37
Сумма
прибыли
(убытка) от
продаж
8
453
5
090
3
759
-
3363
-
1331
6
0,22
7
3,85
Проценты
к уплате
4
46
3
36
2
75
-
111
-
61
7
5,24
8
1,94
Окончание таблицы 3
Наимено
вание
показателя
Значение по
годам, тыс. руб.
Абс.
изм., тыс. руб.
Отн.
изм., %
2
016
2
017
2
018
2
017
/2016
2
018
/2017
2
017
/2016
2
018
/2017
Сумма
прибыли
(убытка) до
налогообложени
я
8
007
4
755
3
484
-
3252
-
1270
5
9,38
7
3,28
Сумма
текущего налога
на прибыль
1
601
9
51
6
97
-
650
-
254
5
9,38
7
3,28
Сумма
полученной
чистой прибыли
за отчетный
период
6
405
3
804
2
787
-
2602
-
1016
5
9,38
7
3,28
Себестоимость продаж составила по итогам 2018 г. 52374 тыс. руб., что
на 8,43 % больше, чем в 20176 г. Выручка от продаж и себестоимость продаж
на протяжении исследуемого периода увеличивались примерно одинаково,
однако превышение прироста расходов на приобретение продукции над
приростом доходов от ее продажи является негативным фактором для
деятельности ООО «ПринтЛайн». Доля себестоимости продаж (расходов на
приобретение продукции) на протяжении 2016-2018 гг. возрастала, что видно
из данных рис. 2.
38
68,00
69,87
70,15
66,50
67,00
67,50
68,00
68,50
69,00
69,50
70,00
70,50
2016 2017 2018
В %
год
Рисунок 2 – Динамика доли себестоимости продаж (расходов
на приобретение продукции) в выручке от продажи продукции
ООО «ПринтЛайн» на протяжении 2016-2018 гг., в %
За 2018 г. доля себестоимости продаж (расходов на приобретение
продукции) в выручке от продажи продукции составила 70,15 %, что на 2,15 %
больше, чем в 2016 г. Повышение доли себестоимости продаж (расходов на
приобретение продукции) в выручке от продажи продукции на протяжении
2016-2018 гг. свидетельствует о росте цен на закупаемые товары для
перепродажи. Динамика чистой прибыли ООО «ПринтЛайн», а также
направления ее распределения за 2016-2018 г.г. представлены на рис. 3.
6405
3804
2787
1281
761
557
195
240
270
5124
3043
2230
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
7000
2016 20 17 2018
тыс. руб.
год
чистая прибыль;
выплата дивидендов учредителям;
выплата премии сотрудникам по итогам года;
нераспределенная прибыль.
Рисунок 3 - Динамика чистой прибыли ООО «ПринтЛайн» и
направления ее распределения за 2016-2018 г.г., тыс. руб.
39
Чистая прибыль ООО «ПринтЛайн» на протяжении исследуемого
периода имеет отрицательную динамику, ее снижение за 2018 г. по сравнению с
2016 г. составило 3618 тыс. руб. Снижение чистой прибыли обусловлено более
быстрым приростом расходов над получаемыми доходами. Несмотря на то, что
чистая прибыль снижалась, предприятие все равно выплачивало премии
сотрудникам из чистой прибыли и доходы учредителю. Остаток не
использованной чистой прибыли в отчетном году направлялся в фонд
нераспределенной прибыли, который на конец 2018 г. составил 10533 тыс. руб.
Таким образом, отрицательная динамика чистой прибыли на протяжении
исследуемого периода свидетельствует о снижении эффективности
деятельности предприятия, основной причиной которой является интенсивный
прирост расходов, предприятию следует провести мероприятия по оптимизации
расходов, определить резервы их снижения.
2.2 Оценка ликвидности и рентабельности ООО «ПринтЛайн»
Для того, чтобы оценить ликвидность баланса, необходимо сравнить
средства по активу (которые сгруппированы по степени их ликвидности) со
средствами по пассиву в виде обязательств (которые сгруппированы по срокам
погашения) (табл. 4).
Таблица 4
Анализ ликвидности баланса ООО «ПринтЛайн», тыс. руб.
