45
За анализируемый период объемы дебиторской задолженности выросли
на 309,000 тыс. руб. (с 416,000 до 725,000), что является негативным
изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой
продукции ООО «ВодоКаналСервис», либо активным предоставлением
потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих
активов и иммобилизации части оборотных средств из основной
деятельности. Выручка от реализации продукции при этом не увеличилась,
что свидетельствует о росте неплатежей со стороны потребителей. Такое
резкое увеличение дебиторской задолженности (на 74,3%) делает
необходимым дальнейший углубленный анализ ее состава и структуры по
данным аналитического учета.
Сумма денежных средств в анализируемом периоде имела тенденцию к
росту с 238,000 тыс. руб. до 840,000 тыс. руб..
В анализируемом периоде ООО «ВодоКаналСервис» не использовало в
своей финансово-хозяйственной деятельности запасы, краткосрочные
финансовые вложения, прочие оборотные активы.
Основным источником формирования имущества ООО
«ВодоКаналСервис» в анализируемом периоде являются собственные
средства, доля которых в балансе увеличилась c 90,4% до 98,3%.
Собственный капитал (фактический, за вычетом убытков и
задолженностей учредителей) на начало анализируемого периода составил
591,000 тыс. руб., а на конец периода был равен 1 538,000 тыс. руб. За
анализируемый период величина собственного капитала (фактического)
увеличилась на 947,000 тыс. руб. при одновременном снижении соотношения
заемного и собственного капитала на 0,089. Таким образом, финансовая
устойчивость ООО «ВодоКаналСервис» возросла.
Собственный капитал ООО «ВодоКаналСервис» за анализируемый
период увеличился.
46
Таблица 4
Структура пассивов ООО «ВодоКаналСервис»
Наименовани
е показателя
на 31.12.2016 г.
на 31.12.2018 г.
Отклонение
Абсолют.
%
Абсолют.
%
Абсолют.
%
I.
Собственный
капитал
(фактически
й)
591
90,4
1 538
98,3
947
7,9
Уставный
капитал
(фактически
й)
10
1,5
10
0,6
0
-0,9
Резервы,
нераспредел
енная
прибыль
(фактически
е)
581
88,8
1 528
97,6
947
8,8
III.
Краткосрочн
ые
обязательств
а
63
9,6
27
1,7
-36
-7,9
Краткосрочн
ые кредиты
10
1,5
0
0,0
-10
-1,5
Краткосрочн
ая
кредиторская
задолженнос
ть
53
8,1
27
1,7
-26
-6,4
Прочие
краткосрочн
ые
обязательств
а
0
0,0
0
0,0
0
0,0
ПАССИВЫ
ВСЕГО
654
100,0
1 565
100,0
911
0,0
Прирост собственного капитала произошел за счет увеличения резервов
и нераспределенной прибыли (фактических) на 947,000 тыс. руб. (с 581,000
тыс. руб. до 1 528,000 тыс. руб.) или на 163,0%.
В анализируемом периоде остались на прежнем уровне следующие
показатели: уставный капитал (10,000 тыс. руб.).
В целом, увеличение резервов и нераспределенной прибыли (фактич.)
является результатом эффективной работы ООО «ВодоКаналСервис».
47
За анализируемый период в структуре собственного капитала доля
резервов и нераспределенной прибыли имела тенденцию к росту (с 98,3% до
99,3%).
ООО «ВодоКаналСервис» на протяжении анализируемого периода
убытков по балансу не имело.
В структуре заемного капитала долгосрочные обязательства в
анализируемом периоде отсутствовали.
Краткосрочные обязательства за анализируемый период снизились на
36,000 тыс. руб.
К концу анализируемого периода краткосрочные обязательства были
представлены только коммерческими обязательствами.
Краткосрочные кредиты и займы (финансовые обязательства) на начало
анализируемого периода составили 10,000 тыс. руб., а к концу периода
задолженность была полностью погашена.
