42
Современному человеку не просто прожить без сотового телефона. В
настоящее время многие люди отключают дома стационарный телефон, от-
давая предпочтение сотовому, так как им очень редко пользуются. Во мно-
гих городах уже не осталось непокрытых зон, поэтому связь ловится везде.
С января по август операторы «большой тройки» разместили на 16%
больше рекламы, чем за аналогичный период прошлого года: 20 тыс. минут
против 17,2 тыс. минут. В 2015 году ПАО «Вымпелком» на 125% увеличил
объем размещений на радио, говорится в исследовании. МТС и «МегаФон»
в свою очередь сокращают бюджеты своих рекламных кампаний. Только в
радиоблоках МТС потеряла 11% объема рекламы, «МегаФон» -- 80%
То есть маркетинг становится приоритетным направлением ПАО
«Вымпелком» для увеличения количества абонентов, или по другому при-
были.
Как известно, в будущем многих фирм могут постигнуть убытки, свя-
занные с демографической ямой 90-х. Молодые люди лучше осваивают но-
вые технологии, предлагаемым рынком, активнее пользуются мобильной
связью. Следовательно, конкурентная среда в сфере телекоммуникаций мо-
жет вырасти.
Наблюдается непрерывное снижение цен на протяжении 10 лет. Ком-
пании борются за потребителей, чтобы увеличить свой доход, создают адап-
тированные тарифные планы для разных видов потребностей людей. Такая
же война операторов происходит в секторе интернета для мобильных теле-
фонов, в связи с появлением 3G и 4G, они пытаются теми же способами, что
и для сектора сотовой связи переманить клиентов.
Технологические факторы
ПАО «Вымпелком» совместно со «МТС» и «Мегафоном» успешно
интегрирует 4G связь и технологии LTE, для сокращения затрат. В 2008г
Билайн не перешел 3G и уступил Мегафону. На данный момент времени
43
технологии «большой тройки» находятся на одном уровне и ничем не отли-
чаются. Как известно, ПАО «Вымпелком» предоставляет услуги домаш-
него интернета, чем заметно выделяется среди своих конкурентов.
Явные намерения ПАО «Вымпелком» улучшать и модернизировать
свой бизнес привели к тому, что компания вошла в топ 50 самых инноваци-
онных организаций и заняла 8 место. Операторы сотовой связи приходится
осваивать новые рынки услуг, так как рынок сотовой связи почти перенасы-
тился количеством операторов. Поэтому активно развивается рынок М2М
(Machine- to-Machine) - это услуга передачи данных между устройствами
при помощи сети мобильного оператора; используется во многих сферах,
например, телемедицине, для снятия показаний различных счетчиков и ди-
агностики оборудования. МТС лидирует, занимая 44 % доли рынка, на вто-
ром месте ПАО «Вымпелком» с 32 %. M2M бизнес может являться прио-
ритетным направлением, так как его инфраструктура в России не так раз-
вита, как могла бы быть. Сейчас ПАО «Вымпелком» направлен на повы-
шения качества услуг вдоль российских железных дорог (РЖД). Для начала
эта деятельность будет направлена непосредственно на работников россий-
ских железных дорог, хотя в будущем планируется поставлять услуги связи
и пассажирам. Данный проект осуществляется в Финляндии и Америки, и
есть довольно таки хорошие результаты.
Исходя из макроэкономических показателей развития Российской Фе-
дерации, определенных в Основных направлениях социально-экономиче-
ской политики Правительства Российской Федерации на долгосрочную пер-
спективу, рынок телекоммуникационных услуг к 2018 году будет характе-
ризоваться следующим образом (таблица 6).
Таблица 6
Показатели развития телекоммуникаций России на период до
2018 года
44
Показатели
2016 год
2017 год
2018 год
(прогноз)
Количество телефонов, млн.
33,3
36,9
47,7
Телефонная плотность на 100 жителей, процентов
22,9
25,3
32,7
Количество сотовых телефонов, млн.
2,9
9,24
22,2
Плотность сотовых телефонов на 100 жителей,
процентов
2,0
6,3
15,2
Количество пользователей Интернет, млн.
2,5
6,0
26,1
Плотность пользователей Интернет на 100 жите-
лей, процентов
1,7
4,1
17,9
В таблице 7 дана характеристика текущего состояния рынка услуг
связи и конкуренции в России.