Акт
ивы по
степени
ликвиднос
ти
На конец
отчетного периода
Пасс
ивы по
срочности
На конец
отчетного периода
2
016
2
017
2
018
2
016
2
017
2
018
А1 –
сумма
наиболее
ликвидных
активов
1
935
1
750
1
570
П1 –
сумма
наиболее
срочных
обязательст
5
865
6
005
6
551
40
в
А2 -
сумма
быстрореал
изуемых
активов
3
731
4
033
5
911
П2 –
сумма
краткосрочн
ых
обязательст
в
2
884
2
170
1
778
А3 –
сумма
медленно
реализуем
ых активов
4
623
6
790
7
609
П3 –
сумма
долгосрочны
х
обязательст
в
0
0
0
А4 -
сумма
трудно-
реализуем
ых активов
3
750
3
935
3
802
П4 –
сумма
постоянных
пассивов
5
290
8
333
1
0563
Бала
нс
1
4039
1
6508
1
8892
Балан
с
1
4039
1
6508
1
8892
ОЦЕНКА ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА
А1 П1 (Методика расчета А1 – П1)
-
3930
-
4255
-
4981
А2 П2 (Методика расчета А2 – П2)
8
47
1
863
4
133
А3 П3 (Методика расчета А3 – П3)
4
623
6
790
7
609
А4 П4 (Методика расчета П4 – П3)
1
540
4
398
6
761
Баланс ООО «ПринтЛайн» за 2016 – 2018 г.г. не ликвиден из-за
невыполнения первого условия ликвидности баланса, которое означает, что у
предприятия не хватает наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее
срочных обязательств. Однако это не означает, что ООО «ПринтЛайн»
находится в трудном положении, так как остальные условия выполняются. В
случае необходимости ООО «ПринтЛайн» имеет возможность реализовать
активы группы А2 и А3 и расплатиться по наиболее срочным обязательствам.
Сумма труднореализуемых активов меньше суммы постоянных пассивов, это
означает, что ООО «ПринтЛайн» располагает собственными оборотными
41
средствами. Анализ коэффициентов ликвидности можно представить в форме
таблицы 5.
Таблица 5
Расчет и анализ показателей ликвидности ООО «ПринтЛайн»
Показатель
Н
орма-
тив
2
016 г.
2
017 г.
2
018 г.
Измене
ние за 2018 г.
к 2016
г.
а
бс.
откл.,
+/-
О
тн., %
1 Сумма
наиболее ликвидных
активов на конец
года, тыс. руб.
Х
1
935
1
750
1
570
-
365
-
18,86
2 Сумма
дебиторской
задолженности на
конец года, тыс. руб.
Х
3
731
4
033
5
911
2
180
5
8,43
3 Сумма
оборотных активов на
конец года, тыс. руб.
Х
1
0289
1
2573
1
5090
4
801
4
6,66
4 Сумма
краткосрочных
обязательств на конец
года, тыс. руб.
Х
8
749
8
175
8
329
-
420
-
4,80
5 Коэффициент
абсолютной
ликвидности (стр.
1/стр.4)
0
,2-0,3
0
,2212
0
,2141
0
,1885
-
0,0327
-
6 Коэффициент
срочной ликвидности
(стр.1+стр.2)/стр.4)
1
и более
0
,6476
0
,7074
0
,8982
0
,2506
-
7 Коэффициент
текущей ликвидности
(стр.3/стр.4)
1
,5-2,0
1
,1760
1
,5380
1
,8117
0
,6357
-
На конец 2018 г. не все коэффициенты ликвидности ООО «ПринтЛайн»
удовлетворяют установленным нормативам. На конец 2018 г. коэффициент
абсолютной ликвидности равен 0,1885, это означает, что ООО «ПринтЛайн»
могло погасить на дату составления баланса 18,85 % краткосрочных
обязательств за счет имеющихся наиболее ликвидных активов. Коэффициент
абсолютной ликвидности не удовлетворяет нормативу, происходит его
42
снижение на протяжении исследуемого периода, что свидетельствует об
уменьшении уровня платежеспособности ООО «ПринтЛайн».
Коэффициент срочной ликвидности не удовлетворяет нормативу и
составляет на конец 2018 г. – 0,8982, то есть 89,82 % краткосрочных
обязательств ООО «ПринтЛайн» сможет погасить за счет быстрых активов в
течение одного месяца в случае необходимости. Коэффициент срочной
ликвидности меньше норматива, так как большую часть оборотных активов
составляют товарные запасы. Однако, происходило увеличение коэффициента
срочной ликвидности на протяжении исследуемого периода, что
свидетельствует о повышении уровня платежеспособности ООО «ПринтЛайн».
