42
Исходя из этого, анализ финансовых результатов функционирования
ООО «Май-Foods» в 2017 году свидетельствует об эффективности
мероприятий по увеличению конкурентоспособности предприятия,
произведенных и имплантированных в производство в 2016 году.
Вертикальный анализ баланса ООО «МАЙ-FOODS» и его динамика
представлены в таблице 3.
Таблица 3
Вертикальный анализ баланса и его динамика, %
Показатели
Уд. вес
На 1.01.16г.
На 1.01.17г.
На 1.01.18 г.
Активы:
Внеоборотные активы
в т.ч. основные средства
12,50
12,00
14,30
прочие внеоборотные активы
1,80
3,30
3,80
ИТОГО:
14,30
15,30
18,10
Оборотные активы
в т.ч. запасы
31,20
39,60
49,70
дебиторская задолженность
25,90
29,10
19,70
Денежные средства
7,80
7,90
0,50
прочие оборотные активы
21,00
8,10
12,00
ИТОГО:
85,70
84,70
82,00
БАЛАНС:
100,00
100,00
100,00
Пассивы:
Капитал и резервы
в т.ч. капитал
77,00
76,70
80,10
нераспределённая прибыль
-
2,60
-
ИТОГО:
77,00
79,30
Продолжение таблицы 3
Показатели
Уд. вес
На 1.01.16г.
На 1.01.17г.
На 1.01.18 г.
Долгосрочные пассивы
0,00
0,50
0,00
Краткосрочные пассивы
в т.ч. заёмные средства
-
0,00
0,00
краткосрочная задолженность
23,00
20,20
19,90
прочие пассивы
0,00
0,00
0,00
ИТОГО:
23,00
20,20
19,90
БАЛАНС:
100,00
100,00
100,00
43
Результаты горизонтального анализа баланса ООО «МАЙ-FOODS» и
его динамика представлены в таблице 4.
Таблица 4
Горизонтальный анализ баланса и его динамика, %
Показатели
На 1.01.16г.
На 1.01.17г.
На
1.01.18 г.
Актив
Внеоборотные активы
в т.ч. основные средства
3657,34
3538,05
3732,84
прочие внеоборотные активы
528,02
956,50
1003,61
ИТОГО
4185,36
4494,55
4736,45
Оборотные активы
В т.ч. запасы
9123,53
11629,04
12923,51
дебиторская задолженность
7567,08
8541,71
5139,98
денежные средства
2214,97
2318,32
150,58
НДС по приобретенным ценностям
690,50
867,29
582,44
прочие оборотные активы
-
1,13
2427,60
ИТОГО:
25067,15
24830,99
21224,11
БАЛАНС:
29252,51
29325,54
25960,56
Пассив
Капитал и резервы
в т.ч. капитал
22497,56
22497,56
22535,10
нераспределённая прибыль
25,12
775,93
-1725,60
ИТОГО
22522,68
23273,49
20809,50
Долгосрочные пассивы
-
117,67
-
Краткосрочные пассивы
-
-
-
в т.ч. заёмные средства
-
-
краткосрочная задолженность
6729,83
5934,38
5188,60
прочие пассивы
-
-
-
ИТОГО:
6729,83
5934,38
5188,60
БАЛАНС:
29252,51
29325,54
25960,56
Анализируя полученные сведения вертикального и горизонтального
анализа можно сделать следующие выводы:
- наибольший вес в структуре активов приходится на оборотный
капитал (85,70 % на 2015г, 84,70 % на 2016г и 82,00 % на 2017г), что
свидетельствует о формировании довольно мобильной структуры активов;
44
- значительную долю в структуре активов предприятия занимают
запасы и дебиторская задолженность, но в 2017 г. произошло снижение
доли дебиторской задолженности;
- по состоянию на 2017 г. наблюдается незначительное увеличение
внеоборотных активов предприятия;
- в исследуемый период значительно сократился объём денежных
средств предприятия, их прирост составил всего 6,50 % в 2017 году, что
является неблагополучным признаком наряду с остающейся достаточно
большой долей запасов;
- при анализе пассивов предприятия обращает на себя внимание, что
в структуре капитала значительную долю занимает собственный капитал.
Причиной этого являются значительные закупки оборудования за счёт
собственных средств;
- снижение кредиторской задолженности в 2016 году связано со
снижением полученных авансов.
Таким образом, обобщая сказанное, можно сказать, что предприятие
имеет реальные возможности для обеспечения своих финансовых
обязательств и является платежеспособным за весь период деятельности.
Далее рассмотрим источники формирования оборотных средств
ООО «Май-Foods» (таблица 5).
45
Таблица 5
Источники формирования оборотных средств, тыс. руб.
Виды источников
На 1.01.16г.
На 1.01.17г.
На
1.01.18 г.