Кредиторская задолженность (без учета задолженности участникам
(учредителям)) за анализируемый период снизилась на 26,000 тыс. руб. (с
53,000 до 27,000 тыс. руб.).
Рентабельность собственного капитала (фактического) ООО
«ВодоКаналСервис» (определяющая эффективность вложений средств
собственников) на протяжении всего анализируемого периода была
положительной и снизилась с 53,6% до 38,3%.
Необходимым уточнением к анализу соотношения чистой прибыли и
собственного капитала является оценка соотношения чистой прибыли и
общей стоимости активов, то есть рентабельности активов. За
анализируемый период рентабельность активов по чистой прибыли, которая
отражает способность Предприятия извлекать прибыль, исходя из
имеющегося в его распоряжении имущества, в целом была высокой и
варьировалась от 48,5% до 36,9%.
48
Значение рентабельности активов по чистой прибыли на конец
анализируемого периода свидетельствует об очень высокой эффективности
использования имущества. Уровень рентабельности активов по чистой
прибыли в размере 36,9% на конец анализируемого периода обеспечивается
высокой оборачиваемостью активов, составившей на конец периода 1,702
оборота в год, при высокой (21,7%) доходности всех операций (по чистой
прибыли).
Таблица 5
Рентабельность деятельности ООО «ВодоКаналСервис»
Наименование статей
за 2016 г.
за 2018 г.
Отклонен
ие
Рентабельность активов по
прибыли до
налогообложения, %
0,0
0,0
0,0
Рентабельность всех
операций по прибыли до
налогообложения, %
0,0
0,0
0,0
Рентабельность всех
операций по чистой прибыли,
%
8,3
21,7
13,4
Рентабельность
производственных активов
по результатам от основной
деятельности, %
111,1
96,5
-14,5
Рентабельность продаж
(основной деятельности), %
12,0
24,4
12,4
Рентабельность продаж по
чистой прибыли, %
8,3
21,7
13,4
Рентабельность собственного
капитала (фактического), %
53,6
38,2
-15,4
Рентабельность активов по
чистой прибыли, %
48,5
36,9
-11,6
Оборачиваемость активов
5,862
1,702
-4,160
Оборачиваемость
производственных активов
9,216
3,952
-5,265
В целом, динамика оборачиваемости активов, которая показывает, с
какой скоростью совершается полный цикл производства и обращения, а
также отражает уровень деловой активности Предприятия, отрицательна (за
анализируемый период отмечаетсярезкое снижение значения показателя с
5,862 до 1,702 оборота в год).
49
Оценку эффективности управления основной деятельностью
Предприятия с точки зрения извлечения прибыли дает показатель
рентабельности, рассчитываемый по результатам от основной деятельности.
Рентабельность производственных активов (показывающая, какую прибыль
приносит каждый рубль, вложенный в производственные активы
Предприятия) в начале анализируемого периода равнялась 111,1%, а на
конец периода составляла 96,5%. Данная величина показателя
рентабельности складывается из рентабельности продаж (основной
деятельности), которая в конце анализируемого периода составила 24,4%, и
оборачиваемости производственных активов, равной 3,952 оборота в год.
Снижение оборачиваемости производственных активов при увеличении
рентабельности продаж свидетельствует о наличии проблем в управлении
оборотным капиталом и требует более глубокого анализа его составляющих.
Рентабельность всех операций (по прибыли до налогообложения)
Предприятия в конце анализируемого периода составила 0,0% и была на
24,4% ниже показателя рентабельности продаж (основной деятельности).
Таким образом, Предприятие теряет всю свою эффективность за счет прочей
деятельности.
