21
система снабжения (материальные потоки), система управления кадрами
(трудовые потоки), планово-экономическая система (финансовые потоки),
система управления производством (материальных, трудовых и финансовых
потоков).
Каждая из систем предприятия является генератором определенного
вида первичных документов, сопровождающих выполняемые этими системами
операции.
Финансовые потоки планируются и контролируются и
планово-экономической службой. Бухгалтерская служба учитывает все
хозяйственные операции предприятия в натуральном и стоимостном
выражении.
Поэтому все потоки первичных документов в конце учетного периода
или сразу после поступления на предприятие передаются в бухгалтерию для
учета и последующей обработки и хранения.
Преобразование информации первичных документов в информацию
финансовой отчетности в ОАО «Разгуляй» происходит согласно принятой на
предприятии формы бухгалтерского учета. Согласно принятой на предприятии
учетной политики в ОАО «Разгуляй» используется журнально-ордерная схема
бухгалтерского учета. Принцип перемещения и преобразования носителей
информации в журнально-ордерной форме бухгалтерского учета представлен
на схеме рис. 6.
Рисунок 6. Схема преобразования потока первичных документов в документы финансовой
отчетности в бухгалтерии
Первичные документы
Вспомогательные и
группировочные
ведомости
Журналы-ордера
Главная книга
Регистры
аналитического учета
БАЛАНС
и другие формы финансовой
отчетности
22
В комплект регистров, применяемых при журнально-ордерной форму
бухгалтерского учета входят:
- разработочные таблицы;
- журналы-ордера;
- вспомогательные ведомости;
- инвентарный карточки
- Главная книга.
Ведомости и журналы открываются на месяц. Ежемесячно журналы-
ордера закрываются и их итоги переносятся в Главную книгу.
Таким образом, в качестве параметров для выполнения расчетов по
формированию финансовой отчетности являются данные о складских,
трудовых и финансовых ресурсах, которые поступают на основании данных
первичных документов в бухгалтерию.
2.2. Анализ финансового состояния корпорации
Оценку финансового состояния ОАО «Разгуляй» выполним на основании
аналитических расчетов показателей ликвидности, платежеспособности,
финансовой устойчивости и т.д., а также с помощью анализа структуры,
динамики статей баланса и отчета о финансовых результатах за 2014-2015 гг.
Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и
использованием средств (активов) и источниками их формирования
(собственного капитала и обязательств, т. е. пассивов), поэтому на первом этапе
анализа проведем анализ структуры активов и пассивов предприятия и ее
динамику за ряд лет. Наиболее общее представление об имевших место
качественных изменениях в структуре активов предприятия, а также в
динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и
горизонтального анализа финансовой отчетности предприятия.
Для проведения такого анализа на основе его бухгалтерского баланса
составим агрегированный усредненный баланс (см. Приложение 1). Для
изучения динамики имущества предприятия во времени и его структуры
проведем горизонтальный и вертикальный анализ активов баланса за 2013-2015
23
гг. и результаты расчетов обобщим в таблицу Динамику активов баланса за
анализируемый период можно охарактеризовать следующим образом:
основные средства и прочие необоротные активы увеличились в 2015
г. по сравнению с 2013 г. на 141944 руб. или на 2%;
оборотные активы возросли за два года на 417998 или на 26%, причем
в 2014 г. по сравнению с 2013 г. увеличение составило 15%, а в 2015 г. по
сравнению с 2014 г. всего 10%;
величина запасов увеличилась за два года на 430461 тыс. руб. на 32%;
дебиторская задолженность сократилась на 18228 тыс. руб. или на 7%;
денежные средства существенно сократились на 164 тыс.руб. (21%);
валюта баланса увеличилась на 559941 тыс. руб. (на 7%).
24
Таблица 1
Горизонтальный анализ актива баланса ОАО «Разгуляй» за 2013-2015 гг.
Показатели
Средняя стоимость, руб.
Изменение в абсолютной величине, тыс.
руб.
Изменение в %
2013 г.
2014 г.
2015 г.
2014 г. к
2013 г.
2015 г. к
2014 г.
2015 г. к
2013 г.
2014 г. к
2013 г.
2015 г. к
2014 г.
2015 г. к
2013 г.
АКТИВ
1.Внеоборотные активы
Нематериальные активы
0
0
0
0
0
0
Основные средства
6095926
6221224
6237869
125299
16645
141944
102
100
102
Незавершенное
строительство
0
0
0
0
0
0
Долгосрочные финансовые
вложения
0
0
0
0
0
0
Прочие необоротные
активы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО по разделу I
6095926
6221224
6237869
125299
16645
141944
102
100
102
2. Оборотные активы
Запасы
1367777
1543325
1798238
175548
254913
430461
113
117
132
НДС по приобретен-ным
ценностям
18558
21555
24516
2998
2961
5959
116
114
132
Дебиторская
задолженность
246916
306747
228689
59831
-78058
-18228
124
75
93
Денежные средства и
краткосрочные финансовые
вложения
1286
3857
261
2571
-3569
-1025
299
68
20
Прочие оборотные активы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО по разделу II
1634190
1873003
2052187
238813
179185
417998
115
110
126
БАЛАНС
7730115
8094227
8290056
364112
195830
559941
105
102
107
25
Таблица 2
Вертикальный анализ активов баланса ОАО «Разгуляй»
Показатели
2013 г.
