 1.
Выручка от реализации за 2017 год увеличилась на 9387 млн. руб. Темп
ее роста составил 7%. Такая тенденция изменения выручки говорит о том, что
предприятие расширяется, увеличивает выпуск продукции.
38
Таблица 1
Динамика основных экономических показателей деятельности ООО
«Простор» за 2016-2017 гг., млн. руб.
Показатели
2016
2017
Отклонения,
(+;-)
Темп
роста,
%
Выручка от реализации
133489
142877
9387
7,03
Себестоимость
68981
69837
856
1,24
Валовая прибыль
64508
73040
8532
13,23
Коммерческие расходы
16258
12291
-3967
-24,40
Прибыль (убыток) от
реализации
36511
50084
13573
37,17
Рентабельность
реализации, %
27,35
35,05
7,70
28,16
Проценты к уплате
3016
2646
-370
-12,27
Прочие доходы
6210
6482
272
4,37
Прочие расходы
12288
10061
-2228
-18,13
Прибыль (убыток) до
налогообложения
27417
43859
16442
59,97
Чистая прибыль (убыток)
отчетного периода
21682
35827
14145
65,24
Себестоимость также увеличилась, но незначительно – на 1,24%.
Коммерческие и прочие расходы, а также проценты к уплате снизились, что
представляет собой положительную тенденцию. Прибыль от реализации
продукции увеличилась на 13573 млн. руб. и составила 50084 млн. руб. за счет
повышения объема работы предприятия, а рентабельность продаж повысилась
на 7,7%, что является положительным моментом в деятельности предприятия.
На прибыль от реализации оказали влияние такие факторы как
повышение выручки от реализации и валовой прибыли. Чистая прибыль в 2017
году составила 35827 млн. руб., что выше прошлого года на 14145 млн. руб.
Это говорит о развитии предприятия в связи с повышением его окупаемости.
Чтобы использовать бухгалтерский баланс для анализа состояния
предприятия, преобразуем его в агрегированный вид (табл. 2).
Таблица 2
Агрегированный баланс ООО «Простор» за 2016-2017 гг., млн. руб.
№
Наименование показателя
2016
2017
Актив
1
Внеоборотные активы
80247
73796
39
Нематериальные активы
240
187
Основные средства
73592
62335
Прочие внеоборотные активы
6415
11274
2
Оборотные активы
65990
71905
Запасы и затраты
22585
22815
Дебиторская задолженность
11627
11696
Денежные средства и краткосрочные
финансовые вложения
18823
26180
Прочие оборотные активы
12955
11215
Баланс
146237
145701
Пассив
3
Собственный капитал
77736
91568
4
Долгосрочные обязательства
23982
17151
Заемные средства
18636
13765
Прочие долгосрочные обязательства
5346
3386
5
Краткосрочные обязательства
44519
36982
Заемные средства
14060
12390
Кредиторская задолженность
24441
20785
Прочие краткосрочные обязательства
6018
3807
Баланс
146237
145701
Для формирования экономически обоснованной оценки динамики и
структуры источников финансирования активов и выявления возможностей их
улучшения проведем анализ состава заемного и собственного капитала
компании ООО «Простор». Для оформления результатов анализа сделаем
диаграммы (рисунок 2 и 3).
Данные диаграммы показывают, что в 2017 году произошло увеличение
собственного капитала предприятия на 9,69%. Тем временем произошло
уменьшение долгосрочных и краткосрочных обязательств примерно на 5 %.
Это указывает на то, что снижается задолженность предприятия перед
кредиторами.
Между тем в 2016 и в 2017 году удельный вес собственного капитала
больше заемного. Это говорит о том, что основными финансовыми ресурсами
последние два года для ООО «Простор» являются собственные средства.
Далее, чтобы определить способно ли предприятие своевременно и в
полном объеме погашать свои краткосрочные обязательства перед
юридическим и физическим лицами, проведем анализ платежеспособности
предприятия (табл. 3).
40
Рисунок 2. Структура пассивов предприятия ООО «Простор» за
2016 год
Рисунок 3. Структура пассивов предприятия ООО «Простор» за
2017 год
Таблица 3
Динамика ликвидности бухгалтерского баланса ООО «Простор» за
2016-2017 гг., млн. руб.
№
Активы
2016
г.
2017
г.
№
Пассивы
2016
г.
2017
г.
