55
Таблица 5 (продолжение)
Проценты к получению
186
180
190
4
10
2,15
5,56
Проценты к уплате
155782
161078
121452
-34330
-39626
-22,04
-24,60
Прочие доходы
73452
72527
77731
4279
5204
5,83
7,18
Прочие расходы
37443
38675
36938
-505
-1737
-1,35
-4,49
Итого: прибыль до
налогообложения
186447
294575
234040
47593
-60535
25,53
-20,55
Текущий налог на прибыль
3815
3937
3854
39
-83
1,02
-2,11
Чистая прибыль
173593
282000
222537
48944
-59463
28,19
-21,09
Проведенный анализ доходов, расходов и прибыли организации ОАО
«Московский комбинат шампанских вин» за анализируемый период 2016-2018
гг., отразил способность предприятия увеличивать свои доходы, и вместе с
тем, эти доходы и расходы, связаны пока, только с операционной
деятельностью предприятия.
Доходы от продажи продукции, товаров, работ услуг в 2018 году по
сравнению с 2016 годом сократились на 178493 тыс. руб., а при сравнении
данных 2018 года с данными 2017 года, на 166512 тыс. руб. Темпы снижения
доходов составили в 2018 году по сравнению с 2016 годом 11,13%, а при
сравнении с 2017 годом 10,46%.
В связи с сокращением доходов от продаж в 2018 году по сравнению с
2016 годом, произошло снижение себестоимости продукции, товаров, работ и
услуг на 262444 тыс. руб., а при сравнении данных 2018 года с данными 2017
года произошло уменьшение затрат на сумму 144210 тыс. руб. Темп снижения
себестоимости продукции, товаров, работ и услуг в 2018 году по сравнению с
2016 годом составил 21,26%, а при сравнении данных с 2017 годом 12,92%.
Валовая прибыль - это разница между доходами и расходами
предприятия, и за отчетный период, 2018 года по сравнению с 2016 годом
валовая прибыль увеличилась на 83951 тыс. руб., а при сравнении данных
2018 года с данными 2017 года, сумма прибыли наоборот, уменьшилась на
22302 тыс. руб. Темп прироста прибыли в 2018 году по сравнению с 2016
годом составил 22,75%, а темп снижения прибыли в 2018 году по сравнению
с 2018 годом составил 7,72%.
Так как предприятие осуществляет производственно-хозяйственную
56
деятельность, то деятельность непосредственно связана и с осуществлением
коммерческих расходов и общеадминистративных расходов. Сумма
коммерческих расходов связана с реализацией продукции, и в 2017 году по
сравнению с 2015 годом увеличилась на 2556 тыс. руб., а при сравнении
данных с 2016 годом, сумма расходов увеличилась на 2898 тыс. руб. Темп
прироста расходов в 2017 году по сравнению с 2015 годом составил 48,09%, а
по сравнению с 2016 годом составил 4,69%
Коммерческие расходы предприятия в 2018 году по сравнению с 2016
годом увеличились на 4098 тыс. руб., а по сравнению с 2017 годом
увеличились на 5217 тыс. руб. Темп прироста составил 6,48% в 2018 году по
сравнению с 2016 годом и 8,40% при сравнении 2018 года с 2017 годом.
Управленческие расходы обычно связаны с обслуживанием
предприятия в целом, с содержанием аппарата управления и прочими
расходами, и в 2018 году по сравнению с 2016 годом данные расходы
сократились на 12304 тыс. руб., а при сравнении данных 2018 года с данными
2017 года, на 20692 тыс. руб., а темп снижения данных расходов в 2018 году
по сравнению с 2016 годом составил 13,88%, а при сравнении данных с 2017
годом, темп снижения составил 21,32%.
Доходы от участия предприятия в деятельности других организаций в
2018 году по сравнению с 2016 годом сократились 83182 тыс. руб., а при
сравнении данных с 2018 года с данными 2017 года сумма доходов
сократилась на 100285 тыс. руб. Темп снижения доходов составил 94,07% в
2018 году по сравнению с 2016 годом и 95,0% при сравнении с данными 2017
года.
