34
Продолжение табл. 2
2
Умеренная
политика
При закупке сырья и
материалов учитывает-
ся возможный сбой по-
ставок продукции; про-
водится модернизация
оборудования, позво-
ляющая снизить по-
требность в трудовых
ресурсах; при осу-
ществлении производ-
ства продукции привле-
кают внешних специа-
листов
50% потребностей в оборотных
средствах обеспечивается за
счет собственного и долгосроч-
ного заемного капитала; весь
объем переменной части обо-
ротных средств обеспечивается
за счет краткосрочных заемных
средств; средний уровень за-
трат собственного капитала
направлен на финансирование
оборотных средств
3
Агрессивная
политика
Осуществляется жест-
кое нормирование заку-
пок сырья. При этом от-
сутствуют складские
помещения, и применя-
ется развитая логисти-
ка; применение метода
ускоренной амортиза-
ции путем закупки обо-
рудования в лизинг; в
производстве продук-
ции используется аут-
сорсинг
10-30% потребности в оборот-
ных средствах обеспечивается
за счет собственного и долго-
срочного заемного капитала;
финансирование 90-70 % обо-
ротных средств осуществляется
за счет краткосрочного заемно-
го капитала; на финансирова-
ние оборотных средств направ-
лен низкий уровень затрат соб-
ственного капитала
В целях управления финансовой устойчивостью огромную роль игра-
ют:
Управление затратами предприятия ведется по следующим направле-
ниям:
– планирование затрат ведется исходя из целевого уровня рентабельно-
сти прибыли предприятия (в зависимости от типа финансовой политики);
– осуществляется нормирование затрат и калькулирование себестоимо-
сти продукции с целью избегания излишнего затоваривания финансовых ре-
сурсов;
– изыскиваются возможности снижения затрат: используются взаимо-
заменяемые комплектующие, уменьшается брак, происходит сокращение
простоев и т.д.
Процесс управления оборотными средствами хозяйствующего субъекта
представляет собой регулирование их кругооборота, в результате которого
эти средства проходят три стадии: денежную, производственную и товарную.
35
В каждой из трех стадий, для обеспечения непрерывного процесса про-
изводства, оборотные средства на предприятии должны находиться в доста-
точном количестве. За счет собственных оборотных средств покрывается ми-
нимальная потребность в оборотных средствах, размер которых должен со-
ставлять не менее 10% от оборотных активов, а норма находится в пределах
50-70%.
Дополнительная потребность в оборотных средствах покрывается за
счет заемных средств, которые являются платными, приводят к уменьшению
прибыли предприятия, поэтому важно учитывать их влияние на финансовый
результат организации.
Процесс управления заёмными средствами представляет собой систему
правил и методов разработки и принятия финансовых решений, главной
функцией которых является регулирование процесса привлечения заемных
средств, а также определение наиболее выгодного и обоснованного источни-
ка финансирования заемного капитала в соответствии с потребностями и
возможностями развития хозяйствующего субъекта.
При формирования заемного капитала для начала необходимо опреде-
лится с источниками финансовых ресурсов и объемами их привлечения, да-
лее осуществляется оценка того, насколько эффективен определенный ис-
точник привлечения заемных средств, затем происходит оптимизация форм
привлечения и оценка риска, связанного с формированием капитала.
Как известно, финансовая устойчивость предприятия может быть обес-
печена сбалансированным управлением активами и капиталом предприятия,
а также возможностью роста.
Сбалансированное управление активами предприятия предполагает
проведение постоянного мониторинга структуры и величины активов, так
как они непосредственно влияют на показатели ликвидности и платежеспо-
36
обности
40
. Недостаток ликвидности может привести к невозможности свое-
временных расчетов с поставщиками, то есть к потере платежеспособности и.
соответственно, снижению конкурентоспособности предприятия. В результа-
те постоянного мониторинга поддержание ликвидности на необходимом
уровне должно осуществляться за счет принятия своевременных мер по:
– продаже устаревших основных фондов;
– реализации непроизводственных фондов;
– реализации излишних производственных фондов;
– недопущению затоваривания готовой продукции на складе;
– появлению сверхнормативных запасов сырья и материалов.