Соотношение чистой прибыли и выручки от продаж, то есть показатель
рентабельности продаж по чистой прибыли, отражает ту часть поступлений,
которая остается в распоряжении Предприятия с каждого рубля
реализованной продукции. Значение показателя в анализируемом периоде
увеличилось с 8,3% до 21,7%. Таким образом, у Предприятия расширяются
возможности самостоятельно финансировать свой оборотный капитал, не
привлекая для этих целей внешние источники. Данный коэффициент
рассматривают в сочетании с такими показателями, как объем продаж и
чистая прибыль в расчете на одного работника, объем продаж в расчете на
единицу площади и т.п. Для этого необходимо дополнительно
проанализировать калькуляцию затрат Предприятия.
50
Показатель длительности оборота краткосрочной задолженности по
денежным платежам (6,0 дн.), рассматриваемый как индикатор
платежеспособности в краткосрочном периоде, не превышал 180 дней. Таким
образом, можно предположить, что сроки выполнения обязательств
Предприятия еще не истекли или у Предприятия хватит ресурсов, чтобы
расплатиться с кредиторами.
Таблица 6
Показатели финансовой устойчивости ООО «ВодоКаналСервис»
Наименование показателя
на
31.12.201
6 г.
на
31.12.201
8 г.
Отклонен
ие
Соотношение заемного и
собственного капитала
(фактического)
0,107
0,018
-0,089
Уровень собственного капитала
(фактического)
0,904
0,983
0,079
Коэффициент обеспеченности
собственными средствами
0,904
0,983
0,079
Коэффициент покрытия
обязательств притоком
денежных средств (коэф.
Бивера)
5,032
10,312
5,281
Анализ финансовой устойчивости ООО «ВодоКаналСервис» позволяет
говорить о значительном запасе прочности, обусловленном высоким уровнем
собственного капитала (фактического), который на конец анализируемого
периода составил 0,983 (при рекомендуемом значении не менее 0,600).
Таким образом, к концу анализируемого периода у ООО
«ВодоКаналСервис» имелись широкие возможности привлечения
дополнительных заемных средств без риска потери финансовой
устойчивости.
Увеличение уровня собственного капитала (фактического) за
анализируемый период способствовало росту финансовой устойчивости
ООО «ВодоКаналСервис».
51
Коэффициент обеспеченности собственными средствами составил на
конец периода 0,983, что лучше установленного нормативного значения
(0,100).
Соотношение заемного и собственного капитала (фактического) на
начало анализируемого периода равнялось 0,107, на конец периода 0,018
(при рекомендуемом значении менее 0,700).
Коэффициент Бивера, равный отношению притока денежных средств к
общей сумме задолженности, на конец анализируемого периода составил
10,313, на начало 5,032. По международным стандартам рекомендуемое
значение данного показателя находится в интервале 0,170 - 0,400.
Полученное значение показателя позволяет отнести ООО
«ВодоКаналСервис» к низкой группе "риска потери платежеспособности",
т.е. уровень покрытия задолженности суммой чистой прибыли и амортизации
у ООО «ВодоКаналСервис» высокий.
2.2 Анализ маркетинговой программы и оценка ее эффективности
Комплекс маркетинга ООО «ВМС-НН» в Нижнем Новгороде связан со
следующими четырьмя элементами принятия решений:
1) решения о продукте;
2) ценовые решения;
3) решения о каналах распределения;
4) решения о продвижении.
Отметим, что последний элемент комплекса – продвижение – составляет
часть комплекса маркетинга ООО «ВодоКаналСервис».
Стратегия работы на рынке, как перечень (цепочка) целей, выглядит
следующим образом (таблица 7).
Исследование рынка предполагает необходимость его рассмотрения как
дифференцированной структуры в зависимости от групп потребителей и
52
потребительских свойств товара, что в широком смысле определяет понятие
рыночной сегментации.
Таблица 7
Элементы стратегии маркетинга ООО «ВодоКаналСервис»
Элемент стратегии маркетинга
Продукт
Устранение засоров. Прочистка канализации. Ремонт
канализационных колодцев.
Регион продаж
Москва. Московская область.
