32
• Выплату налогов.
• Оплату таможенных платежей и сборов.
• Выплату заработной платы.
• Исполнение обязательств перед контрагентами.
Также следствием неликвидов может оказаться возникновение
дополнительных затрат при снижении цены на товар из-за распродажи с
дополнительными скидками либо при утилизации неликвидов. Все это
оказывает большое влияние на спрос и часто мешает компании работать
эффективно.
Но острее всего стоит проблема, связанная с недостаточными запасами.
Недостаточные запасы ведут к дефициту. Для торговых компаний
следствием являются упущенные продажи – неудовлетворение спроса.
Причём не только на тот продукт, который в дефиците, но и на те товары,
которые связаны с ним, ‒ продаются, как сопутствующие. Как
экономический результат – потерянная прибыль. Как «нематериальный» –
потеря доверия клиентов и имиджевые потери. Этот фактор имеет более
долгосрочный результат – клиенты находят других поставщиков, разделяя
объёмы, а если поставщик оказывается более надёжным, то клиент уходит.
Дефицит можно допускать только контролируемый и управляемый. На
«некритичные» и наименее ходовые товарные позиции. Это не приведёт ни к
заметным экономическим, ни к имиджевым потерям. Для производственных
компаний усугубляется то, что дефицит некоторых запасных частей либо
узлов для ремонта может повлечь за собой аварии и техногенные
катастрофы. Кроме того, для торговых компаний, при потере объёма продаж
растёт операционная себестоимость из-за условно-постоянных затрат,
которые распределяются по меньшему объёму.
33
ВЫВОДЫ ПО 1 ГЛАВЕ
Запасы – это количество товара, который хранится на предприятии, для
какого-либо использования. Запасы позволяют предприятию работать без
перебоев и повышают экономическую эффективность деятельности
компании.
Управление запасами - это оптимизация запасов произведенных
товаров, незавершенного производства, сырья и других объектов
деятельности предприятиями с целью уменьшения затрат хранения при
обеспечении уровня обслуживания и бесперебойной работы предприятия.
Система управления запасами включает в себя ряд последовательно
выполняемых процессов, основными из которых являются:
1. Анализ запасов в предшествующем периоде. Главная задача –
определить уровень обеспеченности ими производства и оценка
эффективности их использования.
2. Формулировка целей создания запаса. Они могут быть следующими:
обеспечение производственной деятельности в настоящий
момент;
обеспечение деятельности в области сбыта в настоящий момент;
создание сезонных запасов, которые будут обеспечивать процесс
производства в предстоящем периоде.
3. Оптимизация размеров основных групп текущих запасов.
Результатами управления запасами являются:
снижение производственных потерь по причине недостатка в
запасах;
ускорение оборота;
максимальное уменьшение излишков товарно-материальных
запасов;
34
снижение затрат предприятия на хранение товарно-материальных
запасов;
уменьшение потерь от порчи, старения запасов;
оптимизация налогообложения.
Состояние оборотных средств и эффективность их использования —
одно из главных условий успешной деятельности предприятия. Развитие
рыночных отношений определяет новые условия их организации. Высокая
инфляция, неплатежи и другие кризисные явления вынуждают предприятия
изменять свою политику по отношению к оборотным средствам, искать
новые источники пополнения, изучать проблему эффективности их
использования.
Существует целая совокупность методов управления запасами, каждое
предприятие само выбирает, необходимы методы или комбинирует их, это
позволяет добиться наиболее высокого результата.
35
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В АО «ОПТИК ТС»
2.1. Общая характеристика деятельности предприятия
Компания АКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО «ОПТИК ТС» 7718155300
зарегистрирована по адресу 119261, МОСКВА ГОРОД, КРУПСКОЙ
УЛИЦА, ДОМ 1, ЭТАЖ 1, ПОМЕЩЕНИЕ IX.
Управление над организацией ведет ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ДИРЕКТОР
САЛОМАТИН ИГОРЬ АЛЕКСАНДРОВИЧ. В соответствии с
регистрационными документами основным видом деятельности является
ТОРГОВЛЯ ОПТОВАЯ ПРОИЗВОДСТВЕННЫМ
ЭЛЕКТРОТЕХНИЧЕСКИМ ОБОРУДОВАНИЕМ, МАШИНАМИ,
АППАРАТУРОЙ И МАТЕРИАЛАМИ.
ОА «ОПТИК ТС» оказывает специальный сервис профессионалам
электротехнической отрасли. ОА «ОПТИК ТС» предоставляет свои услуги
организациям и предприятиям, работающим в сфере сбыта, монтажа и
комплектации, а также другим потребителям интересующимся
электротехнической продукцией. Компания предлагает широчайший
ассортимент кабельно-проводниковой продукции и электрооборудованя.