Это все может быть достигнуто только путем слаженной работы служб
главного технолога, главного инженера, отделов маркетинга и закупок. Ос-
нову для организации такой работы может составить только информационная
система, включающая в себя оперативный учет всех активов предприятия,
систем прогнозирования продаж и использующая современные модели
управления запасами. Идеальной моделью управления запасами является мо-
дель «just - in - time», которая сводит к минимуму запасы сырья и материа-
лов. Однако в практической деятельности российских предприятий данная
модель может использоваться только с использованием дополнительных
нормативов, дабы избегать остановок производства из-за непредвиденных
обстоятельств, связанных с поставками.
Управление капиталом предполагает постоянный мониторинг соотно-
шения между собственным и заемным капиталом. Рост доли заемного капи-
тала может привести к уменьшению прибыли и. соответственно, к потере
возможности роста и развития. Что, в конечном счете, приводит к утрате
конкурентоспособности. Поэтому у предприятия обязательно должен быть
утвержден норматив данного соотношения, который необходимо соблюдать
в течение планового периода. Экономическая теория считает обеспеченность
40
Крутин Ю.В. К методологии оценки финансового состояния промышленного
предприятия//Инновационная наука, том 1. Уфа, 2015. – С.26.
37
собственными средствами достаточной, если собственный капитал составля-
ет более 50 % . Такое соотношение обеспечивает большую финансовую
устойчивость предприятию. Также собственный капитал является важнейшей
составляющей для финансирования инвестиционных проектов, что способ-
ствует развитию предприятия и, соответственно, повышению его конкурен-
тоспособности
41
.
Рост предприятия, его развитие существенно зависит от его инвестици-
онной политики. Поддержание конкурентоспособности предприятия предпо-
лагает своевременную модернизацию технологического оборудования, заме-
ну морально и физически изношенных основных фондов. Инвестиционная
политика предприятия должна быть направлена на обеспечение выполнения
указанных мероприятий, активная инвестиционная политика обязательно
включает в себя планы по реинвестированию дохода от первоначального
проекта в новые проекты.
В период кризиса развитие предприятия возможно за счет грамотного
управления себестоимостью выпускаемой продукции. Снижение себестои-
мости позволяет улучшить финансовое состояние предприятия. Снижение
себестоимости без потери качества способствует повышению конкуренто-
способности предприятия.
Выводы по главе
Таким образом, с повышением уровня конкурентоспособности пред-
приятия снижается равновесный уровень цен, повышается уровень равновес-
ного совокупного спроса. Повышение уровня конкурентоспособности спо-
собствует росту объемов производства и инвестиционной активности. Мож-
но также утверждать, что конкурентоспособность предприятия – это такой
результирующий показатель его финансовой устойчивости, при котором
предприятие может достигнуть поставленных целей.
41
Крутин Ю.В. Финансовая устойчивость предприятия как фактор его конкуренто-
способности//Новая наука: Стратегии и векторы развития. 2016. – – № 3-1 (70). – С. 190.
38
Система финансового обеспечения коммерческого предприятия оказы-
вает наибольшее влияние на его финансовую устойчивость. Это обусловлено
тем, что принятая на предприятии система финансового обеспечения базиру-
ется на определенных методах, способах и моделях выбора, привлечения,
формирования, распределения и использования финансовых ресурсов. Имен-
но эта система определяет как на текущий период, так и на перспективу фи-
нансовое положение предприятия, выбор методов и способов привлечения
финансовых ресурсов, модели взаимосвязи финансовых ресурсов (капитала)
предприятия с определенными группами активов.
Управление финансовой устойчивостью является необходимым
для поддержания в условиях постоянно изменяющейся внутренней и
внешней среды финансового равновесия, стабильной платежеспособ-
ности, кредитоспособности и инвестиционной привлекательности хо-
зяйствующего субъекта. Именно поэтому необходимо уделять повы-
шенное внимание управлению финансовой устойчивости, анализируя
ее и выявляя пути ее повышения.