Сумма процентов к получению в 2018 году увеличилась на 4 тыс. руб.
при сравнении данных 2018 года с данными 2016 года и на 10 тыс. руб. при
сравнении данных с 2017 годом. Темп прироста составил 2,15% при сравнении
данных 2018 года с данным 2016 года и 5,56% при сравнении данных 2018
года с данными 2017 года.
Так как предприятие обладает большими замеными средствами как
57
долгосрочного, так и краткосрочного характера, сумма процентов к уплате в
2018 году по сравнению с 2016 годом сократилась на 34330 тыс. руб. и при
сравнении сданными 2017 года на 39626 тыс. руб. Темп снижения данных
расходов по уплате процентов составляет 22,04% в 2018 году по сравнению с
2016 годом и 24,60% при сравнении сданными 2017 года.
Сумма прочих доходов предприятия ОАО «МКШВ» увеличилась в
2018 году по сравнению с 2016 годом на 4279 тыс. руб. а при сравнении с 20-
17 годом на 5204 тыс. руб. Темп прироста составил 5,83% в 2018 году по
сравнению с 2016 годом и 7,18% при сравнении с данными 2017 года.
Сумма прочих расходов сократилась в 2018 году по сравнению с 2016
годом на 505 тыс. руб., а по сравнению с 2017 годом на 1737 тыс. руб. Темп
снижения прочих расходов в 2018 году по сравнению с 2016 годом составил
1,35%, а по сравнению с 2017 годом 4,49%.
Прибыль до налогообложения отражает сумму прибыли от
операционной деятельности (разница между доходами и расходами от
реализации продукции, товаров, работ и услуг, и прочих доходов и расходов
организации), разница между прочими доходами и расходами. [46,c.85]
В 2018 году по сравнению с 2016 годом она увеличилась на 47593 тыс.
руб., а при сравнении данных 2018 года с данными 2017 года, сумма прибыли
уменьшилась на 60535 тыс. руб. Темп прироста прибыли до налогообложения
составил 25,53% при сравнении данных 2018 года с данными 2016 года, а темп
снижения прибыли составил 20,35% при сравнении данных с 2017 годом.
Прибыль до налогообложения уменьшается на сумму начисленных
налоговых платежей из прибыли, в том числе это налог на прибыль и прочие
аналогичные платежи.
В 2018 году сумма начисленных налоговых платежей увеличилась на
39 тыс. руб. по сравнению с данными 2016 года, а при сравнении данных 2018
года с данными 2017 года, сумма начисленных налоговых платежей из
прибыли наоборот, уменьшилась на 83 тыс. руб. Темп прироста данных
платежей составил 1,02% в 2018 году по сравнению с данными 2016 года, а
58
темп снижения налоговых платежей при сравнении данных 2018 года с
данным 2017 года составил и 2,11%.
Чистая прибыль предприятия, это разница между прибылью до
налогообложения и суммой начисленных налоговых платежей, и при
сравнении данных 2018 года с данными 2016 году сумма чистой прибыли
увеличилась на 48944 тыс. руб., в 2018 году по сравнению с 2017 годом сумма
чистой прибыли сократилась594663 тыс. руб. Темп прироста чистой прибыли
в 2018 году по сравнению с 2016 годом составил 28,19%, а темп снижения
чистой прибыли в 2018 году по сравнению с 2017 годом составил 21,09%.
Динамика доходов, расходов и прибыли ОАО «МКШВ» за 2016-2018
гг. представлена на диаграмме (Рисунок 4).
Рисунок 4 - Динамика доходов, расходов и прибыли
ОАО «МКШВ» за 2016-2018 гг.
Следующим направлением в проведении анализа финансового
состояния предприятия, это анализ формирования и использования
собственного капитала, ОАО «Московский комбинат шампанских вин».
Изменения в капитале предприятия происходят в результате операций с
собственными, приобретенными, выпущенными в отчетном периоде акциями,
в пользу которых начисляются и выплачиваются дивиденды, а также за счет
накопления нераспределенной прибыли, уценки и дооценки различных видов
имущества, получения безвозмездного имущества, и прочих источников.