Таблица 7
Характеристика текущего состояния рынка услуг связи и конку-
ренции в России
Сегмент рынка услуг
Оператор
Территория
Характер конкуренции
Мобильная связь
новые операторы и
традиционные опера-
торы
регион, где действует ли-
цензия
КР
Местная телефонная
связь
традиционный опера-
тор
определенный регион
услуги для населения –
ДМ,
услуги для организаций
– КРД
новые операторы
регион, где действует ли-
цензия
45
Продолжение табл.7
Междугородная и
международная связь
акционерное общество
«Ростелеком»
Российская Федерация
услуги для населения –
КРД,
услуги для организаций
– КРД
новые операторы
регион, где действует ли-
цензия
Передача данных, те-
лематические услуги,
включая Интернет
новые операторы, ак-
ционерное общество
«Ростелеком» и тради-
ционные операторы
регион, где действует ли-
цензия
КР
ДМ – долговременная монополия
КРД - конкурентные рынки при высоком уровне доминирования од-
ного или нескольких хозяйствующих субъектов
КР - конкурентные рынки без доминирования хозяйствующего субъ-
екта. Телекоммуникационный рынок за 2011- 2015 гг. претерпел значитель-
ные изменения: значительно уменьшилось потребление фиксированной
связи и значительно увеличилась глубина проникновения услуг мобильной
связи. При этом произошел качественный рост абонентских устройств, что
расширило ассортимент услуг потребляемых каждым устройством.
Рис.5. Объем российского рынка телекоммуникационных услуг в 2012 - -
2017 гг., млрд. руб.
33
33
ТМТ консалтинг официальный сайт независимого консалтингового агентства специа-
лизирующегося на ИКТ [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //tmt-consulting.ru/
(дата обращения 01.04.2018)
1309
1405
1477
1516
1526
1200
1250
1300
1350
1400
1450
1500
1550
2013 год 2014 год 2015 год 2016 год 2017 год
46
Специфика отрасли такова, что потенциальные возможности рынка
расширяются параллельно с постоянным и непрерывным развитием техно-
логий и ростом номенклатуры услуг.
По данным Министерства связи и массовых коммуникаций России,
общий объем рынка телекоммуникационных услуг достиг в 2017 году 1 526
млрд. руб. и вырос на 0,7 % по сравнению с прошлым годом, в пересчете на
евро рынок упал на 14% , в связи резким ослаблением российского рубля
34
.
Это говорит о том политическая ситуация в мире влияет на внутреннюю те-
лекоммуникационную индустрию. Прямым следствием ослабления рубля
стало повышение цены на услуги мобильной связи
35
.
Ни крупное развертывание LTE сетей, ни быстрое увеличение объе-
мов передачи беспроводного мобильного интернета не смогло в достаточ-
ной степени повлиять на прибыль.
Главной причиной замедления роста рынка стало снижение темпов
роста самого крупного сегмента - мобильной связи до 5%. Другими причи-
нами снижения темпов в 2017 году стали продолжающееся падение рынка
фиксированной телефонной связи, а также насыщение в традиционно дина-
мичных сегментах интернет-доступа.
По данным «Директ INFO» 80% рынка телелекоммункиационных
услуг формирует пять крупнейших операторов связи: МТС, Мегафон, Ро-
стелеком, ВымпелКом, Теле2. На каждую из других компаний (ТТК, Акадо,
Оранж, РТРС, Эр-Телком и др.) приходится менее 5% рынка. МТС является
34
Минкомсвязь России : описание деятельности министерства в области электрической
и почтовой связи и информатизации [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.minsvyaz.ru/ru/ (дата обращения 10.03.2018)
35
ТМТ консалтинг официальный сайт независимого консалтингового агентства специа-
лизирующегося на ИКТ [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //tmt-consulting.ru/
(дата обращения 01.04.2018)
47
крупнейшим среди операторов связи в России по таким показателям как вы-
ручка и количество абонентов
36
.
Рис.6. Структура рынка телекоммуникаций России по полученным
доходам основными игроками доходам в 2017 г., %
37
Из данных таблицы 8 видно, что не все операторы в 2017 году проде-
монстрировали положительную динамику общей выручки. Мегафон, Росте-
леком и ВымпелКом по итогам года показали понижение прибыли. Больше
всего выручка упала у ВымпелКома (на 1,2%), по данным «ТМТ Консал-
тинг» это может быть следствием негативной тенденции прошлых лет, ко-
гда компания не имела достаточных средств для развития своей сети
38
.