Наличие (+), отсутствие (-) собственных
средств
18297,96
18652,25
15881,19
Наличие (+), отсутствие (-) собственных
и долгосрочных заемных источников
фор. оборотных средств (чистых
мобильных активов)
18297,96
18769,93
15881,19
Наличие (+), отсутствие (-) собственных
источников, долгоср. и крат. кредитов
для формирования оборотных средств
18297,96
18769,93
15881,19
Общая величина источников
формирования оборотных средств (всех
текущих активов)
25015,61
24703,06
21068,71
Одним из показателей, характеризующих финансовую устойчивость
предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность
наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои
платежные обязательства. В таблице 6 представлены абсолютные
изменения 2015-2017 года.
Таблица 6
Абсолютные изменения источников формирования оборотных средств
ООО «МАЙ-FOODS», тыс. руб.
Виды источников
Абсолютные изменения
2016 г. –
2015 г.
2017 г.–
2015 г.
2017 г. –
2016 г.
Наличие (+), отсутствие (-) собственных средств
354,3
-2416,77
-2771,06
Наличие (+), отсутствие (-) собственных и
долгосрочных заемных источников фор. оборотных
средств (чистых мобильных активов)
471,97
-2416,77
-2888,74
Наличие (+), отсутствие (-) собственных источников,
долгоср. и крат. кредитов для формирования
оборотных средств
471,97
-2416,77
-2888,74
Общая величина источников формирования
оборотных средств (всех текущих активов)
-312,55
-3946,9
-3634,35
46
Платежеспособность является внешним проявлением финансового
состояния предприятия, его устойчивости.
Возможности предприятия по погашению долгосрочных
обязательств, его финансовую стабильность и, следовательно, оценку
защищенности инвесторов характеризуют коэффициенты финансовой
устойчивости. В зависимости от целей финансового анализа могут
рассчитываться различные коэффициенты из этой группы. Обеспеченность
запасов и затрат источниками формирования ООО «Май-Foods»
представлены в таблице 7.
Таблица 7
Обеспеченность запасов и затрат источниками формирования ООО «МАЙ-
FOODS» , тыс. руб.
Показатели
На
01.01.16г.
На
01.01.17г.
На
01.01.18 г.
Излишек (+), недостаток (-) собственных
оборотных средств для формирования запасов
и затрат
8483,93
6436,03
2383,71
Излишек (+), недостаток (-) собственных
оборотных. средств и долгосрочных. заемных
средств для формирования запасов
8483,93
6553,71
2383,71
Излишек (+), недостаток (-) собственных
оборотных средств и краткосрочных кредитов
для формирования запасов
8483,93
6553,71
2383,71
Анализ коэффициентов финансовой устойчивости ООО «Май-
Foods» представлен в таблице 8.
47
Таблица 8
Анализ коэффициентов финансовой устойчивости ООО «Май-Foods»
Наименование показателей
Опт.
знач.
На
1.01.16 г.
На
1.01.17 г.
На
1.01.18 г.
Коэффициент автономии
Более 0,5
0,71
0,74
0,75
Коэффициент финансового левериджа
1
0,29
0,26
0,25
Коэффициент маневренности
Более 0,5
0,80
0,80
0,76
Коэффициент обеспеченности оборотных
средств собственными средствами
1
1,11
1,06
1,01
В таблице 9 представлены абсолютные изменения коэффициентов
финансовой устойчивости ООО «МАЙ-FOODS».
Таблица 9
Абсолютные изменения коэффициентов финансовой устойчивости ООО
«МАЙ-FOODS»
Наименование показателей
Абсолютные изменения, тыс. руб.
2016 г. –
2015 г.
2017 г. –
2015 г.
2017 г. –
2016 г.
Коэффициент автономии
0,03
0,04
0,01
Коэффициент финансового левериджа
-0,03
-0,04
-0,01
Коэффициент маневренности
-
-0,04
-0,04
Коэффициент обеспеченности оборотных средств
собственными средствами
-0,05
-0,1
-0,05
Уровень автономии интересует не только само предприятие, но и его
кредиторов. Коэффициент автономии отражает долю собственного
капитала в общем объеме ресурсов предприятия. Предприятие на 71 % в
2015 г. и на 75 % в 2017 году финансирует свою деятельность за счет
собственных средств. Соответственно, данный коэффициент находится на
48
оптимальном уровне. Анализ коэффициентов ликвидности баланса ООО
«МАЙ-FOODS» представлен в таблице 10.
Таблица 10
Анализ коэффициентов ликвидности баланса ООО «МАЙ-FOODS»
Показатели
На
1.01.16 г.
На
1.01.17 г.
На
1.01.18 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности
1,14
0,6
1,32
Коэффициент промежуточной ликвидности
2,26
2,1
2,82
Коэффициент текущей ликвидности
3,7
4,16
4,88
Соотношение заемных и собственных средств предприятия
(коэффициент финансового левериджа) в 2016 году было наибольшим
(0,29), в 2017 г. и 2018 г. этот показатель был равен 0,26 и 0,25
соответственно, что соответствует оптимальному значению, которое
должно быть меньше 1.