Рассчитанный коэффициент текущей ликвидности на конец 2018 г.
удовлетворяет нормативу и равняется 1,5 < 1,8117 < 2,0. Коэффициент текущей
ликвидности свидетельствует, что у ООО «ПринтЛайн» достаточно оборотных
активов, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных
обязательств, так как они в 1,8117 раза превышают краткосрочные
обязательства. Происходило увеличение коэффициента текущей ликвидности
на протяжении исследуемого периода, что свидетельствует о повышении
уровня платежеспособности ООО «ПринтЛайн». В целом, по рассчитанным
показателям ликвидности и платежеспособности можно сделать вывод, что у
ООО «ПринтЛайн» существуют затруднения с наиболее ликвидными активами,
организация не может расплатиться со своими кредиторами за счет активов
группы А1 (наиболее ликвидных активов – денежных средств), ООО
«ПринтЛайн» обладает средней степенью платежеспособности. Сбыт
продукции, являясь составной частью коммерческой деятельности ООО
«ПринтЛайн» оказывает решающее влияние на размеры доходов и прибыль
предприятия. Сбыт продукции важен для ООО «ПринтЛайн», так как от уровня
сбытовой деятельности зависят такие показатели предприятия, как прибыль,
уровень рентабельности, величина доходов. Иерархическое построение
сбытовой сети ООО «ПринтЛайн» представлено на рисунке 4.
43
Рисунок 4 - Иерархическое построение сбытовой сети
ООО «ПринтЛайн»
ООО «ПринтЛайн» применяет двухуровневый канал товародвижения,
двухуровневые каналы труднее контролировать, так как увеличение числа
посредников уменьшает конкурентоспособность товара по цене, но с другой
стороны такие каналы позволяют получить достаточно большой охват рынка
города Архангельска и области. ООО «ПринтЛайн» применяет складскую
форму оптовой торговли, то есть партия товара от оптовых компаний –
поставщиков (дилеров производителей продукции) поступает на склад
ООО «ПринтЛайн», а затем доставляется конечным потребителям – клиентам
ООО «ПринтЛайн» (рекламным агентствам и прочим покупателям).
Цели сбытовой деятельности ООО «ПринтЛайн»:
- получить прибыль и удовлетворить потребности покупателей;
- оптимизировать затраты на продвижение продукции;
- выявить оптимальные способы реализации продукции. Чтобы правильно
организовывать, регулировать и контролировать сбытовую деятельность
предприятия, необходимо постоянно проводить анализ результатов работы
предприятия по реализации продукции, то есть анализ товарооборота.
Рассмотрим динамику товарооборота ООО «ПринтЛайн» в таблице 6.
Таблица 6
Динамика товарооборота ООО «ПринтЛайн» за 2016-2018
годы
Наименовани
е продукции
2
016 г.
2
017 г.
2
018 г.
Изменение
за 2018 г. к 2016
г.
а
от
Произв
одители
продукции
Оптов
ые компании
(поставщики)
ООО
«Принт Лайн»
Конечные
потребители
(рекламные
агентства и прочие
покупатели)
44
бс., +/-
н., %
Пленка для
печати
1
2668
1
3218
1
4455
17
87
14
,11
Листовые
материалы
7
407
7
287
8
930
15
23
20
,56
Баннеры,
люверсы
6
469
7
003
7
108
63
9
9,
88
Профиль для
сотового
поликарбоната
5
396
5
842
5
928
53
3
9,
87
Штендеры
3
931
4
369
4
196
26
5
6,
75
Световые
короба
7
654
7
238
9
542
18
88
24
,67
Светодиодные
изделия
3
042
3
242
3
397
35
5
11
,68
Монтажный
скотч
3
885
4
293
4
174
28
9
7,
44
Клеи, крепежи
9
51
1
127
9
41
-
11
-
1,12
Инструменты
3
374
3
740
3
614
23
9
7,
09
Дополнительны
е услуги
3
588
3
429
4
435
84
7
23
,60
Фотобумага
5
903
6
471
6
399
49
6
8,
40
Прочая
продукция
1
574
1
874
1
546
-
28
-
1,78
Итого общий
товарооборот
предприятия
6
5842
6
9134
7
4665
88
23
13
,40
Динамика товарооборота ООО «ПринтЛайн» за 2016 – 2018 годы
является положительной, товарооборот увеличился на 13,40%, при этом,
практически по всем видам продаваемой продукции наблюдался прирост,
кроме продукции «Клеи, крепежи» и прочей продукции. Наибольший прирост
был по продукции «Световые короба», по дополнительным услугам (к данным
услугам относятся: плоттерная резка пленки; фрезерная резка оргстекла,
полистирола; контурное гравирование ПВХ; изготовление пластиковых
табличек и другие). Структура товарооборота ООО «ПринтЛайн» за 2016-2018
годы представлена в таблице 7.