Таблица 8
36
Диретк INFO : Официальный сайт консалтингового агенства [Электронный ресурс]. -
Режим доступа: http://www.directinfo.net/ (дата обращения 01.04.2018)
37
ТМТ консалтинг официальный сайт независимого консалтингового агентства специа-
лизирующегося на ИКТ [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //tmt-consulting.ru/
(дата обращения 01.04.2018)
38
ТМТ консалтинг официальный сайт независимого консалтингового агентства специа-
лизирующегося на ИКТ [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //tmt-consulting.ru/
(дата обращения 01.04.2018)
23
19
18
15
6
19
МТС
Мегафон
Ростелеком
ВЫмпелКом
Теле2
Другие операторы
48
Основные показатели работы крупнейших операторов связи
39
Место
Оператор
Общая
Изменение
Выручка
Число
ARRU
по
выручка
(+/-) к 2015
от
абонентов,
базовой
выручке
в 2017 г.,
млрд. руб.
г., %
оказания
услуг
связи,
млрд.
руб.
ед.
услуги, руб.
1
Мобильные Теле-
Системы
391,2
4,4%
350,9
77,3
326
2
Мегафон
308,4
-0,8%
288,5
74,8
Нет данных
3
Ростелеком
297,4
-0,5%
274,9
22,1
246
4
ВымпелКом (Би-
лайн)
278,4
-1,2%
233,7
59,8
314
5
Теле2
94,6
8,3%
Нет данных
37,3
217
Проанализируем ситуацию сложившуюся на конец первого квартала
2018 года.
Рост выручки от услуг мобильной связи в России в I квартале 2018 г.
у всех операторов «большой четверки» был приблизительно равным - на
0,9%. В абсолютном значении МТС осталась лидером по этому показателю
- 71,1 млрд руб. Выручка Вымпелкома от услуг мобильной связи выросла
до 52,6 млрд руб., у Мегафона - до 63,4 млрд рублей
40
.
МТС увеличила операционную прибыль за вычетом амортизации
(OIBDA) в России в I квартале 2018 г. на 1,1% до 38,6 млрд руб., рентабель-
ность по OIBDA упала на 2,1 п. п. до 40,1%, следует из ее отчетности. У
Мегафона за тот же период этот показатель упал на 5% до 30,2 млрд руб.,
рентабельность составила 40,8%. Падение EBITDA ВымпелКома в I квар-
тале составило 8% до 24,2 млрд руб., рентабельность - 36,4%. У «Т2 РТК
холдинга» (бренд Tele2), продолжающего стройку и тратящего деньги на
39
ТМТ консалтинг официальный сайт независимого консалтингового агентства специа-
лизирующегося на ИКТ [Электронный ресурс]. - Режим доступа: http: //tmt-consulting.ru/
(дата обращения 01.04.2018)
40
Ведомости: Официальный сайт газеты [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.vedomosti.ru/ (дата обращения 14.03.2018)
49
выход в новые регионы, в том числе в Москву, показатель EBITDA упал на
43,6% до 3 млрд руб., а рентабельность по нему составила лишь 12,2%
41
.
При этом выручка всего российского бизнеса МТС увеличилась на
6,5%.
Она росла за счет увеличения доходов от продаж устройств, передачи
данных и увеличения абонентской базы в России
42
.
Выручка МТС растет быстрее, чем у конкурентов, во многом из-за
резкого роста продаж мобильных устройств - на 71% до 10,7 млрд руб., од-
нако эти продажи оказали давление на рентабельность. Хотя рентабельность
у МТС снизилась все же меньше, чем у остальных игроков «большой
тройки».
Выручка от мобильных услуг у МТС росла одинаково с другими иг-
роками «большой тройки» - примерно на 1%. В условиях выхода Tele2 на
московский рынок и сложной макроэкономической ситуации это можно
считать неплохим результатом.
МТС продолжает испытывать на себе давление со стороны усиления
конкуренции в Московском регионе и сокращения доступных ей точек про-
даж контрактов после ухода из розницы «Связного». Динамика российской
абонентской базы МТС подтверждает это: за I квартал она прибавила менее
3,8% год к году, что является самым низким показателем среди «большой
четверки». Поэтому оператор вынужден активно инвестировать в развитие
монобрендовой розницы.