2014 г.
2015 г.
Средняя
стоимость
тыс. руб.
Удель-ный
вес, %
Средняя
стоимость, тыс.
руб.
Удель-ный
вес, %
Средняя
стоимость
тыс. руб.
Удель-ный
вес, %
АКТИВ
1. Необорот-ные
активы
Нематериаль-ные
активы
0
0
0
0
0
0
Основные
средства
6095926
100
6221224
100
6237869
100
Незавершенное
строительство
0
0
0
0
0
0
Долгосрочные
финансовые
вложения
0
0
0
0
0
0
Прочие необорот-
ные активы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО по
разделу I
6095926
79
6221224
77
6237869
75
2. Оборотные
активы
Запасы
1367777
84
1543325
82
1798238
88
НДС
18558
1
21555
1
24516
2
Дебиторская
задолженность
246916
15
306747
16
228689
11
Денежные
средства и
краткосрочные
финансовые
вложения
1286
0
3857
0
261
0
Прочие оборотные
активы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО по
разделу II
1634190
21
1873003
23
2052187
25
БАЛАНС
7730115
100
8094227
100
8290056
100
По данным таблицы 2 можно отметить:
наибольший удельный вес в структуре активов ОАО «Разгуляй»
занимают необоротные активы, занимающие более 75% в общей сумме;
необоротные активы исследуемого предприятия сформированы
полностью за счет основных средств;
оборотные активы предприятия сформированы более чем на 82%; из товарных
запасов, и около 15% за счет дебиторской задолженности;
динамика структуры активов показала, что доля основных фондов
26
предприятия сократилась с 79% до 75%, а оборотных возросла с 21% до 25%;
доля товарных запасов в оборотных активах возросла с 84% до 88%, а
дебиторской задолженности сократилась с 14% до 11%.
Банки и другие инвесторы при изучении состава имущества предприятия
обращают большое внимание на состояние основных фондов с точки зрения их
технического уровня, производительности, экономической эффективности,
физического и морального износа.
Из приведенной таблицы 3 видно, что в анализируемом периоде за 2013-2015 гг.
общая стоимость основных средств предприятия незначительно снизилась – на
2,49%. Активная часть основных средств предприятия достаточно высока и
составляет более трети общего объема основных фондов, что положительно
характеризует структуру основных средств организации.
Рассматривая динамику изменения основных средств по составу и в
стоимостной оценке, нельзя обойти стороной тенденцию роста доли активной
части основных средств и, хотя наблюдается снижение их стоимости, это
свидетельствует о правильной политике предприятия в части повышения
эффективности производства и эффективности использования основных средств
на предприятии. В тоже время в 2015 г. наблюдается снижение фондоотдачи с
6,82
Динамику показателей, характеризующих состояние и динамику основных
фондов ОАО «Разгуляй» за период 2013-2015 гг. можно проследить на диаграмме,
представленной на рисунке, расчета выполнены в табл. 3.
Таблица 3
Динамика показателей годоности, движения и эффективности использования основных средств
ОАО «Разгуляй»
Показатели
Алгоритм расчета
Значение по годам
Изменение
2013
2014
2015
2014 г. к
2013 г.
2015 г. к 2014
г.
Доля актив-ной
части ОС
Стоимость активной части ОС /
Стоимость ОС
32,22%
35,11%
37,45%
2,89%
2,34%
Коэффициент
износа ОС
Накопленный
износ/Первоначальная стоимость
57,19%
56,08%
55,35%
-1,11%
-0,73%
Коэффициент
годности ОС
Остаточная стоимость /
Первоначальная стоимость
42,81%
43,92%
44,65%
1,11%
0,73%
Коэффициент
Стоимость поступивших ОС /
29,22%
6,04%
5,50%
-23,18%
-0,54%
27
обновления ОС
Стоимость ОС на конец года
Коэффициент
выбытия ОС
Стоимость выбывших ОС /
Стоимость ОС на начало года
19,25%
1,28%
1,77%
-17,97%
0,49%
Фондоотдача (руб.
/ руб.)
Выручка от реализации /
Среднегодовая стоимость ОПФ
5,96
6,82
6,51
0,86
-0,31
Фондоемкость
(руб./ руб.)
Среднегодовая стоимость ОПФ /
Выручка от реализации
0,17
0,15
0,15
-0,02
0,01
Фондовоору-
женность тыс.руб./
чел.
Среднегодовая стоимость ОПФ /
Среднесписочная численность
30,25
32,70
32,94
2,45
0,25
0,00
5,00
10,00
15,00
20,00
25,00
30,00
35,00
2000 г.
2001 г.
2002 г.
Фондоотдача (тыс.руб.)
Фондоемкость (тыс.руб.)
