32
- Зоотовары;
- Все для праздников;
- Все для ремонта и строительства;
- Бытовая техника;
- Все для активного отдыха;
- Садовые инструменты и инвентарь;
- Лампы и осветительные приборы;
- Автотовары;
- Сантехника;
- Средства индивидуальной защиты;
- Продукты питания и напитки.
Клиенты сети магазинов МОСХОЗТОРГ могут покупать все, что им
необходимо, в одном месте — просто, удобно, быстро!
Наши бренды.
МОСХОЗТОРГ стремится обеспечить вас самыми качественными
товарами. В каталоге представлена продукция от известных мировых
производителей. Нередко это эксклюзивная продукция, которую на территории
России предлагают только наши магазины.
На данный момент сеть магазинов МОСХОЗТОРГ сотрудничает с
десятками ведущих брендов, в числе которых:
- Guzzini (Италия);
- KAI (Япония);
- Kesper (Германия);
- Kitchen Craft (Великобритания);
- Mellerud (Германия);
- Riess (Австрия);
- LION (Япония);
- Mora (Швеция)
- Creative Tops (Англия);
- Prym (Германия);
33
- Roberto Cavalli (Италия);
- HP (США);
- Ferrero (Италия) и др.
2.2 Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации ООО
"Мосхозторг"
Выполним анализ имущественного положения предприятия, для чего
проведем горизонтальный и вертикальный анализ актива и пассива баланса (см.
табл.2).
Согласно данных таблицы 2 за 2016г. имущество ООО
«МОСХОЗТОРГ» выросло на 774 тыс. руб. (на 13,87%), а за 2017 год - на 2078
тыс.руб. (на 32,70%). Рост стоимости имущества в 2016г. произошел как за счет
увеличения внеоборотных активов на 324 тыс. руб. (на 10,22%), так и роста
мобильных активов на 18,67% (на 450 тыс. руб.), в том числе дебиторской
задолженности – на 74 тыс.руб. (на 8,42%), запасов - на 113 тыс.руб. (на 9,87%),
денежных средств - на 74 тыс.руб. (на 68,13%). За 2017 год увеличение
стоимости имущества произошло в результате также за счет
иммобилизованных активов на 1713 тыс.руб. (на 49,03%), но при более низком
рост мобильных активов на 365 тыс.руб. или на 12,76%, причем при
увеличении дебиторской задолженности на 152 тыс. руб. (15,95%), запасов на
17 тыс.руб. или на 1,35% и денежных средств - на 196 тыс.руб. или на 30,20%.
В результате в 2016г. в составе имущества произошло уменьшение доли
внеоборотных активов с 56,81% до 54,99% (на 1,82 процентного пункта), а в
2017г. удельный вес внеоборотных активов увеличился на 6,76 процентного
пункта до 61,75%, т.е. за два года их удельный вес вырос на 4,94 процентного
пункта.
34
Таблица 2
Анализ актива баланса ООО «МОСХОЗТОРГ» за 2016-2017 гг.
№
п/п
Актив
На 31.12.2015г.
На
31.12.2016г.
На
31.12.2017г.
Абсол
ютное
откло
нение
к 2015
году
Абсолю
тное
отклоне
ние к
2016
году
Темпы
роста к
2015
году, %
Темпы
роста к
2016
году, %
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
1
Имущество
5580
100,00
6354
100,00
8432
100,00
774
2 078
113,87
132,70
1.1
Иммобилизованные
активы
3170
56,81
3494
54,99
5207
61,75
324
1 713
110,22
149,03
1.2
Мобильные (текущие)
активы
2410
43,19
2860
45,01
3225
38,25
450
365
118,67
112,76
1.2.
1
Запасы и затраты
1145
20,52
1258
19,80
1275
15,12
113
17
109,87
101,35
1.2.
2
Дебиторская
задолженность
879
15,75
953
15,00
1105
13,10
74
152
108,42
115,95
1.2.
3
Денежные средства и
краткосрочные
финансовые вложения
386
6,92
649
10,21
845
10,02
263
196
168,13
130,20
35
Таблица 3
Анализ пассива баланса ООО «МОСХОЗТОРГ» за 2016-2017 годы
№
п/п
Пассив
На
31.12.2015г.
На
31.12.2016г.
На
31.12.2017г.
Абсолю
тное
отклоне
ние к
2009
году
Абсолютн
ое
отклонени
е к 2008
году
Темпы
роста к
2008
году, %
Темпы
роста к
2009
году, %
Тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
1.
Источники имущества
5580
100,00
6354
100,00
8432
100,00
774
2 078
113,87
132,70
1.1
Собственный капитал
650
11,65
3978
62,61
7519
89,17
3 328
3 541
612,00
189,01
1.2
Заемный капитал
4930
88,35
2376
37,39
913
10,83
-2 554
-1 463
48,19
38,43
1.2.