Работает цех по сборке современных электрощитов. Подробное описание
выполняемых работ и их специфика отражены в Приложение 1, Приложение
2 и Приложение 3.
Концентрируясь на нуждах клиентов, персонал ОА «ОПТИК ТС»
снабжает их всей необходимой информацией о технических особенностях
продукции, ценах и сроках поставки. Внимательно оценивая ситуацию на
рынке производителей ОА «ОПТИК ТС» предлагает лучшее, как с точки
зрения цены, так и с точки зрения сроков изготовления. Опыт и знания
сотрудников, постоянная и планомерная работа по изучению рынка дают
36
возможность поддерживать в постоянном наличии на складе широкий
ассортимент товара.
Одна из сильных сторон ОА «ОПТИК ТС» - возможность
удовлетворять спрос клиентов качественными материалами и оборудованием
производства лучших отечественных и зарубежных производителей. С
большинством из них компанией заключены долгосрочные прямые договора.
Благодаря тесному сотрудничеству с поставщиками ОА «ОПТИК ТС»
обеспечивает клиентов всей необходимой информацией о новых и
существующих продуктах.
ОА «ОПТИК ТС» в своем штате насчитывает 58 человек.
Организационная структура представлена на рисунке 3.
Рис. 3. Организационная структура ОА «ОПТИК ТС».
Все отделы напрямую подчиняются генеральному директору, который
осуществляет непосредственное управление компанией. Генеральный
директор в соответствии с принципами единоначалия осуществляет общее
Генеральный директор
Бухгалтеры
Отдел продаж
Финансовый отдел
Отдел закупок
Старший кладовщик
Кладовщики
Менеджеры по
продажам
37
руководство и несет всю полноту ответственности за производственно-
хозяйственную деятельность
48
. Ему непосредственно подчиняются
функциональные органы предприятия. Все отделы взаимосвязаны и между
ними постоянно осуществляется коммуникация и обмен информацией.
Каждый отдел сдает отчеты, как вышестоящим службам, так и другим
отделам, с которыми у них предусмотрен обмен отчетами и информацией. В
целом каждый отдел подчиняется генеральному директору, поэтому мы
можем говорить о наличие линейной системе управления в компании ОА
«ОПТИК ТС».
ОА «ОПТИК ТС» обеспечивает работникам безопасные условия труда
и несет ответственность в установленном законе порядке за ущерб,
причиненный их здоровью и трудоспособности. Работник несет
ответственность за причиненный ущерб компании, в случае нарушения
работником правил технической безопасности.
У компании ОА «ОПТИК ТС» есть 4 склада. Схема распределения
запасов между ними представлена на рисунке 4.
Рис. 4. Схема распределения запасов ОА «ОПТИК ТС»
3 склада находятся в Подмосковье и являются вспомогательными. Так
же у компании имеется Центральный склад, который хранит основные
запасы. На нем хранятся самые ходовые товары, которые распределяются и
перевозятся на хранение на Склад 3, в то время как на вспомогательных
48
Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: Тк Велби,
Изд-во Проспект, 2017. — 1024 с. Стр. 543.
Центральный
склад
Товарный
поток
Склад 1
Склад 2
Склад 3
38
складах хранятся неликвидные товары и товары не постоянного спроса, они
хранятся на складе 1, штучные товары и товары от мелких производителей,
они хранятся на Склад 2.
Клиентами ОА «ОПТИК ТС» являются небольшие павильоны,
маленькие палатки, розничные покупатели. Компания является посредником
между производителем и покупателем. Предусмотрено в основном 3 схемы
сбыта, они представлены на рисунке 5.
Рис. 5. Уровни канала сбыта ОА «ОПТИК ТС»
Выбор компанией системы сбыта обусловлен постоянно меняющимися
условиями:
- состоянием рынка;
- объемом товара, готового к реализации;
- маркетинговой стратегией компании.
В зависимости от изменения этих условий система сбыта может
меняться путем комбинирования методов сбыта и его организационных
форм. В любом случае оптимизируя процессы взаимодействия склада и
транспорта, необходимо следить за тем, чтобы затраты – временные,
финансовые, трудовые – уменьшались в совокупности для всей цепочки
взаимосвязанных процессов.
Основной объем товара компания реализует через свой сайт и
розничный магазин. Продажа электрооборудования имеет свою специфику и
ОА «ОПТИК ТС»
розничный магазин
Производитель
Покупатель
Производитель
ОА «ОПТИК ТС» Интернет-
магазин
Розничная
точка
Покупатель
ОА «ОПТИК ТС»
Интернет-магазин
Производитель
Покупатель
39
требует своевременного пополнения товарных запасов, так как часто
потребитель не готов долго ждать поставку товара.