Фондовооруженность (тыс.руб.)
Рисунок 7. Динамика показателей, характеризующих состояние основных фондов ОАО «Разгуляй» за
2013-2015 гг.
2013г 22014 г 2015г
2013г 2014г 2015г
28
Таблица 4
Горизонтальный анализ пассива баланса ОАО «Разгуляй» за 2013-2015 гг.
Показатели
Средняя стоимость, тыс. руб.
Изменение
2013 г.
2014 г.
2015 г.
в тыс. руб.
в %
2014 г. к
2013 г.
2015 г. к
2014 г.
2015 г. к
2013 г.
2014 г. к
2013 г.
2015 г. к
2014 г.
2015 г. к
2013 г.
ПАССИВ
3. Капитал и резервы
Уставный капитал
112000
112000
112000
0
0
0
100
100
100
Добавочный капитал
6365433
6365433
6122428
0
-243005
-243005
100
96
96
Фонды и резервы
129285
144320
186333
15035
42014
57048
112
129
144
ИТОГО по разделу III
6606718
6621753
6420761
15035
-201392
-185957
100
97
97
4. Долгосрочные пассивы
Займы и кредиты
0
0
0
0
0
0
Прочие долгосрочные
пассивы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО по разделу IV
0
0
0
0
0
0
5. Краткосрочные пассивы
Займы и кредиты
0
0
0
0
0
0
Кредиторская
задолженность
1121349
1468905
1864622
347557
395717
743273
131
127
166
Доходы будущих периодов
0
0
0
0
0
0
Резервы предстоящих
расходов и платежей
0
0
0
0
0
0
Прочие краткосрочные
пассивы
2049
3569
4674
1521
1105
2625
174
131
228
ИТОГО по разделу V
1123397
1472474
1869295
349077
396821
745898
131
127
166
БАЛАНС
7730115
8094227
8290056
364112
195830
559941
105
102
107
29
Характеризуя динамику источников формирования имущества предприятия
ОАО «Разгуляй» за анализируемый период, можно отметить, что:
источники собственных средств сократились на 185957 тыс. руб. или на 3%;
заемные средства напротив возросли на 745898 тыс.руб. или на 66%, что
в основном произошло за счет увеличения статьи «Расчеты с кредиторами» на
743273 тыс.руб. или 66%;
долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов не имеет.
Таблица 5
Вертикальный анализ пассива баланса ОАО «Разгуляй»
Показатели
2013 г.
2014 г.
2015 г.
Средняя
стоимость,
тыс. руб.
Удель-ный
вес, %
Средняя
стоимость,
тыс. руб.
Удель-ный
вес, %
Средняя
стоимость,
тыс. руб.
Удель-ный
вес, %
ПАССИВ
III Капитал и резервы
Уставный капитал
112000
2
112000
2
112000
2
Добавочный капитал
6365433
96
6365433
96
6122428
95
Фонды и резервы
129285
2
144320
2
186333
3
ИТОГО раздел III
6606718
85
6621753
82
6420761
77
IV Долгосрочные пассивы
Займы и кредиты
0
0
0
0
0
0
Прочие долгосрочные
пассивы
0
0
0
0
0
0
ИТОГО раздел IV
0
0
0
0
0
0
V Краткосрочные пассивы
Займы и кредиты
0
0
0
0
0
0
Кредиторская задолженность
1121349
100
1468905
100
1864622
100
Доходы будущих периодов
0
0
0
0
0
0
Резервы предстоящих
расходов и платежей
0
0
0
0
0
0
Прочие краткосрочные
пассивы
2049
0
3569
0
4674
0
ИТОГО раздел V
1123397
15
1472474
18
1869295
23
БАЛАНС
7730115
100
8094227
100
8290056
100
Для наглядности проиллюстрируем структуру пассива баланса диаграммой:
30
6606718
0
1123397
6621753
0
1472474
6420761
0
1869295
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
2001г 2002г 2003г
года
Капитал и резервы Долгосрочные пассивы Краткосрочные пассивы
Рисунок 8. Структура пассива баланса ОАО «Разгуляй»
По данным таблицы 4 проанализируем состояние и динамику пассивов
предприятия:
за анализируемый период доля собственного капитала сократилась с 85% до 77%;
собственный капитал предприятия сформирован за счет уставного
капитала, составляющего в общем объеме 2%, добавочного капитала,
составляющего 95%; и прибыли предприятия – 3% в общей сумме собственных
источников средств;
заемный капитал полностью сформирован за счет краткосрочных займов,
в частности за счет кредиторской задолженности;
за англизируемый период доля краткосрочных займов предприятия в
общей структуре его капитала возросла с 15% в 2013 г. до 23% в 2015 г.
Для подтверждения сделанных выводов или их опровержения далее в работе
проведем анализ платежеспособности, доходности и рентабельности
исследуемого предприятия.
С целью проведения анализа ликвидности баланса исследуемого
предприятия сгруппируем активы по степени ликвидности и пассивы по срокам
2013 г.
2014 г.
2015 г.