1
Долгосрочные
обязательства
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0
-
-
1.2.
2
Краткосрочные
обязательства
0
0,00
0
0,00
0
0,00
0
0
-
-
1.2.
3
Кредиторская
задолженность
4930
88,35
2376
37,39
913
10,83
-2 554
-1 463
48,19
38,43
36
При этом доля мобильных активов сократилась с 43,19% до 38,25% (см.
рис. 2).
Рисунок 2. Структура активов ООО «МОСХОЗТОРГ» за 2016-2017гг.
Рассмотрим изменения, произошедшие в пассиве баланса за
исследуемый период (см. табл. 3).
На анализируемом предприятии за 2016г. величина собственного
капитала увеличилась на 3328 тыс. руб. или на 512%, а за 2017г. - на 3541 тыс.
руб. или на 89,01%, размер заемного капитала в 2016г. сократился на 2554
тыс.руб. или на 51,81%, что произошло в результате уменьшения кредиторской
задолженности на 2554 тыс.руб. или на 51,81%. В 2016-2017гг. ООО
«МОСХОЗТОРГ» не привлекало для финансирования банковские кредиты. При
этом за 2017г. заемный капитал сократился на 1463 тыс. руб. (на 61,57%) также
за счет дальнейшего сокращения кредиторской задолженности. В целом, за
37
анализируемый период финансовая независимость предприятия от внешних
источников усиливается.
На рис. 3 проиллюстрирована динамика изменения структуры капитала
ООО «МОСХОЗТОРГ».
Рисунок 3. Динамика структуры пассивов ООО «МОСХОЗТОРГ» за
2016-2017гг.
Таким образом, в структуре капитала в анализируемом периоде
произошло увеличение дол собственного капитала, при сокращении удельного
веса заемных средств.
Проведем анализ финансовых результатов деятельности ООО
«МОСХОЗТОРГ», основываясь на данных «Отчета о прибылях и убытках» за
2016-2017гг. Анализ прибыли приведен в табл. 4.
38
Таблица 4
Анализ финансовых результатов ООО «МОСХОЗТОРГ»
Наименование
2016 г
2017 г
изменения
Темп
роста,
%
Сумма
,
тыс.ру
б.
Удель
-ный
вес,
%
Сум-
ма,
тыс.ру
б.
Удель
-ный
вес,
%
Абсо-
лютно
е,
тыс.ру
б.
Отно-
сител
ьное,
%
Выручка
131972
100,0
135358
100,0
3386
0,0
102,57
Себестоимость
112598
85,3
113397
83,8
799
-1,5
100,71
Валовая
прибыль
19374
14,7
21961
16,2
2587
1,5
113,35
Коммерческие
расходы
12825
9,7
14968
11,1
2143
1,3
116,71
Управленчески
е расходы
2634
2,0
2827
2,1
193
0,1
107,33
Прибыль от
продаж
3915
3,0
4166
3,1
251
0,1
106,41
Прочие
доходы
0
0,0
0
0,0
0
0,0
-
Прочие
расходы
0
0,0
0
0,0
0
0,0
-
Прибыль до
налогообложе
ния
3915
3,0
4166
3,1
251
0,1
106,41
Чистая
прибыль
3328
2,5
3541
2,6
213
0,1
106,40
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг выросла в 2017г.
по сравнению с 2016г. на 3386 тыс.руб. или на 2,57%. При этом себестоимость
проданной продукции увеличилась на 799 тыс.руб. или на 0,71%, коммерческие
расходы – на 2143 тыс.руб. или на 16,71%, управленческие расходы – на 193
тыс.руб. или на 7,33%. В результате валовая прибыль выросла на 2587 тыс.руб.
или на 13,35%, а прибыль от продажи товаров - на 251 тыс.руб. или 6,41%.
Прочей деятельности предприятие не осуществляло. В результате
прибыль до налогообложения выросла на 251 тыс.руб. или 6,41%, а чистая
прибыль – 213 тыс.руб. или на 6,40%.
В 2016г. себестоимость продукции составляла 85,3% выручки
предприятия, а в 2017г. ее удельный вес снизился до 83,8% в связи с тем, что
были заключены прямые договора на поставку с предприятиями-
производителями. Но при этом доля коммерческих расходов в выручке
увеличилась с 9,7% до 11,1%, а в управленческих расходах – с 2,0% до 2,1%.
39
В результате в выручке предприятия удельный вес прибыли от продажи
вырос с 3,17% до 4,47%, а удельный вес прибыли до налогообложения в
выручке увеличился с 3,0% до 3,1%, а чистой прибыли – с 2,5% до 2,6%.
Выполним оценку финансового положения предприятия, для чего
проанализируем ликвидность, финансовую устойчивость, рентабельность и
деловую активность. Ликвидность баланса рассчитывается как степень
компенсации обязательств компании ее активами, срок превращения которых в
деньги соответствует сроку погашения обязательств.