0
200000
400000
600000
800000
1000000
1200000
1400000
1600000
1800000
Доход от реализации Себестоимость реализованных услуг,
товаров и работ
2016 г.
2017 г.
2018 г.
59
На анализируемом предприятии, прибыль не является единственным
источником формирования собственного капитала, а его использование
осуществляется в строгом соответствии с уставом и учредителями
документами общества.
Для того чтобы проанализировать состояние и движение капитала
предприятия ОАО «Московский комбинат шампанских вин» необходимо
составить аналитическую таблицу 6.
Таблица 6
Динамика движения собственного капитала
ОАО «МКШВ» за 2018 гг. тыс. руб.
Показатели
Устав-
ный
капитал
Резерв-
ный
капитал
Нераспределенная
прибыль,
непокрытый убыток
Добавоч
ный
капитал
Переоценка
внеоборотных
активов
1. Остаток на
начало 2018
13866
2742
550250
3758
130384
2. Поступило в
2018 г.
0
0
222537
0
0
3. Использовано
в 2018 г.
0
0
280785
0
0
4. Остаток на
конец 2018 г.
138660
2742
492002
3758
130384
5. Абсолютное
изменение
остатка (4-1)
0
0
+12069
0
0
6. Темп роста в
% (4/1*100%)
100,0
100,0
89,41
100,0
100,0
7.Коэф-т
поступления
(2/4)
0
0
0,45
0
0
8. Коэф-т
выбытия (3/1)
0
0
0,51
0
0
Проведенные исследования в таблице 6 показывают, что на ОАО
«МКШВ» за 2018 год в составе собственного капитала практически не
происходили существенные изменения по некоторым его статьям.
Так размер уставного капитала, оставаясь неизменной величиной на
протяжении длительного периода, в 20178году также не происходят
изменения по данной статье.
Сумма добавочного капитала и резервного капитала, также на
протяжении длительного периода оставалась неизменной в том числе и в 2018
году. Сумма произведенной переоценки внеоборотных активов, также остается
60
неизменной на протяжении ряда лет, в том числе и в 2018 году.
Так как предприятие в 2018 году получило прибыль в размере 222537
тыс. руб., то частично была использована согласно решению акционеров для
финансирования различных расходов предприятия.
В 2018 году, как и предыдущих годах, предприятие ОАО «МКШВ» не
производило отчислений в резервный капитал организации.
Анализируя собственный капитал, необходимо обратить внимание на
соотношение коэффициентов поступления и выбытия т.к. значения
коэффициента выбытия незначительно, но больше значения коэффициента
поступления, это означает что на ОАО «МКШВ» идет процесс эффективного
использования собственного капитала.
Для полной оценки финансового состояния предприятия, необходимо
проанализировать притоки и оттоки денежных средств. Анализ информации о
движении денежных средств ОАО «МКШВ» необходим для оценки:
1. перспективной возможности предприятия создавать положительные
потоки денежных средств;
2. способности предприятия выполнять свои обязательства по расчетам
с кредиторами, выплате дивидендов и иных платежей;
3. для оценки потребности в дополнительном привлечении денежных
средств со стороны;
4. для оценки причин различия между чистыми доходами предприятия
и связанными с ними поступлениями и платежами;
5. для оценки эффективности операций по финансированию
предприятия и инвестиционных сделок, в денежной и безденежной формах.
Одним из условий финансового благополучия ОАО «МКШВ» является
приток денежных средств. Однако чрезмерная величина денежных средств
говорит о том, что деятельность предприятия терпит убытки, связанные с
инфляцией и обесценением денег, а также с упущенной возможностью их
выгодного размещения.
Главным недостатком анализа движения денежных средств является то,
61
что он не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и
изменения денежных средств на счетах организации.