А
1
Наиболее
ликвидные
активы
(денежные
средства и
краткосрочные
финансовые
вложения)
18823
26180
П
1
Наиболее
срочные
обязательства
(кредиторская
задолженность
)
24441
20785
А
2
Быстрореализуем
ые активы
(дебиторская
задолженность до
12 мес. и прочие
оборотные
активы)
24582
22911
П
2
Краткосрочны
е пассивы
(краткосрочны
е кредиты и
займы, прочие
краткосрочны
е
20078
16197
41
обязательства
)
А
3
Медленно
реализуемые
активы (запасы,
дебиторская
задолженность
более 12 мес. и
НДС)
22585
22815
П
3
Долгосрочные
пассивы
(долгосрочные
обязательства
)
23982
17151
А
4
Труднореализуем
ые активы
(внеоборотные
активы)
80247
73796
П
4
Постоянные
пассивы
(капитал и
резервы, а
также доходы
будущих
периодов)
77736
91568
Валюта баланса
146237
145701
Валюта
баланса
146237
145701
Для определения ликвидности баланса итоги каждой группы активов и
пассивов сопоставляются.
Таблица 4
Типы состояния ликвидности баланса предприятия
Исходя из методики таблицы 4 и по данным таблицы 3 видно, что
баланс не является абсолютно ликвидным в 2016 году, поскольку условия
абсолютной ликвидности баланса не выполняются. Не хватает денежных
средств для покрытия срочных обязательств. Медленно реализуемые активы, то
есть запасы и налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям,
также не покрывают долгосрочные пассивы. Так как труднореализуемые
активы больше величины постоянных пассивов, то это свидетельствует о
недостатке собственных оборотных средств. Однако в 2017 году баланс
предприятия, оцениваемый по приведенной методике, выходит по показателям
на уровень абсолютной ликвидности.
42
При оценке финансового состояния кроме ликвидности уделяется
внимание и финансовой устойчивости, поскольку именно она отражает
стабильность финансового положения предприятия, обеспечиваемую
достаточной долей собственного капитала в составе источников
финансирования.
Анализ финансовой устойчивости ООО «Простор» позволяет ответить
на вопрос: насколько правильным является управление финансами за
определенный период в рамках выбранной стратегии. Сущность финансовой
устойчивости определяется эффективным формированием, распределением и
использованием финансовых ресурсов, а платежеспособность (способность
своевременно полностью выполнить свои обязательства) выступает ее внешним
проявлением.
Абсолютные показатели финансовой устойчивости характеризуют
степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.
Уровень текущей платежеспособности и финансовой устойчивости зависит от
степени обеспеченности запасов источниками формирования. Излишек или
недостаток источников средств для формирования запасов выявляется в виде
разницы величины источников средств и величины запасов. При этом имеется в
виду обеспеченность определенными видами источников: собственными,
кредитными и другими заемными, поскольку достаточность суммы всех
возможных видов источников (включая кредиторскую задолженность и прочие
краткосрочные пассивы) гарантирована тождественностью итогов актива и
пассива баланса. В общую величину запасов включается НДС, так как до
принятия его к возмещению по расчетам с бюджетом он должен
финансироваться за счет источников формирования запасов. Такая методика
оценки достаточности источников финансирования для формирования
материальных оборотных средств особо актуальна для промышленных
предприятий и организаций, обладающих значительной долей материальных
оборотных средств в своих активах.
Анализ абсолютных показателей и определения уровня текущей
43
финансовой устойчивости проводится по следующей схеме:
Сначала строится таблица, которая включает в себя систему абсолютных
показателей финансовой устойчивости.
Потом рассчитывается значение следующих показателей:
- излишек или недостаток собственных оборотных средств (ФС);
- излишек или недостаток функционирующего капитала (ФК);
- излишек или недостаток общих источников (ФО).
На основании значений этих показателей определяется тип финансовой
устойчивости.
Проанализируем финансовую независимость и финансовую
устойчивость предприятия в таблице 5.
Таблица 5
Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости ООО
«Простор» за 2016-2017 гг.
№
Показатели
2016 г.
2017 г.
Отклоне
ние
(+;-)
1
Источники собственных средств (СС =
стр.№1300 ф.1 + стр.№1530 ф.1 +
стр.1540+1430 ф.1)
79783
92708
12925
2
Внеоборотные активы (ВА= стр.№1100
ф.1)
80247
73796
-6451
3
Источники собственных оборотных
средства для формирования запасов и
затрат (СОС = СС-ВА)
-463
18912
19376
4
Долгосрочные обязательства (ДК=
стр.№1400 ф.1)
23982
17151
-6831
5
Источники собственных средств,
скорректированные на величину
долгосрочных заемных средств
(ИСД=СОС+ДК)
23519
36063
12545
6
Краткосрочные кредитные и заемные
средства (КК= стр.№1510 ф.1+с.1520
ф.1)
38501
33175
-5326
7
Общая величина источников средств с
учетом долгосрочных и краткосрочных
заемных средств (ИСДК = КК+ИСД)
62020
69238
7219
8
Запасы и затраты, включая НДС (ЗЗ=
стр.№1210 ф.1 + стр.№1220 ф.1 - товары
отгруженные)
22585
22815
230