Далее проанализируем основные коэффициенты ликвидности (табл.5).
Таким образом, на начало анализируемого периода коэффициенты
ликвидности были ниже нормативных значений, но за счет сокращения
краткосрочных обязательств имеют положительную динамику и на конец
2017г. выше нормативных значений.
Таблица 5
Анализ коэффициентов ликвидности ООО «МОСХОЗТОРГ» за
2016-2017 годы
Показатели
ликвидности
Критич
еское
значен
ие
На
31.12.
2015
На
31.12.
2016
На
31.12.
2017
Изменен
ие за
2016
год
Измене
ние за
2017
год
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
0,2
0,078
0,273
0,926
0,195
0,652
Коэффициент
критической
ликвидности
1
0,257
0,674
2,136
0,418
1,462
Коэффициент
текущей
ликвидности
2
0,489
1,204
3,532
0,715
2,329
Так за счет только денежных средств ООО «МОСХОЗТОРГ» может
расплатиться по 92,6% своих краткосрочных обязательств. Мобилизовав все
оборотные средства, ООО «МОСХОЗТОРГ» создаст резерв на погашение
своих краткосрочных обязательств.
40
Проверим устойчивость результатов оценки, используя ряд
коэффициентов, характеризующих степень финансовой устойчивости
предприятия. Результаты расчетов представлены в таблице 6.
Таблица 6
Анализ коэффициентов финансовой устойчивости ООО
«МОСХОЗТОРГ» за 2016-2017 годы
№
Наименование
показателя
Рекоме
ндуемо
е
значен
ие
На
31.1
2.
2015
На
31.12.
2016
На
31.12
.
2017
Измен
ение
за
2016
год
Измен
ение
за
2017
год
1
Коэффициент
капитализации
<= 1
7,585
0,597
0,121
-6,987
-0,476
2
Коэффициент
обеспеченности
собственными
источниками
финансирования
>= 0,6-
0,8
-
1,046
0,169
0,717
1,215
0,548
3
Коэффициент
финансовой
независимости
(автономии)
>= 0,5
0,116
0,626
0,892
0,510
0,266
4
Коэффициент
финансирования
>= 1
0,132
1,674
8,235
1,542
6,561
5
Коэффициент
финансовой
устойчивости
оптим. –
0,8 –
0,9;
0,116
0,626
0,892
0,510
0,266
6
Коэффициент
мобильности средств
0,432
0,450
0,382
0,018
-0,068
7
Коэффициент
финансовой
зависимости
<=0,4
0,884
0,374
0,108
-0,510
-0,266
8
Коэффициент
маневренности
собственного капитала
-
3,877
0,122
0,307
3,999
0,186
Коэффициент капитализации показывает, сколько заемных средств
организация привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств. За
2016-2017 гг. данный показатель снизился с 7,585 до 0,121, что является
положительным, в результате на конец 2017г. на каждый рубль собственного
капитала приходится 12,1 коп. заемных средств.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает,
какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников.
41
На начало 2016г. данный коэффициент принимал отрицательное значение, что
свидетельствовало о том, что пополнение оборотных средств осуществлялось
за счет кредиторской задолженности. За исследуемый период коэффициент
вырос до 0,717, значит на конец 2017 г. 71,7% оборотных активов
финансируется за счет собственных оборотных средств.
Коэффициент автономии показывает удельный вес собственных средств
в общей сумме источников финансирования. Данный коэффициент за 2016-
2017 гг. вырос с 0,116 до 0,892, что говорит о том, что в структуре капитала
произошли существенные изменения: на начало 2016г. преобладал заемный
капитал, а на конец 2017г. – собственный капитал.
Коэффициент финансирования показывает, какую часть составляют
собственные средства от суммы заемных. На начало 2016 года собственный
капитал составлял 13,2% от суммы заемных средств, на конец 2016 года –
167,4%, на конец 2017 года – 823,5%, что говорит о том, что у предприятия
высокая степень независимости от заемных средств.
Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива
финансируется за счет устойчивых («длинных») источников. Данный
показатель за анализируемый период времени врос за 2016г. на 0,510, а за
2017г. – на 0,266 и стал значительно выше нормы.
Коэффициент мобильности средств показывает, сколько составляют
оборотные средства в совокупных активах. Проведенный анализ показал, что на
оборотные активы составляли от совокупных активов на начало 2016 года
43,2%, на конец 2016 года – 45%, а к концу 2017 года – 38,2%., что является
отрицательным фактором, так как доля внеоборотных активов преобладала.
Коэффициент финансовой зависимости показывает, какую долю
занимают заемные источники финансирования в общей сумме источников. За
2016-2017гг. в ООО «МОСХОЗТОРГ» значение данного показателя снижает со
значения, превышающего нормативное, до значения, соответствующего
диапазону нормативных значений. В 2016 году коэффициент финансовой