Кроме анализа денежных средств, при проведении комплексного
анализа финансового состояния, целесообразно повести анализ дебиторской
задолженности, так как именно этот вид имущества оказывает существенное
влияние на платежеспособность предприятия в целом. При проведении
анализа целесообразно также рассчитать долю дебиторской задолженности в
общем объеме текущих активов (II раздел актива) и долю сомнительной
задолженности в составе дебиторской задолженности. Этот показатель
характеризует «качество» дебиторской задолженности, тенденция к его росту
свидетельствует о снижении ликвидности. Анализ оборачиваемости
дебиторской задолженности предприятия ОАО «Московский комбинат
шампанских вин» проведен в таблице 7.
Таблица 7
Анализ состава и структуры дебиторской задолженности
ОАО «МКШВ»2016 – 2018 гг., тыс. руб.
Расчёты
с дебиторами
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Абс. откл,
тыс. руб.
Темп
прироста,
%
Сумма
Уд.
вес,
%
Сумма
Уд.
вес,
%
Сумма
Уд.
вес,
%
2018
от
2016
2018
от
2017
2018
к
2016
2018
к
2017
Задолженность
покупателей и
заказчиков
624820
72,13
667325
73,68
446474
68,41
-178346
-220851
-28,54
-33,09
Задолженность
персонала
27373
3,16
29435
3,25
18405
2,82
-8968
-11030
-32,76
-37,47
Прочая
краткосрочная
дебиторская
задолженность
214048
24,71
208947
23,07
187766
28,77
-26282
-21181
-12,28
-10,14
Итого:
866241
100,0
905707
100,0
652645
100,0
-213596
-253061
-24,66
-27,94
Данные таблицы 7 показывают, что в составе и структуре дебиторской
задолженности произошли следующие изменения. В 2018 году по сравнению с
2016 годом задолженность сократилась на 213596 тыс. руб., или на 24,66%, а
при сравнении данных 2018 года с данными 2017 года, сумма задолженности
сократилась на 253061 тыс. руб., или на 27,94%.
62
Краткосрочная дебиторская задолженность покупателей и заказчиков
в 2018 году по сравнению с 2016 годом уменьшилась на 178346 тыс. руб.
или 28,54%, а при сравнении 2018 года с данными 2017 года, задолженность
уменьшилась на 220851 тыс. руб. или на 33,09 %.
Краткосрочная дебиторская задолженность персонала в 2018 году по
сравнению с 2016 годом сократилась 8968 тыс. руб. или на 32,76%, а при
сравнении данных 2018 года с данными 2017 года, сумма задолженности
сократилась на 11030 тыс. руб. или на 37,47%.
Прочая дебиторская задолженность в 2018 году по сравнению с 2016
годом сократилась на 26282 тыс. руб. или на 12,28%, а по сравнению с 2017
годом сумма задолженности уменьшилась на 212181 тыс. руб. или на 27,94%.
Снижение суммы дебиторской задолженности предприятия ОАО
«МКШВ» отражает эффективную платежную дисциплину по своевременному
ее взысканию и зачислению средств за нее на счета предприятия.
Если в активе баланса отражаются средства предприятия, то в пассиве –
источники их образования. Например, такая как кредиторская задолженность,
которая растет с ростом дебиторской задолженности. Поэтому, чтобы
определить степень влияния дебиторской задолженности над кредиторской
необходимо проанализировать в динамике состав и структуру кредиторской
задолженности.
Пользователям финансовой отчётности, для оценки финансового
состояния, необходимо проанализировать не только имеющуюся на балансе
дебиторскую задолженностью, но сумму кредиторскую задолженность,
которая возникает часто из-за непогашенной дебиторской задолженности.
Используя данные бухгалтерского учета кредиторскую задолженность
возможно анализировать по видам задолженности. Кроме того, кредиторскую
задолженность можно анализировать и по срокам возникновения с целью
выявления просроченной задолженности. Проанализируем состав, структуру и
динамику кредиторской задолженности ОАО «Московский комбинат
шампанских вин» за 2016 – 2017 года и представим результаты в таблице 8.
63
Таблица 8
Анализ состава и структуры кредиторской задолженности
ОАО «МКШВ» за 2016– 2018 гг., руб.