В таблице 11 представлены абсолютные изменения коэффициентов
ликвидности баланса ООО «МАЙ-FOODS».
Таким образом, из проведенного финансового анализа состояния
ООО «Май-Foods» видно, что соотношение источников собственных
оборотных средств и источников собственных средств (коэффициент
маневренности) в 2015 и 2016 гг. было равно 0,8, в 2017 г. коэффициент
маневренности снизился до 0,76.
Коэффициент обеспеченности оборотных средств собственными
средствами в 2017 г. снизился с 1,11 до 1,01.
Данные таблицы 11 свидетельствуют, что предприятие находится в
нормальном финансовом состоянии. В 2017 г. предприятие способно было
на 49% погасить все свои долги, т.е. платежеспособность предприятия
нормальная.
49
Коэффициент промежуточной ликвидности в 2015 г. составил 2,26, в
2016 г. – 2,1, в 2017 г. – 1,46.
Таблица 11
Абсолютные изменения коэффициентов ликвидности
ООО «МАЙ-FOODS», тыс. руб.
Наименование показателей
Абсолютные изменения
2016 г. –
2015 г.
2017 г. –
2015 г.
2017 г. –
2016 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности
-0,54
-0,65
-0,11
Коэффициент промежуточной ликвидности
-0,16
-0,8
-0,64
Коэффициент текущей ликвидности
0,46
0,36
-0,1
Далее проведем анализ маркетинговой деятельности ООО «МАЙ-
FOODS». Перед началом анализа отметим то, что по-настоящему
эффективная маркетинговая программа для предприятия включает в себя
три составляющие:
- маркетинговое предложение — текст рекламы;
- каналы доставки или то, как сообщение доходит до потенциального
клиента;
- целевую аудиторию, а точнее соответствие маркетингового
предложения целевой аудитории.
Следует особо отметить то, что все эти части равноценны между
собой. Если уделяется внимание только одной составляющей, велика
вероятность того, что реклама плохо сработает. Далее рассмотрим более
подробно каждую из приведенных составляющих:
1. Маркетинговое предложение представляет из себя текст рекламы.
Это то сообщение, которым необходимо привлечь своего клиента.
Эффективное маркетинговое предложение типичного предприятия должно
50
включать в себя: заголовок; предложение; ограничение; призыв к
действию; гарантию; отзывы.
2. Эффективные каналы доставки типичного предприятия
представляют из себя: наружную рекламу — вывески, штендеры;
«сарафанное» радио; интернет-сайт, контекстная реклама; прямая почтовая
рассылка; средства массовой информации (газеты, журналы, радио,
телевидение, листовки, сувениры); другие сектора бизнеса (туристические
фирмы, фитнесс-центры, рестораны, магазины и др. места, где могут
обслуживаться потенциальные клиенты); повышение лояльности к
предприятию за счет проведения CRM-маркетинга.
Важно то, что, чем больше маркетинговых каналов используется, тем
больше клиентов вы можно привлечь. Опасно иметь только один канал
доставки рекламы и надеяться только на него — его может и не стать или
он перестанет работать.
3. Целевая аудитория — необходимо выделить группу, которая
приносит больше всех денег предприятию и формировать рекламное
предложение в соответствии с ее интересами.
В настоящее время в целях воздействия на участников рынка,
руководство предприятия использует следующие элементы системы
маркетинговых коммуникаций:
- реклама – стимулирование сбыта (SP);
- личные продажи (Р);
- связи с общественностью (PR).
Данные о составе и структуре затрат на реализацию системы
маркетинговых коммуникаций ООО «Май-Foods» за 2017 год
представлены в таблице 12.
51
Таблица 12
Состав и структура маркетинговых затрат ООО «Май-Foods»
№ п/п
Статья затрат
Сумма, тыс. руб.
Удельный вес.
%
1
Реклама
350,00
58
2
Стимулирование сбыта
782,00
18
3
Личные продажи
570,00
15
4
Связи с общественностью
401,00
9
ИТОГО
5033,00
100
Исходя из данных представленных в таблице 12, можно сделать
следующие выводы:
1. Наибольшие расходы в сфере маркетинга приходятся на:
проведение рекламных мероприятий; стимулирование сбыта и связи с
общественностью.
2. На элементы личных продаж и формирование связей с
общественностью направляется достаточно небольшой объем денежных
средств.
Сложившаяся ситуация в 2017 году обусловлена прежде всего
нестабильной мировой экономической ситуацией. В следствии чего,
маркетинговая деятельность предприятия на данном этапе не была
достаточно проработана. Анализируя маркетинговые коммуникации ООО
«МАЙ-FOODS» за 2017 год, можно сделать следующие выводы:
- коммуникационная система отсутствует;
- методика планирования системы маркетинговых коммуникаций и
ее элементов развита недостаточно хорошо;
- элементы маркетинговых коммуникаций не используют
комплексно.