2.2. Анализ и оценка финансового состояния предприятия
Для анализа в первую очередь были использованы показатели
собственных оборотных средств. Так как именно опираясь на эти значения
отделы продаж и закупок, определяют объемы движения товаров и денежных
средств в компании. Финансовый анализ и отчетность является важной
задачей, которая стоит перед всеми отделами компании, их слаженная работа
должна обеспечить оптимизацию деятельности компании.
Собственные оборотные средства (СОС) – это сумма, на которую
оборотные активы организации превышают ее краткосрочные
обязательства
49
. Данный показатель используется для оценки возможности
предприятия рассчитаться по краткосрочным обязательствам, реализовав все
свои оборотные активы.
Нормальным считается положительное значение показателя СОС, т.е.
ситуация, когда оборотные активы превышают краткосрочные обязательства.
По сути, показатель СОС схож с коэффициентом текущей ликвидности с той
лишь разницей, что последний считается как отношение двух составляющих
формулу факторов.
На протяжении всего рассматриваемого периода величина собственных
оборотных средств ОА «Оптик ТС» принимала отрицательные значения, и,
хотя наблюдается некоторая положительная динамика – увеличение СОС,
отрицательный показатель собственных оборотных средств крайне негативно
характеризует финансовое положение организации. Также, поскольку СОС
49
Ефимова О. В. Финансовый анализ: учебник / О.В. Ефимова. – М.: Бухгалтерский учет, 2016. – 320 с.
Стр.137.
40
принимает отрицательные значения, показатель маневренности СОС и доли
СОС в покрытии запасов не рассчитывается.
Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности
активов, показывая, сколько рублей текущих активов предприятия
приходится на один рубль текущих обязательств. В рассматриваемый период
наблюдается незначительная динамика коэффициента текущей ликвидности
(+ 0,076 в 2015 году и + 0,005 в 2016 году), однако его значения составляют
менее 50% от нормативных значений.
По смысловому назначению коэффициент быстрой ликвидности
аналогичен коэффициенту текущей ликвидности; однако исчисляется по
более узкому кругу текущих активов, когда из расчета исключена наименее
ликвидная их часть – производственные запасы. Значения этого показателя
на рассматриваемом предприятии также не достигают нормативного
значения, к тому же не усматривается устойчивой позитивной динамики
(+0,022 в 2015 году и - 0,058 в 2016 году).
Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким
критерием ликвидности предприятия. Он показывает, какая часть
краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости
погашена немедленно. Значения этого показателя на предприятии в
рассматриваемом периоде составляют всего 3-4% от нижнего порога
нормативного значения, а динамика, пусть и положительная, представляется
совершенно незначительной (+0,001 в 2015 и 2016 гг.).
Коэффициент покрытия запасов характеризует то, за счет каких
средств приобретены запасы и затраты предприятия: его положительное
значение говорит о том, что запасы и затраты обеспечены «нормальными»
источниками покрытия, в то время как его отрицательное значение
показывает на то, что часть запасов и затрат - в процентном соотношении,
приобретена за счет краткосрочной кредиторской задолженности. В
рассматриваемом периоде данный показатель принимает положительные
41
значения, однако наблюдается негативная тенденция нарастающего
снижения значений коэффициента покрытия запасов: -0,387 в 2015 году и -
0,691 в 2016 году.
Одна из важнейших характеристик финансового состояния
предприятия – стабильность его деятельности с позиции долгосрочной
перспективы. Оно связано, прежде всего, с общей финансовой структурой
предприятия, степенью зависимости от кредиторов и инвесторов.
Целесообразно анализировать финансовую устойчивость предприятия
путем вычисления двух видов показателей – абсолютных (представлены в
таблице 2), которые позволят сопоставить покрытие запасов различными
источниками финансирования, и относительных (представлены в таблице 3) с
помощью которых оценивается состав источников финансирования и
соотношение между ними.
Таблица 2
Абсолютные показатели финансовой устойчивости, (тыс. руб.)
Показатель
2014 г.
2015 г.
2016 г.
Абсолютное
изменение
2014/
2015 гг.
2014/
2015 гг.
1. Производственные запасы (ПЗ)
2428
4519
4673
2090
154
2. Собственные оборотные средства
(СОС)
-1545
-1088
-836
457
251
3. Нормальные источники покрытия
(ИФЗ)
8570
14356
11476
5785
-2879
Сопоставляя рассчитанные показатели финансовой устойчивости,
получим соотношение СОС < ПЗ <ИФЗ, которое характеризует финансовое
положение ОА «Оптик ТС» как нормальное, и означает, что предприятие
использует для покрытия запасов, кроме собственных средств,
краткосрочные привлеченные средства.
Коэффициент концентрации собственного капитала определяет долю
средств, инвестированных в деятельность предприятия его владельцами (См.