Метод
продвижения
Прямые продажи
Ценовая
политика
Следование рыночным ценам
Клиенты
Физические и юрилические лица
Объем продаж
Сохранение имеющегося объема
Для сегментации рынка гпервостепенное значение имеют
экономические и технологические критерии, к которым относятся:
1) отрасли;
2) формы собственности;
3) сфера деятельности;
4) размер предприятия;
5) географическое положение.
Важными признаками сегментации являются также периодичность
заказов на данные товары, специфика организации закупки (сроки поставки,
условия оплаты, методы расчетов), формы взаимоотношений.
Можно выделить следующие основные, наиболее перспективные
сегменты, на которые делится потребители ООО «ВодоКаналСервис»
(таблица 8).
Таблица 8
Сегментация потребителей ООО «ВодоКаналСервис»
Сегмент
Характеристика сегмента
Сегмент
1
Для данных потребителей важен такой показатель как цена.
Сегмент
2
Для данного сегмента важен такой показатель как наличие позиций
и качество продукции.
53
Таким образом, при разработке стратегии для данного сегмента
используется стратегия «поддержания», т.к. это основной сегмент, с которым
работает ООО «ВодоКаналСервис». Также при разработке стратегии акцент
делается на как можно меньшую цену.
Для поддержания данного отношения используются следующие методы
продвижения:
стимулирование сбыта;
реклама.
Сегмент 2. Для данного сегмента важен такой показатель как наличие
позиций и качество продукции.
Для данного сегмента необходимо при продвижении делать акцент на
качество продукции и всегда наличие позиций на складе.
Современный торговый маркетинг – комплекс эффективных мер для
развития дистрибуции и повышения продаж. Включает в себя ценовое,
финансовое, соревновательное стимулирование торговых посредников и
собственного торгового персонала.
Система продвижения ООО «ВодоКаналСервис» представляет собой
единый комплекс, объединяющий участников, каналы и приемы
коммуникаций организации, направленных на установление и поддержание
определенных, запланированных этой организацией взаимоотношений с
адресатами коммуникаций в рамках достижения ее маркетинговых целей.
В компании ООО «ВодоКаналСервис» на 1-й квартал 2020 года создана
программа продвижения продукции, направленная на повышение
конкурентных преимуществ предприятия, эффективное продвижение
продукции фирмы, повышение имиджа фирмы в глазах покупателей.
Механизм разработки программы следующий.
I. Постановка основных целей продвижения продукции – как
количественных, так и качественных.
Основные цели:
54
1) повысить свою долю рынка на 2%;
2) повысить осведомленность клиентов о продукции компании, о
существующем уровне цен и качестве услуг ООО «ВодоКаналСервис»;
3) повысить объем выручки на 13,5 % путем повышения
ассортимента продукции, стимулирования продвижения, внедрения новых
методов стимулирования и рекламной деятельности.
Предлагаемая программа по формированию спроса и повышению сбыта
рассчитывается на 3 месяца 2020 года, в январе-марте.
II. Расчет основных показателей бюджета, расходуемого на
осуществление программы формирования спроса потребителей и
стимулирования сбыта продукции.
Расчет средств бюджета, направляемых на реализацию предлагаемой
программы, можно произвести несколькими методами: на основе
предыдущего опыта, на основе метода целей и задач, на основе метода
расчета процента от товарооборота, на основе конкурентного метода.
Наиболее оптимальным методом расчета средств для ООО
«ВодоКаналСервис» представляется метод, основанный на анализе целей и
задач, так как перед компанией сегодня стоит определенная цель по
стимулированию продаж.
Указанный метод состоит в анализе каждой из поставленных задач и
расчете затрат, необходимых для их последующего выполнения.
Процесс определения величины рекламного бюджета включает
следующие этапы:
1. Определение контрольного значения показателя повышения доли
рынка. Компания планирует увеличить долю рынка на 1%. Ориентировочно
совокупный рынок потенциальных потребителей включает 150 тыс. человек,
однако предприятие хочет, чтобы 3 тыс. чел. из них в дальнейшем
пользовались услугами ООО «ВодоКаналСервис».