39
Глава 2. Анализ использования финансовых методов по-
вышения конкурентоспособности компании
ООО «ДМ-консалтинг»
2.1 Организационно-экономическая характеристика
ООО «ДМ-консалтинг»
ООО «ДМ-консалтинг» зарегистрировано 1 ноября 2002 года регистра-
тором Инспекция Министерства Российской Федерации по налогам и сборам
№5 по Центральному административному округу г. Москвы. Генеральный
Директор организации – Морозов Дмитрий Николаевич. ООО «ДМ-
консалтинг» находится по адресу 115093, г Москва, ул. Большая Серпухов-
ская, д. 44, офис 33, основным видом деятельности является «Исследование
конъюнктуры рынка». Основная отрасль компании - «Маркетинговые иссле-
дования, консультации по вопросам коммерческой деятельности, финансов и
управления». Организации присвоен ИНН 7705474394, ОГРН
1027705024467.
Начав работу в 2002 году с оказания услуг по бухгалтерскому обслу-
живанию, сегодня Компания заняла достойное место в сфере оказания всего
комплекса консалтинговых услуг в области бухгалтерского и юридического
сопровождения, арбитражной практики в области налогового права, аудитор-
ского сопровождения, инжиниринга и промышленного консалтинга.
По итогам 2007 года «ДМ-консалтинг» номинировалась на националь-
ную премию Рунета, как ведущая компания страны в области бухгалтерского
и юридического сопровождения.
С 2012 года Компания также занялась техническим консалтингом и
инжинирингом промышленных систем. Ведущими специалистами компании
были разработаны оригинальные решения в области импортозамещения
сложных технологических производств в микроэлектронике.
При выполнении своих профессиональных обязанностей сотрудники
Компании руководствуются следующими этическими нормами:
40
– независимость,
– честность,
– объективность,
– профессиональная компетентность и добросовестность,
– конфиденциальность,
– профессиональное поведение.
«ДМ-консалтинг» является специалистом в области аудита и проверок
финансовой отчетности, что показывает многолетний опыт работы с круп-
ными клиентами.
ООО «ДМ-консалтинг» также проводит регулярные тематические се-
минары и юридические курсы для бухгалтеров. Сегодня компания заняла до-
стойное место в сфере оказания всего комплекса консалтинговых услуг.
Компанией накоплен огромный практический опыт в области юридического
и бухгалтерского сопровождения, арбитражной практики в области налого-
вого права, аудиторского сопровождения.
Миссия ООО «ДМ-консалтинг» состоит в том, чтобы через предостав-
ление профессиональных услуг содействовать укреплению и развитию эко-
номики России.
Услуги «ДМ-консалтинг»:
1. Инжиниринг и промышленный консалтинг
В общемировой практике промышленных производств обеспечение ка-
чества продукта в основном происходит на этапе проектирования техноло-
гии, чуть в меньшей степени – на этапе управления технологией и совсем не-
много – за счет контроля готовых изделий. К сожалению, у нас пока в боль-
шинстве случаев все наоборот, основным органом управлением качества
считается ОТК. Изменить такую ситуацию могут технический аудит и кон-
салтинг.
2. Бухгалтерское обслуживание юридических лиц и предпринимателей.
– ведение бухгалтерского учета;
41
– доверенное представительство в ИФНС и фондах;
– ведение отдельных участков бухгалтерского учета, составление бух-
галтерского баланса, услуги по расчету заработной платы;
– бухгалтерское обслуживание представительств иностранных компа-
ний в соответствии с международными стандартами (GAAP и МСФО) и
стандартами РСБУ, подготовка и сдача налоговых деклараций в США;
– анализ финансовой деятельности;
– восстановление бухгалтерского учета;
–постановка бухгалтерского учета;
– налоговое планирование;
– управление затратами;
3. Юридические услуги.
– полное юридическое сопровождение и консультирование по хозяй-
ственным вопросам;
– арбитражи и адвокатские услуги по хозяйственным, налоговым, об-
щегражданским и уголовным делам;
– аудиторские услуги и консультации в области ведения бизнесом.