Расчёты с
кредиторами
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Абс. откл.,
тыс.руб.
Темп
прироста %
Сумма
Уд.
вес,
%
Сумма
Уд.
вес,
%
Сумма
Уд.
вес,
%
2017
от
2015
2017
от
2016
2017
к
2015
2017
к
2016
Задолженность перед
поставщиками
341705
52,90
375669
53,40
277518
55,62
-64187
-98151
-18,78
-26,13
Задолженность перед
персоналом по оплате
труда
80420
12,45
101445
14,42
68806
13,79
-11614
-32639
-14,44
-32,17
Задолженность перед
социальными
фондами
76738
11,88
86671
12,32
55583
11,14
-21155
-31088
-27,57
-35,87
Задолженность перед
бюджетом
46896
7,26
55084
7,83
35875
7,19
-11021
-19209
-23,50
-34,87
Прочие
краткосрочные
обязательства
100186
15,51
84631
12,03
61172
12,26
-39014
-23459
-38,94
-27,72
Итого:
645945
100,0
703500
100,0
498954
100,0
-146991
-204546
-22,76
-29,08
Данные таблицы 8, свидетельствуют о том, что в составе и структуре
кредиторской задолженности произошли значительные изменения.
Сумма кредиторской задолженности предприятия в 2018 году
составила 498954 тыс. руб., что на146991 тыс. руб. или 22,76% меньше
данного показателя за 2016 год, и на 204546 тыс. руб. или 29,08% больше, чем
в 2017 году.
Сумма кредиторской задолженности перед поставщиками и
подрядчиками в 2018 году по сравнению с 2016 годом снизилась на 64187 тыс.
руб. или на 18,78%, а по сравнению с 2017 годом на 98151 тыс. руб. или на
26,13%.
Задолженность перед персоналом по оплате труда сократилась в 2018
году по сравнению с 2016 годом на 11614 тыс. руб. или на 14,44%, а по
сравнению с 2017 годом сократилась на 32639 тыс. руб. или на 32,17%.
Задолженность перед социальными фондами сократилась в 2018 году
по сравнению с 2016 годом на 21155 тыс. руб. или на 27,57%, а по сравнению с
2017 годом на 31088 тыс. руб. или на 35,87%.
Задолженность перед бюджетом в 2018 году по сравнению с 2016 годом
64
сократилась на 11021 тыс. руб. или на 23,50%, а по сравнению с 2017 годом на
19200 тыс. руб. или на 34,87%.
Прочая кредиторская задолженность в 2018 году по сравнению с 2016
годом снизилась на 39014 тыс. руб. или на 22,76%, а по сравнению с 2017
годом на 23459 тыс. руб. или на 27,72%.
Положительной тенденцией в работе предприятия, является
своевременное погашение возникших обязательств и недопущения
просроченной задолженности
Основной причиной возникновения на предприятии за анализируемый
период дебиторской и кредиторской задолженности, явились временные
неплатежи. это подтверждают данные сравнительного анализа дебиторской
и кредиторской задолженности предприятия ОАО «Московский комбинат
шампанских вин» представленного в таблице 9.
Таблица 9
Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской
задолженности ОАО «МКШВ» за 2018 г,. тыс. руб.
Показатели
Дебитор-
ская
задолжен
-ность
Кредито-
рская
задолжен
-ность
Превышение
задолженности
Дебито-
рской
Кредито-
рской
Задолженность перед
поставщиками и подрядчиками и
покупателей
446474
277518
168956
Обязательства персоналу по
оплате труда и прочим
операциям
18405
68806
50401
Обязательства перед
социальными фондами
55583
55583
Обязательства по расчетам с
бюджетом
35875
35875
Прочие краткосрочные
обязательства
187766
61172
126594
Итого:
652646
498954
295550
141859
Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности, на
конец 2018 года, проведенный в таблице 9, показал, что превышение
дебиторской задолженности, сумма которой 652646 тыс. руб., над
кредиторской задолженностью, сумма которой составляет 498954 тыс. руб.,
составило 153691 тыс. руб.