Начиная с I квартала МТС перестает раскрывать показатели оттока
абонентов, среднего дохода, который приносит каждый из них в месяц
41
Ведомости: Официальный сайт газеты [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://www.vedomosti.ru/ (дата обращения 14.03.2018)
42
Мобильные Теле Системы: официальный сайт оператора [Электронный ресурс]. - Ре-
жим доступа: http://www.mts.ru/ (дат аобращения 14.03.2018)
50
(ARPU), и количества минут, которые он за этот период выговаривает
(MOU), а также доходы от мобильной передачи данных.
Сокрытие традиционных метрик не очень хороши признак. Это сни-
жает прозрачность бизнеса для инвесторов, хотя в отказе от MOU и ARPU
есть определенная логика, поскольку операторы используют разные мето-
дики подсчета этих показателей. А вот отказ от раскрытия оттока настора-
живает и косвенно свидетельствует об усложнении ситуации на рынке и
опять же об усилении конкуренции. Сокращение предоставляемой инвесто-
рам информации пусть и не критично, но не добавляет инвестиционной при-
влекательности.
Выручка «Т2 РТК холдинга» (работает под брендом Tele2) в I квар-
тале 2018 г. выросла на 5,4% год к году, до 24,3 млрд руб. Показатель вырос
впервые с 2015 г. В IV квартале 2017 г. выручка снизилась год к году на
3,2%, до 24,1 млрд руб., следует из сообщения оператора. Если учитывать в
результатах 2015 г. доходы мобильных активов «Ростелекома», которые
позже вошли в Tele2, в III квартале 2017 г. снижение год к году составило
4,3%, во II квартале - 7,1%
43
.
Главной причиной роста выручки стало увеличение доходов от пере-
дачи данных, которое, в свою очередь, было вызвано запуском более 50 се-
тей 3G и 4G. Доля пользователей мобильного интернета «Т2 РТК холдинга»
по итогам I квартала выросла на 2,5 % до 22% от абонентской базы опера-
тора.
Масштабная программа строительства сетей привела к снижению сво-
бодного денежного потока оператора до отрицательного значения по итогам
2017 г. - минус 19,1 млрд руб. против 3,2 млрд в 2015 г., следует из сообще-
ния Tele2. В I квартале 2018 г. показатель остался отрицательным, однако
43
Теле2: Официальный сайт оператора [Электронный ресурс]. - Режим доступа:
http://ru.tele2.ru/ (дата обращения 12.03.2018)
51
вырос год к году - минус 5,8 млрд руб. против минус 8,4 млрд руб. за анало-
гичный период 2017 г. Показатель «демонстрирует тенденцию выхода на
положительные значения».
Рассмотрим доли основных операторов рынка телекоммуникацион-
ных услуг в России более детально, по основным сегментам рынка.
Сегментами отрасли телекоммуникаций являются: мобильная связь,
фиксированная телефонная связь, интернет доступ, платное-ТВ, межопера-
торские услуги. Наиболее быстро растущими являются два направления: до-
ступ в интернет (5,3%) и платное-ТВ (21,3%). Данные о динамики сегментов
рынка представлены на рисунке 3.
Рынок сотовой связи в России практически исчерпал возможность
экстенсивного развития. Каждый второй россиянин выходит в интернет
ежедневно.
В России отмечается один из самых высоких в мире показателей рас-
пространения сотовой связи - 151 активный абонент на 100 человек населе-
ния, что превосходит уровень развитых стран на четверть (120), развиваю-
щихся стран - на две трети .
Фиксированная связь долго являлась единственным доступным видом
связи для большинства населения России, но и сейчас ее значение трудно
переоценить. «Ростелеком» традиционно является лидером в оказании
услуг фиксированной телефонной связи на свей территории РФ, включаю-
щей в себя услуги местной , внутризоновой, междугородной и международ-
ной связи. Плотность фиксированной связи в нашей стране невысока - 27
аппаратов на 100 человек населения (в развитых странах - 40). Таким обра-
зом, сегодня число активных абонентов сотовой связи России в полтора раза
превышает численность населения
44
.
44
Федеральная служба государственной статистики: официальный сайт ведомства
[Электронный ресурс]. - Режим доступа: http://www.gks.ru/ (дата обращения 17.03.2018)