45
На протяжении исследуемого периода в структуре товарооборота
ООО «ПринтЛайн» не происходило значительных структурных сдвигов.
Наибольшую долю в структуре товарооборота ООО «ПринтЛайн» на
протяжении исследуемого периода занимает выручка от продажи продукции
«Пленка для печати».
Таблица 7
Структура товарооборота ООО «ПринтЛайн» за 2016-2018
годы
Наименова
ние продукции
2
016 г.
2
017 г.
2
018 г.
Изменение
структуры, %
2
017
/2016
2
018
/2017
2
018
/2016
Пленка для
печати
1
9,24
1
9,12
1
9,36
-
0,12
0
,24
0
,12
Листовые
материалы
1
1,25
1
0,54
1
1,96
-
0,71
1
,42
0
,71
Баннеры,
люверсы
9
,83
1
0,13
9
,52
0
,31
-
0,61
-
0,31
Профиль
для сотового
поликарбоната
8
,20
8
,45
7
,94
0
,25
-
0,51
-
0,26
Штендеры
5
,97
6
,32
5
,62
0
,35
-
0,7
-
0,35
Световые
короба
1
1,63
1
0,47
1
2,78
-
1,16
2
,31
1
,16
Светодиодн
ые изделия
4
,62
4
,69
4
,55
0
,07
-
0,14
-
0,07
Монтажный
скотч
5
,90
6
,21
5
,59
0
,31
-
0,62
-
0,31
Клеи,
крепежи
1
,45
1
,63
1
,26
0
,19
-
0,37
-
0,19
Инструмент
ы
5
,13
5
,41
4
,84
0
,29
-
0,57
-
0,29
Дополнитель
ные услуги
5
,45
4
,96
5
,94
-
0,49
0
,98
0
,49
Фотобумага
8
,97
9
,36
8
,57
0
,40
-
0,79
-
0,40
Прочая
продукция
2
,39
2
,71
2
,07
0
,32
-
0,64
-
0,32
Итого
1
00
1
00
1
00
-
-
-
46
Наименьший объем дохода приносит предприятию продажи продукции
«Клеи, крепежи». Динамика и структура товарооборота ООО «ПринтЛайн» по
месяцам приведена в таблице 8.
В целом, динамика товарооборота предприятия ООО «ПринтЛайн» по
месяцам достаточно равномерная, наибольшие продажи приходятся, как
правило, на декабрь, сентябрь, ноябрь, наименьшие продажи наблюдаются в
июле и в августе. Увеличение товарооборота ООО «ПринтЛайн» обусловлено,
как возрастанием объемов продаж, так и увеличением цен на продаваемую
продукцию. По разным категориям продукции цены изменялись по разному, на
какие-то виды товаров цены возрастали, на какие то снижались. В среднем, за
2017 г. по сравнению с 2016 г. средняя цена продукции возросла на 3,58 %, за
2018 г. по сравнению с 2017 г. цена продукции возросла на 2,51 %.
Таблица 8
Динамика товарооборота предприятия ООО «ПринтЛайн» по
месяцам за 2016-2018 годы
Месяц
периода
2016 г.
2017 г.
2018 г.
т
ыс.
руб.
В
% к
итогу
т
ыс.
руб.
В
% к
итогу
т
ыс.
руб.
В
% к
итогу
За январь
5
200
7
,90
5
021
7
,26
5
842
7
,82
За
февраль
5
363
8
,15
5
248
7
,59
6
025
8
,07
За март
5
602
8
,51
5
427
7
,85
6
294
8
,43
За апрель
5
868
8
,91
5
859
8
,48
6
592
8
,83
За май
5
665
8
,60
5
798
8
,39
6
364
8
,52
За июнь
4
815
7
,31
4
991
7
,22
5
410
7
,25
За июль
4
167
6
,33
4
686
6
,78
4
681
6
,27
За август
4
686
7
,12
5
306
7
,68
5
264
7
,05
За
6
1
6
9
7
1