4. Общий аудит по международным и российским стандартам:
– перекладка отчетности в соответствии с международными стандарта-
ми;
5. Услуги по управлению, внешнее доверительное управление бизне-
сом.
6. Оценка бизнеса для инвесторов и составление бизнес-плана, защита
интересов инвесторов, предоставление независимого директора в Совет Ди-
ректоров.
Свой профессионализм сотрудники ООО «ДМ-консалтинг» постоянно
совершенствуют на курсах повышения квалификации, а также участвуя в
различных семинарах. В компании организуются специальные семинары для
сотрудников по актуальным темам из области бухгалтерского учета, налого-
42
обложения, права и аудиторского обслуживания, в том числе по применению
международных стандартов финансовой отчетности и международных стан-
дартов аудиторской деятельности.
Организационная структура ООО «ДМ-консалтинг» представлена в
Приложении 1.
Директор ООО «ДМ-консалтинг»:
– обеспечивает рентабельную, безубыточную деятельность ООО «ДМ-
консалтинг»;
– осуществляет рациональное распределение обязанностей между ра-
ботниками, разделение функций, задач, действий, следит за исполнением по-
ручений и приказаний, поддерживает необходимый уровень трудовой и ис-
полнительской дисциплины;
– руководит работой ООО «ДМ-консалтинг», организует обслужива-
ние клиентов.
– отвечает за осуществление комплекса мер по проверке кредитоспо-
собности клиентов;
– контролирует выполнение клиентами условий заключенных догово-
ров, участвует в переговорах с клиентами, предпринимает действия, направ-
ленные на защиту интересов ООО «ДМ-консалтинг»;
– изучает спрос на услуги в местах расположения основных клиентов
ООО «ДМ-консалтинг».
В ООО «ДМ-консалтинг» линейно-функциональная структура управ-
ления. Достоинства линейно-функциональной структуры управления: эффек-
тивное использование производственного и управленческого потенциала для
решения экстремальных задач; оперативность решений.
Недостатки: нарушение принципа единоначалия; возникновение в кол-
лективе социально-психологических проблем; преобладание организацион-
но-распорядительных методов управления над экономическими.
Руководитель отдела аудиторских проверок ООО «ДМ-консалтинг»
43
осуществляет следующие функции: составление списка специалистов для ра-
боты по данному проекту и поддержание постоянной связи с клиентом на пе-
риод выполнения работ по данному проекту; сверку продвижения аудитор-
ских работ с расписанием и бюджетом, а также контроль стоимости работ;
разрешение разногласий, возникающих при расхождении мнений старшего
аудитора и команды в целом, и обсуждение их с техническим партнером;
разработку совместно с техническим партнером дополнительных профессио-
нальных услуг, которые могут быть предложены данному клиенту; наблюде-
ние за работой старшего аудитора и, по мере необходимости, проведение
тренинга и инструктажа линейного персонала и старшего аудитора; наблю-
дение за подготовкой доклада руководству; проверку рабочей документации
аудитора.
Руководитель отдела бухгалтерского консалтинга ООО «ДМ-
консалтинг» осуществляет следующие функции: планирование деятельности
отдела бухгалтерского обслуживания по вопросам оптимизации налогообло-
жения, бухгалтерскому и налоговому учету; распределение функционала и
нагрузки, ресурсов; управление проектами; осуществляет сбор информации,
работу с дефицитом информации; проводит контроль результатов производ-
ственной деятельности, финансовой деятельности.
Заместитель генерального директора по услугам инжирининга и про-
мышленного консалтинга осуществляет управление организацией разработки
и реализации инжиниринговых проектов.
Заместитель генерального директора по юридическим услугам осу-
ществляет следующие должностные функции: управление проектами по
правовому консалтингу клиентов: подготовка правовых заключений, струк-
турирование сделок, корпоративное структурирование; правовое сопровож-
дение хозяйственной деятельности ООО «ДМ-консалтинг».
Заместитель генерального директора по общим вопросам ООО «ДМ-
консалтинг» осуществляет руководство следующими специалистами: мене-